企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)體系完善思考

焦全生

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)主要是針對企業(yè)在發(fā)展中有可能遇到的財(cái)務(wù)危機(jī)進(jìn)行事前的管理和控制，并通過相關(guān)的應(yīng)對措施來降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，避免財(cái)務(wù)危機(jī)的出現(xiàn)，從而促進(jìn)企業(yè)的有效發(fā)展。但就目前來說，我國企業(yè)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)方面存在著較多的問題，本文將從這一方面著手，對其中的問題、原因進(jìn)行深入的分析，并提出相應(yīng)的解決措施。

導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的原因

缺乏財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理意識。就目前來說，我國的大多數(shù)企業(yè)都未對風(fēng)險(xiǎn)形成科學(xué)的認(rèn)識，其管理層往往只是重視企業(yè)產(chǎn)品的研發(fā)、市場的開拓以及技術(shù)創(chuàng)新等方面，忽視了對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范問題。同時(shí)，企業(yè)未建立起完善的財(cái)務(wù)制度，企業(yè)的相關(guān)部門和財(cái)務(wù)人員在進(jìn)行具體操作時(shí)，多存在人為的主觀性，缺乏對市場環(huán)境的全面考慮，未形成戰(zhàn)略性的風(fēng)險(xiǎn)防范意識，從而給企業(yè)的財(cái)務(wù)管理帶來了巨大的風(fēng)險(xiǎn)。

缺乏完善的內(nèi)部控制制度。就企業(yè)內(nèi)部來說，內(nèi)部控制制度缺乏完善性、科學(xué)性，例如，缺少監(jiān)督制度和審計(jì)制度，監(jiān)督和管理控制的不到位使得企業(yè)在日常經(jīng)營中人員配備不科學(xué)、管理松散，再加上企業(yè)約束機(jī)制不健全，企業(yè)在進(jìn)行財(cái)務(wù)決策時(shí)的科學(xué)性得不到有效保證，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平也就很難得到有效的提升，企業(yè)資金在日常管理中多存在著管理不善、權(quán)責(zé)不明、使用效率較低等問題。

財(cái)務(wù)關(guān)系混亂，企業(yè)資金結(jié)構(gòu)缺乏合理性。企業(yè)與上級企業(yè)之間、企業(yè)內(nèi)部各個(gè)部門之間以及企業(yè)與各個(gè)部門之間財(cái)務(wù)管理換亂，其資金的管理、分配和使用都存在著非常嚴(yán)重的問題，不僅企業(yè)資金的使用效率得不到保證，流失情況嚴(yán)重，而且企業(yè)資金的完整性和安全性也得不到有效的保證。再加上企業(yè)資金的結(jié)構(gòu)缺乏合理性，企業(yè)負(fù)債率過高，財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)較大，很容易使企業(yè)陷入資金困境。

企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)所存在的問題

相關(guān)指標(biāo)無法準(zhǔn)確反映企業(yè)的實(shí)際情況。我國企業(yè)目前所采用的財(cái)務(wù)評價(jià)方法往往在設(shè)計(jì)上缺乏科學(xué)性，其指標(biāo)歸類存在著不合理性，無法真正滿足企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析的需求。財(cái)務(wù)信息的準(zhǔn)確性、真實(shí)性得不到有效的保證。例如，對企業(yè)的償債能力分析不足，對企業(yè)的盈利能力分析不足等，這些都使得企業(yè)的實(shí)際情況無法通過指標(biāo)來真實(shí)地反映出來。

與企業(yè)現(xiàn)有的經(jīng)營狀況不符合。我國企業(yè)多采用的是單變模型的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)，其所能夠反映的企業(yè)信息量受到限制，再加上這一體系使用時(shí)間較短，缺少充足的理論基礎(chǔ)，分析結(jié)果的準(zhǔn)確性得不到有效的保證。

缺乏有針對性的風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)。我國企業(yè)在選取財(cái)務(wù)評價(jià)系統(tǒng)時(shí)，多是直接進(jìn)行搬用，未以企業(yè)的實(shí)際發(fā)展情況、行業(yè)的發(fā)展特點(diǎn)為前提，因此，企業(yè)現(xiàn)有的風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)的科學(xué)性有待考證，系統(tǒng)的真正作用很難得到有效發(fā)揮，該體系的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測能力和風(fēng)險(xiǎn)防范能力受到嚴(yán)重影響。

完善企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)的相關(guān)策略

對現(xiàn)有的分析指標(biāo)進(jìn)行改進(jìn)。為了提高數(shù)據(jù)指標(biāo)的準(zhǔn)確性，企業(yè)可以從現(xiàn)金到期債務(wù)比率、周轉(zhuǎn)率指標(biāo)和負(fù)債現(xiàn)金流量等三個(gè)方面來對相關(guān)的分析指標(biāo)進(jìn)行調(diào)整。具體來說，可以從以下的三個(gè)方面進(jìn)行，第一，加強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)金流量表、資產(chǎn)負(fù)債表與現(xiàn)金到期債務(wù)比率指標(biāo)的聯(lián)系，以更立體、動態(tài)的方式來對企業(yè)債務(wù)償還能力進(jìn)行分析，例如，企業(yè)短期償債能力越強(qiáng)，現(xiàn)金到期債務(wù)比率也隨著增加，而企業(yè)所面臨的財(cái)物風(fēng)險(xiǎn)降低。第二，以存貨平均占用期指標(biāo)來代替原有的存貨周轉(zhuǎn)率指標(biāo)，以應(yīng)收賬款平均賬齡指標(biāo)來替代原有的應(yīng)收周轉(zhuǎn)率，從這兩個(gè)方面來實(shí)現(xiàn)對周轉(zhuǎn)率指標(biāo)的調(diào)整。第三，在計(jì)算負(fù)債現(xiàn)金流量比率時(shí)，應(yīng)該要充分考慮企業(yè)的實(shí)際償還能力，可以采用收付實(shí)現(xiàn)制等方法來保證現(xiàn)金凈流入對流動負(fù)債能力的充分展現(xiàn)，從而保證企業(yè)的實(shí)際償還能力可以通過負(fù)債現(xiàn)金流量這一指標(biāo)準(zhǔn)確真實(shí)地體現(xiàn)出來。

對盈利能力分析指標(biāo)進(jìn)行調(diào)整。就目前形勢來說，企業(yè)想要進(jìn)一步完善自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析指標(biāo)系統(tǒng)，首先應(yīng)該要對現(xiàn)有的盈利能力分析指標(biāo)根據(jù)自身的實(shí)際情況，作進(jìn)一步的調(diào)整，將成本費(fèi)用利潤率、銷售現(xiàn)金率、資產(chǎn)現(xiàn)金率和盈利能力分析指標(biāo)緊密結(jié)合起來，從而保證盈利能力分析指標(biāo)的準(zhǔn)確性。在具體操作時(shí)，第一，企業(yè)應(yīng)該要保證銷售現(xiàn)金率的真實(shí)性、準(zhǔn)確性，盡可能地將企業(yè)在整個(gè)銷售過程中所產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量以銷售現(xiàn)金率體現(xiàn)出來，突出企業(yè)在經(jīng)營項(xiàng)目時(shí)所收取現(xiàn)金的能力。就實(shí)際情況來說，企業(yè)自身對產(chǎn)品銷售款收集的周期越短，就說明該企業(yè)應(yīng)收賬款能力越強(qiáng)，效率越高。同時(shí)，企業(yè)在經(jīng)營過程中可能面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)降低，企業(yè)壞賬情況減少。第二，企業(yè)還應(yīng)該提高對資產(chǎn)現(xiàn)金率的重視，將企業(yè)資產(chǎn)的現(xiàn)狀通過該指標(biāo)體現(xiàn)出來。第三，企業(yè)應(yīng)該要重視對企業(yè)真實(shí)收益的反映，加大對成本利潤率指標(biāo)的分析和重視，從而確保企業(yè)可以及時(shí)有效地反映其盈利現(xiàn)狀。

對長期償債能力分析指標(biāo)進(jìn)行調(diào)整。企業(yè)在對長期償債能力分析指標(biāo)進(jìn)行調(diào)整時(shí)，可以從利息現(xiàn)金保障倍數(shù)、無總額比率和現(xiàn)金償還比率等多個(gè)方面采取具體的措施，例如，企業(yè)可以建立現(xiàn)金償還比率指標(biāo)，以此來反映企業(yè)在日常發(fā)展中的現(xiàn)金債務(wù)償還能力，為科學(xué)預(yù)測企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)奠定基礎(chǔ)。同時(shí)，企業(yè)還應(yīng)該派遣專業(yè)人員對利息現(xiàn)金保障指標(biāo)進(jìn)行跟蹤登記，一旦發(fā)現(xiàn)指標(biāo)升高的情況要及時(shí)的上報(bào)給公司的管理層，以便采取相關(guān)措施來防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

加強(qiáng)對風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)中非財(cái)務(wù)指標(biāo)的重視。非財(cái)務(wù)指標(biāo)是對企業(yè)經(jīng)營狀況、財(cái)務(wù)情況進(jìn)行分析的另外一個(gè)重要基礎(chǔ)，其不僅涵蓋了對企業(yè)市場占有率、人力資源情況的分析，還包括了對企業(yè)創(chuàng)新能力和管理水平的分析，因此，為了保證企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)結(jié)果的準(zhǔn)確性，企業(yè)應(yīng)該要提高對非財(cái)務(wù)指標(biāo)的重視，在必要情況下還可以派遣專業(yè)人員對其進(jìn)行跟蹤登記，將其充分納入到財(cái)務(wù)分析的范圍之中，以此來保證評價(jià)結(jié)果對企業(yè)經(jīng)營成果、財(cái)務(wù)情況反映的客觀性。

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)的科學(xué)性不僅有利于企業(yè)現(xiàn)在的發(fā)展，更有利于促進(jìn)企業(yè)未來的可持續(xù)發(fā)展，因此，對于企業(yè)來說，企業(yè)首先應(yīng)該要從根本上提高對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)系統(tǒng)的認(rèn)識，再從多個(gè)方面采取相關(guān)的措施來促進(jìn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)的完善，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效防范。