我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管現(xiàn)狀探討

【摘 要】 隨著我國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的興起和發(fā)展，其監(jiān)管問題也逐漸得到重視。通過分析互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性和我國在網(wǎng)上銀行、網(wǎng)上保險、網(wǎng)上證券、網(wǎng)絡(luò)支付以及網(wǎng)絡(luò)借貸這五個方面的監(jiān)管政策，可以看出我國的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管現(xiàn)狀還有所欠缺，需要進一步完善，以保證互聯(lián)網(wǎng)金融這樣一個新興領(lǐng)域的穩(wěn)定健康發(fā)展。

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)金融；監(jiān)管；政策

一、我國互聯(lián)網(wǎng)金融現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融是指傳統(tǒng)金融機構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息通信技術(shù)實現(xiàn)資金融通、支付、投資和信息中介服務(wù)的新型金融業(yè)務(wù)模式。

在我國，隨著云計算、支付平臺、社交網(wǎng)絡(luò)等互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展和金融行業(yè)信息服務(wù)的拓展，互聯(lián)網(wǎng)金融模式逐漸開始興起。根據(jù)麥肯錫公司于2016年05月26日發(fā)布的中國銀行業(yè)創(chuàng)新系列報告稱，截至2015年底，中國互聯(lián)網(wǎng)金融的市場規(guī)模達到12-15萬億元，占GDP的近20%。而互聯(lián)網(wǎng)金融用戶人數(shù)也超過5億成為世界第一。我國互聯(lián)網(wǎng)金融依然處于發(fā)展時期，存在許多缺陷與漏洞，所以急需一套較完整的監(jiān)管體系與之相配合。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性

2014年3月5日，李克強總理在《政府工作報告》中提出：“促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展。”毫無疑問，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管是 “互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展”的前提條件之一。

1.理論分析

從理論上來說，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性主要有以下三點：

（1）風(fēng)險：互聯(lián)網(wǎng)金融最主要也是最顯著的一個問題就是高風(fēng)險，除了普通的金融行業(yè)所面臨的市場風(fēng)險和信用風(fēng)險之外，技術(shù)風(fēng)險也是其存在的獨特風(fēng)險隱患。從風(fēng)險管控的角度，加強監(jiān)管是非常必要的。

（2）用戶：互聯(lián)網(wǎng)金融的用戶規(guī)模非常龐大，其服務(wù)本群的金融知識、風(fēng)險識別能力都比較欠缺，屬于金融領(lǐng)域的弱勢群體；而且現(xiàn)實情況并非如教材中的理性人假設(shè)一般，用戶規(guī)模的龐大和用戶素質(zhì)的底下更容易造成非理性的行為出現(xiàn)。于此可以體現(xiàn)出強制性的、以專業(yè)知識為基礎(chǔ)的、時間持續(xù)的金融監(jiān)管的重要性。

（3）規(guī)模：互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)如果涉及大量用戶、達到一定資金規(guī)模，一旦出現(xiàn)問題，很難通過市場出清方式解決。比如，支付寶、余額寶的涉及人數(shù)和業(yè)務(wù)規(guī)模很大，如果破產(chǎn)還可能損害金融系統(tǒng)的基礎(chǔ)設(shè)施，構(gòu)成系統(tǒng)性風(fēng)險。

2. 實例分析

從e租寶到中晉系，近期以來中國P2P旁氏騙局頻頻曝光，這個現(xiàn)象得到了社會的廣泛關(guān)注。作為網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介的P2P，本應(yīng)連接借款人與投資人，使得借款的途徑擴充簡便，然而在互聯(lián)網(wǎng)金融野蠻生長的今天，P2P資金池、假標(biāo)、挪用、非法集資等問題凸顯，就是因為監(jiān)管制度的缺位所造成的。

首先，P2P平臺的信息技術(shù)風(fēng)險高，其資金運用端不透明又導(dǎo)致了高金融風(fēng)險和欺詐風(fēng)險；其次，P2P屬于民間借貸的一種，用戶規(guī)模覆蓋范圍大、用戶平均的金融素質(zhì)低；再次，一部分P2P平臺涉及的金額積少成多，規(guī)模已經(jīng)不容小覷，其震蕩和破產(chǎn)必然會影響到整個金融體系的發(fā)展。這些特征都符合我們在理論上的探討，足見P2P平臺監(jiān)管的必要性。不僅對于這個模式，整個互聯(lián)網(wǎng)金融體系都需要配套的監(jiān)管制度，來保證這一行業(yè)的健康和穩(wěn)定發(fā)展。

三、我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管涉及面廣、監(jiān)管主體多，既包括工業(yè)和信息化部、公安部等，也包括中國人民銀行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會等，比較復(fù)雜。

總體來看，對于一些比較傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)在線化的監(jiān)管最為完善：比如我國網(wǎng)上銀行和網(wǎng)上保險發(fā)展起步較早，配套監(jiān)管政策最為完善。

我國的網(wǎng)上支付雖然起步晚，但是發(fā)展迅猛，其監(jiān)管體系建構(gòu)的速度也非?？?。到目前為止，至少出臺了一系列比較細致的政策，比如《非金融機構(gòu)支付服務(wù)管理辦法》和《非金融機構(gòu)支付服務(wù)管理辦法實施細則》等，在第三方支付的準(zhǔn)入門檻、監(jiān)管范圍與細則、預(yù)付卡管理、備付金存管、互聯(lián)網(wǎng)支付管理等方面都有政策可依。

監(jiān)管最為薄弱的即網(wǎng)絡(luò)借貸，因為其在15年《關(guān)于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》出臺之前，合法性地位都沒有受到保障，準(zhǔn)入門檻過低、借貸資金監(jiān)控缺位、信貸審核與風(fēng)險評價機制不健全、內(nèi)控制度不完善、信息披露機制缺失等問題頗多。近年來，P2P平臺“卷款跑路”的現(xiàn)象多次出現(xiàn)，我國急需推出完善細致的監(jiān)管政策來規(guī)范網(wǎng)絡(luò)借貸領(lǐng)域秩序。

四、總結(jié)

雖然在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅猛的背景之下，我國目前已有部分對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管，但監(jiān)管都以部門規(guī)章或行業(yè)自律規(guī)范形式出臺，監(jiān)管力度較低，懲罰力度較弱，現(xiàn)有監(jiān)管制度在對信用風(fēng)險、操作性風(fēng)險、流動性風(fēng)險、市場風(fēng)險的監(jiān)管方面都存在不足之處，需要進一步完善，以保證互聯(lián)網(wǎng)金融這樣一個新興領(lǐng)域的穩(wěn)定健康發(fā)展。

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作者簡介：

顧軒銘，男，江蘇人，漢族，高中在讀。