銀行轉(zhuǎn)型發(fā)展標(biāo)準(zhǔn)構(gòu)建與評(píng)價(jià)分析

姜呂鋼　申英杰

【摘要】本文采用數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)模型的方法（DEA），對(duì)A股25家上市商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率進(jìn)行分析?？紤]銀行生產(chǎn)組織活動(dòng)的兩個(gè)階段：資金組織階段和資金運(yùn)作階段，與前人不同，資金的運(yùn)作階段，模型考慮了銀行資金運(yùn)作的安全性要求，不僅要求商業(yè)銀行滿足盈利性，因?yàn)殂y行自身的巨大外部性，還需要要求將銀行對(duì)資金運(yùn)作安全性的考量納入評(píng)價(jià)體系。文章發(fā)現(xiàn)，在商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型階段，從科技突圍發(fā)展智能零售業(yè)務(wù)以及注入更多精細(xì)化管理內(nèi)涵是提高商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的兩種轉(zhuǎn)型發(fā)展的路徑。

【關(guān)鍵詞】銀行轉(zhuǎn)型；經(jīng)營(yíng)效率；數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)模型

一、引言

在利率市場(chǎng)化，供給側(cè)改革深入，互聯(lián)網(wǎng)金融不斷發(fā)展，來(lái)自互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)等新興競(jìng)爭(zhēng)主題跨界競(jìng)爭(zhēng)的日趨常態(tài)化的時(shí)代旋律之下，我國(guó)的商業(yè)銀行面臨著前所未有的挑戰(zhàn)，2012年以來(lái)，商業(yè)銀行的凈利潤(rùn)增速、凈利差以及資產(chǎn)質(zhì)量上都出現(xiàn)了令人擔(dān)憂的情況，依靠傳統(tǒng)的存貸利差為主要收入的傳統(tǒng)銀行經(jīng)營(yíng)模式似乎難以為繼。

首先，凈利潤(rùn)增速出現(xiàn)了明顯下滑。以上市銀行年報(bào)數(shù)據(jù)為例，2010年上市銀行凈利潤(rùn)同比增速的均值為44%。其次凈利差水平逐步降低。隨著我國(guó)利率市場(chǎng)化改革的不斷深化，尤其是在2015年徹底放開存貸款利率之后，以及市場(chǎng)主體融資渠道的不斷豐富，低成本負(fù)債獲得難度日益增加，金融脫媒正在從資產(chǎn)端和負(fù)債端兩個(gè)方向擠壓著我國(guó)上市銀行的凈利差空間。我國(guó)上市銀行凈利差均值從2011年底的2.77%，逐步下降到2017年2季度末的1.95%，6年內(nèi)下降了82個(gè)BP。三是不良資產(chǎn)壓力增大。從2008年經(jīng)濟(jì)危機(jī)后，我國(guó)信貸大規(guī)模投放，此舉一方面擴(kuò)大了銀行資產(chǎn)規(guī)模，另一方面為不良資產(chǎn)的處置贏得了一個(gè)緩沖的時(shí)間，略微緩解了部分銀行資產(chǎn)處置不良資產(chǎn)的壓力，但是隨著信貸投放的效果的減弱，投放期間忽視的風(fēng)險(xiǎn)的貸款項(xiàng)目漸漸展露出風(fēng)險(xiǎn)的苗頭。四是經(jīng)營(yíng)管理面臨更多監(jiān)管約束。隨著金融創(chuàng)新步伐加快，新金融產(chǎn)品、金融業(yè)態(tài)和金融風(fēng)險(xiǎn)不斷出現(xiàn)，商業(yè)銀行還將面臨理財(cái)、信托等新業(yè)務(wù)的規(guī)范和管理。五是技術(shù)發(fā)展日新月異。新型互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展對(duì)傳統(tǒng)銀行帶來(lái)巨大沖擊?；ヂ?lián)網(wǎng)、移動(dòng)通信、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)快速發(fā)展，使金融服務(wù)突破了時(shí)間和空間限制，催生了新型金融業(yè)態(tài)。

本文在分析商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)過程的基礎(chǔ)上，將商業(yè)銀行組織生產(chǎn)的過程分為資金的組織和資金運(yùn)作兩個(gè)階段，構(gòu)建了商業(yè)銀行效率評(píng)價(jià)的網(wǎng)絡(luò)框架以及各階段的輸入、輸出指標(biāo)體系，并建立了相應(yīng)的網(wǎng)絡(luò)DEA模型，并分別對(duì)兩個(gè)階段以及總體過程商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)效率進(jìn)行評(píng)價(jià)。最后選取2016年我國(guó)A股上市的25家商業(yè)銀行為樣本，對(duì)我國(guó)上市商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)總效率以及銀行各階段效率進(jìn)行評(píng)價(jià)，揭示現(xiàn)階段我國(guó)商業(yè)的經(jīng)營(yíng)特征。

二、轉(zhuǎn)型的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)及實(shí)證分析

數(shù)據(jù)包絡(luò)分析（data envelopment analysis，DEA）是評(píng)價(jià)具有多輸入、多輸出的決策單元（decisionmaking unit，DMU）相對(duì)有效性的一種非參數(shù)方法。參照周逢民、張會(huì)元（2010）的部分研究?jī)?nèi)容，本文將資金配置及資金獲利視為一個(gè)整體環(huán)節(jié)進(jìn)行分析，將銀行經(jīng)營(yíng)過程分為了兩個(gè)階段：資金組織和資金運(yùn)用。

為了對(duì)商業(yè)銀行在近些年轉(zhuǎn)型過程中的經(jīng)營(yíng)效率進(jìn)行有效評(píng)價(jià)，本文選取了2012—2017年度這6年的季度數(shù)據(jù)，鑒于數(shù)據(jù)獲取的便利性，數(shù)據(jù)主要下載萬(wàn)得數(shù)據(jù)庫(kù)。選取了25家A股上市商業(yè)銀行作為樣本研究對(duì)象，包括5家國(guó)有商業(yè)銀行，8家股份制商業(yè)銀行，以及12家城市商業(yè)銀行。這25家銀行資產(chǎn)規(guī)模占銀行業(yè)總資產(chǎn)規(guī)模80%以上，其效率能夠較好的反映中國(guó)銀行業(yè)整體情況。

第一階段DEA分析，投入指標(biāo)選?。汗潭ㄙY產(chǎn)凈額、職工薪酬、營(yíng)業(yè)支出、核心資本；產(chǎn)出指標(biāo)選?。憾唐诮鹑谑袌?chǎng)工具負(fù)債（同業(yè)存單凈額+央行借款+凈拆入資金），長(zhǎng)期金融市場(chǎng)工具負(fù)債（應(yīng)付債券），短期被動(dòng)負(fù)債（活期存款），長(zhǎng)期被動(dòng)負(fù)債（長(zhǎng)期存款）。

第二階段是資金的運(yùn)作階段，該階段的投入是上一階段的產(chǎn)出，該階段的產(chǎn)出除了凈利潤(rùn)之外，還有不良貸余額，同時(shí)將凈利潤(rùn)分為利息收入和非利息收入，非利息收入主要包括提供中間服務(wù)的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入。

結(jié)果如表1所示。

從上述結(jié)果可以看出，在資金組織階段，農(nóng)業(yè)銀行，工商銀行，南京銀行，杭州銀行，無(wú)錫銀行和張家港行具有較好的資金組織效率，可以較低的投入吸收較高的存款：常熟銀行和寧波銀行在吸收存款上效率并不如人意。在資金的運(yùn)用上，平安銀行，寧波銀行，南京銀行，浦發(fā)銀行，民生銀行，招商銀行等具有較高的運(yùn)作效率，上海銀行和無(wú)錫銀行在資金運(yùn)作上效率不高。綜合來(lái)看，平安銀行，南京銀行和工商銀行具有較好的資金組織和運(yùn)作效率。

三、啟示

通過上述分析，我們可以歸納出三種轉(zhuǎn)型的模式。一是類似平安銀行，從科技突圍，發(fā)展智能零售業(yè)務(wù)。大數(shù)據(jù)、人工智能、移動(dòng)互聯(lián)、云計(jì)算等新技術(shù)、新應(yīng)用迅猛發(fā)展，傳統(tǒng)銀行IT框架難以應(yīng)對(duì)快速變革的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)需要，亟須重構(gòu)IT框架，打造以支持引領(lǐng)、自主研發(fā)和安全運(yùn)營(yíng)為核心的IT能力體系。并以客戶為中心，從客戶體驗(yàn)的角度、企業(yè)級(jí)的視角去設(shè)計(jì)和研發(fā)IT系統(tǒng)。二是類似工商銀行，商業(yè)銀行可以轉(zhuǎn)型注入更多精細(xì)化管理內(nèi)涵。精細(xì)化管理是實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)最重要的保證，是提升管理水平最重要的手段，也是轉(zhuǎn)型發(fā)展的重要內(nèi)容。商業(yè)銀行首先需要細(xì)分市場(chǎng)和客戶，以客戶為中心、以市場(chǎng)為導(dǎo)向，以加強(qiáng)流程建設(shè)和綜合服務(wù)為管理著力點(diǎn)，通過客戶和市場(chǎng)細(xì)分充分了解客戶需求，開展精準(zhǔn)營(yíng)銷，提供差別化、綜合化的金融服務(wù)來(lái)改善客戶體驗(yàn)，提升客戶滿意度。其次要完善資源配置機(jī)制，“把錢花在刀刃上”。三是類似南京銀行，借長(zhǎng)三角長(zhǎng)期規(guī)劃帶來(lái)發(fā)展機(jī)遇，發(fā)揮比較優(yōu)勢(shì)，深度捆綁地方經(jīng)濟(jì)，與地方企業(yè)建立良好牢固的關(guān)系，借助與地方政府的良好關(guān)系，南京銀行在獲取江蘇地區(qū)基建投資項(xiàng)目上具備天然優(yōu)勢(shì)，通過提供綜合融資解決方案推動(dòng)金融市場(chǎng)業(yè)務(wù)（以非信貸授信業(yè)務(wù)為代表的債券投資業(yè)務(wù)）量?jī)r(jià)齊升，提高盈利貢獻(xiàn)驅(qū)動(dòng)盈利增長(zhǎng)。