淺談中小企業(yè)融資問題

張欣昀

目前，我國已經(jīng)進(jìn)入了創(chuàng)新型經(jīng)濟建設(shè)發(fā)展的時期，并開始重視中、小企業(yè)的發(fā)展，并將其發(fā)展納入了“十二五”國民經(jīng)濟與社會發(fā)展計劃，擬通過政府給予政策扶持以增加這些企業(yè)融資的渠道，解決其資金缺乏，融資難的問題。經(jīng)統(tǒng)計，我國的企業(yè)總數(shù)里，有99%是中、小型企業(yè)，為我國的經(jīng)濟總量貢獻(xiàn)了60%，及創(chuàng)造的財政收入約有1萬億。而且從勞動力需求來看，中、小型企業(yè)投資少，工資也偏低，因此一般不會要求勞動力的技能要高超，從而解決了大部分的勞動力，成為解決就業(yè)的主力軍。但對于中小企業(yè)來說，有個致命的問題，就是資金。組織的發(fā)展離不開資金的支持。企業(yè)有了資金，才有生產(chǎn)和經(jīng)營的資格，才能夠得以存活下去。

當(dāng)資金不足的時候，組織為了生產(chǎn)經(jīng)營需要籌資。關(guān)于資金的定義非常之多。站在企業(yè)的層面來看，籌集資金其實是在不斷補充資金，解決不足的問題。企業(yè)基于某個時段的生產(chǎn)需要或者資金情況，產(chǎn)生了資金需求問題。為了解決這一問題，企業(yè)會利用一系列的方法和途徑來解決，以此用于生產(chǎn)活動，獲取更多的收益。換句話說，企業(yè)資金不足的時候，通過籌集其他組織或者個人的閑置資產(chǎn)，用于解決生產(chǎn)經(jīng)營的資本問題。這就是投資的過程。站在社會層面來看，籌資可以看做是資源整合?；谑袌鼋?jīng)濟的大環(huán)境下，籌資會引起資金的轉(zhuǎn)移。就發(fā)展中國家而言，經(jīng)濟難以持續(xù)高速的發(fā)展，是由于資源自帶的有限性所造成的。只有合理地整合資源，才能充分的發(fā)揮有限資源的價值。那么將資金轉(zhuǎn)移到高收益的方向，其實就是充分利用資金的價值，達(dá)到利益最大化的效果，一定程度上推動社會發(fā)展。政府宏觀上對資金的調(diào)配，其實就是幫助企業(yè)籌集資金，確保能夠及時、有效：快速的籌集到相應(yīng)的資金，解決他們資金不足的問題，這就是資源優(yōu)化的體現(xiàn)。從當(dāng)前環(huán)境情況來分析，國內(nèi)中小型企業(yè)籌集資金基本都是從國家財政資金、金融機構(gòu)資金、資本市場融資、商業(yè)信用融資、民間資金和境外資金這幾種方式而來的。但因為還并沒有完善的嚴(yán)格的金融體制規(guī)范，中小型企業(yè)大多數(shù)會選擇民間融資來解決資金需求問題時，各類銀行等金融機構(gòu)往往認(rèn)為業(yè)務(wù)開展最重要的是安全問題，所以這些金融機構(gòu)一直以來都只關(guān)心大型企業(yè)的資金問題，無視那些中小企業(yè)的需求，認(rèn)為這些企業(yè)效益存在一定的問題。而金融機構(gòu)在改革浪潮之后，數(shù)量急劇減少，也無法給中小企業(yè)籌資帶來好處，反而帶來了更多負(fù)面影響。除了這些獲取資金渠道上的弊端，中小企業(yè)自己本身的自有資金少、賴較短、財務(wù)方面魏存在混亂狀態(tài)、自身體系不健全等眾多因素，在融資上就有了極大的困難。

所以對于中小企業(yè)融資問題上，其實有一定可行的解決方案。從過去幾年開始，政府一直在關(guān)注中小企業(yè)發(fā)展問題，在部分地區(qū)現(xiàn)行“中小企業(yè)信用貸”政策?！爸行∑髽I(yè)信用貸”是一種依托“征信機構(gòu)+銀行+擔(dān)?！钡男庞萌谫Y新模式，是以企業(yè)信用信息為基礎(chǔ)，以大數(shù)據(jù)技術(shù)為依托，引進(jìn)征信服務(wù)機構(gòu)按照市場化原則為企業(yè)出具大數(shù)據(jù)信用評級報告，并以此作為授信及擔(dān)保的主要依據(jù)，徹底改變傳統(tǒng)的抵押擔(dān)保方式，轉(zhuǎn)而以企業(yè)信用評級為擔(dān)保，開拓誠信企業(yè)融資新途徑。這樣的政策緩解了很多中小型企業(yè)資金上的問題。對于中小企業(yè)的稅收問題，我覺得還可以結(jié)合他的實際情況，適度的減免中小企業(yè)的稅收問題。這樣就可以從另一方面促進(jìn)了中小企業(yè)的發(fā)展。中小企業(yè)不具有“一般納稅人”的資格，政府要在“一般”和“小規(guī)模”納稅人的空間中恰到好處的掌握，做到公正性。中小企業(yè)的發(fā)展除了外部因素的作用，更重要的是中小型企業(yè)依靠內(nèi)部的技術(shù)改革和企業(yè)管理。企業(yè)內(nèi)部管理者應(yīng)該大力加強企業(yè)的內(nèi)部管理，完善服務(wù)體系、提高業(yè)務(wù)水平、加強產(chǎn)品的改造等，加強自身企業(yè)信譽建設(shè)，提升自我內(nèi)部控制也是十分重要的。

總而言之，中小企業(yè)融資緊張的現(xiàn)象呈現(xiàn)出普遍存在的總體特征。其解決不可一蹴而就，應(yīng)當(dāng)根據(jù)調(diào)查研究結(jié)果綜合分析，找出導(dǎo)致這一想象的根本因素，進(jìn)而從內(nèi)部即本質(zhì)上探尋緩解方法。就目前而言，我國各級行政機關(guān)已經(jīng)對此提出并實施了相應(yīng)的應(yīng)對辦法，可是由于力度不到位，最終效果并不十分理想。因此，在未來的政策制定過程中，我國相應(yīng)單位應(yīng)加強改革力度，改進(jìn)融資引導(dǎo)路徑。

融資緊張問題的核心要素是企業(yè)內(nèi)部財務(wù)整體水準(zhǔn)的提高，外部要素是經(jīng)濟政治社會中政府等其他組織與單位的正面干預(yù)，信用機制作為線索性要素對內(nèi)外部因素起連接作用。各要素緊密結(jié)合，共同構(gòu)成融資問題這一整體概念，因此該問題的解決須統(tǒng)籌整體與部分的關(guān)系，內(nèi)外兼顧，不可將問題形式化、片面化。只有確保企業(yè)與其他相關(guān)機構(gòu)改革突破的同步性，才能在本質(zhì)上解決該問題。

根據(jù)社會發(fā)展的實踐經(jīng)驗，我們可以清楚地了解到我國中小型企業(yè)的成立與成長受時間和地域的影響幾乎可以忽略不計。這一類企業(yè)是經(jīng)濟繁榮的必然產(chǎn)物，其產(chǎn)生與普及存在合理性及必然性。中小型企業(yè)的發(fā)展模式關(guān)系到市場是否能夠維持強大的競爭能力、就業(yè)現(xiàn)狀的發(fā)展方向及GDP是否能夠平穩(wěn)上升等諸多問題。在當(dāng)下，關(guān)心中小企業(yè)的成長早已不僅僅關(guān)系到個別區(qū)域的發(fā)展，而是越來越體現(xiàn)出世界性。因此，盡快完善中小企業(yè)的直接及間接融資機制是在全球化環(huán)境下的必要活動。

國民經(jīng)濟的總體發(fā)展有賴于其各個組成部分的共同努力，作為日益突出的骨干部分，中小企業(yè)的繁榮發(fā)展意義重大，其發(fā)展?jié)摿Υ嬖诰薮蟮目伤苄裕晕覀円o予它們更多的鼓勵、幫助和引導(dǎo)。促使中小企業(yè)憑借內(nèi)部突破和外部支持煥發(fā)生機，保持頑強的生命力，為國家的強盛提供源源不斷地助力。