創(chuàng)新模式，規(guī)范發(fā)展民間融資組織

劉坤堂

摘 要：近年來，利津縣經(jīng)濟(jì)社會(huì)快速發(fā)展，民間資本實(shí)力日益雄厚，民間借貸作為一種直接的、靈活的融資形勢，對拓寬居民投融資渠道、彌補(bǔ)資金供求缺口等方面起到了積極作用，但在一定程度上擾亂了經(jīng)濟(jì)金融秩序，增加了社會(huì)不安定因素。本文就貫徹落實(shí)省政府《關(guān)于促進(jìn)民間融資規(guī)范發(fā)展的意見》的進(jìn)行調(diào)研，對利津縣民間資本的情況、產(chǎn)生的原因和面臨的問題進(jìn)行了分析，提出了相對合理化建議。

關(guān)鍵詞：民間資本；借貸融資；對策研究

近年來，受經(jīng)濟(jì)下行趨勢影響，部分行業(yè)、企業(yè)和個(gè)體業(yè)主資金鏈日趨緊張，加之群眾投資渠道狹窄，使得大量居民為對抗通脹風(fēng)險(xiǎn)紛紛將存款轉(zhuǎn)向民間借貸機(jī)構(gòu)，以獲取相對更高的收益，民間融資日趨活躍。為全面掌握縣內(nèi)民間融資規(guī)模、融資成本、風(fēng)險(xiǎn)隱患等情況，制定切實(shí)可行的金融風(fēng)險(xiǎn)防范措施，現(xiàn)對全縣民間融資情況進(jìn)行了深入調(diào)研。

一、我縣民間融資現(xiàn)狀

全縣民間金融機(jī)構(gòu)共29家、6大類，融資規(guī)模12.2億元，相當(dāng)于當(dāng)時(shí)全縣貸款余額的8%。其中，融資性擔(dān)保公司3家；小額貸款公司3家；民間資本管理公司6家；民間借貸服務(wù)中心1家；投資類公司14家；資金互助合作社2家。

二、民間融資規(guī)范引導(dǎo)試點(diǎn)工作的有益嘗試

1.強(qiáng)化規(guī)劃引導(dǎo)，服務(wù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。圍繞我縣“兩極一帶”經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展規(guī)劃和“5+N”主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)體系，引導(dǎo)設(shè)立不同產(chǎn)業(yè)背景的民間金融機(jī)構(gòu)。在南部高端產(chǎn)業(yè)發(fā)展極，依托精細(xì)化工產(chǎn)業(yè)，設(shè)立1家小額貸款公司；依托現(xiàn)代物流產(chǎn)業(yè)，設(shè)立1家融資擔(dān)保公司、2家民間資本管理公司。在中部經(jīng)濟(jì)隆起帶，依托現(xiàn)代畜牧產(chǎn)業(yè)，設(shè)立1家小額貸款公司、1家資金互助專業(yè)合作社；依托循環(huán)資源利用產(chǎn)業(yè)，設(shè)立1家民間資本管理公司；依托現(xiàn)代農(nóng)業(yè)種植產(chǎn)業(yè)，設(shè)立1家資金互助專業(yè)合作社。在北部藍(lán)色經(jīng)濟(jì)增長極，依托新能源產(chǎn)業(yè)，設(shè)立1家融資擔(dān)保公司、2家民間資本管理公司。

2.強(qiáng)化制度建設(shè)，規(guī)范監(jiān)管模式。通過開展金融秩序集中整治活動(dòng)，探索出了一套行之有效的管理制度，即“五制”：一是設(shè)立標(biāo)準(zhǔn)制。對民間金融機(jī)構(gòu)股東構(gòu)成、持股比例、注冊資本等，提出具體量化指標(biāo)，嚴(yán)格按標(biāo)準(zhǔn)審批。二是準(zhǔn)入許可制。對出資人、辦公場所、財(cái)務(wù)人員設(shè)定核準(zhǔn)條件，公司主要負(fù)責(zé)人和財(cái)務(wù)人員經(jīng)培訓(xùn)后方可上崗。三是財(cái)務(wù)健全制。財(cái)務(wù)人員持證上崗，資金往來票據(jù)統(tǒng)一格式、統(tǒng)一發(fā)放、統(tǒng)一存檔，定期報(bào)送財(cái)務(wù)報(bào)表。四是信息公開制。公司規(guī)章制度、經(jīng)營范圍、股東情況、監(jiān)管單位、舉報(bào)電話必須上墻公開。五是監(jiān)管常態(tài)制。采取定期檢查、隨時(shí)抽查的方式，加強(qiáng)對民間金融機(jī)構(gòu)的日常監(jiān)管。通過“五制”的實(shí)施，有效破解了民間金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管難題，促進(jìn)了民間融資規(guī)范發(fā)展。

3.強(qiáng)化行業(yè)自律，注重搞好結(jié)合。成立了利津縣地方金融機(jī)構(gòu)協(xié)會(huì)，為民間金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)建交流平臺(tái)，提升了風(fēng)險(xiǎn)防范意識和投融資的能力。在此基礎(chǔ)上，引導(dǎo)民間資本投向產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目、支持基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，做到“兩個(gè)結(jié)合”：一是將民間融資規(guī)范引導(dǎo)試點(diǎn)工作與發(fā)展資本市場工作相結(jié)合。鼓勵(lì)縣內(nèi)掛牌企業(yè)在進(jìn)行股權(quán)私募時(shí)，有5%的資金從民間融資機(jī)構(gòu)獲取，既保證了掛牌企業(yè)融資，又增加了民間資本投資渠道。二是將民間融資規(guī)范引導(dǎo)試點(diǎn)工作與基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)相結(jié)合。鼓勵(lì)引導(dǎo)民間資本，積極參與小城鎮(zhèn)、新型農(nóng)村社區(qū)建設(shè)，為新型城鎮(zhèn)化推進(jìn)解決資金難題。

三、民間金融促進(jìn)縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用

1.為實(shí)體經(jīng)濟(jì)注入了新鮮血液。一方面民間資本為企業(yè)提供“過橋資金”，幫助企業(yè)渡過難關(guān)，維持正常運(yùn)轉(zhuǎn)發(fā)揮了不可限量的作用；另一方面民間資本支撐了經(jīng)濟(jì)體由小及大的過程。經(jīng)調(diào)研，民間資本主要投向我縣的主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)、中小企業(yè)、“三農(nóng)”及重點(diǎn)發(fā)展區(qū)域。僅去年一年，全縣29家民間金融機(jī)構(gòu)融資累計(jì)投放資金35.2億元，相當(dāng)于全縣銀行貸款余額的23%，先后支持中小微企業(yè)、個(gè)體工商戶和農(nóng)戶539家。

2.支持了地方稅收和社會(huì)就業(yè)。民間金融機(jī)構(gòu)不但增加地方稅收，也為高校畢業(yè)生、下崗職工提供了一批就業(yè)崗位，有效緩解了就業(yè)壓力。據(jù)統(tǒng)計(jì)，29家民間每年上繳稅收超過400萬元；吸收就業(yè)252人。

3.促進(jìn)了社會(huì)穩(wěn)定。近年來，鄰近縣區(qū)相繼發(fā)生了因資金鏈斷裂而引發(fā)的企業(yè)重大債務(wù)案件，而我縣創(chuàng)新設(shè)立民間金融機(jī)構(gòu)為企業(yè)融資提供了良好的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，擴(kuò)大了企業(yè)融資渠道，限制了民間融資的利率，防止了企業(yè)現(xiàn)金流的斷裂。同時(shí)，引導(dǎo)民間資本更多地投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)，避免了民間資本“脫實(shí)向虛”、“以錢炒錢”，預(yù)防和減少了非法集資活動(dòng)。

四、我縣民間融資存在的問題

1.民間融資利率偏高，風(fēng)險(xiǎn)較大。由于經(jīng)濟(jì)下行趨勢，中小企業(yè)經(jīng)營環(huán)境惡化，企業(yè)利潤增長放緩。民間融資雖然一時(shí)解決了企業(yè)資金不足的矛盾，但企業(yè)日益減少的利潤已越來越難以承受民間融資日益增長的高息負(fù)債，企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)加大，可能出現(xiàn)無法償付高成本民間借貸而破產(chǎn)倒閉的情況，下游資金鏈斷裂，極易引發(fā)社會(huì)矛盾。

2.相關(guān)法律制度的缺失，阻礙了民間融資的合法發(fā)展。民間融資一直游走在法律邊緣，既沒有明確的約束條款亦沒有保護(hù)正常的民間融資活動(dòng)的明確規(guī)定。在現(xiàn)行法律制度中，多數(shù)民間融資相關(guān)的法律法規(guī)多數(shù)是在上世紀(jì)制訂的，存在明顯缺陷，與市場經(jīng)濟(jì)不斷深化的實(shí)際不相適應(yīng)。目前實(shí)施的民間融資相關(guān)法律法規(guī)條款又比較分散，可操作性和現(xiàn)實(shí)針對性都不強(qiáng)。

3.民間融資機(jī)構(gòu)間的信息不對稱。民間融資機(jī)構(gòu)不同于銀行間的信息溝通機(jī)制，缺少類似《企業(yè)基本信用報(bào)告》和《個(gè)人信用報(bào)告》等反映需求人信用狀況的共享信息，單個(gè)融資主體向多個(gè)民間機(jī)構(gòu)融資時(shí)，不能全面、真實(shí)、客觀地反映出各自的財(cái)務(wù)狀況、融資規(guī)模，極易造成單個(gè)融資主體膨脹融資的風(fēng)險(xiǎn)。

五、我縣民間融資健康發(fā)展的對策和建議

1.加強(qiáng)宣傳教育，引導(dǎo)群眾樹立正確的理財(cái)觀。教育與宣傳是解決問題的首要選擇方式，每季度搞一次宣傳教育活動(dòng)，特別是秋收、春節(jié)后，群眾積蓄較多時(shí)，向公眾及時(shí)宣傳相關(guān)法律法規(guī)和金融風(fēng)險(xiǎn)知識，及時(shí)了解相關(guān)的政策、規(guī)定及民間借貸的風(fēng)險(xiǎn)，切實(shí)增強(qiáng)社會(huì)公眾對非法金融活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)意識和鑒別能力，引導(dǎo)和促進(jìn)其依法、理性投資。

2.深入開展民間融資規(guī)范引導(dǎo)試點(diǎn)工作。一是充分發(fā)揮民間借貸服務(wù)中心的借貸登記作用，擴(kuò)大在群眾中的影響力，有效配置社會(huì)閑散資金；二是以項(xiàng)目為載體，積極探索民間資本管理公司資金私募的有效途徑，切實(shí)發(fā)揮民間資本管理公司吸納社會(huì)富裕資金的能力；三是建立農(nóng)村資金專業(yè)合作社，構(gòu)建由小額貸款公司、資金專業(yè)合作社等布局合理、競爭有序、相互補(bǔ)充的農(nóng)村金融組織體系，提升對“三農(nóng)”的服務(wù)效率和質(zhì)量。

3.建立協(xié)調(diào)監(jiān)測機(jī)制，加強(qiáng)對民間融資活動(dòng)的監(jiān)督管理。建立健全民間融資監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)處置協(xié)調(diào)機(jī)制，加強(qiáng)對民間融資組織及民間融資情況的監(jiān)測，建立民間融資信息采集機(jī)制，準(zhǔn)確地把握民間融資交易的規(guī)模和發(fā)展動(dòng)向，有效遏制民間融資利率趨高，實(shí)現(xiàn)民間金融小額、分散的作用。特別是對使用較多民間資本的企業(yè)及個(gè)人登記造冊，列入高度關(guān)注名單，提前做好應(yīng)急預(yù)案，及時(shí)預(yù)警、及早處理，遏制事態(tài)蔓延。

4.正確合理引導(dǎo)民間資本流向。一是探索民間資本與城鎮(zhèn)化建設(shè)、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、民生工程相結(jié)合的新模式，例如：民間資本可與城發(fā)公司結(jié)合，為其提供房屋拆遷、舊城改造的資金支持；二是鼓勵(lì)民間資本投向股權(quán)融資、債券融資、風(fēng)險(xiǎn)基金等新興金融產(chǎn)業(yè)，例如：組建一家基金管理公司，把民間資本投向國家重點(diǎn)支持發(fā)展的產(chǎn)業(yè)，擴(kuò)大投資渠道；三是引導(dǎo)民間資本投向符合國家政策的產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，避免大量的社會(huì)閑散資金“脫媒”。