經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理風險與防控策略

郭媛

中圖分類號：F275 文獻標識碼：A

內(nèi)容摘要：我國經(jīng)濟的迅猛發(fā)展增加了企業(yè)的市場競爭壓力，進而迫使商貿(mào)類中小企業(yè)轉(zhuǎn)型升級。經(jīng)濟轉(zhuǎn)型背景下商貿(mào)類中小企業(yè)處于財務管理風險暴露高峰期。本文闡述了商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理面臨的困境；從財務管理理念問題、財務內(nèi)控制度體系問題及財務預警系統(tǒng)問題等方面剖析經(jīng)濟轉(zhuǎn)型背景下商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理風險誘因；最后文章從創(chuàng)新商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理理念、完善商貿(mào)類中小企業(yè)財務內(nèi)部控制制度體系、健全財務風險預警系統(tǒng)等方面，給出經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期商貿(mào)類中小企業(yè)財務風險控制的具體對策。

關(guān)鍵詞：經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期 商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理 風險控制

問題的提出

我國正處于宏觀經(jīng)濟發(fā)展方式轉(zhuǎn)型與產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟結(jié)構(gòu)升級的歷史關(guān)鍵期。宏觀經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級的成敗不僅決定我國宏觀經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展能力，而且對構(gòu)成我國實體經(jīng)濟主體的中小企業(yè)的財務安全管理水平造成顯著沖擊。商貿(mào)類中小企業(yè)的財務管理風險首先表現(xiàn)為財務理念相對陳舊。這是由于商貿(mào)類中小企業(yè)的所有權(quán)與控制權(quán)相統(tǒng)一的家族管理模式導致企業(yè)內(nèi)部財務管理權(quán)過度集中。其次，內(nèi)部財務管理經(jīng)營決策模式偏向于主觀決策而忽視客觀分析，這種人治型管理模式易于導致決策效果波動性大且決策失誤率高的問題。該決策模式弊端的根源在于商貿(mào)類中小企業(yè)內(nèi)部所有權(quán)與控制權(quán)的過度統(tǒng)一使得企業(yè)內(nèi)部財務決策權(quán)缺乏相互制約的能力，從而加劇企業(yè)財務決策的非科學性和非規(guī)范性。再者，缺乏必要的高素質(zhì)財務人才，財務人員較低的素質(zhì)增加了企業(yè)應對經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期特定財務風險的能力。商貿(mào)類中小企業(yè)自身存在的財務管理制度不健全、規(guī)模小、技術(shù)力量薄弱等問題，都會在市場經(jīng)濟的環(huán)境中凸顯出來，如果不清楚地認識到企業(yè)財務風險的重要性，不做好企業(yè)財務風險的防范與控制，則難在競爭激烈的市場經(jīng)濟中生存，中小企業(yè)應當審慎思考經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期背景下企業(yè)財務管理風險所在，并針對性提出對策以有效克服財務管理領(lǐng)域的風險，確保企業(yè)財務系統(tǒng)的健康與可持續(xù)發(fā)展。

經(jīng)濟轉(zhuǎn)型背景下商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理風險誘因分析

（一）財務風險管理理念問題

其一，決策層缺乏將人本化財務管理與制度化財務管理相融合的理念。規(guī)模有限的特點使得商貿(mào)類中小企業(yè)易于在企業(yè)中形成熟人社會環(huán)境，這為貫徹以人為本的財務管理理念提供便利。但由于多數(shù)企業(yè)脫胎于家族企業(yè)，企業(yè)決策層和關(guān)鍵管理崗位的管理人員多為企業(yè)實際控制人的親友，使得決策層易于忽視尊重員工個人的人格獨立性，缺乏為員工提供自由全面發(fā)展的空間，從而抑制員工自覺參與企業(yè)財務風險防控工作的積極性。再者，制度化管理機制尚未健全，缺乏控制財務管理風險的必要制度安排。出于對實施職業(yè)經(jīng)理人制度所引致的代理人風險的擔憂，企業(yè)通常會強化財務管理過程中的人治力量而忽略對財務管理的制度化建設(shè)，從而為企業(yè)所有者干預財務部門的日常運營秩序提供契機。過于濃厚的人治管理理念導致商貿(mào)類中小企業(yè)管理的制度化建設(shè)被弱化，從而增加企業(yè)財務風險的幾率。

其二，決策層缺乏財務風險預防管理理念。商貿(mào)類中小企業(yè)的財務風險管理應設(shè)計相應的財務風險防控體系，以應對突發(fā)性財務危機。商貿(mào)類中小企業(yè)的財務風險通常與企業(yè)所處的政策環(huán)境與經(jīng)營環(huán)境密切相關(guān)。部分企業(yè)在經(jīng)濟繁榮期采取負債經(jīng)營策略擴張業(yè)務，從而抬高資產(chǎn)負債率，降低企業(yè)抵御經(jīng)濟衰退期經(jīng)營風險大的能力。當外部政策環(huán)境暨金融管理機構(gòu)收縮銀根或上調(diào)利率時，企業(yè)償債壓力陡增，對企業(yè)的正常經(jīng)營秩序造成顯著的沖擊。對于缺乏風險預警意識的決策層而言，宏觀經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的金融監(jiān)管政策的波動頻率和幅度更大，決策層應制定風險防控預案以應對財務風險。

（二）財務風險內(nèi)控制度體系問題

其一，商貿(mào)類中小企業(yè)的財務信息系統(tǒng)控制制度體系構(gòu)建不完善，導致企業(yè)抵抗財務風險沖擊能力較弱。企業(yè)的財務數(shù)據(jù)是重大商業(yè)機密，當前我國信息安全風險控制方面的制度法規(guī)滯后嚴重，與現(xiàn)代信息技術(shù)相適應的財務管理相關(guān)法律制度近乎空白。商貿(mào)類中小企業(yè)的財務信息系統(tǒng)內(nèi)控制度不健全首先表現(xiàn)在財務信息系統(tǒng)的操作流程缺乏有效控制環(huán)節(jié)。這使得財務信息系統(tǒng)操作過程中的惡意操作難以得到及時有效地遏制，從而破壞企業(yè)正常業(yè)務流程，進而影響整個財務信息系統(tǒng)的安全性，其根源在于商貿(mào)類中小企業(yè)的實力相對有限，難以獲取精通財務和信息系統(tǒng)的人才，從而降低企業(yè)對財務信息系統(tǒng)的控制能力，使得該信息系統(tǒng)運行效率低于管理層預期。

其二，商貿(mào)類中小企業(yè)的相關(guān)部門缺乏就財務內(nèi)部風險控制系統(tǒng)合作的平臺，缺乏制約企業(yè)控制系統(tǒng)性財務風險的能力。商貿(mào)類中小企業(yè)的財務內(nèi)部風險控制系統(tǒng)具有較強的系統(tǒng)集成性，財務內(nèi)控系統(tǒng)的有效運行需要企業(yè)各部門問的有機合作。雖然商貿(mào)類中小企業(yè)規(guī)模有限，但其各部門需承擔的業(yè)務內(nèi)容及責任并未同步減少。各部門身兼多職，難以抽身來配合財務部門控制風險。再者，各部門的本位主義思想濃厚，在發(fā)生部門間利益糾葛時，傾向于基于本位利益來謀求本部門利益最優(yōu)化，從而制約財務內(nèi)控系統(tǒng)運作效能的最優(yōu)化。究其原因在于財務內(nèi)控制度體系缺乏明晰的責權(quán)分工，導致內(nèi)部財務風險管理責任難以落實到具體負責人。

（三）財務風險預警系統(tǒng)問題

其一，財務風險預警系統(tǒng)缺乏對商貿(mào)類中小企業(yè)財務風控決策的支持能力。財務風險控制技術(shù)水平相對有限，其財務風險預警情報通常依據(jù)歷史財務數(shù)據(jù)進行簡單統(tǒng)計分析而得出。當前企業(yè)所使用的預警系統(tǒng)模型多在借鑒國外財會統(tǒng)計技術(shù)基礎(chǔ)上構(gòu)建的多元線性判別模型，不適合處于經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的我國商貿(mào)類中小企業(yè)財務運營環(huán)境。加之企業(yè)財務實力相對有限，財務預警信息系統(tǒng)難以得到及時升級服務，從而降低財務預警系統(tǒng)的預測精度。

其二，財務預警系統(tǒng)缺乏常態(tài)化運行所需的制度支持。管理者偏重于對財務預警系統(tǒng)的前期建構(gòu)投資而忽視對支持該系統(tǒng)后期的常態(tài)化運作提供必要的管理制度支持。為確保財務風險預警系統(tǒng)的有效運行，應當制定必要的財務數(shù)據(jù)采集制度、財務信息分析制度、財務預警系統(tǒng)的警情響應制度，以確保各項預警制度間的有機融合，從而形成有效的財務風險預警能力。但由于這類企業(yè)財務預警系統(tǒng)的管理權(quán)通常被安排在財務部門，較低的管理權(quán)限使得相關(guān)財務風險預警制度的制定與落實缺乏有效的保障，嚴重削弱了財務風險預警系統(tǒng)的運作效率，降低應對經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期各類財務風險的能力。

經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理風險控制對策

（一）創(chuàng)新適應經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理理念

其一，形成基于系統(tǒng)理論的系統(tǒng)財務風險管理理念。深入探析經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的宏觀經(jīng)濟特點，整合影響財務管理風險的因素，形成系統(tǒng)化財務管理風險新理念。這就要求企業(yè)綜合考量其業(yè)務范圍內(nèi)影響財務管理風險水平的各種風險因素，基于企業(yè)整體戰(zhàn)略目標來制定風險管理對策。具體而言，系統(tǒng)化財務風險管理將企業(yè)風險分解為具有不同優(yōu)先級和權(quán)重的風險因子，結(jié)合企業(yè)風險誘因的差異性及該風險因素對企業(yè)整體戰(zhàn)略目標實現(xiàn)能力的影響水平，有針對性地制定風險應對策略，從而有效實現(xiàn)企業(yè)的整體財務利益最優(yōu)化目標。再者，系統(tǒng)化財務風險管理理念要求商貿(mào)類中小企業(yè)從經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期這一背景展開分析，將各風險因子視為相互間存在有機聯(lián)系的整體并據(jù)以提出財務管理風險的一攬子化解對策。

其二，當引入財務風險組合式管理新觀念，以有效增強企業(yè)財務內(nèi)部控制架構(gòu)的運作效率。決策層應當徹底消除全面控制財務風險的不切實際的理念，轉(zhuǎn)而根據(jù)企業(yè)經(jīng)營目標和財務管理目標來制定可接受風險水平的財務管理新理念。具體而言，可將其財務風險控制目標分解為日常經(jīng)營活動的財務目標、財務報告目標及財務合規(guī)性目標三類，并可根據(jù)企業(yè)財會業(yè)務內(nèi)容進一步細分上述目標。商貿(mào)類中小企業(yè)應當采取理性態(tài)度來對待局部財務風險超預期現(xiàn)象，并將其管理精力集中于治理財務系統(tǒng)風險超預期的問題。

（二）完善適應經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的商貿(mào)類中小企業(yè)財務內(nèi)部控制制度體系

完善財務管理信息控制機制，確保企業(yè)財務信息安全以支持企業(yè)正常運營秩序。

其一，健全財務安全內(nèi)部控制機制以保障經(jīng)濟轉(zhuǎn)型背景下企業(yè)財務系統(tǒng)安全。經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的企業(yè)財務技術(shù)正逐步向互聯(lián)網(wǎng)財務時代升級?；ヂ?lián)網(wǎng)財務系統(tǒng)的廣泛應用提升了商貿(mào)類中小企業(yè)的財務信息傳遞速度和財務處理效率，但同時也增加了企業(yè)財務風險暴露的幾率。為有效杜絕財務信息使用者干擾系統(tǒng)穩(wěn)定運行的攻擊性行為，商貿(mào)類中小企業(yè)應當制定財務信息使用權(quán)限制度，通過限定財務信息的接觸群體的方式，遏制當前財務信息濫用的危害。具體而言，應從確保財務系統(tǒng)的網(wǎng)絡操作業(yè)務流程完備性，對收支業(yè)務對象身份進行合法性審查，從而有效克服企業(yè)經(jīng)營過程中的財務管理內(nèi)控制度體系的風險，提高企業(yè)財務系統(tǒng)運作效率。

其二，強化在財務風險管理領(lǐng)域的制度化建設(shè)步伐，著力完善企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)。通過規(guī)范企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)，有助于商貿(mào)類中小企業(yè)增強其財務信息提供的真實性和系統(tǒng)規(guī)范性，從而有效防控財務風險治理中信息披露的虛假性和滯后性。與法人治理結(jié)構(gòu)相匹配，還應當建立一套科學合理的考核指標，以真實反映企業(yè)短期經(jīng)營績效和長期發(fā)展狀況。財務管理法人結(jié)構(gòu)完善將有助于為企業(yè)財務管理活動提供穩(wěn)定的預期，從而降低企業(yè)財務內(nèi)部治理成本，有效促進企業(yè)財務治理經(jīng)驗的積累和財務管理技術(shù)的進步，擴大企業(yè)財務成果。

其三，強化企業(yè)內(nèi)部財務診斷系統(tǒng)的運作效率，以提高企業(yè)對日常經(jīng)營業(yè)務運作風險的控制能力。商貿(mào)類中小企業(yè)的財務風險診斷功能主要是利用企業(yè)既有財會信息來發(fā)現(xiàn)并解決財務問題，進而幫助企業(yè)改善生產(chǎn)運營系統(tǒng)，提升企業(yè)的經(jīng)營效益和市場競爭力。企業(yè)通過完善財務診斷系統(tǒng)，可以提升財務運行質(zhì)量，使得企業(yè)有效控制具體財會活動的賬期與企業(yè)生產(chǎn)運營周期的匹配效率。商貿(mào)類中小企業(yè)可以依據(jù)市場運營特點來安排恰當?shù)呢攧召Y金流動計劃，從而有效避免二者因期限錯配而導致企業(yè)陷入生產(chǎn)周期延誤或財務運營成本抬高的不利局面。通過健全企業(yè)內(nèi)部財務診斷系統(tǒng)的運作效率，提升財務系統(tǒng)運作效率并降低財務系統(tǒng)運營成本，促進企業(yè)財務部門核心競爭能力的提升，進而增強企業(yè)財務系統(tǒng)抵御財務風險的能力。

（三）健全適應經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的商貿(mào)類中小企業(yè)財務風險預警系統(tǒng)

與大型企業(yè)相比，商貿(mào)類中小企業(yè)的財務管理績效更易受宏觀經(jīng)濟轉(zhuǎn)型的沖擊。為此，應當采取如下策略來健全適應經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期的財務風險預警系統(tǒng)：

其一，結(jié)合自身實力和財務風險控制需求來制定適宜的財務風險預警指標體系。由于財務實力相對有限，企業(yè)應當依據(jù)關(guān)鍵性原則來選擇重點財務指標并將其納入財務風險預警指標體系中。財務風險預警指標關(guān)鍵性水平的判別標準是若將該指標排除在指標體系外，將嚴重削弱商貿(mào)類中小企業(yè)決策者的財務風險判別能力，則該項指標應依據(jù)關(guān)鍵性原則被納入到指標體系中。關(guān)鍵性原則有助于商貿(mào)類中小企業(yè)降低財務風險預警系統(tǒng)的成本，提高企業(yè)管理層的決策效率。再者，應當依據(jù)可比性原則來選擇財務風險預警指標，以確保商貿(mào)類中小企業(yè)可與同行其他企業(yè)進行財務風險的橫向比較，并可與本企業(yè)歷史財務指標進行縱向比較，從而確保財務管理者更為精確地把握財務風險的運行規(guī)律，增進財務預警系統(tǒng)的運作效率。

其二，建立可捕捉財務危機信號的高靈敏財務風險預警系統(tǒng)。商貿(mào)類中小企業(yè)財務管理的外部環(huán)境易于受宏觀經(jīng)濟轉(zhuǎn)型的沖擊。為有效控制經(jīng)濟轉(zhuǎn)型對企業(yè)財務管理績效的影響，應當提升財務風險分析與處理系統(tǒng)的運作效能。由于財務風險預警系統(tǒng)內(nèi)部架構(gòu)較為復雜，計算量較大，單靠財務人員難以計算和實現(xiàn)風險監(jiān)控的即時性和精準性。為此，商貿(mào)類中小企業(yè)應當引入計算機來強化財務管理風險預警系統(tǒng)的分析與處理能力，實現(xiàn)對財務活動的動態(tài)監(jiān)管。再者，還應完善財務管理危機的應對預案，以確保企業(yè)在風險事件爆發(fā)時能夠拿出財務管理風險控制預案做及時應對，有效控制財務管理風險的危害進一步擴散。