典當(dāng)公司折當(dāng)率及風(fēng)險(xiǎn)管理研究

劉雙龍

【摘要】自古以來(lái)企業(yè)在投資和經(jīng)營(yíng)方面都會(huì)存在各種各樣的風(fēng)險(xiǎn)，典當(dāng)公司作為從古至今傳承百年的金融行業(yè)也面臨著許多風(fēng)險(xiǎn)，特別是作為典當(dāng)行業(yè)特有的折當(dāng)率，對(duì)典當(dāng)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理有重大影響。折當(dāng)率是指當(dāng)物經(jīng)過(guò)評(píng)估后，按照當(dāng)物估價(jià)數(shù)額折發(fā)當(dāng)金的比例。雖然折當(dāng)率在世界各國(guó)和地區(qū)立法進(jìn)行規(guī)定，但通常折當(dāng)率的高低在法律法規(guī)允許的范圍內(nèi)，根據(jù)當(dāng)物實(shí)際情況和典當(dāng)行保證資金安全、控制經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的原則確定。所以，折當(dāng)率在典當(dāng)公司風(fēng)險(xiǎn)控制中發(fā)揮重要作用。在中國(guó)，雖然典當(dāng)行業(yè)的歷史悠久但仍是需要發(fā)展的行業(yè)，擁有廣大的發(fā)展空間和潛力。因此做好典當(dāng)公司折當(dāng)率的風(fēng)險(xiǎn)管理有利于促進(jìn)典當(dāng)行業(yè)蓬勃快速發(fā)展。

【關(guān)鍵詞】典當(dāng)公司 折當(dāng)率 風(fēng)險(xiǎn)管理

現(xiàn)代社會(huì)是風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)遇并存的時(shí)代，公司若想要得到回報(bào)就必須要面對(duì)一定風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)的大小往往和期望的回報(bào)成正比。公司的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估能力直接影響到了公司的整體發(fā)展，公司的風(fēng)險(xiǎn)管理水平越高企業(yè)的發(fā)展前景也就越可觀。我國(guó)的經(jīng)濟(jì)水平越來(lái)越高，人均收入日益升高，在當(dāng)前時(shí)代的大背景下典當(dāng)行業(yè)迎來(lái)了前所未有的風(fēng)險(xiǎn)變化。典當(dāng)行業(yè)在社會(huì)經(jīng)濟(jì)的占有率逐漸增加，在經(jīng)濟(jì)發(fā)展上逐漸有了自己的貢獻(xiàn)和自我力量。典當(dāng)公司在一定程度上能夠把企業(yè)的融資渠道擴(kuò)寬、增強(qiáng)商品經(jīng)濟(jì)的流動(dòng)性、解決一部分人的燃眉之急，做到了銀行所不能做到的工作，彌補(bǔ)了銀行在融資方面的缺憾。典當(dāng)公司的發(fā)展還需要有健康的背景和程序化的風(fēng)險(xiǎn)管理方案。典當(dāng)公司一直被經(jīng)濟(jì)社會(huì)的風(fēng)險(xiǎn)所制約，若想讓典當(dāng)公司得到長(zhǎng)足的穩(wěn)定的發(fā)展必須要先行解決風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，強(qiáng)化企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理措施。在現(xiàn)代生活的風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)施過(guò)程中仍舊存在著很多不足和問(wèn)題，所以如何妥善的處理公司的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題和進(jìn)行恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理，讓典當(dāng)公司在當(dāng)前市場(chǎng)前提下進(jìn)行更好的發(fā)展是企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)。本文從典當(dāng)公司和折當(dāng)率的意義、典當(dāng)公司的功能、典當(dāng)公司的風(fēng)險(xiǎn)種類(lèi)、典當(dāng)公司的風(fēng)險(xiǎn)控制措施四個(gè)大方面來(lái)分析典當(dāng)公司的折當(dāng)率及其風(fēng)險(xiǎn)管理。

一、典當(dāng)公司和折當(dāng)率的意義

典當(dāng)，是一項(xiàng)自古沿襲而來(lái)的老牌行業(yè)，在古時(shí)古人通過(guò)對(duì)手中物品的典當(dāng)在當(dāng)鋪獲得銀兩解決自身的燃眉之急。在現(xiàn)代，典當(dāng)被賦予了更多的意義，成為一種新型的融資方式。我國(guó)在2005年出臺(tái)了《典當(dāng)管理辦法》其中對(duì)典當(dāng)?shù)膬?nèi)涵進(jìn)行了重新定義，當(dāng)戶(hù)出于自身的融資或其他目的將自己所有的動(dòng)產(chǎn)或不動(dòng)產(chǎn)當(dāng)做當(dāng)物在典當(dāng)公司抵押，典當(dāng)公司對(duì)應(yīng)的支付當(dāng)金。若當(dāng)戶(hù)想要贖回當(dāng)物就要先交付當(dāng)物自身價(jià)值上一定比例的費(fèi)用，并且在約定時(shí)間內(nèi)交付當(dāng)金利息償還當(dāng)金。折當(dāng)率就在此體現(xiàn)了自身的價(jià)值和意義，折當(dāng)率是指根據(jù)當(dāng)物自身的價(jià)值進(jìn)行評(píng)估后按照當(dāng)物原本的價(jià)值折當(dāng)發(fā)放當(dāng)金的比例，對(duì)典當(dāng)公司來(lái)說(shuō)折當(dāng)率就是公司在典當(dāng)過(guò)程中的秤桿，影響著企業(yè)的收入和發(fā)展。典當(dāng)公司的本質(zhì)其實(shí)是一種當(dāng)戶(hù)以物換錢(qián)的新型融資方式，只需當(dāng)戶(hù)在一定時(shí)間內(nèi)支付予當(dāng)鋪利息。

二、典當(dāng)公司的重要功能

（一）資金靈活融通功能

典當(dāng)公司最本質(zhì)也是目的性最強(qiáng)的功能就是資金靈活通融的功能，當(dāng)戶(hù)在進(jìn)行當(dāng)物和當(dāng)金的互換時(shí)在其經(jīng)濟(jì)本質(zhì)上都是進(jìn)行了資金融通。現(xiàn)在資金融通功能是典當(dāng)公司的首要經(jīng)營(yíng)功能。最后當(dāng)戶(hù)無(wú)論是否要贖回當(dāng)物最后典當(dāng)公司都已具備了資金融通的功能。資金融通功能既能在典當(dāng)公司中獨(dú)立發(fā)揮自身作用，也以聯(lián)合典當(dāng)公司的其他功能一起進(jìn)行功能的發(fā)展。

（二）典當(dāng)物保管功能

當(dāng)戶(hù)一旦與典當(dāng)公司建立了典當(dāng)關(guān)系，典當(dāng)公司就具備了對(duì)用戶(hù)當(dāng)物的保管功能，需要在等待當(dāng)戶(hù)贖回自己當(dāng)物的過(guò)程中保管當(dāng)物，以此來(lái)滿(mǎn)足雙方交易當(dāng)事人的人身權(quán)利以及典當(dāng)公司的自身責(zé)任和義務(wù)。若物品是絕當(dāng)，則典當(dāng)公司在出售過(guò)程中保管當(dāng)物，最后以出售價(jià)格來(lái)彌補(bǔ)典當(dāng)公司自身的損失和滿(mǎn)足典當(dāng)公司將物品變現(xiàn)后盈利的需求。在雙方進(jìn)行抵押交易的過(guò)程中當(dāng)物的保管功能并未得到出色的體現(xiàn)，所以典當(dāng)物進(jìn)行保管的功能一般在其他功能進(jìn)行時(shí)同步進(jìn)行，亦或是先于其他功能進(jìn)行發(fā)揮。

（三）典當(dāng)物銷(xiāo)售功能

典當(dāng)公司還包括對(duì)當(dāng)物的銷(xiāo)售功能，銷(xiāo)售功能在典當(dāng)公司的所有功能最后發(fā)揮，其功能發(fā)揮的前提是當(dāng)戶(hù)沒(méi)有能力在規(guī)定時(shí)間內(nèi)贖回物品或是不愿贖回物品后物品出現(xiàn)死當(dāng)現(xiàn)象，或者用戶(hù)一開(kāi)始就對(duì)物品絕當(dāng)。在此前提下典當(dāng)公司可以對(duì)當(dāng)戶(hù)的當(dāng)品自由買(mǎi)賣(mài)，用變賣(mài)或是拍賣(mài)和折價(jià)的方式處理當(dāng)物。一部分典當(dāng)公司還選擇將當(dāng)物歸為己有。在這些處理方式中就涉及了典當(dāng)公司對(duì)典當(dāng)物銷(xiāo)售的功能。

三、典當(dāng)公司的風(fēng)險(xiǎn)種類(lèi)

（一）過(guò)度降息產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)

現(xiàn)代的典當(dāng)公司為追求行業(yè)發(fā)展和促進(jìn)公司的規(guī)模擴(kuò)大，為了吸引更多的客戶(hù)來(lái)公司典當(dāng)會(huì)做出與同行相互壓價(jià)的行為。常見(jiàn)的方式就是降低典當(dāng)公司的當(dāng)物利息來(lái)吸引顧客。有時(shí)會(huì)因?yàn)闆](méi)有控制好折當(dāng)率和降息幅度而造成過(guò)度的降息，從而影響了公司的收入，增加了公司的財(cái)務(wù)虧損，造成了公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。

（二）典當(dāng)物品保管及折當(dāng)率控制帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)

有時(shí)當(dāng)戶(hù)在進(jìn)行典當(dāng)時(shí)的當(dāng)物各種各樣，典當(dāng)公司在交易完成后需要對(duì)其進(jìn)行保管，有些當(dāng)物需要的保管條件異常嚴(yán)格，有時(shí)因?yàn)榈洚?dāng)公司的儲(chǔ)存條件難以達(dá)到當(dāng)物要求就會(huì)造成當(dāng)物的品質(zhì)損壞，還有些當(dāng)物可能會(huì)因?yàn)楸９懿划?dāng)發(fā)生丟失，活當(dāng)?shù)奈锲肪蜁?huì)給典當(dāng)公司造成保管不當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)。還有一種情況是在當(dāng)戶(hù)進(jìn)行典當(dāng)時(shí)典當(dāng)公司對(duì)當(dāng)物的折當(dāng)率太高，折當(dāng)率超過(guò)了80%，嚴(yán)重的危害到了公司的利益，造成了公司的財(cái)產(chǎn)損失。因?yàn)檎郛?dāng)率過(guò)高，當(dāng)戶(hù)的經(jīng)濟(jì)利益得到提升，因此不愿贖回當(dāng)物構(gòu)成死當(dāng)。在現(xiàn)實(shí)的操作和應(yīng)用中應(yīng)該著重注意這一點(diǎn)。還有一種風(fēng)險(xiǎn)是絕當(dāng)物的二次流通問(wèn)題。隨著科技的發(fā)展，典當(dāng)物已經(jīng)不像古代那樣多是金銀玉器，還包括數(shù)碼產(chǎn)品等更新?lián)Q代快速的產(chǎn)品。此類(lèi)商品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力大，各類(lèi)電子產(chǎn)品的新功能和新產(chǎn)品款式變換迅速，前期的一些科技產(chǎn)品價(jià)格就會(huì)出現(xiàn)大跳水。這樣就造成了典當(dāng)公司難以出售當(dāng)物，當(dāng)物難以?xún)斚?，因此造成典?dāng)公司財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。因此面對(duì)電子產(chǎn)品等物品時(shí)應(yīng)該注意在典當(dāng)過(guò)程中折當(dāng)率的控制，緊盯市場(chǎng)變化趨勢(shì)，分析潛在的折當(dāng)率浮動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。endprint

（三）不合法典當(dāng)物帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)

我國(guó)普遍存在典當(dāng)公司接收當(dāng)戶(hù)當(dāng)物時(shí)未能明確核查當(dāng)戶(hù)的身份，對(duì)當(dāng)物的來(lái)歷和安全性沒(méi)有準(zhǔn)確的評(píng)估，這就極有可能為犯罪分子提供了方便，方便了犯罪分子的洗錢(qián)行為，將不明的融資帶入了典當(dāng)公司的融資渠道中來(lái)。反洗錢(qián)監(jiān)管中并沒(méi)有納入典當(dāng)公司，相關(guān)部門(mén)在監(jiān)管上存在著極大的漏洞，典當(dāng)公司的部分員工也缺乏風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)能力，這些都會(huì)給典當(dāng)公司帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。

（四）鑒定技術(shù)落后產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)

典當(dāng)公司在對(duì)當(dāng)戶(hù)的當(dāng)物進(jìn)行典當(dāng)?shù)倪^(guò)程中包含著對(duì)當(dāng)物本身價(jià)值評(píng)估的步驟。不同當(dāng)品的鑒定和評(píng)估方式不同，例如珠寶玉器方面，現(xiàn)在典當(dāng)公司在此方面鑒定識(shí)別以及準(zhǔn)確估價(jià)的專(zhuān)業(yè)性人才稀缺，所以在估價(jià)時(shí)很容易造成典當(dāng)公司的損失。面對(duì)房產(chǎn)、轎車(chē)、高端奢侈品等當(dāng)物，在鑒定時(shí)更應(yīng)該注意價(jià)值變化的幅度和趨勢(shì)。古董類(lèi)物品要注意鑒定的年限。有時(shí)在鑒定過(guò)程中需要用到測(cè)試儀器，不同典當(dāng)公司的鑒定儀器不一，這些都有可能會(huì)造成典當(dāng)公司的財(cái)產(chǎn)損失和投資風(fēng)險(xiǎn)。

（五）客戶(hù)信用度帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)

能夠向典當(dāng)公司進(jìn)行典當(dāng)?shù)挠脩?hù)一般情況下都是因?yàn)樵阢y行貸款是被認(rèn)定為是信用度不夠，銀行不能夠提供貸款的客戶(hù)，或者是因?yàn)椴辉傅却y行繁瑣的貸款程序和嚴(yán)格審查的客戶(hù)。在面對(duì)這類(lèi)客戶(hù)時(shí)，典當(dāng)行應(yīng)該打起精神謹(jǐn)慎面對(duì)，這類(lèi)客戶(hù)一般存在著諸多信用問(wèn)題，在面對(duì)這類(lèi)當(dāng)戶(hù)進(jìn)行交易時(shí)應(yīng)該確認(rèn)客戶(hù)的償還意愿和償還能力，如果當(dāng)期到了客戶(hù)出現(xiàn)不愿償還或沒(méi)能力償還的情況就會(huì)造成典當(dāng)公司自身的損失。這類(lèi)用戶(hù)一定會(huì)出現(xiàn)刻意抬高折當(dāng)率的情況，他們通常不是真的通過(guò)抵押來(lái)借貸，而是為實(shí)現(xiàn)舊物變現(xiàn)的目的，當(dāng)物一經(jīng)當(dāng)出就不會(huì)贖回。除此之外典當(dāng)公司還要了解當(dāng)戶(hù)的還款來(lái)源和還款途徑，以確保還款是合法的，以免惹上法律糾紛問(wèn)題。

四、典當(dāng)公司的風(fēng)險(xiǎn)控制措施

（一）重視公司折當(dāng)率和股權(quán)的控制

現(xiàn)代公司尚存在著股權(quán)制約的多種股權(quán)結(jié)構(gòu)，典當(dāng)公司的所有權(quán)還有經(jīng)營(yíng)權(quán)可以通過(guò)這種股權(quán)分權(quán)制衡的方式進(jìn)行權(quán)力制約，以免因?yàn)閭€(gè)人權(quán)力過(guò)大造成公司監(jiān)管困難，獨(dú)裁性過(guò)強(qiáng)造成公司的財(cái)務(wù)危機(jī)。除此之外企業(yè)的財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)還受折當(dāng)率的限制，一般情況下折當(dāng)率有法定折當(dāng)率和約定折當(dāng)率兩種，我國(guó)現(xiàn)多用約定折當(dāng)率，在選擇約定折當(dāng)率的前提下公司應(yīng)該注意對(duì)折當(dāng)率的控制問(wèn)題，避免用戶(hù)刻意抬高折當(dāng)率的情況，在這種情況下，公司應(yīng)該做到終止交易，規(guī)避因折當(dāng)率過(guò)高公司付出過(guò)大而造成的損失問(wèn)題。

（二）加強(qiáng)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制

在風(fēng)險(xiǎn)管理中應(yīng)該熟練地運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)回避、風(fēng)險(xiǎn)抑制、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、風(fēng)險(xiǎn)分散、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)确椒▽?duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行降低。風(fēng)險(xiǎn)回避是指必要時(shí)候典當(dāng)公司可以放棄或者降低典當(dāng)?shù)慕痤~來(lái)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)抑制是指通過(guò)降低單個(gè)客戶(hù)的交易量來(lái)抑制風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移是指現(xiàn)代社會(huì)諸多保險(xiǎn)公司制定了針對(duì)典當(dāng)公司的保護(hù)計(jì)劃，典當(dāng)公司可以通過(guò)購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)來(lái)實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移；風(fēng)險(xiǎn)分散是典當(dāng)公司常用的自我保護(hù)方式，其具體操作是指典當(dāng)公司進(jìn)行多種融資方式，避免公司的融資和投資集中在單一業(yè)務(wù)或單一商品上。公司要擴(kuò)寬融資道路，開(kāi)展多元化的融資渠道，實(shí)現(xiàn)典當(dāng)公司的風(fēng)險(xiǎn)分散；風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償是典當(dāng)公司較為常用的風(fēng)險(xiǎn)控制的方式，其具體操作為典當(dāng)公司在已知自身面臨風(fēng)險(xiǎn)的前提下準(zhǔn)備好充足的應(yīng)對(duì)補(bǔ)救資金來(lái)填補(bǔ)損失，保證公司的正常運(yùn)營(yíng)。除此之外面對(duì)上文中出現(xiàn)的當(dāng)物本身性質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)在現(xiàn)實(shí)中可以壓低此類(lèi)物品的當(dāng)金、折當(dāng)率，以此來(lái)降低典當(dāng)公司的損失。

（三）重視公司經(jīng)營(yíng)方式的創(chuàng)新

現(xiàn)如今是創(chuàng)新和發(fā)展的社會(huì)，典當(dāng)公司也應(yīng)該順應(yīng)時(shí)代的發(fā)展開(kāi)辟出新的經(jīng)營(yíng)道路?？梢愿鶕?jù)現(xiàn)代人擁有的物品多樣化擴(kuò)充典當(dāng)物品的種類(lèi)，亦可以運(yùn)用互聯(lián)網(wǎng)建立典當(dāng)數(shù)據(jù)庫(kù)和多種交易方式，以此來(lái)吸引當(dāng)戶(hù)，提升典當(dāng)?shù)慕灰壮晒β省?/p>

（四）建立完善的公司管理制度

每個(gè)公司要想進(jìn)行自身的穩(wěn)步提升和常規(guī)運(yùn)營(yíng)就要有一個(gè)健全的內(nèi)部組織制度。一個(gè)公司是否有完善健全的制度對(duì)公司的后續(xù)發(fā)展影響巨大，每一個(gè)健全的公司和組織機(jī)構(gòu)都具備自己的一套管理方案和營(yíng)銷(xiāo)策略。優(yōu)秀的管理方案和營(yíng)銷(xiāo)策略能夠有效降低公司決策和運(yùn)行的風(fēng)險(xiǎn)。典當(dāng)公司要想降低自身的風(fēng)險(xiǎn)就要建立科學(xué)的監(jiān)督制度和考核制度，對(duì)員工進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化管理，讓員工的工作遵循公司經(jīng)過(guò)科學(xué)考核后指定的規(guī)章制度。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制進(jìn)行責(zé)任制管理，將每一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理的環(huán)節(jié)落在實(shí)處，環(huán)環(huán)相扣，化整為零的解決公司的風(fēng)險(xiǎn)管理問(wèn)題。從多方面多角度的提升公司運(yùn)營(yíng)的安全性和公司決策的保障性。對(duì)于員工方面，應(yīng)該加緊培訓(xùn)員工的個(gè)人素質(zhì)，從基層下手，定期組織員工的工作培訓(xùn)，將更多的投資落實(shí)到人力資源中來(lái)。將企業(yè)的精力投入到公司員工的基本建設(shè)上。企業(yè)的員工是企業(yè)的基石和根本，員工的工作能力和個(gè)人素質(zhì)得到提升就是企業(yè)之福。所以典當(dāng)公司要重視對(duì)公司人才的開(kāi)發(fā)和培養(yǎng)。

五、結(jié)論

典當(dāng)公司具有悠久的歷史性與傳承性，同時(shí)，面對(duì)不斷變化的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，典當(dāng)公司也面臨著一系列的風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)。這就要求典當(dāng)公司要根據(jù)潛在的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，做好折當(dāng)率及相關(guān)的風(fēng)控措施，重視對(duì)股權(quán)及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制，重視公司經(jīng)營(yíng)方式創(chuàng)新，建立完善的公司管理制度及全面的風(fēng)險(xiǎn)管理措施。利用好典當(dāng)公司的性質(zhì)，充分發(fā)揮典當(dāng)公司的特有優(yōu)勢(shì)，促進(jìn)典當(dāng)行業(yè)的健康繁榮發(fā)展。同時(shí)也能為企業(yè)和居民提供更方便的融資機(jī)會(huì)，促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的繁榮發(fā)展。endprint