中國養(yǎng)豬業(yè)將打響“轉(zhuǎn)型攻堅戰(zhàn)”

文/潘巧蓮 北京博亞和訊農(nóng)牧技術(shù)有限公司

中國養(yǎng)豬業(yè)將打響“轉(zhuǎn)型攻堅戰(zhàn)”

文/潘巧蓮 北京博亞和訊農(nóng)牧技術(shù)有限公司

2016年是中國養(yǎng)豬業(yè)“十三五”規(guī)劃開局之年，生態(tài)優(yōu)先、效率提升已成為政策的主導路線。全年養(yǎng)豬業(yè)產(chǎn)能縮減，豬肉進口沖擊達到新高峰，價格漲至歷史新高，并實現(xiàn)超高盈利；散戶持續(xù)退出，養(yǎng)豬、飼料企業(yè)加速擴張，未來增加產(chǎn)能將超過億頭，散養(yǎng)（小規(guī)模養(yǎng)殖戶）、適度規(guī)模養(yǎng)殖戶（規(guī)模化養(yǎng)殖場）以及大規(guī)模養(yǎng)殖場（集團）三足鼎立的格局初現(xiàn)，養(yǎng)殖結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化。預計在政策、資本力量的主導下，2017年將是多因素影響下的中國豬業(yè)恢復性增長年，能繁母豬存欄緩慢恢復，效率指標改善或更明顯，低成本時代即將來臨，全年養(yǎng)殖盈利向好，也將實現(xiàn)歷史最長盈利期。

在經(jīng)歷了過去兩年的深度調(diào)整之后，中國養(yǎng)豬業(yè)面臨的環(huán)保、效率和疫病三大問題愈加深刻，從2014年慘重的全行業(yè)虧損，到2015年新世紀以來第一個非疫病因素減產(chǎn)年，預計2016年中國生豬產(chǎn)業(yè)將繼續(xù)縮減，產(chǎn)能連續(xù)兩年下降的現(xiàn)象也是20年來首次出現(xiàn)。生豬產(chǎn)能結(jié)構(gòu)、生產(chǎn)組織形式、供應鏈、投融資主體以及成本構(gòu)成均發(fā)生劇烈的變化，可以說中國豬業(yè)已經(jīng)進入了轉(zhuǎn)型期的攻堅階段，2017年也將是轉(zhuǎn)型最復雜的時期。2016年，我國生豬產(chǎn)業(yè)整體呈現(xiàn)如下特征。

1 2016年：生豬產(chǎn)能調(diào)整是主旋律，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)變化影響深遠

2016年是生豬產(chǎn)業(yè)以市場機制為主的結(jié)構(gòu)調(diào)整年，散戶持續(xù)退出，大企業(yè)加速擴張，生豬養(yǎng)殖結(jié)構(gòu)劇烈變化。據(jù)博亞和訊調(diào)查并測算：2016年一條龍、大企業(yè)養(yǎng)殖量增幅預計在20%～25%；規(guī)模化養(yǎng)殖場數(shù)量與飼養(yǎng)量持平或略增（0～5%）；散養(yǎng)戶（年出欄500頭以下）受拆遷與關(guān)停影響最大，養(yǎng)殖量下降10%～15%，南方部分地區(qū)因環(huán)保、拆遷等影響，下降幅度會更大。我國生豬養(yǎng)殖基本形成了散養(yǎng)/小規(guī)模養(yǎng)殖戶、適度規(guī)模養(yǎng)殖戶/規(guī)?；B(yǎng)殖場以及大規(guī)模養(yǎng)殖場/集團三足鼎立的格局，養(yǎng)殖結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化（圖1）。

2016年能繁母豬存欄同比基本穩(wěn)定，仔豬供應量和生豬出欄量下降，造成價格攀升至歷史高位；由于仔豬價格高漲，生豬養(yǎng)殖者普遍延長養(yǎng)殖時間和提高出欄體重；除中國外，全球主要生豬生產(chǎn)國均保持增產(chǎn)，出口動力增強，中國成為首要的出口市場，全年豬肉進口量再創(chuàng)記錄；受內(nèi)外部因素影響，我國人均豬肉消費量小幅下降，據(jù)博亞和訊計算，全年人均豬肉表觀消費量為106 g/d，比2015年減少0.6 g/d，但相比有效需求，有效供給下降幅度更大，因此造成了目前供略少于求和豬產(chǎn)品價格全面上漲的態(tài)勢。新的供求平衡正在新的內(nèi)外部環(huán)境作用下逐步形成。

圖1 生豬養(yǎng)殖結(jié)構(gòu)比重變化

1.1 環(huán)保再加壓，政策倒逼產(chǎn)業(yè)加速升級

進入2016年，在“生態(tài)優(yōu)先”這一基本政策的指導下，南方水網(wǎng)生豬養(yǎng)殖調(diào)整意見和“十三五”生豬養(yǎng)殖區(qū)域規(guī)劃開始進行實質(zhì)性操作。農(nóng)業(yè)部畜牧業(yè)司司長馬有祥在“當前畜牧業(yè)主要形勢與任務”報告中指出，2016年，全國超過20個省份劃定了生豬禁養(yǎng)區(qū)，并啟動了豬場拆遷行動，此舉直接減少生豬存欄3 600萬頭，尤其在浙江等經(jīng)濟發(fā)達省市，由于禁養(yǎng)減少的生豬數(shù)量已占到整個飼養(yǎng)量的50%。2015—2016年南方地區(qū)受環(huán)保政策影響，年產(chǎn)能縮減長達兩年，調(diào)整效應已現(xiàn)，豬價“南北價差”形成，價差長期持續(xù)在1.0～1.5元/kg（圖2），南方成為撬動豬價上漲的主要動力源。

圖2 2014年以來豬價1元/kg南北差長期持續(xù)

受外部環(huán)境影響，生豬產(chǎn)能結(jié)構(gòu)調(diào)整的進程有所減緩，因為只有已經(jīng)獲得許可的大型企業(yè)和不受三區(qū)劃定管轄的小型養(yǎng)殖場戶有可能新建和擴建養(yǎng)殖場，大部分大中型養(yǎng)殖企業(yè)只能等待明確的三區(qū)劃定后才能進行下一步的投資新建計劃。據(jù)調(diào)查，2016年在生豬產(chǎn)業(yè)實現(xiàn)超高盈利的同時，大多場戶并未采取繼續(xù)大幅擴張規(guī)模，而是傾向于小量投資用于豬場升級改造，特別是限養(yǎng)區(qū)面臨拆遷風險的場戶，大多開始配備沉淀與干濕分離等環(huán)保設施，達到環(huán)保標準。溫氏集團大力推廣合作家庭農(nóng)場智能化養(yǎng)豬，鼓勵新進合作場（戶）投資新建物聯(lián)網(wǎng)智能養(yǎng)殖場，以全面提升效率和環(huán)保能力。

1.2 能繁母豬存欄恢復緩慢，養(yǎng)殖結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化

根據(jù)博亞和訊跟蹤監(jiān)測，能繁母豬存欄在2013年下半年進入下降通道，到2015年5月降至谷底，隨后存欄量逐步緩慢回升。到2015年12月能繁母豬存欄再次開始下調(diào)，2016年4月再次下降后穩(wěn)中調(diào)整。2016下半年能繁母豬平均存欄量4 177萬頭，存欄水平基本與2015年下半年相當，仍處偏低水平。

圖3 生豬與繁母豬存欄量

由（圖3）可知，2016年養(yǎng)豬業(yè)雖適逢超高盈利期，但不同養(yǎng)殖規(guī)模能繁母豬存欄卻因環(huán)保壓力呈現(xiàn)極大差異。據(jù)調(diào)查，能繁母豬存欄30頭以下場（戶）母豬存欄下降50%左右，能繁母豬存欄50～100頭場（戶）基本保持穩(wěn)定，能繁母豬存欄100頭以上的家庭農(nóng)場存欄增幅在15%左右，大規(guī)模豬場能繁母豬存欄增幅30%左右。

從2016年母豬補欄與淘汰量來看，母豬整體補欄量高于淘汰量，并呈現(xiàn)明顯的月度差異。2016上半年母豬補欄量遠高于淘汰量，4—5月，母豬補欄出現(xiàn)過熱，并一度出現(xiàn)三元雜留種現(xiàn)象。三季度受環(huán)保、洪災、豬價下行等影響，母豬補欄回歸理性，母豬淘汰量增加，環(huán)保措施雖然使部分地區(qū)母豬存欄下降，但在高價格的支撐下，多地反饋存在淘汰母豬再銷售現(xiàn)象，地區(qū)性轉(zhuǎn)移降低了母豬淘汰量。三元雜留種、頭胎比重增加、洪災等影響整體生產(chǎn)效率提升，在去產(chǎn)能的大背景下，效率指標的下降需要引起重視。

1.3 自由市場仔豬供應大減，價格高漲至歷史新高

2016年仔豬供應由2015年8月—2016年8月期間能繁母豬存欄數(shù)量和配種情況所決定，這段時間能繁母豬存欄處于較低水平，造成仔豬供應不能滿足市場需求，支撐仔豬價格攀升至歷史新高。據(jù)博亞和訊統(tǒng)計測算，2016年仔豬供應量7.43億頭，同比下降4.72%，特別是2016年上半年仔豬供應量同比降幅達9%，5—6月15 kg仔豬達到千元，仔豬價格較2015年底上漲幅度達80%。2016年下半年仔豬供應量稍有增加，價格有所下降但仍高于上年同期，全年仔豬均價42.5元/kg，同比上漲53%，創(chuàng)歷史新高。2016年出售1頭仔豬平均盈利400～500元，養(yǎng)1頭母豬凈利潤可達萬元（圖4、5）。

圖4 2014年以來仔豬供應量變化

1.4 生豬出欄下降5.42%，體重增長2.46%，豬肉產(chǎn)量下降3.1%

圖5 2014年以來仔豬價格與盈利變化

根據(jù)博亞和訊測算，在2015年下半年—2016年上半年出生可供2016年出欄的仔豬供應量為7.44億頭，環(huán)比減少10%；2016年生豬出欄量為6.44億頭，同比減少5.42%；平均胴體重79.4 kg，同比上漲2.46%，豬肉產(chǎn)量預計為5 109萬t，同比減少3.11%，全球豬肉產(chǎn)量也會因此減產(chǎn)近1%，全程死亡率15.96%，同比下降0.74個百分點。2016年5—6月，受豬價猛漲驅(qū)動，散戶、專業(yè)戶、育肥場購買100 kg左右的豬繼續(xù)二次育肥到150 kg左右出售，從中賺取價差。推遲出欄是助推上半年價格暴漲創(chuàng)新高的又一誘因，夏季超大豬集中出欄也是6月份以后價格驟降的原因之一。去除環(huán)保不達標和低效產(chǎn)能的進程還將持續(xù)，豬肉低安全度、低質(zhì)量供過于求的狀態(tài)已經(jīng)翻轉(zhuǎn)，質(zhì)量合格、安全達標的豬肉供求緊平衡態(tài)勢初具雛形（圖6）。

圖6 2014年以來生豬出欄量與豬肉產(chǎn)量

1.5 豬肉進口沖擊達到新高峰，中國已成為世界最大豬肉進口國

海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2016年1—11月冷鮮凍豬肉進口150.6萬t，同比增長121%；1—11月豬雜碎進口135.9萬t，同比增85.1%。1—11月我國共出口鮮、冷凍豬肉4.36萬t，同比下降35%，1—11月中國累計出口活豬130萬頭，同比下降9.0%。自2015年8月以來，豬肉進口量連續(xù)14個月超過豬雜碎量。2016年進口肉類指定口岸密集獲批啟用，已達50多個，基本覆蓋各個省份。由此看來，進口增量與出口減量的趨勢愈加明顯（圖7）。

我國豬肉和豬肉副產(chǎn)品進口來源地主要是美國、歐盟和巴西。2013年后，美國生豬生產(chǎn)逐步恢復，產(chǎn)量保持連年增長，出口動力增強，尤其是主要出口企業(yè)均已在生豬養(yǎng)殖中停用萊克多巴胺，以達到出口中國的標準；歐盟在被俄羅斯封關(guān)后，也已經(jīng)把豬肉主要出口目標設定在亞洲，尤其是中國；巴西國內(nèi)豬肉并非主要消費肉類，可供出口的數(shù)量較多，且雷納爾對美元不斷貶值，客觀上增強了巴西豬肉出口的優(yōu)勢。

圖7 2011年以來豬肉產(chǎn)品進口變化

在我國生豬產(chǎn)業(yè)進入深度調(diào)整階段后，大量增長的豬肉及豬肉副產(chǎn)品進口，短期內(nèi)對調(diào)節(jié)國內(nèi)供應有積極作用，貿(mào)易企業(yè)獲得了巨大的國內(nèi)外價差和國內(nèi)豬肉價格持續(xù)上漲的優(yōu)勢，獲利可觀。但長遠看，在生豬產(chǎn)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革沒有達到實質(zhì)目標前，市場紅利被進口產(chǎn)品蠶食，使國內(nèi)企業(yè)陷入不公平競爭的局面，應引起行業(yè)和政府的重視，并立即采取應對措施。按照目前的進口數(shù)量推算，預計全年豬肉及雜碎進口量將可能超過300萬t，2016年中國豬肉進口量將超過日本，成為世界最大的豬肉進口國。

1.6 高豬價、高成本、高盈利

2016年上半年豬價不斷上漲，6月中旬突破21元/kg，創(chuàng)歷史新高，下半年受壓欄影響，價格陡轉(zhuǎn)向下，持續(xù)下行4個月至16.3元/kg時止跌回升，全年生豬均價18.65元/kg，同比上漲21.3%；2016年飼料成本雖降低，但仔豬成本超高，因此外購養(yǎng)殖出欄總成本在10月創(chuàng)歷史新高達17元/kg，自繁自養(yǎng)成本優(yōu)勢較強，自繁出欄豬成本價控制在12.5元/kg（圖8、9）。

生豬養(yǎng)殖自2015年4月開始盈利，到目前為止養(yǎng)豬盈利期已達91周，6月外購養(yǎng)殖出售1頭生豬盈利達千元，全年外購出售生豬平均盈利453元/頭(出欄體重115 kg)，同比增加62%；2016年自繁自養(yǎng)平均盈利733元/頭(出欄體重115 kg)，同比增長261%。自2015年9月以來，連續(xù)65周自繁自養(yǎng)盈利超過外購盈利，自繁與外購盈利出現(xiàn)明顯分化。2016年由于屠宰企業(yè)生豬收購成本高，生豬養(yǎng)殖盈利遠超屠宰，據(jù)監(jiān)測白條肉價格25元/kg，同比上漲20%，豬肉價格29.85元/kg，同比上漲21.9%，凍肉經(jīng)過2014—2015年持續(xù)去庫存后，屠宰企業(yè)凍品庫存量減少，大多以鮮銷為主（圖10）。

圖8 2014年以來生豬產(chǎn)品價格變化

圖9 2015年以來外購生豬養(yǎng)殖出欄成本變化

1.7 養(yǎng)豬、飼料企業(yè)擴張增加產(chǎn)能將超過億頭

圖10 2014年以來生豬出欄量與豬肉產(chǎn)量

表1據(jù)不完全統(tǒng)計，2016年15家大型養(yǎng)豬集團、飼料企業(yè)發(fā)布的未來養(yǎng)豬計劃總投資金額達1 335億元，將新增生豬產(chǎn)能達8 000多萬頭，假設加上未公布擴張計劃的企業(yè)，如果產(chǎn)能完全釋放，將新增出欄超過1億頭。新計劃布局區(qū)域主要為遼寧、吉林、黑龍江和內(nèi)蒙古、云南、貴州潛力增長區(qū)與河南、山東、河北、四川重點增長區(qū)，“南豬北移”趨勢明顯，這也將加快彌補禁養(yǎng)拆遷、散戶退出帶來的市場空缺。

2 2017年：中國豬業(yè)超長盈利下遇“轉(zhuǎn)型”最復雜期

2016年中國生豬業(yè)受頭胎比重增加、養(yǎng)殖減抗提速、三元雜留種、洪災等多種因素阻礙，生豬生產(chǎn)效率指標并未明顯改善，但中國生豬養(yǎng)殖業(yè)在經(jīng)歷過2015—2016年持續(xù)盈利后，資金鏈已全面恢復，預計未來生豬生產(chǎn)效率將明顯改善。2017年在生態(tài)優(yōu)先、綠色發(fā)展這一基本政策主導下，規(guī)模擴張、散戶退出現(xiàn)象或?qū)⒊掷m(xù)，生豬整體產(chǎn)能或?qū)⒗^續(xù)調(diào)整，結(jié)構(gòu)優(yōu)化將加速運行。生豬生產(chǎn)組織形式方面的變化將會是公司+農(nóng)戶和家庭農(nóng)場的發(fā)展速度將會階段性減慢，大企業(yè)集約化自養(yǎng)模式發(fā)展迅猛，自給自足的散養(yǎng)模式還將在局部偏遠地區(qū)繼續(xù)存在。

表1 2016年規(guī)模企業(yè)養(yǎng)豬投資計劃匯總

預計2017年，生豬出欄和豬肉產(chǎn)量同比稍有增加，增幅主要在下半年體現(xiàn)。月度產(chǎn)量上，5—6月仍將是產(chǎn)量的年度低谷，之后逐漸攀升；2017年上半年仔豬供應量或與2016年下半年持平，下半年增幅或?qū)⒎糯?；全年能繁母豬存欄恢復仍將較慢，并將在4 100萬～4 200萬頭波動。預計全年生豬頭均盈利步入下行周期，但仍可獲得全年盈利。豬肉進口量或?qū)⒁驀鴥?nèi)供應的增加而有所下降，但豬副產(chǎn)品進口量同比持平。

2.1 生態(tài)發(fā)展大趨勢已定，獎罰制度下先行者或成最大獲利者

國家未來政策已明確從支持結(jié)構(gòu)調(diào)整、綠色發(fā)展、畜牧業(yè)轉(zhuǎn)型升級、提質(zhì)增效、加快畜牧業(yè)現(xiàn)代化建設等5個方面支持養(yǎng)豬業(yè)發(fā)展,且相關(guān)法律法規(guī)更加系統(tǒng)化，2017年將會有一個看得見的改變。可以預計，國家肯定會在此關(guān)鍵時期抓典型，并會對做得好、有創(chuàng)新的場戶給予相應的獎勵。政策的力量將主導此輪中國豬業(yè)的改變，2017年將是多因素影響下的恢復性增長年。

2.2 資本將成競爭利器

2016年大規(guī)模資金投資養(yǎng)豬業(yè)，規(guī)模企業(yè)擴張勢頭迅猛，可見資本的力量是聚集有利資源、整合多種資源的法寶，高效設備不斷投入也是改變未來養(yǎng)豬業(yè)的又一決定性因素?；ヂ?lián)網(wǎng)+不斷探索降低流通成本、大企業(yè)現(xiàn)代化設備不斷投入，節(jié)本增效的成果將顯現(xiàn)。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整驅(qū)動規(guī)?；蜆藴驶M程，預示養(yǎng)殖效率提升，且區(qū)域間和規(guī)模間的差距將明顯縮??；飼料需求從關(guān)注性價比到關(guān)注全程收益，關(guān)注免疫營養(yǎng)和穩(wěn)定性；生豬養(yǎng)殖將要形成一個穩(wěn)定的養(yǎng)殖群體；未來生產(chǎn)計劃性更強，屠宰場或者大公司將更多嘗試以種豬、資金和技術(shù)服務為核心，實施統(tǒng)一的飼養(yǎng)工藝，結(jié)合適度規(guī)模養(yǎng)殖場（戶）和家庭農(nóng)場的改進型生產(chǎn)組織方式。

2.3 能繁母豬存欄緩慢恢復，效率指標改善或更明顯

規(guī)模擴張后，為滿足產(chǎn)能增加的需要，2017年規(guī)模場母豬自留量將再增，但環(huán)保加壓下，產(chǎn)能縮減仍將持續(xù)，二者力量繼續(xù)制衡能繁母豬的增長，全年預計能繁母豬存欄仍將在4 100萬～4 200萬頭區(qū)間波動。但生產(chǎn)效率指標或?qū)⒅鸩礁纳?，?jù)調(diào)查，2017上半年規(guī)模豬場能繁母豬的胎齡結(jié)構(gòu)主要集中在3～6胎，處于繁殖性能較好的階段，中小型豬場的母豬胎齡結(jié)構(gòu)雖偏老，但也將在2017年逐步淘汰更新；另外，從2016下半年以來仔豬料銷量看，大多反饋增幅較大，大部分原因是受超高盈利影響，仔豬料使用期延長，這也將提升后期的育肥效果，從而提升2017年出欄生豬整體膘情，冬春交替對疫病抵抗力、自身免疫力、成活率也將有所改善。

2.4 仔豬供應量與生豬出欄同比小幅增長，生豬出欄體重下降

根據(jù)博亞和訊計算，2017年仔豬供應量將小幅增長，達到7.57億頭，同比增長1.86%，生豬出欄量將達到6.6億頭，同比增長2.55%，豬肉產(chǎn)量5 211萬t，同比增長1.99%，過度壓欄現(xiàn)象將明顯緩解，出欄活重和胴體重相應減少。過度惜售與過分拋售等極端現(xiàn)象將明顯減少，價格季節(jié)性波動幅度下降。

2.5 消費更加剛性，形勢穩(wěn)中向好

八項規(guī)定頒布以來，浪費性消費劇減，豬肉消費泡沫破裂。豬肉在餐飲業(yè)、機構(gòu)和工廠食堂的消費量將逐步恢復，家庭、食品加工渠道消費保持穩(wěn)定。2017年企業(yè)或仍不會大規(guī)模備貨凍品，因此預計凍品庫存將偏低，鮮肉消費仍是主要銷售渠道，豬肉價格與白條肉價格波幅或低于2016年，白條豬整體價位運行在22～23元/kg，豬肉價格27～28元/kg，且價格走勢相對比較平穩(wěn)。

2.6 低成本時代即將來臨

2016年是仔豬成本拉高整體出欄成本，但2017年這種狀況將有所改善，仔豬成本或?qū)⑻幱诜€(wěn)中趨降水平，預計飼料成本變化不大，環(huán)保成本或?qū)⒗^續(xù)增加，但效率也隨之提升，因此預計2017年外購養(yǎng)豬成本或?qū)⑾陆抵?3～14元/kg，外購出欄成本也將逐步與自繁出欄成本價差縮小至1元/kg以內(nèi)。生產(chǎn)率指標的持續(xù)提升，也將是我國生豬出欄成本下降的一個契機。

2.7 豬價波幅下降，全年盈利向好

綜合來看，2017年整個生豬市場依然處于供應相對偏緊狀態(tài)，雖然豬價將步入下行通道，但全年仍將會在15.5～16元/kg，低于2016年均價，上半年豬價或高于下半年，高價或出現(xiàn)在5—6月，預計高點將破17.5元/kg；仔豬價格有望在30～35元/kg左右波動；二元母豬價格稍降，仍能保持在32～35元/kg。鑒于生豬出欄綜合成本下降，或能實現(xiàn)整年盈利，年度生豬養(yǎng)殖盈利在200元/頭左右，生豬養(yǎng)殖也將實現(xiàn)最長盈利期，出售20 kg仔豬仍將有150元/頭左右的利潤。