談國(guó)有企業(yè)混合所有制改革

在這一輪國(guó)企改革中，國(guó)家發(fā)改委的任務(wù)是負(fù)責(zé)國(guó)家混合所有制經(jīng)濟(jì)的改革，借這個(gè)機(jī)會(huì)我談一談國(guó)企混合所有制改革的問(wèn)題，想談幾個(gè)方面。

一、充分認(rèn)識(shí)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的重要意義。

混合所有制經(jīng)濟(jì)本質(zhì)上是各種所有制資本之間相互參股的股份制經(jīng)濟(jì)，實(shí)踐證明，它是一種非常富有活力的資本的組織形式。我們國(guó)家發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)已經(jīng)有一定的理論和實(shí)踐基礎(chǔ)，其實(shí)新中國(guó)建立初期實(shí)行了“公私合營(yíng)”實(shí)際上就是一種混合所有制組織形式，改革開(kāi)放之初出現(xiàn)的中外合資企業(yè)也是一種由國(guó)營(yíng)企業(yè)和外資企業(yè)合資合作的混合所有制企業(yè)。黨的十四大明確建立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的改革目標(biāo)以后，關(guān)于發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)的思想日益明確，實(shí)踐也不斷深化。從思想理論上說(shuō)，黨的十五大、十六大、十七大都對(duì)混合所有制經(jīng)濟(jì)做了系統(tǒng)、深刻的闡述。從實(shí)踐上看，以中央企業(yè)為例，到黨的十八大召開(kāi)之前，中央企業(yè)及其所有制企業(yè)的半數(shù)以上實(shí)現(xiàn)了股份制改造，這些股份制企業(yè)可以說(shuō)大都是混合所有制企業(yè)。

黨的十八大以來(lái)，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)被放到了更加突出重要的位置。十八屆三中全會(huì)明確要求“積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)”，并且指出“國(guó)有資本、集體資本、非公有資本等交叉持股，相互融合的混合所有制經(jīng)濟(jì)是基本經(jīng)濟(jì)制度的重要實(shí)現(xiàn)形式”。在去年底召開(kāi)的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議上，習(xí)近平總書(shū)記特別強(qiáng)調(diào)，混合所有制改革是國(guó)企改革的重要突破口，要按照完善治理、強(qiáng)化激勵(lì)、突出主業(yè)、提高效率的要求，在電力、石油、天然氣、鐵路、民航、電信、軍工等領(lǐng)域邁出實(shí)質(zhì)性步伐。

在當(dāng)前形勢(shì)下，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，特別是深入推進(jìn)我們國(guó)有企業(yè)的混合所有制改革可以說(shuō)具有十分重要的意義。

一是推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革有利于堅(jiān)持和完善基本經(jīng)濟(jì)制度。公有制為主體，多種所有制經(jīng)濟(jì)共同發(fā)展的基本經(jīng)濟(jì)制度是中國(guó)特色社會(huì)主義制度的重要支柱，也是社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的根基。堅(jiān)持和完善基本經(jīng)濟(jì)制度，從根本上說(shuō)就是要充分發(fā)揮各種所有制的優(yōu)勢(shì)，激發(fā)各種所有制的活力和創(chuàng)造力，推動(dòng)社會(huì)生產(chǎn)力的發(fā)展。通過(guò)發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，可以促進(jìn)各種所有制經(jīng)濟(jì)交叉持股和相互融合，有效發(fā)揮國(guó)有經(jīng)濟(jì)的規(guī)模優(yōu)勢(shì)、技術(shù)優(yōu)勢(shì)和管理優(yōu)勢(shì)，有效發(fā)揮非公有經(jīng)濟(jì)的活力和創(chuàng)造力，促進(jìn)各種所有制經(jīng)濟(jì)取長(zhǎng)補(bǔ)短、相互促進(jìn)、共同發(fā)展，從而促進(jìn)基本經(jīng)濟(jì)制度不斷完善，進(jìn)而推進(jìn)社會(huì)生產(chǎn)力的持續(xù)發(fā)展提升。

二是推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革，有利于提高國(guó)有資本的運(yùn)營(yíng)合力和效率。改革開(kāi)放以來(lái)，國(guó)有企業(yè)改革一直在推進(jìn)，并且成就顯著，但是我們也要看到，一些突出矛盾和問(wèn)題并沒(méi)有從根本上解決，特別是現(xiàn)代企業(yè)制度不健全、法人治理結(jié)構(gòu)不合理，經(jīng)營(yíng)投資責(zé)任不完善、國(guó)有資本運(yùn)營(yíng)效率不高。解決這些問(wèn)題，推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革是一個(gè)重要突破口。通過(guò)開(kāi)展混合所有制改革，能夠借助不同性質(zhì)資本的特點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)不同所有制經(jīng)濟(jì)的優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，形成各種產(chǎn)權(quán)主體有效制衡的企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)，加快建立國(guó)有企業(yè)現(xiàn)代企業(yè)制度，推動(dòng)國(guó)有企業(yè)健全優(yōu)勝劣汰、管理人員能上能下、員工能進(jìn)能出、收入能增能減的內(nèi)部管理機(jī)制，激發(fā)國(guó)有企業(yè)的內(nèi)生動(dòng)力，使國(guó)有企業(yè)更加容易融入市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)。能夠進(jìn)一步明晰產(chǎn)權(quán)，強(qiáng)化不同產(chǎn)權(quán)主體的監(jiān)督制衡，更加高效規(guī)范運(yùn)輸國(guó)有企業(yè)資產(chǎn)處置，防止資產(chǎn)流失，實(shí)現(xiàn)保值增值。

三是推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革，有利于改善提升供給結(jié)構(gòu)，提升供給質(zhì)量。推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革是調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的治本良方，目的是提高供給質(zhì)量，滿足人民需求。國(guó)有企業(yè)是我們國(guó)家市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的重要主體，在深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、優(yōu)化供給結(jié)構(gòu)和提高供給效率中具有十分重要的地位和作用。通過(guò)推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革，完善企業(yè)治理、強(qiáng)化內(nèi)部激勵(lì)、突出經(jīng)營(yíng)主業(yè)，能夠有效提升企業(yè)管理水平和發(fā)展活力，促進(jìn)國(guó)有企業(yè)更加靈敏地把握市場(chǎng)需求、發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)機(jī)會(huì)，更加高效靈活組織配置要素資源，推動(dòng)新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)發(fā)展，提供適應(yīng)市場(chǎng)需求的新產(chǎn)品、新服務(wù)，從而從整體上促進(jìn)我們國(guó)家供給結(jié)構(gòu)向中高端水平躍升。

二、準(zhǔn)確把握國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的重點(diǎn)。

如同國(guó)有企業(yè)的改革一樣，混合所有制改革涉及到方方面面，推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革要抓住關(guān)鍵、突出重點(diǎn)。按照中央對(duì)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的部署，重要的是把握“完善治理，強(qiáng)化激勵(lì)，突出主業(yè)、提高效率”四個(gè)方面。

第一要完善治理。國(guó)有企業(yè)混合所有制改革不是為混而混，而是要通過(guò)混合所有制改革建立健全企業(yè)治理機(jī)制。推進(jìn)混合所有制改革，一要進(jìn)一步強(qiáng)化國(guó)有企業(yè)市場(chǎng)主體。通過(guò)引入民營(yíng)資本、集體資本、境外資本等外部投資者，實(shí)現(xiàn)體制機(jī)制的本質(zhì)突破，推動(dòng)國(guó)有企業(yè)在市場(chǎng)上自主經(jīng)營(yíng)發(fā)展。二要進(jìn)一步健全企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)。明晰產(chǎn)權(quán)，同股同權(quán)，依法保護(hù)各類(lèi)股東產(chǎn)權(quán)，規(guī)范股東會(huì)、董事會(huì)、經(jīng)理層、監(jiān)事會(huì)和黨組織的權(quán)責(zé)關(guān)系，形成定位清晰、權(quán)責(zé)對(duì)等、運(yùn)轉(zhuǎn)協(xié)調(diào)、制衡高效的法人治理結(jié)構(gòu)。三要進(jìn)一步加強(qiáng)黨對(duì)國(guó)企的領(lǐng)導(dǎo)，把加強(qiáng)黨的領(lǐng)導(dǎo)和完善公司治理統(tǒng)一起來(lái)，明確國(guó)有企業(yè)黨組織在公司法人治理結(jié)構(gòu)中的法定地位，創(chuàng)新國(guó)有企業(yè)黨組織，發(fā)揮政治核心作用的途徑和方式。

第二要強(qiáng)化激勵(lì)，完善市場(chǎng)化的激勵(lì)機(jī)制，用機(jī)制激發(fā)活力，凝聚合力。一是要提高市場(chǎng)化的選聘比例，合理增加企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人的市場(chǎng)化選聘比例，按照市場(chǎng)方式配置一批經(jīng)營(yíng)管理者。二是提供差異化的薪酬，對(duì)國(guó)有企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人實(shí)行差異化薪酬分配辦法，對(duì)市場(chǎng)化選聘的職業(yè)經(jīng)理人實(shí)行市場(chǎng)化薪酬分配機(jī)制。三是嚴(yán)格效績(jī)考核，對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)的，兌現(xiàn)激勵(lì)機(jī)制，對(duì)沒(méi)有實(shí)現(xiàn)的按照市場(chǎng)化機(jī)制實(shí)現(xiàn)正常退出。四是對(duì)核心員工實(shí)現(xiàn)利益綁定，堅(jiān)持激勵(lì)和約束相結(jié)合的原則，通過(guò)試點(diǎn)穩(wěn)妥推進(jìn)員工持股。員工持股主要采取增資擴(kuò)股、出資新設(shè)等方式，優(yōu)先支持人才資本和技術(shù)要素貢獻(xiàn)占比比較高的轉(zhuǎn)制科研院所、高新技術(shù)企業(yè)和科技服務(wù)型企業(yè)開(kāi)展試點(diǎn)，要支持對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和持續(xù)發(fā)展有直接或較大貢獻(xiàn)的科研人員、經(jīng)營(yíng)管理人員和業(yè)務(wù)骨干持股。

第三要突出主業(yè)。國(guó)有企業(yè)要通過(guò)混合所有制改革做強(qiáng)做優(yōu)主業(yè)，由此要做好“三個(gè)加快剝離”。一是加快剝離輔業(yè)。在國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和行業(yè)發(fā)展規(guī)劃指導(dǎo)下，通過(guò)資產(chǎn)重組、資產(chǎn)置換、無(wú)償劃轉(zhuǎn)等方式剝離輔業(yè)，將企業(yè)的資源向優(yōu)勢(shì)主業(yè)集中。混改獲得的資金不能用于收購(gòu)不相干的企業(yè)、擴(kuò)大副業(yè)和“圈地”等。二是要加快剝離“虧損”，清理長(zhǎng)期虧損、扭虧無(wú)望的虧損資產(chǎn)，減少企業(yè)虧損點(diǎn)，根治企業(yè)出血源。對(duì)無(wú)效益且未來(lái)經(jīng)營(yíng)難以好轉(zhuǎn)的無(wú)效資產(chǎn)，堅(jiān)決通過(guò)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)變現(xiàn)、無(wú)償劃轉(zhuǎn)等方式出清。三是加快剝離包袱。把不符合企業(yè)核心主業(yè)、企業(yè)職能的包袱和困難盡快卸下來(lái)，加快剝離企業(yè)辦社會(huì)和解決歷史遺留問(wèn)題，減少企業(yè)的負(fù)擔(dān)。第四，要提高效率。改革的最終目標(biāo)，是要提高國(guó)有資本運(yùn)營(yíng)效率和企業(yè)經(jīng)營(yíng)效率，加快實(shí)現(xiàn)提質(zhì)增效、轉(zhuǎn)型升級(jí)。要推進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新，再造業(yè)務(wù)流程，提高運(yùn)營(yíng)效率和降低運(yùn)營(yíng)成本，增強(qiáng)盈利能力，要進(jìn)一步強(qiáng)化資本運(yùn)營(yíng)，靈活地采取兼并、收購(gòu)、出賣(mài)等方式，用盡可能少的資本控制更大的資本，用少量的國(guó)有資本和盡可能多的企業(yè)合作，實(shí)現(xiàn)資本運(yùn)營(yíng)優(yōu)質(zhì)高效和保值增值。

三、有力推動(dòng)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革任務(wù)落實(shí)。

要按照中央的部署，聚焦混合所有制改革的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，大膽探索，以點(diǎn)促面，大力推動(dòng)混改的各項(xiàng)改革任務(wù)的著地落實(shí)。

第一要堅(jiān)持“三區(qū)分”，實(shí)施分類(lèi)指導(dǎo)。應(yīng)根據(jù)參加改革的國(guó)有企業(yè)的不同狀況，區(qū)分不同類(lèi)型和層級(jí)，穩(wěn)妥地進(jìn)行混合所有制改革。一是區(qū)分已經(jīng)混合和適宜混合。對(duì)已經(jīng)實(shí)行混合所有制的國(guó)有企業(yè)應(yīng)著力在完善現(xiàn)代企業(yè)制度，提高資本運(yùn)營(yíng)效率上下功夫。對(duì)適宜繼續(xù)推進(jìn)混合所有制改革的國(guó)有企業(yè)應(yīng)充分發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制作用，規(guī)范有序進(jìn)行。二是要區(qū)分商業(yè)類(lèi)和公益類(lèi)，主業(yè)處于充分競(jìng)爭(zhēng)行業(yè)和領(lǐng)域的商業(yè)類(lèi)企業(yè)原則上都要實(shí)現(xiàn)公司制股份制改革，實(shí)現(xiàn)股權(quán)多樣化。主業(yè)處于重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域的商業(yè)類(lèi)國(guó)有企業(yè)要保持國(guó)有資本的控制地位，支持非國(guó)有資本參股。公益類(lèi)國(guó)企可以采取國(guó)有獨(dú)資形式，具備條件的也可以推行主體多元化。三是區(qū)分集團(tuán)公司和子公司等不同層次，在集團(tuán)公司層面，在國(guó)家有明確規(guī)定的特定領(lǐng)域，堅(jiān)持國(guó)家控股；其他領(lǐng)域，鼓勵(lì)通過(guò)整體上市、并購(gòu)重組、發(fā)行可轉(zhuǎn)債等方式，積極引入各類(lèi)投資者，逐步調(diào)整國(guó)有股權(quán)比例。在子公司層面，以研發(fā)創(chuàng)造、生產(chǎn)服務(wù)等實(shí)體企業(yè)為重點(diǎn)，引入非國(guó)有資本，加快技術(shù)創(chuàng)新、管理創(chuàng)新、商業(yè)模式創(chuàng)新，合理限定法人層級(jí)，有效壓縮管理層級(jí)。

第二要堅(jiān)持“三原則”，契合具體實(shí)際。對(duì)適宜推進(jìn)混合所有制的國(guó)有企業(yè)，在操作上要把握三個(gè)原則，穩(wěn)妥推進(jìn)。一是把握三因，因地施策、因業(yè)施策、因企施策，根據(jù)國(guó)有企業(yè)的發(fā)展定位和發(fā)展目標(biāo)，結(jié)合不同國(guó)有企業(yè)在經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展中的作用、現(xiàn)狀和發(fā)展需要，實(shí)行分類(lèi)改革、分類(lèi)發(fā)展、分類(lèi)監(jiān)管、分類(lèi)定責(zé)、分類(lèi)考核。二是做到三宜，宜獨(dú)則獨(dú)，宜控則控，宜參則參。根據(jù)不同類(lèi)別、不同行業(yè)、不同層級(jí)，實(shí)行差異化的國(guó)有資本持股方式，實(shí)現(xiàn)股權(quán)多樣化。三是實(shí)行三不，不搞拉郎配、不搞全覆蓋、不設(shè)時(shí)間表，遵循市場(chǎng)發(fā)展規(guī)律和企業(yè)發(fā)展規(guī)律，政府重點(diǎn)發(fā)揮鼓勵(lì)、引導(dǎo)、服務(wù)作用，不提強(qiáng)制性要求。

第三要堅(jiān)持三強(qiáng)化，保障資產(chǎn)安全。一些國(guó)有企業(yè)“內(nèi)部人控制”的問(wèn)題依然存在，要從完善機(jī)制著手，堅(jiān)決防范改革過(guò)程可能出現(xiàn)的國(guó)有資產(chǎn)流失。一是強(qiáng)化規(guī)則制定。依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，進(jìn)一步健全國(guó)有資產(chǎn)交易規(guī)則，完善資產(chǎn)交易程序、機(jī)制和流程，切實(shí)做到規(guī)則公開(kāi)和過(guò)程公開(kāi)，建立科學(xué)的資產(chǎn)定價(jià)機(jī)制，發(fā)現(xiàn)和確定資產(chǎn)公允價(jià)格，防止賤賣(mài)國(guó)有資產(chǎn)，保證國(guó)有資產(chǎn)不流失。二是強(qiáng)化分級(jí)審核。擬實(shí)施混合所有制改革的國(guó)有企業(yè)，應(yīng)該制定方案并報(bào)請(qǐng)出資人和有關(guān)部門(mén)審核批準(zhǔn)。重要國(guó)有企業(yè)改制后國(guó)有資本不再控股的，應(yīng)該嚴(yán)格履行審批程序。確保混合所有制改革依法合規(guī)、穩(wěn)妥推進(jìn)。三是強(qiáng)化對(duì)國(guó)有資產(chǎn)流失的責(zé)任追究，依法嚴(yán)厲查處其違法轉(zhuǎn)讓和侵吞、輸送、揮霍國(guó)有資產(chǎn)、逃廢金融債務(wù)等行為。

四是要做到三確保，嚴(yán)守基本規(guī)則。要以嚴(yán)謹(jǐn)務(wù)實(shí)的工作作風(fēng)，力求做到三個(gè)確保。一是確保各類(lèi)產(chǎn)權(quán)得到有效保護(hù)。切實(shí)貫徹黨中央關(guān)于完善產(chǎn)權(quán)保護(hù)制度依法保護(hù)產(chǎn)權(quán)意見(jiàn)的精神，把堅(jiān)持產(chǎn)權(quán)保護(hù)法治化的理念貫穿到混改的各個(gè)環(huán)節(jié)，加強(qiáng)對(duì)各種所有制經(jīng)濟(jì)組織和自然人財(cái)產(chǎn)權(quán)的保護(hù)。二是確保信息公開(kāi)透明。國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)和股權(quán)轉(zhuǎn)讓、增資擴(kuò)股、上市公司增發(fā)等信息，應(yīng)通過(guò)產(chǎn)權(quán)、股權(quán)、證券市場(chǎng)公開(kāi)披露，公開(kāi)擇優(yōu)確定投資人，達(dá)成交易意向后公示交易對(duì)象、交易價(jià)格、關(guān)聯(lián)交易等信息。三是確保交易得到嚴(yán)格監(jiān)管。完善國(guó)有產(chǎn)權(quán)交易規(guī)則和監(jiān)督制度，依法嚴(yán)肅處理清產(chǎn)核資、評(píng)估定價(jià)、轉(zhuǎn)讓交易、登記確權(quán)等環(huán)節(jié)中的違法行為。同時(shí)，充分發(fā)揮第三方機(jī)構(gòu)在清產(chǎn)核資、財(cái)務(wù)審計(jì)、資產(chǎn)定價(jià)、股權(quán)托管等方面的作用。

國(guó)有企業(yè)混改意義重大但任務(wù)艱巨，國(guó)家發(fā)改委將認(rèn)真貫徹落實(shí)中央的部署，在國(guó)務(wù)院國(guó)企改革領(lǐng)導(dǎo)小組的領(lǐng)導(dǎo)下，積極工作，勇于開(kāi)拓創(chuàng)新，加快形成多領(lǐng)域、多層次、多模式的試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn)，推動(dòng)改革取得新的成就，形成新的格局。（本文為范恒山在首屆“中國(guó)企業(yè)改革發(fā)展論壇”上的演講，題目為編者加）