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    我國(guó)稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系的實(shí)證分析

    2016-05-18 09:11:16安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)財(cái)政與公共管理學(xué)院安徽蚌埠233100
    關(guān)鍵詞:稅收收入VAR模型脈沖響應(yīng)

    陳 雅(安徽財(cái)經(jīng)大學(xué) 財(cái)政與公共管理學(xué)院,安徽 蚌埠 233100)

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    我國(guó)稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系的實(shí)證分析

    陳雅
    (安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)財(cái)政與公共管理學(xué)院,安徽蚌埠233100)

    摘要:稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系始終是經(jīng)濟(jì)學(xué)者們關(guān)注的一個(gè)焦點(diǎn),稅收來(lái)源于經(jīng)濟(jì),經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)則促進(jìn)稅收收入的增長(zhǎng);稅收反過(guò)來(lái)又影響經(jīng)濟(jì),稅收是財(cái)政收入的主要來(lái)源,對(duì)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)有一定影響,稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間存在相互作用的關(guān)系.本文利用1978-2014年稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的時(shí)間序列數(shù)據(jù),通過(guò)單位根檢驗(yàn),協(xié)整檢驗(yàn),格蘭杰因果檢驗(yàn),誤差修正模型等分析方法對(duì)我國(guó)稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)進(jìn)行實(shí)證分析研究,并根據(jù)分析結(jié)果提出促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的稅收政策.

    關(guān)鍵詞:稅收收入;經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng);脈沖響應(yīng);VAR模型

    1 引言

    宏觀經(jīng)濟(jì)政策的基本目標(biāo)是經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、物價(jià)穩(wěn)定、充分就業(yè)和國(guó)際收支平衡,經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)是最根本的目標(biāo).持續(xù)而穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)提高居民的生活水平有著直接而重要的作用,同時(shí)高的GDP也會(huì)為國(guó)家?guī)?lái)高的稅收收入.稅收是我國(guó)財(cái)政收入的重要來(lái)源,稅收收入的增長(zhǎng)為國(guó)家建設(shè)奠定了一定的資金基礎(chǔ),為經(jīng)濟(jì)發(fā)展增添了動(dòng)力.稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系密切而復(fù)雜,稅收可以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng),但也會(huì)阻礙經(jīng)濟(jì)發(fā)展,那么,稅收收入與我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間怎樣才能相互促進(jìn),協(xié)調(diào)發(fā)展,最為重要的就是研究好稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系,以此優(yōu)化稅收制度,使稅收對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)有更多幫助.

    對(duì)于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與稅收收入之間的關(guān)系,國(guó)內(nèi)外學(xué)者在不同時(shí)期用各種方法對(duì)其進(jìn)行了研究分析.早在15世紀(jì),國(guó)外就開(kāi)始有關(guān)于稅收與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系的研究,后來(lái),亞當(dāng)·斯密、供給學(xué)派等都對(duì)此進(jìn)行了研究,這為后來(lái)學(xué)者研究稅收與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系提供了豐富的理論基礎(chǔ).此后,有國(guó)外學(xué)者對(duì)20世紀(jì)60年代到20世紀(jì)90年代的一些OECD國(guó)家的有關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行了研究,得到稅收對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)短期影響的結(jié)論.國(guó)內(nèi)學(xué)者使用實(shí)證分析方法得出不同結(jié)論.有學(xué)者利用我國(guó)1981年到1998年的稅收與經(jīng)濟(jì)方面的數(shù)據(jù)和最小二乘法,對(duì)這些數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸分析,得出稅收會(huì)給經(jīng)濟(jì)帶來(lái)一定的反作用.也有學(xué)者利用VEC模型對(duì)稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)進(jìn)行了相關(guān)分析,得出GDP的增加會(huì)對(duì)稅收的增加有長(zhǎng)期穩(wěn)定的正向促進(jìn)作用的結(jié)論.還有學(xué)者對(duì)GDP和稅收收入進(jìn)行協(xié)整分析,并進(jìn)行格蘭杰因果檢驗(yàn),認(rèn)為稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)使相互促進(jìn)的關(guān)系.

    2 稅收水平與經(jīng)濟(jì)發(fā)展關(guān)系的實(shí)證分析

    2.1數(shù)據(jù)處理與模型設(shè)定

    本文實(shí)證部分研究對(duì)象是區(qū)間為1978-2014年的時(shí)間序列數(shù)據(jù),涉及的變量和符號(hào)表示分別為國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)和稅收收入(TAX),但由于時(shí)間序列數(shù)據(jù)易產(chǎn)生異方差,而計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)理論是建立在平穩(wěn)時(shí)間序列的基礎(chǔ)上,所以采取雙對(duì)數(shù)模型對(duì)該時(shí)間序列數(shù)據(jù)進(jìn)行分析,分別記為L(zhǎng)NGDP、LNTAX.

    2.2平穩(wěn)性檢驗(yàn)

    為了避免偽回歸情況的發(fā)生,同時(shí)考察兩變量是否是同階平穩(wěn),需要對(duì)擬回歸的各變量的平穩(wěn)性進(jìn)行檢驗(yàn),本文中采用的是實(shí)證中使用最為廣泛的ADF單位根檢驗(yàn).依次對(duì)兩變量序列進(jìn)行ADF單位根檢驗(yàn),檢驗(yàn)結(jié)果如表1:

    表1結(jié)果顯示,對(duì)數(shù)變換后的GDP和TAX對(duì)應(yīng)的兩變量都是一階單整序列,顯然GDP和TAX存在同階單整關(guān)系.進(jìn)一步,以同階單整為前提,為確定兩者是否存在長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系,進(jìn)行協(xié)整檢驗(yàn).

    2.3 E-G檢驗(yàn)與ECM模型

    所謂協(xié)整,是指多個(gè)非平穩(wěn)經(jīng)濟(jì)變量的某種線性組合是平穩(wěn)的.兩種應(yīng)用較多的協(xié)整檢驗(yàn)分別為針對(duì)單一方程的E-G兩步法協(xié)整檢驗(yàn)和基于回歸系數(shù)完全信息的Johansen協(xié)整檢驗(yàn).本文僅僅考察兩變量的協(xié)整關(guān)系,因此使用單一方程的E-G兩步法協(xié)整檢驗(yàn).對(duì)相同的單整次數(shù)的兩個(gè)變量用OLS法作協(xié)整回歸,即y=α+βx+ε,用?和?表示回歸系數(shù)的估計(jì)值,則模型的殘差估計(jì)值為,然后對(duì)殘差估計(jì)值進(jìn)行平穩(wěn)性檢驗(yàn),若殘差估計(jì)值是零階單整序列,即,此時(shí)x和y具有協(xié)整關(guān)系.本文采用EG兩步法對(duì)我國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值和稅收收入進(jìn)行協(xié)整檢驗(yàn),首先利用OLS對(duì)兩個(gè)變量進(jìn)行回歸,由于殘差存在自相關(guān)問(wèn)題,因此進(jìn)行處理,在回歸中加入AR(1)項(xiàng),消除自相關(guān),得到以下回歸方程:

    注:括號(hào)內(nèi)的為對(duì)應(yīng)變量系數(shù)檢驗(yàn)的t統(tǒng)計(jì)量,“***”表示在1%顯著水平下顯著,“**”表示在5%顯著水平下顯著.

    接下來(lái)對(duì)殘差估計(jì)值進(jìn)行協(xié)整檢驗(yàn),即使用單位根檢驗(yàn)檢驗(yàn)其平穩(wěn)性,得到結(jié)果如表2:

    表1 GDP和TAX的ADF檢驗(yàn)結(jié)果

    表2 協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果

    表2結(jié)果顯示,殘差項(xiàng)的ADF單位根檢驗(yàn)中,ADF值是-3.5424,顯然小于5%顯著水平下的臨界值-1.9539,甚至小于1%水平下的-2.6534,所以殘差項(xiàng)是零階單整序列,即是平穩(wěn)的,說(shuō)明我國(guó)的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值和稅收收入存在協(xié)整關(guān)系,即二者之間存在長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系.

    為了進(jìn)一步研究稅收收入與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的動(dòng)態(tài)關(guān)系,在協(xié)整回歸的基礎(chǔ)上,擬合誤差修正模型(ECM),回歸結(jié)果為:

    在ECM模型中,△LNTAX項(xiàng)表示短期波動(dòng)的影響,稅收收入的短期波動(dòng)可以分為兩個(gè)部分:一部分是短期GDP波動(dòng)的影響,一部分是偏偏離二者長(zhǎng)期均衡的影響.ECM項(xiàng)系數(shù)通過(guò)5%顯著性檢驗(yàn),表明將以-0.0222的力度將因?yàn)槎唐诓▌?dòng)而偏離長(zhǎng)期均衡的狀態(tài)調(diào)節(jié)到均衡狀態(tài).

    2.4 GDP與TAX的Granger因果檢驗(yàn)

    從前文的檢驗(yàn)結(jié)果可以看出我國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值和稅收收入都是一階單整的,且在1%顯著水平下是協(xié)整關(guān)系,即二者之間存在長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系.在兩者協(xié)整關(guān)系的基礎(chǔ)上,進(jìn)一步考察兩變量間是否存在因果關(guān)系.結(jié)合Granger因果檢驗(yàn)定義和本文研究背景,進(jìn)行檢驗(yàn)的目的就是為了說(shuō)明在已知兩變量過(guò)去信息的前提下,檢驗(yàn)對(duì)一變量的預(yù)測(cè)在使用另一變量的效果比單獨(dú)使用該變量預(yù)測(cè)效果更好,即認(rèn)為另一變量是導(dǎo)致該變量變化的Granger原因.該部分通過(guò)對(duì)兩個(gè)變量做VAR模型,利用FPE、AIC、HQ準(zhǔn)則確認(rèn)最優(yōu)滯后階數(shù).

    由以上Granger檢驗(yàn)的結(jié)果可以看出,在滯后五期時(shí),無(wú)法拒絕稅收不是GDP的Granger原因的假設(shè),即結(jié)論是稅收不是GDP的Granger原因,對(duì)GDP的預(yù)測(cè)并沒(méi)有顯著作用;拒絕了GDP不是稅收的Granger原因的假設(shè),即GDP是稅收的Granger原因,對(duì)稅收的預(yù)測(cè)有顯著影響.

    表3 Granger因果關(guān)系檢驗(yàn)結(jié)果(顯著水平α=0.1)

    2.5 VAR模型及脈沖響應(yīng)函數(shù)

    為了更加詳細(xì)的了解稅收收入和國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值之間相互影響的機(jī)制,通過(guò)建立VAR模型并做出脈沖函數(shù)圖詳細(xì)的解釋兩者之間會(huì)產(chǎn)生影響程度的大小和時(shí)期的長(zhǎng)短,關(guān)于VAR模型的設(shè)定上文已給出.

    基于VAR模型的脈沖響應(yīng)函數(shù)刻畫(huà)的是在給隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)一個(gè)單位的正向沖擊后對(duì)所有內(nèi)生變量當(dāng)前和未來(lái)值的影響.所以在使用脈沖響應(yīng)函數(shù)時(shí)不需考慮變量的外生性,所有變量都是內(nèi)生變量,同時(shí)模型中的每個(gè)表達(dá)式的滯后結(jié)構(gòu)都相同.筆者在本文中建立的是兩個(gè)變量的VAR模型,其中一個(gè)變量的沖擊不僅直接影響本身的取值,并且通過(guò)VAR模型的動(dòng)態(tài)(滯后)結(jié)構(gòu)傳導(dǎo)給另一個(gè)內(nèi)生變量.

    本文建立地區(qū)生產(chǎn)總值和房地產(chǎn)投資的滯后二階的VAR模型,階數(shù)的選擇通過(guò)AIC與SC等信息準(zhǔn)則確定.

    從擬合結(jié)果看,兩個(gè)模型的擬合優(yōu)度都非常好,各系數(shù)也基本通過(guò)顯著性檢驗(yàn),因此說(shuō)明該模型起到較好的解釋作用.下面再對(duì)模型的穩(wěn)定性進(jìn)行檢驗(yàn),我們利用AR根的大小進(jìn)行穩(wěn)定性檢驗(yàn),所有根的模的倒數(shù)均小于1,因此可推斷VAR模型是穩(wěn)定的,可基于模型進(jìn)行其他方面的應(yīng)用.

    在建立的VAR模型基礎(chǔ)上,為進(jìn)一步研究當(dāng)某一個(gè)變量變量變動(dòng)時(shí),對(duì)另一個(gè)變量沖擊的大小及方向,選擇做兩變量間相互的脈沖響應(yīng)函數(shù),見(jiàn)圖1和圖2.本文使用Cholesky分解計(jì)算各期脈沖函數(shù)的各期響應(yīng)值以滿足其擾動(dòng)項(xiàng)之間必須正交的條件.圖中實(shí)線表示響應(yīng)函數(shù)各期的估計(jì)值,虛線之間表示加減兩倍標(biāo)準(zhǔn)差的響應(yīng)值的置信區(qū)間,橫軸表示滯后期.

    圖1 GDP對(duì)TAX的脈沖響應(yīng)圖

    圖2 TAX對(duì)GDP的脈沖響應(yīng)圖

    由圖1,與脈沖效應(yīng)表進(jìn)行對(duì)照可以發(fā)現(xiàn),當(dāng)在本期給稅收收入一個(gè)正向沖擊后,對(duì)國(guó)民生產(chǎn)總值的影響存在著1年的滯后期,2~5期則產(chǎn)生負(fù)的影響,在第3期達(dá)到最大負(fù)值,而后從第六期開(kāi)始轉(zhuǎn)完正的影響,并逐漸上上升,在第14期及以后達(dá)到穩(wěn)定并緩慢下降.這表明稅收收入受到外部條件的某個(gè)沖擊后,在期初給經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶來(lái)些許的負(fù)向影響后,接著會(huì)給經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)提供強(qiáng)勁動(dòng)力,并持續(xù)很長(zhǎng)的時(shí)間.

    由圖2,當(dāng)在本期給經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平一個(gè)正向沖擊后,就會(huì)對(duì)稅收收入有很強(qiáng)的即期影響,并且影響在逐漸增長(zhǎng),在第12期達(dá)到峰值,隨后緩慢下降.這是很直觀的結(jié)論,因?yàn)槊磕甑亩愂帐杖胫苯邮墚?dāng)年國(guó)民生產(chǎn)總值的影響;同時(shí)也表明經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)水平在受到外部某個(gè)條件的沖擊后,會(huì)即刻提高稅收收入,并且會(huì)給稅收收入水平以持續(xù)時(shí)間很長(zhǎng)的正向影響.

    3 結(jié)論與政策建議

    通過(guò)對(duì)我國(guó)1978-2014年的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值和稅收收入的數(shù)據(jù)分析,發(fā)現(xiàn)兩個(gè)指標(biāo)對(duì)數(shù)變換后的變量同為一階單整數(shù)據(jù),并通過(guò)E-G兩步法協(xié)整檢驗(yàn)說(shuō)明二者之間存在長(zhǎng)期均衡關(guān)系,然后用Granger檢驗(yàn)得到兩變量互為格蘭杰原因的結(jié)論,從脈沖函數(shù)中可以看出二者間的影響力是先增后減的.稅收收入的增長(zhǎng)雖然可以引起國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的增長(zhǎng),但是影響力是會(huì)減弱的,尤其當(dāng)稅收收入的增長(zhǎng)速度超過(guò)GDP的增長(zhǎng)速度時(shí),會(huì)抑制經(jīng)濟(jì)發(fā)展.由此可得,為了推動(dòng)經(jīng)濟(jì)快速穩(wěn)定的發(fā)展,更加完善稅制結(jié)構(gòu),本文提出如下幾點(diǎn)建議:

    第一,普遍征收增值稅,優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu).對(duì)同一商品多次課稅卻不重復(fù)征稅是增值稅最顯著的優(yōu)點(diǎn),這是與社會(huì)化大生產(chǎn)的需要相適應(yīng)的,能夠有效促進(jìn)生產(chǎn)的專業(yè)化,保證稅負(fù)分配的相對(duì)公平.增值稅還有一個(gè)特點(diǎn)是普遍征收,增值稅征收范圍很廣,其覆蓋范圍涉及包括工業(yè)、服務(wù)業(yè)、農(nóng)業(yè)、商業(yè)等所有行業(yè)的整個(gè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)領(lǐng)域.調(diào)整優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的一個(gè)重要措施就是加快服務(wù)業(yè)發(fā)展.現(xiàn)代服務(wù)業(yè)分工細(xì)化、產(chǎn)業(yè)融合化等特征使?fàn)I業(yè)稅重復(fù)征稅越來(lái)越嚴(yán)重,結(jié)合增值稅的特點(diǎn)來(lái)看,營(yíng)改增的實(shí)行是符合現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的發(fā)展要求的.營(yíng)改增是在我國(guó)稅制改革和結(jié)構(gòu)性減稅的背景下提出的,這不僅解決營(yíng)業(yè)稅的重復(fù)征稅問(wèn)題,也促進(jìn)了現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的發(fā)展和優(yōu)化,這對(duì)我國(guó)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化都有極為重要的意義.

    第二,降低流轉(zhuǎn)稅比重,實(shí)現(xiàn)稅制結(jié)構(gòu)均衡.雖然我國(guó)實(shí)行的是流轉(zhuǎn)稅為主體模式的稅收制度,稅收收入主要來(lái)自流轉(zhuǎn)稅,其次才是所得稅、財(cái)產(chǎn)稅、行為稅等稅類,然而流轉(zhuǎn)稅又容易通過(guò)價(jià)格轉(zhuǎn)嫁給最后的消費(fèi)者,這就使消費(fèi)者感到稅收負(fù)擔(dān)過(guò)重,這就會(huì)抑制消費(fèi)者的消費(fèi)需求,減少消費(fèi)意愿.換個(gè)角度來(lái)說(shuō),雖然企業(yè)可以將流轉(zhuǎn)稅轉(zhuǎn)嫁給消費(fèi)者,但是由于現(xiàn)在流轉(zhuǎn)稅負(fù)過(guò)高和買方市場(chǎng),企業(yè)轉(zhuǎn)嫁稅負(fù)就大大增加了難度,有些根本轉(zhuǎn)嫁不出去,轉(zhuǎn)嫁不出去的一部分稅負(fù)就會(huì)由企業(yè)承擔(dān),這就造成企業(yè)成本提高.由此可見(jiàn),流轉(zhuǎn)稅比重過(guò)大對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展是有害的,因此,降低流轉(zhuǎn)稅的比重、增加所得稅的比重是促進(jìn)消費(fèi)和生產(chǎn)的有效措施.

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    收稿日期:2015-12-30

    中圖分類號(hào):F812.42

    文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼:A

    文章編號(hào):1673-260X(2016)04-0096-03

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    商(2016年27期)2016-10-17 07:21:16
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    各項(xiàng)稅收收入(1994 ~ 2015年)
    農(nóng)業(yè)主要稅收收入
    公眾預(yù)期與不良貸款
    商情(2016年11期)2016-04-15 20:25:31
    脈沖響應(yīng)函數(shù)下的我國(guó)貨幣需求變動(dòng)與決定
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