財務(wù)公司與銀行支付結(jié)算體系建設(shè)研究

李婧

摘要：國內(nèi)最早的企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司成立于1987年，經(jīng)過二十余年的不斷探索與發(fā)展，在近五年集團(tuán)財務(wù)公司的建立呈現(xiàn)了規(guī)?；?、標(biāo)準(zhǔn)化、綜合化的特點(diǎn)。結(jié)合集團(tuán)財務(wù)公司在支付結(jié)算、資金歸集、財務(wù)管理等方面的需求與特點(diǎn)，探索銀行包括支付結(jié)算在內(nèi)的各項業(yè)務(wù)在該客戶群體中的應(yīng)用。從財務(wù)公司的視角分別對支付結(jié)算與現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)和企業(yè)集團(tuán)資金集中管理進(jìn)行了趨勢分析。

關(guān)鍵詞：財務(wù)公司；支付結(jié)算；資金集中管理

中圖分類號：F832.33；F830.42 文獻(xiàn)識別碼：A 文章編號：1001-828X（2016）010-000-03

一、集團(tuán)財務(wù)公司與銀行的主要業(yè)務(wù)合作

財務(wù)公司的出現(xiàn)和發(fā)展改變了以往企業(yè)及其成員單位與銀行間業(yè)務(wù)往來的形態(tài)，集團(tuán)客戶價值形態(tài)正從過去單一的公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變?yōu)楣緲I(yè)務(wù)與金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)并舉。根據(jù)財務(wù)公司的職能及其在集團(tuán)中的職能定位，商業(yè)銀行目前為其量身定做了一系列業(yè)務(wù)功能，滿足財務(wù)公司日常業(yè)務(wù)需求，主要包括：賬戶管理與賬戶信息查詢、日常收付款、代理匯兌、現(xiàn)金管理與資金池、外幣業(yè)務(wù)和法人理財?shù)?。實現(xiàn)渠道包括：物理網(wǎng)點(diǎn)柜臺服務(wù)、企業(yè)網(wǎng)上銀行、現(xiàn)金管理客戶端、資金管理系統(tǒng)（TMS）、財務(wù)軟件銀企直連等。

1.賬戶管理與支付結(jié)算業(yè)務(wù)

（1）賬戶授權(quán)與管理

財務(wù)公司為集團(tuán)和成員單位提供各類金融服務(wù)的職能決定了，其必須在各商業(yè)銀行建立一套、甚至多套具有層級關(guān)系和權(quán)限控制功能的賬戶管理體系，以滿足集團(tuán)、財務(wù)公司、成員單位自身對各自維度的賬戶進(jìn)行管理的需求。但由于受到監(jiān)管部門對賬戶管理的嚴(yán)格控制，國內(nèi)商業(yè)銀行均建立了一套完善的賬戶授權(quán)管理體系，上級集團(tuán)及財務(wù)公司需要對成員單位賬戶具備查詢、支付、收款、授權(quán)等權(quán)限時，必須經(jīng)過賬戶開戶單位的授權(quán)才能實現(xiàn)。由于財務(wù)公司下屬成員單位數(shù)量眾多，不同地區(qū)、不同開戶銀行授權(quán)流程有所不同，根據(jù)各銀行網(wǎng)站公開資料整理，目前國內(nèi)商業(yè)銀行的賬戶授權(quán)流程大致如下（以財務(wù)公司業(yè)務(wù)模式為例）：

在實際賬戶授權(quán)操作過程中，由于成員單位過多、地方銀行利益保護(hù)、財務(wù)公司管理力度弱等原因，會出現(xiàn)成員單位向當(dāng)?shù)亻_戶行授權(quán)過程較長，甚至授權(quán)失敗、拒絕授權(quán)的現(xiàn)象。這就需要通過總對總的方式由財務(wù)公司和開戶銀行的總行進(jìn)行協(xié)商，通過行政命令、利潤返還、考核機(jī)制等手段去推動各自下屬機(jī)構(gòu)完成賬戶授權(quán)工作。

（2）賬戶對賬與交易監(jiān)控

在完成賬戶梳理和賬戶授權(quán)兩項操作后財務(wù)公司即可對下屬成員單位賬戶的賬戶信息進(jìn)行查詢、對賬戶的交易信息進(jìn)行監(jiān)控。同時，財務(wù)公司可以通過資金管理系統(tǒng)為成員單位提供賬戶明細(xì)對賬、打印對賬單、打印電子回單等賬務(wù)信息服務(wù)，從一定程度上緩解了成員單位財務(wù)人員賬務(wù)處理的工作量。銀行一般向財務(wù)公司提供的賬戶信息服務(wù)包括：賬戶余額查詢、賬戶歷史余額查詢、賬戶當(dāng)日明細(xì)查詢、賬戶歷史明細(xì)查詢、電子對賬單查詢和電子回單下載等。

（3）代理成員單位收付款

協(xié)助成員單位辦理日常支付結(jié)算業(yè)務(wù)是集團(tuán)財務(wù)公司最基本的職能，由財務(wù)公司代理成員單位進(jìn)行對外付款時，財務(wù)公司外部銀行賬戶資金減少，相應(yīng)的成員單位在財務(wù)公司內(nèi)部賬戶資金也減少，但成員單位外部銀行賬戶的資金不變，國內(nèi)商業(yè)銀行將此類業(yè)務(wù)稱為代理匯兌、代理支付或代理行業(yè)務(wù)。這是目前國內(nèi)財務(wù)公司為成員單位提供最多，與銀行合作最為密切的業(yè)務(wù)之一。財務(wù)公司除了代理成員單位進(jìn)行對外付款外，還要代理員工工資發(fā)放、費(fèi)用報銷等內(nèi)部支付業(yè)務(wù)，這類由對公賬戶向個人賬戶進(jìn)行付款的業(yè)務(wù)，由于受到人民銀行反洗錢監(jiān)控系統(tǒng)的監(jiān)管，按規(guī)定付款賬戶必須為本單位基本賬戶或?qū)Ｓ觅~戶。因此，財務(wù)公司往往只能通過操作成員單位的基本賬戶進(jìn)行付款，而不能使用財務(wù)公司自己的賬戶進(jìn)行統(tǒng)一支付。

2.現(xiàn)金管理與資金池業(yè)務(wù)

財務(wù)公司作為集團(tuán)企業(yè)的“內(nèi)部銀行”，具有吸收成員單位存款的資質(zhì)，這也是財務(wù)公司對集團(tuán)進(jìn)行資金集中管理的主要手段。因此，商業(yè)銀行為財務(wù)公司設(shè)計了多種模式的資金歸集、下?lián)芊桨?，以滿足其不同管理模式的需求。目前業(yè)內(nèi)的現(xiàn)金集中管理模式主要有以下集中：

（1）收支一體化模式

在此模式下，成員單位要分別在外部銀行和財務(wù)公司設(shè)立結(jié)算賬戶和虛擬賬戶，用于留存資金和記錄可用額度。當(dāng)財務(wù)公司對下屬成員單位發(fā)起資金歸集時，成員單位外部銀行賬戶實際余額減少，內(nèi)部賬戶可用額度增加，同時財務(wù)公司外部銀行賬戶實際余額增加；相反，當(dāng)財務(wù)公司進(jìn)行資金下?lián)軙r，成員單位內(nèi)部賬戶可用額度減少，外部銀行賬戶實際余額增加。成員單位內(nèi)、外部賬戶進(jìn)行映射，成員與財務(wù)公司雙方的外部銀行賬戶建立縱向關(guān)聯(lián)，余額均呈現(xiàn)此消彼長的關(guān)系。

（2）收支兩條線模式

收支兩條線是通過物理方式將成員單位的收入和支出兩類業(yè)務(wù)隔離，分別對應(yīng)各自的外部銀行賬戶和內(nèi)部虛擬賬戶，此模式下資金流向十分清晰，賬戶屬性更加明確，是目前財務(wù)公司進(jìn)行資金集中管理過程中比較常見的一種模式。在此模式下，財務(wù)公司通常也會按照成員單位的賬戶模式開立收入賬戶和支出賬戶，但這樣就會出現(xiàn)兩個頂點(diǎn)賬戶，與外部銀行建立資金池賬戶體系的規(guī)則有所沖突。因此，很多財務(wù)公司目前選擇的方案是：將收入賬戶條線與銀行建立資金池架構(gòu)，而支出賬戶條線不納入資金池，由財務(wù)公司自行管理和操作。這種折中的方案有幾點(diǎn)優(yōu)勢：一是通過銀行的資金池架構(gòu)，財務(wù)公司可以準(zhǔn)確、快捷的完成對成員單位的資金歸集，所有操作都有銀行系統(tǒng)完成，降低了財務(wù)公司人工操作的工作量和風(fēng)向；二是下?lián)軛l線由財務(wù)公司主動控制，撥款的靈活性、機(jī)動性都有所提高，避免了每次臨時撥款都要向銀行申請的繁瑣流程。

（3）多級聯(lián)動支付

賬戶多級聯(lián)動模式又被成為多級聯(lián)動資金池，是近年來商業(yè)銀行在原有資金池歸集下?lián)艿幕A(chǔ)上進(jìn)行升級改造的產(chǎn)品。在該模式下，下級成員單位所有資金全部實時上存至財務(wù)公司頂點(diǎn)賬戶，下級賬戶采用零余額管理模式，賬戶余額顯示為可用余額，與其在財務(wù)公司開立的內(nèi)部虛擬賬戶余額相對應(yīng)。在成員單位需要進(jìn)行支付時，使用外部銀行賬戶直接付款，由于賬戶為零余額，所以實時聯(lián)動上級賬戶將相應(yīng)金額的資金下劃至成員單位的外部銀行賬戶并支付。

選擇這種模式的財務(wù)公司往往對其成員單位實施比較高強(qiáng)度的資金集中管理，成員單位賬戶長期處于“零余額”狀態(tài)，所有日常用款都將受到財務(wù)公司的監(jiān)控，財務(wù)自由度較低。由于成員單位的所有支付操作都必須聯(lián)動上級賬戶進(jìn)行支付，這也給上級賬戶的賬務(wù)處理工作帶來了不小的壓力，賬戶每日將產(chǎn)生大量的交易明細(xì)和紙質(zhì)回單。銀行提供給財務(wù)公司的信息往往只能通過交易的摘要、用途來區(qū)分交易類別，因此，對于聯(lián)動上收、聯(lián)動下?lián)?、代理支付、代理收款、直接收付款等各類賬務(wù)往來的區(qū)分、記賬、打印憑證就成為財務(wù)公司最費(fèi)時費(fèi)力的工作之一。

（4）幾種資金歸集和支付模式的對比

以上三種模式和財務(wù)公司代理成員單位收付款，是目前國內(nèi)集團(tuán)財務(wù)公司最常用到的四種進(jìn)行資金集中管理模式。在實際業(yè)務(wù)操作過程中，這四種方式各有利弊，根據(jù)各集團(tuán)財務(wù)公司不同的職能定位、業(yè)務(wù)特點(diǎn)、資金管理力度和財務(wù)制度不同，他們所選擇的與銀行開展業(yè)務(wù)合作的模式也不盡相同。上述四種模式并不是絕對獨(dú)立的，現(xiàn)代商業(yè)銀行都擁有專業(yè)的現(xiàn)金管理團(tuán)隊，可以根據(jù)財務(wù)公司的需要對產(chǎn)品進(jìn)行搭配、組合，以使其達(dá)到最優(yōu)的資金管理效果。下面對上述四種模式進(jìn)行總結(jié)對比。

3.集中授信與貸款融資業(yè)務(wù)

目前我國的財務(wù)公司的成立往往是依托集團(tuán)，服務(wù)于集團(tuán)及其內(nèi)部成員單位，主要是為企業(yè)集團(tuán)內(nèi)的成員提供金融服務(wù)，以此盤活大型集團(tuán)企業(yè)自身閑置資金，協(xié)調(diào)成員單位之間的資金松緊度。同時降低整個集團(tuán)的融資成本。

財務(wù)公司可以在銀行申請財務(wù)公司授信額度，即同業(yè)授信額度。該授信額度通常根據(jù)財務(wù)公司實收資本、資產(chǎn)負(fù)債率、資本充足率、或有負(fù)債等指標(biāo)進(jìn)行定量測算，再根據(jù)財務(wù)公司所在集團(tuán)內(nèi)部成員單位的結(jié)算方式或業(yè)務(wù)品種配套信貸業(yè)務(wù)產(chǎn)品。對應(yīng)的業(yè)務(wù)品種通常有同業(yè)拆借、銀票轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)開保函等等十余種合作產(chǎn)品。其中同業(yè)拆借是金融機(jī)構(gòu)之間的短期、臨時性頭寸調(diào)劑的工具，在財務(wù)公司進(jìn)行營業(yè)終了時，特別是季度末時點(diǎn)時，由于先支后收的業(yè)務(wù)情況造成臨時性資金周轉(zhuǎn)，在銀行可以使用已經(jīng)核準(zhǔn)的同業(yè)拆借授信額度拆入資金；銀票轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是將成員單位已在財務(wù)公司辦理過的貼現(xiàn)再轉(zhuǎn)給銀行從而從銀行融入資金的一種常見的業(yè)務(wù)品種，該項業(yè)務(wù)多見于其成員單位以銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票作為結(jié)算方式的集團(tuán)；轉(zhuǎn)開保函業(yè)務(wù)是財務(wù)公司已經(jīng)開立保函但由于自身資質(zhì)在市場上不被廣泛認(rèn)可或受益人指定保函開立銀行，故向銀行申請將已經(jīng)開立的保函由該銀行進(jìn)行轉(zhuǎn)開的業(yè)務(wù)品種。財務(wù)公司利用銀行為其核定的授信額度可以提高對集團(tuán)成員單位資金的管理能力，并在收支結(jié)算上掌握主動權(quán)，更實現(xiàn)增信效果，促進(jìn)成員單位業(yè)務(wù)發(fā)展提高資金使用效率。

二、支付結(jié)算與資金集中管理發(fā)展前景

資金集中管理作為企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司最基本的職能，一直以來都是業(yè)內(nèi)關(guān)注和研究的重點(diǎn)領(lǐng)域。實際上對于財務(wù)公司資金集中管理的研究已經(jīng)不局限于“集中”這一動作上，而是更多的關(guān)注“集中”之后的一系列舉措。如何能夠更好的拓展財務(wù)公司資金集中管理平臺的內(nèi)涵與外延，更好的對集中資金進(jìn)行運(yùn)作，成為所有財務(wù)公司在不斷探索的課題。

1.提高依存度，不斷向集團(tuán)主營業(yè)務(wù)融合滲透

在集團(tuán)公司一體化、集約化管理的推進(jìn)過程中，財務(wù)公司通過對資金的全程管控在很大程度上增強(qiáng)了對集團(tuán)的主營業(yè)務(wù)的滲透能力。產(chǎn)融結(jié)合，一個時下在財務(wù)公司中仍然流行的詞匯，財務(wù)公司通過資金管理平臺對集團(tuán)主業(yè)給予支撐，提高集團(tuán)與財務(wù)公司的依存度，將集團(tuán)財務(wù)的部分職能通過資金管理平臺得意延伸。“財務(wù)公司是產(chǎn)融結(jié)合中最佳的金融組織形式。”這一觀念在業(yè)內(nèi)得到了充分的認(rèn)可。中電投財務(wù)，自2005年成立以來累計向集團(tuán)貢獻(xiàn)利潤36億元，充分發(fā)揮其籌資平臺作用，累計新建銀團(tuán)項目24個，籌集資金750億元；一汽財務(wù)，自成立以來累計為成員單位提供自營貸款支持200多億元（不含貼現(xiàn)），同時實現(xiàn)累計營業(yè)收入58億元，累計實現(xiàn)利潤36億元，累計為集團(tuán)促銷汽車120萬量，有力的支持了集團(tuán)主業(yè)的發(fā)展。

2.構(gòu)建票據(jù)池，提升財務(wù)公司票據(jù)電子化發(fā)展

2009年10月中國人民銀行電子商業(yè)匯票系統(tǒng)（ECDS）正式建成上線，我國票據(jù)市場從此邁入電子化時代，是我國金融信息化、電子化進(jìn)程中的重要里程碑。對于財務(wù)公司而言，票據(jù)電子化目前已經(jīng)被廣泛接受并應(yīng)用，但票據(jù)池的建設(shè)仍將是資金集中管理水平較高的集團(tuán)公司未來需要實現(xiàn)的。財務(wù)公司通過資金集中管理平臺和電子商業(yè)匯票系統(tǒng)，構(gòu)建集團(tuán)商業(yè)匯票集中管理信息系統(tǒng)，從而實現(xiàn)票據(jù)信息的集中處理。通過該系統(tǒng)對集團(tuán)內(nèi)資源的高度整合，達(dá)到統(tǒng)籌票據(jù)融資、降低財務(wù)成本、優(yōu)化財務(wù)指標(biāo)、儲票為池的目的。財務(wù)公司應(yīng)在集團(tuán)商業(yè)匯票集中管理和票據(jù)池建設(shè)過程中提供全方面的金融服務(wù)，充當(dāng)金融服務(wù)、中介、貼現(xiàn)對手等多個角色。

3.發(fā)展產(chǎn)業(yè)鏈，助力企業(yè)集團(tuán)金融戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型

發(fā)展產(chǎn)業(yè)鏈金融的概念要比產(chǎn)融結(jié)合、票據(jù)池提出的更晚，目前國內(nèi)財務(wù)公司在發(fā)展產(chǎn)業(yè)鏈金融方面尚處于起步階段。首先，需要充分認(rèn)識產(chǎn)業(yè)鏈金融是現(xiàn)代金融業(yè)務(wù)發(fā)展的重要方向，在提升財務(wù)公司創(chuàng)新能力，滿足成員單位融資需求方面具有突出優(yōu)勢。從目前財務(wù)公司市場來看，電力、煤炭、機(jī)械制造、汽車制造等行業(yè)的財務(wù)公司在這方面發(fā)展較快。但無論財務(wù)公司所處哪個行業(yè)，其圍繞核心企業(yè)和貿(mào)易背景創(chuàng)新具體融資方案的理念是基本相同的。因此，財務(wù)公司應(yīng)在產(chǎn)業(yè)鏈金融拓展過程中的主要職責(zé)應(yīng)該是準(zhǔn)確定產(chǎn)業(yè)鏈及核心企業(yè)，理清上下游成員單位與核心企業(yè)的貿(mào)易關(guān)系，并以此確定融資思路，創(chuàng)新具有操作性的融資產(chǎn)品及流程。

4.依托云服務(wù)，加強(qiáng)資金管理系統(tǒng)信息化建設(shè)

作為一種最能體現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)精神的計算模型，云計算必將在不遠(yuǎn)的將來展示出強(qiáng)大的生命力，從多個方面改變傳統(tǒng)的工作和生活。云計算是新技術(shù)條件下財務(wù)外包和財務(wù)內(nèi)包相結(jié)合的一種軟件創(chuàng)新模式，這種新的模式降低了軟件應(yīng)用和開發(fā)的成本，促使財務(wù)管理理念的創(chuàng)新，引導(dǎo)財務(wù)管理走向新的領(lǐng)域，為集團(tuán)財務(wù)公司電子化、信息化管理提供了一種高效的手段。云計算模式下的財務(wù)公司的資金管理平臺將主要體現(xiàn)以下三大趨勢：一是平臺系統(tǒng)建設(shè)成本大幅降低，財務(wù)公司不再需要購買軟硬件、建設(shè)機(jī)房、招聘IT人員，所有數(shù)據(jù)直接存儲到云端；二是交易信息、業(yè)務(wù)信息傳遞更加集成、迅速，在云計算環(huán)境下，資金管理平臺、電子商業(yè)匯票信息系統(tǒng)、電子供應(yīng)鏈等系統(tǒng)集成成為可能；三是在線財務(wù)軟件的終端化。基于云計算模式的資金管理系統(tǒng)部署在云端，對軟件的服務(wù)、業(yè)務(wù)服務(wù)均可在云端進(jìn)行，財務(wù)管理的云服務(wù)化，使財務(wù)管理可以在任何地域?qū)崿F(xiàn)，這就要求該服務(wù)要配備一個強(qiáng)大而完善的客戶終端，能夠滿足客戶與云端服務(wù)的有效交互。

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