2015年我國生豬市場分析及后期走勢預(yù)測

陶煒煜

（中國國際電子商務(wù)中心畜產(chǎn)品預(yù)測預(yù)警項(xiàng)目組，北京東城100006）

2015年我國生豬市場分析及后期走勢預(yù)測

陶煒煜

（中國國際電子商務(wù)中心畜產(chǎn)品預(yù)測預(yù)警項(xiàng)目組，北京東城100006）

2015年受生豬養(yǎng)殖持續(xù)虧損、環(huán)保清理、豬場拆遷等因素影響，我國生豬產(chǎn)能縮減明顯。全年看，生豬價格同比大幅增長，養(yǎng)殖利潤可觀。從全年走勢看，1—3月份受需求低迷影響，生豬價格下降明顯，養(yǎng)殖戶虧損嚴(yán)重。4月份以后，生豬存欄大幅下降，市場供給偏緊，價格止跌回升，生豬養(yǎng)殖扭虧為盈。受需求拉動，2016年春節(jié)前生豬價格呈上漲態(tài)勢，節(jié)后高位回落，預(yù)計(jì)全年呈“前高后低”走勢。

生豬產(chǎn)能；生豬價格；養(yǎng)殖收益；環(huán)保壓力；翹尾因素；CPI

1 2015年市場形勢分析

1.1 生豬產(chǎn)能大幅縮減，存欄降至歷史低位

2014年以來生豬養(yǎng)殖持續(xù)虧損，散戶大量退出，生豬產(chǎn)能大幅縮減。農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)顯示，2015年12月末全國生豬存欄3.84億頭，比2014年末下降9%，比2011年歷史高點(diǎn)下降19.4%，處于歷史低點(diǎn)（圖1）。從全年看，截至2015年12月末，全國生豬存欄量同比連續(xù)25個月下降，下降持續(xù)時間長，下降幅度大，均為歷史罕見；同期，能繁母豬存欄3 800萬頭，連續(xù)9個月低于4 000萬頭，比2015年初下降9.3%，同比下降11.4%；從存欄結(jié)構(gòu)看，能繁母豬存欄比高位回落，12月份為9.9%，比2015年初下降0.43個百分點(diǎn)。

圖1 2010—2015年全國生豬總存欄量及同比

另外，《畜禽規(guī)模養(yǎng)殖污染防治條例》和新修訂的《環(huán)境保護(hù)法》陸續(xù)實(shí)施，南方和沿海發(fā)達(dá)地區(qū)對禁養(yǎng)區(qū)內(nèi)養(yǎng)殖場進(jìn)行拆遷，生豬產(chǎn)能調(diào)減力度加大。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2015年上半年廣東惠州清拆非法豬場547家，清理生豬約12萬頭；福建省環(huán)保廳透露，2015年上半年關(guān)閉拆除14 000家豬場，削減生豬82.14萬頭。

1.2 多因素疊加導(dǎo)致豬肉消費(fèi)持續(xù)不旺

一是經(jīng)濟(jì)增長對豬肉消費(fèi)的拉動作用趨弱。研究表明，經(jīng)濟(jì)增長到一定水平后，豬肉需求增速明顯下降。國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2003—2007年我國國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）增速保持在10%以上，近年來經(jīng)濟(jì)增速持續(xù)放緩。2015年GDP增速僅為6.9%，同比下降0.4個百分點(diǎn)，創(chuàng)25年來新低。二是人口老齡化抑制豬肉需求增長。近年來中國人口增速有所下降，且老齡化問題逐漸突出。國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1998年以來自然增長率由兩位數(shù)降至一位數(shù)，2015年為5.21%，比1998年下降3.93個百分點(diǎn)；據(jù)有數(shù)據(jù)以來，65歲及以上的老齡化人口比重逐年提高，2014年升至10.1%，同比提高0.4個百分點(diǎn)，比2002年提高2.8個百分點(diǎn)。三是集團(tuán)及高端消費(fèi)大幅減少。隨著反腐倡廉進(jìn)一步推進(jìn)，勤儉、理性消費(fèi)觀念深入人心，豬肉高端消費(fèi)受到一定抑制。

1.3 豬肉進(jìn)口量增幅明顯，替代品牛羊肉進(jìn)口量較大

國際豬肉價格持續(xù)低位，進(jìn)口有利可圖，豬肉進(jìn)口量增幅明顯。據(jù)測算，2015年歐盟豬肉平均批發(fā)價格比國內(nèi)低50%左右。據(jù)海關(guān)總署數(shù)據(jù)，全年我國累計(jì)進(jìn)口鮮冷凍豬肉77.89萬噸，同比增長38%，其中8月、9月、12月環(huán)比增長分別為12%、12%、15%，同比增長分別為60%、83%、70%，增幅明顯。由于澳洲等地區(qū)養(yǎng)殖成本低廉，價格優(yōu)勢明顯，我國牛羊肉進(jìn)口量延續(xù)前兩年增長勢頭。海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示，2015年我國累計(jì)進(jìn)口牛羊肉69.68萬噸，同比增長20%，增幅較上年增加15個百分點(diǎn)。

1.4 生豬價格漲幅明顯，全年呈“W”走勢

2015年生豬產(chǎn)能持續(xù)下降，供給不足，全國生豬價格同比增幅明顯，年內(nèi)波動幅度較大。農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)顯示，2015年生豬平均價格為15.37元/千克，同比上漲13.3%。從2015年全年走勢看，年初生豬價格延續(xù)2014年9月份以來的下跌態(tài)勢，春節(jié)前消費(fèi)旺季價格仍逆勢下跌，3月中旬跌至年內(nèi)低點(diǎn)12.10元/千克，較年初下跌10%；受年初仔豬腹瀉影響，3月末生豬供給階段性減少，生豬價格觸底反彈，結(jié)束7個多月的下跌態(tài)勢，9月初漲至年內(nèi)高點(diǎn)18.38元/千克，較年內(nèi)低點(diǎn)上漲51.9%，同比上漲20.9%；9月中旬受終端需求低迷影響，生豬價格高位回落；11月末需求提升拉動價格再度小幅上漲（圖2）。

圖2 2009—2015年全國4 000個監(jiān)測點(diǎn)生豬出場價格

1.5 養(yǎng)殖成本小幅下降，全年收益可觀

受玉米、仔豬價格持續(xù)下降影響，2015年以來生豬養(yǎng)殖成本有所下降。國家發(fā)改委數(shù)據(jù)顯示，全年玉米平均批發(fā)價格為2.33元/千克，同比下降5.3%，價格創(chuàng)2012年以來最低水平；全國480個農(nóng)村集貿(mào)市場仔豬平均價格為27.23元/千克，同比增長19.2%，結(jié)束連續(xù)2年下跌態(tài)勢，與2013年價格水平相當(dāng)。另據(jù)調(diào)查，2011年以來大型養(yǎng)殖企業(yè)養(yǎng)殖成本增幅逐年縮小，2015年同比下降4.5%，增幅由正轉(zhuǎn)負(fù)。

受養(yǎng)殖成本下降影響，2015年全年生豬養(yǎng)殖利潤可觀。國家發(fā)改委數(shù)據(jù)顯示，2015年全國平均豬糧比價為6.61∶1，同比提高1.11個點(diǎn)，處于2012年以來高點(diǎn)。從2015年年內(nèi)走勢看，年內(nèi)高、低點(diǎn)分別為8.1∶1、5.04∶1（圖3），根據(jù)新版《緩解生豬市場價格周期性波動調(diào)控預(yù)案》，12周處于輕度虧損（5～5.5∶1）的藍(lán)色區(qū)域，40周處于養(yǎng)殖利潤正常（5.5～8.5∶1）的綠色區(qū)域。另據(jù)調(diào)查顯示，2011年以來大型養(yǎng)殖企業(yè)出欄1頭生豬的盈利水平逐年下降，2015年實(shí)現(xiàn)扭虧為盈，每頭生豬可賺近200元。

圖3 2010—2015年全國豬糧比價

2 2016年生豬市場影響因素及走勢預(yù)測

2.1 生豬市場供給同比減少

目前國內(nèi)生豬及能繁母豬存欄環(huán)比、同比持續(xù)下降，預(yù)計(jì)2016年生豬生產(chǎn)難以迅速恢復(fù)，總體供給處于偏緊狀態(tài)，下半年或有所增加，年內(nèi)呈“前緊后松”格局。農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)顯示，2015年12月末，全國4 000家監(jiān)測點(diǎn)生豬存欄量同比連續(xù)15個月下降，能繁母豬存欄同比連續(xù)28個月下降，其中能繁母豬存欄（3 800萬頭）同比降幅16個月超過10%（圖4），遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于《緩解生豬市場價格周期性波動調(diào)控預(yù)案》中同比下降5%的預(yù)警值。按照生豬生長周期推算，預(yù)計(jì)2016年全年生豬供給同比減少。

圖4 2011—2015年生豬及能繁母豬存欄量

近年來生豬生產(chǎn)水平有所提高，一定程度上可以彌補(bǔ)出欄量降幅大引起的供給減少狀況。隨著規(guī)?；讲粩嗵岣撸?008年以來我國生豬出欄率（=年內(nèi)出欄頭數(shù)/期初存欄頭數(shù)×100）逐年提升。國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2015年我國生豬出欄率達(dá)到157%，僅低于上年1個百分點(diǎn)，處于歷史次高點(diǎn)；2015年底全國生豬存欄量4.51億頭，同比下降3.2%，為2007年以來最大降幅，存欄量為2011年以來最低水平。按照近3年151%～157%的出欄率估算，假定2016年生豬疫病控制較好，預(yù)計(jì)2016年全國生豬出欄量在6.81億～7.08億頭之間，基本與2015年持平或同比下降3.8%左右。

分階段看，下半年供給或增加。一是能繁母豬存欄降幅縮小。農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)顯示，2015年12月末能繁母豬存欄環(huán)比下降0.7%，降幅連續(xù)7個月低于1%，能繁母豬存欄影響未來10個月的生豬供給情況，預(yù)示2016年4月份以后生豬供給比前期增加。二是能繁母豬存欄比重持續(xù)高位。12月末能繁母豬存欄比重為9.9%，連續(xù)5個月低于10%，仍處于較高水平，有利于母豬生產(chǎn)的穩(wěn)定。三是仔豬價格持續(xù)上漲。12月末全國480個農(nóng)村集貿(mào)市場仔豬平均價格為30.81元/千克，環(huán)比上漲2.9%，連續(xù)5個月上漲，表明養(yǎng)殖戶補(bǔ)欄積極性提高，有利于穩(wěn)定生豬潛在供給。

2.2 豬肉消費(fèi)需求持續(xù)低迷

國內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入中低速增長新常態(tài)，物價指數(shù)持續(xù)走低，企業(yè)開工不足，城鄉(xiāng)居民收入增幅縮小，有效需求不足的矛盾日益突出。2015年更是出現(xiàn)了多年來少有的狀況，主要農(nóng)產(chǎn)品價格下跌，農(nóng)民收入明顯減少，農(nóng)村居民購買力下降，預(yù)計(jì)2016年社會總需求依然偏低，豬肉需求基本以季節(jié)性波動為主。據(jù)調(diào)查，12月、1月、2月、9月為豬肉消費(fèi)旺季，5～8月份為淡季，3月、4月、10月、11月為平季，淡旺季豬肉消費(fèi)占全年總量的比例均為30%左右，季節(jié)差距逐漸縮小，居民平時購買較多。預(yù)計(jì)“五·一”、元旦、春節(jié)等節(jié)日期間，需求或有所增加。

2.3 養(yǎng)豬成本或小幅下降

一是玉米供過于求，價格仍有下降空間。國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2015年全國玉米產(chǎn)量2.25億噸，同比增長4.1%，增幅創(chuàng)歷史最高水平；國家糧食局?jǐn)?shù)據(jù)，截至2015年11月25日，黑龍江、山東等11個主產(chǎn)區(qū)各類糧食企業(yè)累計(jì)收購新產(chǎn)玉米3 016萬噸，同比增加1 047萬噸；海關(guān)總署數(shù)據(jù)，2015年我國進(jìn)口玉米473萬噸，同比增長82%?？傮w看，玉米仍維持供過于求格局，價格仍將低位運(yùn)行。二是規(guī)模養(yǎng)殖比例提高，養(yǎng)豬成本下降。近年來散戶（年出欄量50頭以下）大量退出，各規(guī)模戶數(shù)量不同程度增長。《全國農(nóng)產(chǎn)品成本收益資料匯編》顯示，2014年散養(yǎng)、規(guī)模養(yǎng)殖成本高位回落，同比分別下降0.5%、1.5%。另外，仔豬價格上漲、環(huán)保及人工成本增加也會提高養(yǎng)殖成本。綜合以上因素來看，由于飼料成本約占養(yǎng)殖成本的六成以上，在玉米價格預(yù)期看跌背景下，預(yù)計(jì)2016年生豬養(yǎng)殖成本或小幅下降。

2.4 全年價格高位振蕩

從供給看，生豬及母豬存欄減少明顯，產(chǎn)能大幅縮減，2016年全年生豬供給將有所減少，下半年有望增加；從需求看，受需求拉動影響，2016年春節(jié)前豬肉需求較為旺盛，3月份后逐漸轉(zhuǎn)淡。綜合供需及成本因素，預(yù)計(jì)2016年生豬價格高位振蕩，年內(nèi)呈“前高后低”態(tài)勢，全年價格波動區(qū)間在16～18元/千克，3月份后可能進(jìn)入下行通道，但受供給偏少影響，與2012—2014年同期比，2016年上半年價格跌幅可能較小，下半年價格整體走低。

2.5 豬肉價格波動對消費(fèi)物價指數(shù)（CPI）的影響

2015年下半年豬肉批發(fā)價格同比上漲明顯，預(yù)示2016年1—7月份豬肉價格同比漲幅中，正翹尾因素影響較為明顯，其中，3月份翹尾因素達(dá)到年內(nèi)高點(diǎn)，一定程度上將推高CPI的上漲，加上生豬及母豬存欄整體偏低，豬肉價格上漲幅度可能較為明顯（圖5）。8月份以后主要是負(fù)翹尾因素，對CPI影響有限。

圖5 2010—2015年鮮豬肉批發(fā)價格同比數(shù)據(jù)中翹尾因素影響

2.6 生豬養(yǎng)殖利潤可觀

按照投入產(chǎn)出推算，在不發(fā)生任何生豬死亡的理想情況下，預(yù)計(jì)2016年全年盈利水平相當(dāng)可觀，其中上半年大型養(yǎng)殖企業(yè)出欄1頭商品豬的利潤在400余元左右，明顯好于上年年均盈利200元的水平；成本利潤率超過25%，高于上年年均14%的水平。

（編輯：富春妮）

2015/16年度全球糧食產(chǎn)量預(yù)計(jì)

據(jù)國際谷物理事會（IGC）發(fā)布的2016年2月份月度報(bào)告顯示，2015/16年度全球玉米產(chǎn)量預(yù)測數(shù)據(jù)上調(diào)，進(jìn)一步提高谷物庫存。IGC預(yù)計(jì)2015/16年度全球玉米產(chǎn)量為9.69億噸，高于上月預(yù)測的9.59億噸，不過仍低于上年的10.16億噸。2015/16年度全球玉米期末庫存預(yù)計(jì)增至2.13億噸，高于上年的2億噸。玉米期末庫存預(yù)計(jì)僅小幅減少，仍超過2億噸。

據(jù)私營分析機(jī)構(gòu)Informa經(jīng)濟(jì)公司發(fā)布的最新報(bào)告顯示，2016年全球大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)為3.22億噸。相比之下，2015年的產(chǎn)量為3.223億噸。Informa把2016/17年度阿根廷大豆產(chǎn)量預(yù)測數(shù)據(jù)下調(diào)100萬噸，為5 600萬噸，2015/16年度產(chǎn)量為5 900萬噸。美國2016/17年度大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1.074億噸，2015/16年度為1.07億噸。巴西2016/17年度大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1.005億噸，相比之下，2015/16年度為1.013億噸。

2016年全球小麥產(chǎn)量預(yù)計(jì)為7.08億噸，相比之下，上年為7.34億噸。Informa預(yù)計(jì)歐盟小麥產(chǎn)量為1.5億噸，相比之下，上年為1.58億噸。獨(dú)聯(lián)體國家的小麥產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1.04億噸，上年為1.17億噸。

美國農(nóng)業(yè)部3月份供需報(bào)告顯示，2015/16年度全球大豆期末庫存為8 090萬噸，比上月美國農(nóng)業(yè)部預(yù)測的8 040萬噸高出50萬噸。2015/16年度全球小麥期末庫存為2.388億噸，相比之下，上月的預(yù)測為2.389億噸。

據(jù)美國農(nóng)業(yè)部發(fā)布的最新大米展望報(bào)告顯示，2014/15年度全球大米產(chǎn)量預(yù)計(jì)為4.788億噸，比上月預(yù)測值高出60萬噸，也略高于上年的水平。印度的大米產(chǎn)量預(yù)測數(shù)據(jù)調(diào)整幅度最大。2014/15年度印度大米產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1.055億噸，比上月預(yù)測值高出70萬噸。秘魯大米產(chǎn)量預(yù)測數(shù)據(jù)下調(diào)6.7萬噸，為193萬噸。2016年全球大米貿(mào)易預(yù)計(jì)為4 170萬噸，比上月預(yù)測值高出10萬噸，不過比上年減少2%。2015/16年度全球大米供應(yīng)預(yù)測數(shù)據(jù)上調(diào)180萬噸，因?yàn)楫a(chǎn)量增加。印度大米產(chǎn)量預(yù)測數(shù)據(jù)上調(diào)300萬噸，而印尼的產(chǎn)量數(shù)據(jù)下調(diào)100萬噸，因?yàn)榧撅L(fēng)降雨，稻米播種面積減少。2015/16年度全球大米消費(fèi)預(yù)測數(shù)據(jù)上調(diào)60萬噸，仍是歷史最高紀(jì)錄。由于供應(yīng)增幅超過消費(fèi)增幅，因而全球大米期末庫存預(yù)測數(shù)據(jù)上調(diào)120萬噸，為9 050萬噸。

（據(jù)中國糧油信息網(wǎng)，2016-02-29，2016-03-07，2016-03-08和2016-03-16）

全國豆粕、玉米、魚粉、賴氨酸、蛋氨酸價格統(tǒng)計(jì)

3月18日，豆粕價格華東2 390～2 450元/噸，華北2 400～2 440元/噸，華南2 340～2 400元/噸，東北2 460～2 500元/噸，中西部2 450～2 650元/噸。玉米價格東北1 690～1 830元/噸，黃淮1 600～1 760元/噸，南方1 850～1 930元/噸。國內(nèi)港口魚粉價格10 500～10 900元/噸。98%賴氨酸報(bào)價在8.20～8.40元/千克，70%賴氨酸4.80～5.20元/千克；蛋氨酸29.50～31.00元/千克。截至3月7日，國內(nèi)主要港口魚粉庫存總量為13萬噸。

（據(jù)中國飼料行業(yè)信息網(wǎng)，2016-03-07和2016 -03-18）

農(nóng)業(yè)部發(fā)布2016年2月4 000個監(jiān)測點(diǎn)生豬存欄信息

2016年2月對4 000個監(jiān)測點(diǎn)生豬存欄信息監(jiān)測結(jié)果顯示，生豬存欄比上月減少1.8%，比上年同期減少5.5%；能繁母豬存欄比上月減少0.6%，比上年同期減少7.9%。

（據(jù)中國政府網(wǎng)，2016-03-14）

2016-03-18部分地區(qū)生豬價格元/千克

S828

A

1002-1957(2016)02-0006-03

2016-02-17收稿，2016-03-01修回

陶煒煜（1976-），女，吉林長春人，中級分析師，碩士，研究方向?yàn)樾竽潦袌鲱A(yù)測預(yù)警、行業(yè)研究及市場分析、肉菜追溯市場調(diào)研等.E-mail:hoho0727@163.com