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    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及其防范研究

    2018-03-26 23:09:43陸佩琪
    財(cái)務(wù)與金融 2018年1期
    關(guān)鍵詞:借款人借貸財(cái)務(wù)

    陸佩琪

    最年來,由于國家對金融政策方面的開放和整個(gè)金融環(huán)境的逐步健全完善,互聯(lián)網(wǎng)金融逐漸嶄露頭角。而在整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融這個(gè)大圈子中,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的發(fā)展最為引人注目。我國的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸相較于其他國家而言,應(yīng)該說開始較早、發(fā)展較快的了。早在2007年,我國第一家P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(拍拍貸)就成立了,眾所周知,2013年是“互聯(lián)網(wǎng)金融元年”,在此之前,我國的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸經(jīng)歷了幾年毫不起眼緩慢發(fā)展,而十多年之后我國的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展速度相當(dāng)驚人。

    往往新生事物的發(fā)展都伴有其潛在的種種風(fēng)險(xiǎn),P2P網(wǎng)絡(luò)借貸也不例外,以往的專家學(xué)者研究成果大多數(shù)偏重除財(cái)務(wù)的宏觀角度所面臨的風(fēng)險(xiǎn),尤其是借款人違約不及時(shí)返還本金及利息的信用風(fēng)險(xiǎn)、平臺經(jīng)營管理者違反法律規(guī)定操作的道德風(fēng)險(xiǎn)和大環(huán)境上法律監(jiān)管的風(fēng)險(xiǎn)等等;而平臺財(cái)務(wù)方面的風(fēng)險(xiǎn)還沒有引起有關(guān)專家學(xué)者太多的關(guān)注。

    一、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的概念及其特征

    (一)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的概念

    人們常說的Online Peer-to-Peer Lending,翻譯成中文就是P2P網(wǎng)絡(luò)借貸,英國是最早出現(xiàn)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的國家,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸指的是多個(gè)單獨(dú)不同的個(gè)體通過互聯(lián)網(wǎng)借貸平臺互相融資的過程,簡而言之就是小額信貸與互聯(lián)網(wǎng)的結(jié)合。有投資需求的個(gè)體通過網(wǎng)絡(luò)平臺把資金借給需要融資的個(gè)體,有融資需要的個(gè)體憑借自身的信用額度來獲得借款,一般小額借款在網(wǎng)絡(luò)借貸中比較常見。

    (二)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的特征

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸之前的操作都是線下的,仔細(xì)觀察我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的借款情況,不難發(fā)現(xiàn),P2P網(wǎng)絡(luò)借貸有以下幾點(diǎn)顯著的特征:

    1、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺上的貸款主要是短期貸款

    由于政府對中國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)沒有制定系統(tǒng)的監(jiān)督管理制度,所以在外部大環(huán)境上看來,整個(gè)行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)控制水平還處于比較弱的狀態(tài)。鑒于此,大多數(shù)投資者寧愿選擇短期的項(xiàng)目,來減少其投資的風(fēng)險(xiǎn),即使投資期限越長獲得的回報(bào)越高。因此,大部分項(xiàng)目都是一年以內(nèi)的短期貸款。并且,貸款額度也相對比較小,幾百元到幾十萬元不等。

    2、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸投資者的投資收益率比較高

    風(fēng)險(xiǎn)與機(jī)遇總是并存的,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險(xiǎn)也相對比較高。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸大部分都是沒有抵押沒有擔(dān)保的純貸款,對于投資者來說確實(shí)是高風(fēng)險(xiǎn)高回報(bào)的投資。有資料顯示,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸最初的投資回報(bào)率高達(dá)20%多,后隨著行業(yè)不斷進(jìn)步發(fā)展,回報(bào)率穩(wěn)定在10%到20%之間。

    3、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸對放貸人的限制少

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的發(fā)展是傳統(tǒng)貸款市場突破地域限制的重要特征,小額貸款公司等傳統(tǒng)金融中介機(jī)構(gòu)大多會選擇固定層次的借款人放貸,但P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺對放貸人群的資格沒有太多的限制,參與的投資人和借款人也更多。雖然類似于小額信貸,參與的借款人擁有資產(chǎn)的數(shù)量整體相對較少,但是僅從參與人數(shù)這點(diǎn)來看,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸比小額借貸更勝一籌。2016年P(guān)2P網(wǎng)貸全國參與人數(shù)日均為45.86萬人,相比于2015年增加了98.83%,又創(chuàng)造了歷史新高。

    二、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的迅速發(fā)展引發(fā)了市場的激烈競爭,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范在這場激烈的競爭中起舉足輕重的作用。比照傳統(tǒng)商業(yè)銀行對于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)上的分類,結(jié)合我國實(shí)際社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸有如下的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn):

    (一)資本風(fēng)險(xiǎn)

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的自有資金太少,借款人違約使得平臺缺乏足夠的資金來保證投資者獲得本金和利息,指的就是資本風(fēng)險(xiǎn)。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺用來在關(guān)鍵時(shí)刻保障借款人資金安全的,主要是平臺運(yùn)營過程中計(jì)提的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金和公司股東實(shí)際繳納資本的多少。

    1、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金充足率

    風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金指的是P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺為了預(yù)防財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)而預(yù)留的資金,只有預(yù)留足夠的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金才能在遇到風(fēng)險(xiǎn)時(shí)有抵抗的能力。風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金一般由兩部分組成,一部分是在平臺建設(shè)初期劃撥的部分資金,另一部分是平臺在運(yùn)營過程中根據(jù)一定條件而提取的資金。當(dāng)借款人不能在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)還本付息的時(shí)候,風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金就起到保障投資者利益的作用。若投資者的基本利益都無法保障,那么平臺資本風(fēng)險(xiǎn)的大小則顯而易見了。

    2、杠桿率

    2013年年底,新公司法取消了注冊資本制度,這一政策很大程度上加劇了平臺的不穩(wěn)定性,同時(shí)也使得杠桿率這一指標(biāo)對于資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的衡量沒有以往精準(zhǔn)。杠桿率指標(biāo)分為注冊資本杠桿率和實(shí)繳資本杠桿率兩種。注冊資本杠桿率指的是平臺的注冊資本比上股東未交應(yīng)交資本得到的值。實(shí)繳資本杠桿率指的是平臺實(shí)際已經(jīng)交納的資本量比上投資人應(yīng)交未交資本量得到的值。新公司法的修改,使很多新成立的平臺實(shí)際繳納的資金量與應(yīng)交的注冊資金量不吻合,實(shí)際繳納的遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于應(yīng)該交的。

    (二)流動性風(fēng)險(xiǎn)

    流動性的大小往往決定風(fēng)險(xiǎn)的大小。金融機(jī)構(gòu)在運(yùn)營的過程中由于資金的流動不足或者由于某些原因,投資人集體撤資而使得投資人無法及時(shí)獲得本金和利息,這指的就是流動性風(fēng)險(xiǎn)。若想知道平臺資金流動性的情況,觀察該平臺能否及時(shí)給借款人還本付息,是否有足夠的資金應(yīng)對突如其來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)即可。

    雖然P2P網(wǎng)絡(luò)借貸有流動性方面的風(fēng)險(xiǎn),但是相對于商業(yè)銀行而言,由于兩者的運(yùn)營模式不同,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的流動性風(fēng)險(xiǎn)相對較小。因?yàn)镻2P網(wǎng)絡(luò)借貸實(shí)質(zhì)上并沒有把債權(quán)完全拆散,只是把單個(gè)債權(quán)拆分成多個(gè)債權(quán),除非出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn),否則對流動資金的需求量不會很大。一般而言,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的流動性風(fēng)險(xiǎn)主要集中在大標(biāo)拆成小標(biāo)和期限錯(cuò)配拆標(biāo)而帶來的風(fēng)險(xiǎn),把期限長的債權(quán)拆成短期債權(quán)錯(cuò)配給融資人會加大平臺的資金壓力,有可能導(dǎo)致不能及時(shí)償還投資人的本金和利息,加大平臺的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

    (三)資產(chǎn)質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的資產(chǎn)質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)指的是平臺從事資產(chǎn)業(yè)務(wù)而形成的風(fēng)險(xiǎn),主要是由于不良貸款的存在而形成的風(fēng)險(xiǎn)。大多數(shù)信用等級比較低不能從銀行獲得貸款的人才會選擇P2P網(wǎng)絡(luò)借貸,如果從一般對不良貸款的判斷標(biāo)準(zhǔn)來看,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的所有貸款都為不良貸款。因此,我們不應(yīng)該拿一般不良貸款的定義來判斷P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的資產(chǎn)質(zhì)量,借款人未能及時(shí)還款量總額的大小可以判斷平臺的資產(chǎn)質(zhì)量,借款人提供的抵押形式及抵押物的價(jià)值同樣可以用來判斷平臺的資產(chǎn)質(zhì)量。

    (四)盈利性風(fēng)險(xiǎn)

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的盈利性風(fēng)險(xiǎn)就是P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺在運(yùn)作過程中發(fā)生某些不利狀況,使整個(gè)平臺沒有獲得利潤甚至是遭遇破產(chǎn)倒閉的風(fēng)險(xiǎn)。唯有不斷地盈利,平臺才能長久的發(fā)展下去,才有財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)一說。財(cái)務(wù)狀況的好壞直接能夠決定平臺的可持續(xù)性,影響盈利性風(fēng)險(xiǎn)的因素也是各種各樣,一般商業(yè)銀行使用每股收益率、資產(chǎn)利潤率等來做測評,但這些指標(biāo)卻不適用于P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺,主要因?yàn)槲覀儧]有辦法來檢驗(yàn)平臺透露出來的相關(guān)指標(biāo)是否正確是否真實(shí)有效,更何況大部分的平臺根本不會公布類似于商業(yè)銀行衡量盈利風(fēng)險(xiǎn)所使用的指標(biāo)。

    三、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因錯(cuò)綜復(fù)雜,從來源方面看的話,可將其區(qū)分為內(nèi)部管理原因和外部環(huán)境原因。

    (一)內(nèi)部管理原因

    如果P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺突發(fā)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),一般而言都是由內(nèi)部管理的不到位而引起的,外部環(huán)境對其影響比較小。內(nèi)部控制制度的不到位、管理層制定的考核制度不合理及整個(gè)平臺的財(cái)務(wù)人員較低的專業(yè)素養(yǎng),這三點(diǎn)是內(nèi)部管理不合格最大的原因:

    1、內(nèi)控制度不到位

    眾所周知,我國大多數(shù)的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺發(fā)展速度都比較快,不論是借貸業(yè)務(wù)發(fā)展的規(guī)模,還是從借貸業(yè)務(wù)發(fā)展的速度。相比較平臺的發(fā)展速度,其內(nèi)部控制的改善速度則相對緩慢的多。大多數(shù)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺都沒有清晰的權(quán)利制衡體系和條理的內(nèi)部控制體系。據(jù)相關(guān)資料統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn),大部分P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺入股最多的投資人掌握的權(quán)力相當(dāng)大,沒有明確的權(quán)利劃分與權(quán)利下放。例如,執(zhí)行副總、部門經(jīng)理、人事經(jīng)理職位的人選更換頻率并不低。

    2、考核制度不合理

    據(jù)資料統(tǒng)計(jì),大部分的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺在制度考核方面更在意對員工貸款業(yè)績的激勵,側(cè)重于對借款人資源的挖掘。為什么會有這樣的激勵偏差,一是因?yàn)閲鴥?nèi)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的數(shù)量越來越多,產(chǎn)生的市場競爭越來越大;二是因?yàn)殡S著政府對P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的管理越來越嚴(yán)格,優(yōu)質(zhì)借款人的稀缺性則越來越明顯。當(dāng)劣質(zhì)借款人仍然通過了嚴(yán)格的審查獲得融資的現(xiàn)象出現(xiàn)時(shí),大部分P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺沒有制定相關(guān)制度來懲罰審核借款人質(zhì)量的相關(guān)人員,只是一味的激勵員工尋找更多的借款人。一些員工會為了貸款業(yè)績而忽視借款人的質(zhì)量問題,即使借款人質(zhì)量不過關(guān)也依然通過一些方式使其符合標(biāo)準(zhǔn),從而提高貸款業(yè)績,獲得激勵獎金。

    3、財(cái)務(wù)人員專業(yè)素養(yǎng)較低

    大部分在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺任職財(cái)務(wù)的,已經(jīng)取得專業(yè)的財(cái)務(wù)方面從業(yè)證書的占少數(shù)。本質(zhì)上講,這些人是不能從事財(cái)務(wù)工作的,平臺的財(cái)務(wù)隱患就由此而產(chǎn)生。再者,由于平臺對于任職人員的學(xué)歷沒有太大的要求,于是很多大專、中專、高中等學(xué)歷的人員參與其中,降低了整個(gè)平臺任職者的學(xué)歷水平。若是有更多高專業(yè)水平的財(cái)務(wù)人員來配合P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的發(fā)展,其發(fā)展速度會更快,可持續(xù)發(fā)展水平會更高。

    (二)外部環(huán)境原因

    市場環(huán)境和法律環(huán)境通常是P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的主要外部環(huán)境原因:

    1、市場環(huán)境

    由于中國征信體系的不健全,以及對于一般民間機(jī)構(gòu)的保密性,致使P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺無法查詢到借款人的信用額度,顯而易見的是,用商業(yè)銀行對貸款人的衡量標(biāo)準(zhǔn)來看,這些借款人基本都是信用等級和還款意愿較低、還款能力較差的人。所以,大部分平臺都會在貸款的同時(shí)要求借款人抵押相關(guān)財(cái)產(chǎn),來保證即使借款人違約不能及時(shí)還款,平臺也能通過抵押物的變現(xiàn)而保證平臺的正常運(yùn)營。也有少數(shù)平臺不需要借款人提供財(cái)產(chǎn)抵押,但需要借款人提供財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的證明,同時(shí)這類借款人能夠得到的資金幫助也相比較少一點(diǎn)。因此,借款人貸款的時(shí)候是否有抵押,這點(diǎn)對于平臺來說是至關(guān)重要的,是平臺穩(wěn)健運(yùn)營的必要條件,但是站在借款人的角度,這些要求就顯得有些苛刻。尋找優(yōu)質(zhì)借款人變成了一件困難的事情,平臺為此想到做到的措施基本上都是在市場上下設(shè)營業(yè)點(diǎn),雇傭更多的市場人員以獲取大量的借款人信息。此時(shí),市場人員的自主性增強(qiáng),在貸款業(yè)績的激勵下,市場人員會降低對借款人資質(zhì)的要求,甚至是高估借款人的信用水平和抵押物的價(jià)值,以至于增加了平臺的資產(chǎn)質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)和盈利性風(fēng)險(xiǎn)。

    2、法律環(huán)境

    據(jù)相關(guān)資料可以發(fā)現(xiàn),2014年之后成立的許多P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的注冊資本和認(rèn)繳額度相對于之前普遍有所上升,但是實(shí)繳資本卻相對偏低。為什么會出現(xiàn)這種情況呢?主要是由于2013年12月份新公司法的修訂,新法條將實(shí)繳注冊資本制度換成了認(rèn)繳注冊資本制度,這便降低了P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的準(zhǔn)入門檻。對于股東以哪種方式認(rèn)繳出資法律也沒有明確的規(guī)定,都是由公司章程自行規(guī)定,這就是考驗(yàn)掌權(quán)者人格的時(shí)候了。實(shí)繳資本占注冊資本的部分太少,一旦借款人違約金額較大,平臺不能及時(shí)拿出資金來預(yù)先償付給投資人,平臺資金鏈斷裂而最終倒閉的可能性也會變得更大。

    四、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范措施

    P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)之間的競爭越來越強(qiáng)烈,若想獲得一席之地,最主要的就是要降低整個(gè)平臺的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),作者在從多元化角度預(yù)防財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí),試圖以風(fēng)險(xiǎn)分解的手段應(yīng)對P2P網(wǎng)絡(luò)借貸中的各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn):

    (一)撥備足夠的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

    撥備足夠的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金是保障資本充足率的關(guān)鍵要素,而我國目前還沒有相關(guān)法律來強(qiáng)制規(guī)定平臺風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的提取方式。從債權(quán)質(zhì)量上來看,P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺比商業(yè)銀行低得多,考慮到借款人的信用比較差,因此其違約風(fēng)險(xiǎn)也比較大。又鑒于很多平臺為求發(fā)展對投資人做出了相應(yīng)的擔(dān)保,因此,提取充分的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金以防財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是絕對必要的。中國的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺若想長期健康的發(fā)展,撥備足夠的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金是保障資本充足率的關(guān)鍵要素。風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金要有一定的計(jì)算方法,并且委托銀行管理該風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金賬戶,以保證其資金安全。若是投資人和貸款人也能夠查詢到該筆風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的數(shù)量,會更有利于平臺的發(fā)展。

    (二)強(qiáng)化流動性風(fēng)險(xiǎn)管理

    企業(yè)破產(chǎn)的原因多種多樣,但是大多數(shù)企業(yè)破產(chǎn)往往不是因?yàn)闆]有賺到足夠多的利潤而是因?yàn)槟骋粫r(shí)間點(diǎn)上現(xiàn)金流不通暢。而二級債權(quán)轉(zhuǎn)讓市場的設(shè)立可以加強(qiáng)投資人資金的運(yùn)轉(zhuǎn),借此平臺可以減少債權(quán)拆標(biāo),保證平臺擁有充足的現(xiàn)金流,此時(shí)平臺的流動性風(fēng)險(xiǎn)自然而然就降低了。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸要想加強(qiáng)流動性風(fēng)險(xiǎn)管理,首先應(yīng)當(dāng)在網(wǎng)站上建立一個(gè)二級債券轉(zhuǎn)讓市場,在這個(gè)市場上,投資者能夠互相之間轉(zhuǎn)讓其所持有的債權(quán),有便于投資者在急需資金的時(shí)候能夠通過這種方式換取資金。當(dāng)該二級市場活躍運(yùn)作起來的時(shí)候,投資者選擇長期、大額債權(quán)投資的風(fēng)險(xiǎn)也會隨著市場的活躍程度而逐漸減少。

    (三)提高從業(yè)人員財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范意識

    任何金融行業(yè),都不可避免的會遇到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。由于從業(yè)人員對風(fēng)險(xiǎn)的意識不到位或者員工專業(yè)技能不夠完善從而造成不可挽回局面的事情時(shí)有發(fā)生,對于企業(yè)或者說平臺來講首先要培養(yǎng)財(cái)務(wù)人員規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的意識,提高財(cái)務(wù)人員對風(fēng)險(xiǎn)的辨識度,同時(shí)提高專業(yè)技能,做到“人人腦中有意識,個(gè)個(gè)手里有對策?!?/p>

    金融企業(yè)要加強(qiáng)對員工的選拔、培養(yǎng)、監(jiān)督和管理,這也是完善P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系建設(shè)中至關(guān)重要的一點(diǎn)。要讓每一個(gè)員工尤其是財(cái)務(wù)員工清楚的認(rèn)識到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)帶來的危害,讓他們明白自己對于企業(yè)的重要性,讓他們在完善的管理體系下接受系統(tǒng)的技能培訓(xùn)和定期的考核。

    (四)強(qiáng)化內(nèi)控制度建設(shè)

    強(qiáng)化內(nèi)控制度建設(shè),需要一個(gè)合理的制度保障,其關(guān)鍵點(diǎn)在于以純粹市場貸款業(yè)績來激勵員工的基礎(chǔ)上結(jié)合債務(wù)違約的責(zé)任制度。強(qiáng)化內(nèi)部控制制度建設(shè)主要有兩大效應(yīng):其一,對高層人員起到約束作用,避免獨(dú)斷專行,其二將過去純粹以市場拓展能力考核員工的制度,改為以綜合各項(xiàng)業(yè)務(wù)評估能力為考核的制度。這樣可以降低在網(wǎng)絡(luò)平臺上可能發(fā)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),也可以提高所有員工的防范意識,從而有效提高財(cái)務(wù)安全的穩(wěn)定性。

    (五)成立行業(yè)自律互助組織

    成立行業(yè)自律互助組織的好處很多:不僅可以從管理方式、運(yùn)營通道等方面約束P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺;而且可以加強(qiáng)平臺之間的聯(lián)絡(luò),借款人投資人的信息都可以通過網(wǎng)絡(luò)得到分享,以防止劣質(zhì)借款人在不同平臺上多次借款,給平臺和投資者帶來損失。英國的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺成立的自律互助協(xié)會就值得我們借鑒研究。

    一般商業(yè)銀行對每個(gè)借款人都有信用測評,并且該信息在內(nèi)部是共享的,因此,信用差的借款人不論在哪個(gè)銀行都無法取得貸款。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺屬于民間機(jī)構(gòu),無法得到官方對于信用的統(tǒng)計(jì),加之各個(gè)平臺之間在業(yè)務(wù)上存在著強(qiáng)烈的競爭關(guān)系,互相之間對借款人的資質(zhì)沒有交流,對好不容易得到的借款人資源視若珍寶,危機(jī)就在此刻產(chǎn)生了。劣質(zhì)借款人和關(guān)聯(lián)企業(yè)在一處平臺違約之后轉(zhuǎn)戰(zhàn)其他平臺,反復(fù)的借款反復(fù)的違約,給平臺甚至整個(gè)行業(yè)帶來危機(jī)。此時(shí),行業(yè)自律互助組織的作用就顯現(xiàn)出來。平臺之間的聯(lián)盟更有利于P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的發(fā)展,不僅可以降低風(fēng)險(xiǎn),也可以降低平臺的不良資產(chǎn)率。

    [1]王會娟,廖理.中國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺信用認(rèn)證機(jī)制研究—來自“人人貸”的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù).中國工業(yè)經(jīng)濟(jì),2014(4)

    [2]劉繪,沈慶劼.我國P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管研究.財(cái)經(jīng)問題研究,2015(1)

    [3]羅思丹、王蔣.我國加強(qiáng)P2P監(jiān)管的風(fēng)險(xiǎn)研究.經(jīng)濟(jì)縱橫,2014(9)

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