論成本領先戰(zhàn)略在財險公司的運用

武群翔 齊連青

論成本領先戰(zhàn)略在財險公司的運用

武群翔 齊連青

隨著國內財險市場競爭白熱化，如何在市場競爭中取勝成為各財險公司積極思考的問題。早在1980年，“競爭戰(zhàn)略之父”邁克爾·波特（Michael E.Porter）就在《競爭戰(zhàn)略》（Competitive Strategy）一書中提出，成本領先戰(zhàn)略、標歧立異戰(zhàn)略、目標集聚戰(zhàn)略是三大基本競爭戰(zhàn)略。本文基于財險市場內外部現(xiàn)狀，論述財險公司實施成本領先戰(zhàn)略的必要性，提出了實施框架設想，并結合財險公司成本管理特點思考了可采取的具體舉措。

成本；領先；戰(zhàn)略

成本領先戰(zhàn)略是通過采用一系列針對本戰(zhàn)略的具體政策在產(chǎn)業(yè)中贏得總成本領先的戰(zhàn)略，貫穿于整個戰(zhàn)略的主題是使成本低于競爭對手。考慮到財險行業(yè)2014年的CR31為64.7%，且近5年CR3都維持在64%以上，現(xiàn)階段國內財險市場集中度仍較高。根據(jù)重要性原則，下文數(shù)據(jù)和管理口徑主要以整體財險市場和業(yè)務規(guī)模前三名財險公司（人保、平安、太保）為例。

從近5年財險行業(yè)經(jīng)營情況看，市場主體大大增加，從2010年底的53家增長到2014年底的65家；市場規(guī)模增長迅速，2014年整體業(yè)務增速16.4%，同比下降0.8個百分點。同時，財險市場已步入盈利下行周期，如下圖所示，財險行業(yè)2013年、2014年綜合成本率均超過99%，已逼近盈虧平衡點，財險行業(yè)主要市場主體盈利水平和發(fā)展趨勢各不相同。財險行業(yè)發(fā)展與宏觀經(jīng)濟息息相關，在國家經(jīng)濟維穩(wěn)轉型的大背景下，結合以上財險市場格局判斷，未來財險市場競爭仍將加劇。成本領先戰(zhàn)略是搶占新時期財險行業(yè)競爭制高點的重要戰(zhàn)略，應成為財險公司總體戰(zhàn)略部署的優(yōu)先行動領域。

圖1 財險市場綜合成本率

一、財險公司成本領先戰(zhàn)略實施的必要性

根據(jù)財政部2011年印發(fā)的《金融企業(yè)績效評價辦法》，金融企業(yè)的績效評價指標具體包括盈利能力指標、經(jīng)營增長指標、資產(chǎn)質量指標、償付能力指標。結合財險公司經(jīng)營特點，衡量財險公司績效的主要指標是業(yè)務規(guī)模、經(jīng)營效益和償付能力三方面，績效指標值的高低是綜合競爭力強弱的集中體現(xiàn)。因此，以下從三方面說明實施成本領先戰(zhàn)略的必要性。

（一）實施成本領先戰(zhàn)略能夯實財險公司償付能力

2015年2月15日，保監(jiān)會印發(fā)了第二代償付能力監(jiān)管制度體系（簡稱償二代）《保險公司償付能力監(jiān)管規(guī)則》17項監(jiān)管規(guī)則，以及《關于中國風險導向的償付能力體系過渡期有關事項的通知》，標志著保險業(yè)償付能力監(jiān)管進入償二代過渡期。償二代監(jiān)管規(guī)則中多處體現(xiàn)了成本領先對償付能力的正影響作用，償二代體現(xiàn)了對財險公司的成本領先要求。根據(jù)償二代監(jiān)管規(guī)則：綜合成本率越低保費風險因子越小，綜合成本率越向低變化保費風險因子越??；上市普通股票賬面價值一定的情況下，購買成本越低權益價格風險因子越?。环康禺a(chǎn)賬面價值一定的情況下，房地產(chǎn)購買成本越低房地產(chǎn)價格風險因子越?。辉俦ｋU資產(chǎn)、應收保費賬齡越?。p值準備越?。┙灰讓κ诌`約風險因子越小。根據(jù)償二代最低資本計算公式：最低資本＝風險暴露×風險因子，在其他條件相同的情況下，成本越領先的財險公司最低資本越小，償付能力越高。

（二）實施成本領先戰(zhàn)略能促進財險公司業(yè)務發(fā)展

在財險市場日趨市場化的大背景下，成本領先的財險公司必將在定價、營銷、客戶服務等方面具有優(yōu)勢，從而促進自身業(yè)務發(fā)展。以財險市場最大的險種車險（2014年占比73%）為例，行業(yè)自2012年啟動商業(yè)車險產(chǎn)品費率改革（簡稱商車費改）以來已經(jīng)歷超過3年，2015年2月3日，保監(jiān)會正式發(fā)布《關于深化商業(yè)車險條款費率管理制度改革的意見》，2月5日，中國保險行業(yè)協(xié)會就2014版商業(yè)車險行業(yè)示范條款向社會公開征求意見，標志著商車費改取得重大階段性成果，商車費改實施在即。車險定價過程中要考慮附加費用率因素，理論上，附加費用率越低，為完成設定利潤目標的價格空間就越大。商車費改后，定價應遵循從車、從人、從用原則，簡言之，定價應更加精細化。若經(jīng)營車險的財險公司在精細化成本管理方面具有優(yōu)勢，必將在精細化定價方面贏得空間，從定價方面給予消費者更好的體驗，從而促進業(yè)務發(fā)展。

（三）實施成本領先戰(zhàn)略能提高財險公司盈利能力

財險公司凈利潤=已賺凈保費×（1-綜合成本率）+投資凈收益+其他業(yè)務凈收支＋營業(yè)外凈收支-所得稅費用，成本是財險公司盈利的減項。實施成本領先戰(zhàn)略有利于降低財險公司總成本，同時有利于提高財險公司成本的投入產(chǎn)出比，在經(jīng)營成果上體現(xiàn)為盈利能力提升，價值創(chuàng)造能力增強。

二、財險公司成本領先戰(zhàn)略實施框架設想

成本領先戰(zhàn)略的實施是一個復雜的過程，涉及財險公司全部機構、業(yè)務和流程。戰(zhàn)略實施框架是戰(zhàn)略實施過程中必須一以貫之的準繩，成本領先戰(zhàn)略實施之前明確戰(zhàn)略實施框架有利于統(tǒng)一思想、鎖定目標、明確路徑、提供保障，指導成本戰(zhàn)略的具體實施。

（一）指導思想

1.實施成本領先戰(zhàn)略要以公司經(jīng)營目標為導向。如：上市財險公司的經(jīng)營目標是實現(xiàn)股東價值最大化，因此，其成本領先戰(zhàn)略應以資本回報最大化、價值創(chuàng)造最大化為導向。

2.實施成本領先戰(zhàn)略要緊緊圍繞公司總體戰(zhàn)略目標。成本領先戰(zhàn)略是公司總體戰(zhàn)略之下的子戰(zhàn)略，子戰(zhàn)略的實施必須服從總體戰(zhàn)略。

3.實施成本領先戰(zhàn)略務必樹立成本管理整體觀、動態(tài)平衡觀、協(xié)調觀，將公司經(jīng)營管理各個方面有機聯(lián)系起來。成本領先不是單純地壓縮某一方面或某一環(huán)節(jié)的成本，公司是一個有機整體，牽一發(fā)而動全身，實施成本領先戰(zhàn)略是一項系統(tǒng)工程。某環(huán)節(jié)的成本壓縮可能導致其他環(huán)節(jié)成本上漲，短期戰(zhàn)略性投入的增加可能從長遠上節(jié)約成本，過于激進的成本管控會導致公司其他經(jīng)營管理能力受損，為確保在成本領先戰(zhàn)略實施時進行科學決策，必須進行全面地系統(tǒng)分析。

4.實施成本領先戰(zhàn)略要建立公司投入產(chǎn)出的良性循環(huán)機制。成本領先戰(zhàn)略不是單純地從體量上壓縮成本，而是重在提高成本創(chuàng)造價值的能力，致力于實現(xiàn)獲取相同收益所投入的成本最低。因此，實施成本領先戰(zhàn)略應著眼于外部市場，從定價、承保、理賠、運營管理、人力資源管理、財務管理、投資管理等內部經(jīng)營管理的各個方面提高成本使用效率，提高公司價值鏈各環(huán)節(jié)的價值創(chuàng)造能力。

（二）戰(zhàn)略目標

結合以上指導思想，財險公司成本領先戰(zhàn)略目標可以確定為：通過優(yōu)化成本結構，提高成本使用效率，體現(xiàn)成本投入產(chǎn)出比優(yōu)勢，綜合成本率持續(xù)低于行業(yè)平均水平，盈利水平持續(xù)領先行業(yè)。

（三）實施路徑

財險公司應根據(jù)成本領先戰(zhàn)略目標，結合本公司成本管理現(xiàn)狀和經(jīng)營管理實際，確定成本領先戰(zhàn)略實施路徑。以經(jīng)營管理基礎較為夯實的財險公司為例，成本領先戰(zhàn)略可分三步實施。

第一步，頂層設計。此階段應理順成本管理邏輯，梳理成本驅動因素，全面提高成本使用效率。在頂層設計成本管理體系時應有全局觀，不僅要抓外部成本，也要抓內部成本；不僅要把握好戰(zhàn)略性成本，也要控制好作業(yè)成本；不僅要注重短期成本，更要注重長期成本。

第二步，流程和工具再造。再造業(yè)務和成本管理流程，完善成本管理制度和工具，減少公司經(jīng)營價值鏈中的總體成本消耗。公司經(jīng)營價值鏈是相互依存的一系列價值增值活動所構成的一個系統(tǒng)，各項價值鏈活動之間的相互協(xié)調和流程最優(yōu)化將帶來成本的削減。

第三步，文化建設。只有建設員工高度認同的成本文化，使成本節(jié)約、成本管控的理念融入到員工思想意識中，才能打造公司成本管理的核心競爭力。

（四）實施保障

實施保障應形成一個有效閉環(huán)貫穿于戰(zhàn)略實施始終，具體可包括組織保障、計劃保障、協(xié)調保障、考核保障等四方面。組織保障方面，應成立領導小組和工作小組負責戰(zhàn)略的落地實施、過程管理和監(jiān)控。計劃保障方面，應明確項目計劃表，至少列明工作內容、時間安排、責任部門和配合部門、工作成果等內容。溝通機制方面，應建立協(xié)調人和協(xié)調會議制度。考核保障方面，應建立定期考核驗收制度。

三、財險公司成本領先戰(zhàn)略實施的具體舉措思考

財險公司成本領先戰(zhàn)略主要通過一系列具體戰(zhàn)略舉措來實施，戰(zhàn)略舉措是根據(jù)戰(zhàn)略框架，在公司經(jīng)營管理各方面采取的具體行動方案。為制定行之有效的戰(zhàn)略舉措，首先必須對公司成本管理進行現(xiàn)狀診斷，對公司成本進行多維度全面分析，從中總結公司成本管理特點及存在的問題，突出成本管理重點，有的放矢。此外，應前瞻性地分析財險公司成本管理未來影響因素，明確公司成本管理未來發(fā)展方向，確保目標不偏離未來發(fā)展方向。

財險公司成本是財險公司經(jīng)營中發(fā)生的各種耗費，包括承保成本、投資成本、其他成本。其中，承保成本包括理賠成本和費用成本；投資成本包括利息支出、投資資產(chǎn)減值損失、投資費用；其他成本包括其他業(yè)務支出、營業(yè)外支出、所得稅。結合財險公司成本構成以及大型財險公司的經(jīng)營管理模式，具體舉措可包括以下方面。

（一）風險管理能力方面

一是財險公司應強化風險選擇與定價能力建設，著力提升業(yè)務質量。商車費改和償二代實施后，風險選擇和定價能力強的財險公司將實現(xiàn)總體業(yè)務質量較好，成本的投入產(chǎn)出比將相對較高，從而為公司帶來競爭優(yōu)勢。此項舉措的責任部門可以是精算管理部門和產(chǎn)品開發(fā)管理部門。產(chǎn)品線日常經(jīng)營管理行為將對風險選擇和定價產(chǎn)生重大影響，產(chǎn)品線管理部門可作為此項舉措的配合部門。

二是財險公司應利用再保風險平衡機制，在穩(wěn)定經(jīng)營的前提下探索降低再保成本的新途徑。財險公司特別是大型財險公司再保成本較大，大型保險公司可以充分利用內平衡機制節(jié)約外部再保成本。此項舉措的責任部門可以是再保險管理部門。

三是財險公司應嚴格管理信用政策，動態(tài)管理應收款賬齡，降低資產(chǎn)減值損失。財險公司信用風險存在月度間、各經(jīng)營機構間不均衡的狀態(tài)?？紤]到財險公司信用政策一般由財務管理部門統(tǒng)籌管理，此項舉措的責任部門可以是財務管理部門。信用政策具體由各業(yè)務部門實施，相關業(yè)務部門可作為配合部門。

（二）賠付成本管理方面

財險公司應夯實賠付成本管理基礎，抓好關鍵環(huán)節(jié)管控，有效降低賠付成本賠付成本。賠付成本是財險公司成本中最大的項目，要實現(xiàn)成本領先必須在賠付成本方面加強管理。具體來說，財險公司應加強車險配件、工時、修理廠成本管理，加強非車險定損估值、重大賠案處理管理，加強人傷成本管理，加強理賠稽查和理賠追償管理。理賠成本屬于剛性成本，此項成本管理與財險公司強化風險選擇和定價能力建設相關舉措具有聯(lián)動關系，風險選擇和定價能力增強可以在一定程度上降低賠付成本。此項舉措責任部門可以是理賠管理部門。

（三）費用成本管理方面

費用成本是財險公司成本中的第二大項目，且涉及公司經(jīng)營管理的各個方面。

一是財險公司應完善費用分類管控體系，提高費用資源配置效率。其中，固定類費用資源應嚴格管控，通過明確配置和使用標準，確保固定類費用不多配、不多用，節(jié)約更多費用資源用于開拓市場的變動費用。變動費用應根據(jù)業(yè)務質量實施差異化配置，通過精細化管理提高變動費用投入產(chǎn)出比。費用資源統(tǒng)籌管理部門一般是財務管理部門，此項舉措的責任部門可以是財務管理部門。

二是財險公司應加強人工成本管控，提高人均效能。人工成本是費用成本中占比最大的項目，從國內三大財險公司（或其所屬集團）2013年年報數(shù)據(jù)看，人保財險公司薪酬已賺占比11.1%，太保集團公司工資及福利費已賺占比16.4%，平安集團公司薪酬及獎金已賺占比26.7%。人工成本是財險公司提高人均勞效的激勵杠桿，如何有效利用此杠桿創(chuàng)造更大收益是財險公司需要深入研究的重要課題。此項舉措的責任部門可以是人力資源管理部門。

三是財險公司應健全戰(zhàn)略性成本管理機制，保障戰(zhàn)略有效落地。戰(zhàn)略性成本是為支持公司長期發(fā)展的戰(zhàn)略性行動方案而產(chǎn)生的投入，用于支持企業(yè)競爭優(yōu)勢和核心競爭力的形成。要確保戰(zhàn)略性成本投入總體有效，必須形成事前決策、事中監(jiān)控、事后評價及調整的閉環(huán)管理機制。此項舉措責任部門可以是財務管理部門，戰(zhàn)略管理部門可作為配合部門。

四是財險公司應建立企業(yè)稅收風險管控體系，發(fā)揮稅務管理優(yōu)勢，有效降低公司稅收成本。稅收成本也是公司經(jīng)營管理的剛性成本，其管理核心應集中在堵住風險漏洞，加強政策學習和與監(jiān)管部門的溝通，以及爭取更大的稅收優(yōu)惠等方面。此項舉措責任部門可以是財務管理部門。

（四）投資成本管理方面

財險公司應優(yōu)化投資配置和投資策略，提高投資成本投入產(chǎn)出比。投資成本從金額上看在財險公司成本中占比較小，但從目前財險公司利潤構成來看，投資凈收益已成為利潤構成的重要組成部分。近5年財險行業(yè)投資收益率波動較大，為了有效應對財險公司主營業(yè)務盈利下行趨勢，財險公司需要站在提高投資策略科學性的角度，加強投資成本管理，提高投資收益率。此項舉措責任部門可以是投資管理部門。

（五）成本管理文化方面

財險公司應構建成本管理文化，引導各責任主體自主管理成本。財險公司需要在成本管理過程中總結、提煉、弘揚及踐行成本文化，可通過考核和激勵相結合的方式促進成本文化的建設。一方面可推進在公司各級機構和員工的績效考評指標中設置成本管理類指標，引導全員關注成本；另一方面可建立成本節(jié)約激勵機制，引導全員自主管理成本。此項舉措責任部門可以是財務管理部門，也可以是企業(yè)文化管理部門。

四、結語

以上財險公司成本領先戰(zhàn)略實施框架和具體舉措相關思考基于財險行業(yè)和大型財險公司現(xiàn)狀提出，并已在財險行業(yè)最大公司人保公司順利實施，希望能給財險公司實施成本領先戰(zhàn)略提供參考。由于財險行業(yè)內外部環(huán)境不會一成不變，財險公司在實施成本領先戰(zhàn)略的過程中應根據(jù)內外部經(jīng)營環(huán)境的變化適時調整實施方案。競爭是市場經(jīng)濟的基本特征，是所有財險公司必須面對的常態(tài)。因此，成本領先戰(zhàn)略是財險公司必須長期堅持的戰(zhàn)略。只有長期而有效地實施成本領先戰(zhàn)略，才能通過不斷實現(xiàn)成本領先贏得競爭優(yōu)勢。

[1]（美）邁克爾·波特.競爭戰(zhàn)略[M].北京：華夏出版社,1997.

[2]（美）邁克爾·波特.競爭優(yōu)勢[M].北京：華夏出版社,1997.

[3]（美）加里·哈默.管理的未來[M].北京：中信出版社,2012.

[4]（英國）柯安德.中國金融業(yè)的新未來[M].太原：山西人民出版社,2010.

（作者單位：山東農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院金融系、山東廣播電視大學）