中小企業(yè)如何實(shí)現(xiàn)金融創(chuàng)新與自我完善

郭羽

【摘 要】從目前中小企業(yè)的發(fā)展來看，融資難是制約中小企業(yè)快速發(fā)展的重要瓶頸問題，如何解決融資難并且提高中小企業(yè)的融資能力，對(duì)中小企業(yè)的健康成長至關(guān)重要。因此，中小企業(yè)應(yīng)當(dāng)從自身出發(fā)，與現(xiàn)有的金融政策相結(jié)合，積極地進(jìn)行金融創(chuàng)新與自我完善。

【Abstract】 From the current development of small and medium-sized enterprises， financing is an important bottleneck restricting the rapid development of small and medium-sized enterprises. How to solve financing difficulty and improve the financing capacity is of vital importance to the healthy growth of small and medium-sized enterprises. Therefore， small and medium-sized enterprises should start from their own， combining with the existing financial policies， and actively carry out financial innovation and self-improvement.

【關(guān)鍵詞】中小企業(yè)； 金融創(chuàng)新； 自我完善

【Keywords】small and medium-sized enterprises； financial innovation； self-improvement

【中圖分類號(hào)】F276.3 【文獻(xiàn)標(biāo)志碼】A 【文章編號(hào)】1673-1069（2017）04-0064-02

1 引言

基于對(duì)中小企業(yè)融資過程的了解，中小企業(yè)在融資過程中存在一定的難度，要想實(shí)現(xiàn)有效的融資，中小企業(yè)在現(xiàn)有的金融政策條件下，就要努力實(shí)現(xiàn)金融創(chuàng)新，具體應(yīng)當(dāng)將股權(quán)融資作為優(yōu)先融資策略來考慮，并且以證券化作為未來的融資新思路，還應(yīng)當(dāng)全面推廣中小企業(yè)融資租賃業(yè)務(wù)，使中小企業(yè)的融資手段能夠得到有效的創(chuàng)新，更好地滿足中小企業(yè)需要，解決中小企業(yè)的融資問題[1]。

2 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中應(yīng)將股權(quán)融資作為優(yōu)先融資策略

2.1 中小企業(yè)的金融創(chuàng)新，應(yīng)做好股權(quán)的合理分配

中小企業(yè)發(fā)展過程中，股權(quán)是中小企業(yè)的重要資產(chǎn)。但是由于中小企業(yè)規(guī)模較小，股權(quán)的價(jià)值沒有得到充分體現(xiàn)。由于中小企業(yè)具有一定的發(fā)展前景，按照當(dāng)前的股權(quán)比例經(jīng)過快速的成長和發(fā)展，股權(quán)價(jià)值將會(huì)得到有效的放大，基于這一優(yōu)勢(shì)，中小企業(yè)在金融創(chuàng)新過程中應(yīng)當(dāng)對(duì)現(xiàn)有的股權(quán)進(jìn)行合理的分配，并且加強(qiáng)對(duì)股權(quán)融資的了解。通過對(duì)其他企業(yè)股權(quán)融資過程的分析和了解，學(xué)習(xí)股權(quán)融資的優(yōu)勢(shì)，并根據(jù)企業(yè)的發(fā)展實(shí)際，合理劃分股權(quán)，采取股權(quán)融資的方式引入戰(zhàn)略投資。

2.2 中小企業(yè)的金融創(chuàng)新，應(yīng)學(xué)會(huì)利用股權(quán)進(jìn)行融資

考慮到日后融資的需求，應(yīng)當(dāng)在股權(quán)比例劃分中進(jìn)行合理的分配，并拿出一定的股權(quán)進(jìn)行融資，其中融資的規(guī)模和融資的比例應(yīng)當(dāng)按照企業(yè)的發(fā)展需求和企業(yè)的成長空間來計(jì)算。在股權(quán)融資過程中，既要考慮到企業(yè)的盈利能力和成長空間，同時(shí)也要考慮到外部資金對(duì)企業(yè)的積極影響，做到既進(jìn)行股權(quán)融資，又能保證企業(yè)的控制權(quán)在有效控制之內(nèi)，避免利用股權(quán)融資時(shí)喪失對(duì)公司的管理權(quán)。

2.3 中小企業(yè)應(yīng)控制好股權(quán)融資比例，加快企業(yè)發(fā)展

雖然中小企業(yè)需要進(jìn)行一定程度的融資，在融資過程中可以采取股權(quán)融資的方式拿出一定的股權(quán)作為融資的籌碼，但是考慮到股權(quán)融資對(duì)企業(yè)的影響，中小企業(yè)在股權(quán)的分配和股權(quán)融資比例上應(yīng)當(dāng)進(jìn)行優(yōu)化，合理地考慮股權(quán)融資比例，既要有效獲得風(fēng)險(xiǎn)投資，又要加強(qiáng)對(duì)企業(yè)的管控，使外來資金能夠有效地推動(dòng)企業(yè)發(fā)展，而不是對(duì)企業(yè)進(jìn)行變相的控制。

3 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)以證券化作為未來的融資新思路

3.1 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)證券融資的理解

在目前企業(yè)融資過程中，證券融資是一種重要的融資方式，能夠?yàn)槠髽I(yè)提供較好的資金支持，并解決企業(yè)急需的資金。而對(duì)于中小企業(yè)而言，由于證券融資的理念相對(duì)較新穎，在具體的操作過程中，中小企業(yè)的管理者和財(cái)務(wù)人員還有一定的知識(shí)欠缺。

3.2 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)嘗試著用證券化的方式融資

基于對(duì)證券化融資方式的理解，以及中小企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀和成長形勢(shì)，中小企業(yè)應(yīng)當(dāng)在金融創(chuàng)新中將證券化融資作為一種重要的融資方式來考慮，通過對(duì)證券化融資方式的理解，并結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況，嘗試著用證券化的方式進(jìn)行融資，通過發(fā)行企業(yè)債券以及證券投資等方式，提高證券化融資的效果。確保證券化融資能夠?yàn)橹行∑髽I(yè)的生產(chǎn)和服務(wù)運(yùn)營提供必要的資金支持。

3.3 中小企業(yè)的金融創(chuàng)新，應(yīng)與企業(yè)發(fā)展相適應(yīng)

中小企業(yè)的金融創(chuàng)新更要在方式方法上進(jìn)行變化，同時(shí)還要認(rèn)真研讀國家的相關(guān)金融政策，掌握政策導(dǎo)向，在金融政策的框架內(nèi)進(jìn)行金融創(chuàng)新，同時(shí)通過企業(yè)之間的聯(lián)系以及與金融機(jī)構(gòu)的結(jié)合，讓中小企業(yè)的金融創(chuàng)新能夠更多地被金融機(jī)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)和監(jiān)管機(jī)構(gòu)所熟悉，進(jìn)而在日后的融資過程中得到更多有效的支持。

4 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)全面推廣中小企業(yè)融資租賃業(yè)務(wù)

4.1 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)國家金融政策的學(xué)習(xí)

中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，除了要弄清楚企業(yè)的實(shí)際需求、發(fā)展?fàn)顩r以及日后的成長空間之外，還應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)國家金融政策的學(xué)習(xí)，根據(jù)金融政策的實(shí)際要求以及金融政策的特點(diǎn)，制定有效的金融創(chuàng)新方式，使金融創(chuàng)新能夠滿足企業(yè)的發(fā)展需要，并且在企業(yè)的發(fā)展過程中讓融資能夠更好地為企業(yè)發(fā)展助力。

4.2 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)學(xué)習(xí)融資租賃業(yè)務(wù)要點(diǎn)

對(duì)于中小企業(yè)而言，融資租賃業(yè)務(wù)比較適合中小企業(yè)融資，在實(shí)際操作過程中難度也比較低，是眾多中小企業(yè)金融創(chuàng)新的重要方式?；趯?duì)融資租賃業(yè)務(wù)的了解，融資租賃對(duì)中小企業(yè)的影響相對(duì)較小，可以有效地刺激中小企業(yè)的發(fā)展，對(duì)中小企業(yè)的快速發(fā)展和健康成長有著重要的推動(dòng)作用，并且融資租賃業(yè)務(wù)還能夠?yàn)橹行∑髽I(yè)帶來穩(wěn)定的資金投入，使中小企業(yè)在發(fā)展過程中解決資金需求消除后顧之憂。

4.3 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)全面開展融資租賃業(yè)務(wù)

基于融資租賃業(yè)務(wù)對(duì)中小企業(yè)的重要影響，中小企業(yè)在金融創(chuàng)新過程中應(yīng)當(dāng)有效地開展融資租賃業(yè)務(wù)，做到根據(jù)企業(yè)的實(shí)際需求和融資規(guī)模合理開展融資租賃業(yè)務(wù)，并且選擇對(duì)企業(yè)有幫助的資方進(jìn)行融資租賃，使企業(yè)的融資租賃能夠達(dá)到預(yù)期目標(biāo)，提高企業(yè)融資租賃的整體效果。

5 中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，應(yīng)加快完善企業(yè)的管理體系

5.1 中小企業(yè)應(yīng)做好公司的頂層設(shè)計(jì)，優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)

中小企業(yè)在金融創(chuàng)新中，企業(yè)管理體系的完善對(duì)于企業(yè)的融資和企業(yè)的發(fā)展有著重要的影響?；谥行∑髽I(yè)的管理需求，企業(yè)應(yīng)當(dāng)做好公司的頂層設(shè)計(jì)，對(duì)公司的治理結(jié)構(gòu)進(jìn)行優(yōu)化，使公司治理結(jié)構(gòu)能夠達(dá)到科學(xué)性要求和標(biāo)準(zhǔn)化要求，滿足企業(yè)的發(fā)展實(shí)際，為企業(yè)的發(fā)展奠定良好的制度基礎(chǔ)，避免企業(yè)在融資和發(fā)展過程中因公司治理結(jié)構(gòu)問題而影響企業(yè)發(fā)展。

5.2 中小企業(yè)應(yīng)建立完善的財(cái)務(wù)管理制度，提高資金管控能力

中小企業(yè)在發(fā)展過程中，應(yīng)當(dāng)特別注意財(cái)務(wù)管理制度的建立，并且提高資金管控能力，在融資和發(fā)展過程中，應(yīng)當(dāng)具有較強(qiáng)的資金管理能力，確保融資之后能夠?qū)Y金進(jìn)行合理使用，并提高資金的使用能力。因此，中小企業(yè)在融資過程中應(yīng)當(dāng)加快企業(yè)管理體系的建設(shè)，特別是財(cái)務(wù)管理和資金核算方面的建設(shè)，使企業(yè)的整體資金管控能力和財(cái)務(wù)管理水平能夠得到全面的提高。

5.3 中小企業(yè)應(yīng)做好風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，對(duì)融資風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行把控

考慮到資金風(fēng)險(xiǎn)以及融資之后對(duì)企業(yè)的一系列風(fēng)險(xiǎn)，中小企業(yè)做好風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，對(duì)融資風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行把控，應(yīng)當(dāng)樹立良好的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，并且充分評(píng)估融資風(fēng)險(xiǎn)，管控融資風(fēng)險(xiǎn)。融資風(fēng)險(xiǎn)管理使企業(yè)的融資能夠更好地滿足實(shí)際需要，確保中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)管理能夠達(dá)到較高的水平。

6 結(jié)論

通過本文的分析可知，在中小企業(yè)金融創(chuàng)新過程中，中小企業(yè)不但要與企業(yè)的發(fā)展實(shí)際相結(jié)合，還要將金融創(chuàng)新與現(xiàn)有的金融政策相結(jié)合，積極進(jìn)行股權(quán)融資，證券化融資，以及開展融資租賃業(yè)務(wù)。使企業(yè)的融資能夠達(dá)到預(yù)期目標(biāo)，并且通過金融創(chuàng)新的方式有效地解決企業(yè)的資金需求問題，為中小企業(yè)的發(fā)展提供充足的動(dòng)力和資金保障。

【參考文獻(xiàn)】

【1】徐莉.國際金融危機(jī)下中小企業(yè)之融資瓶頸[J].商業(yè)研究，2010（01）：155-159.