金融工具國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的演進(jìn)及對(duì)銀行業(yè)的影響

■金曉春，周慶怡

自2008年以來(lái)，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)（IASB）致力于簡(jiǎn)化及改進(jìn)金融工具會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，對(duì)《國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則39號(hào)——金融工具：確認(rèn)和計(jì)量》(以下簡(jiǎn)稱IAS39)按分類與計(jì)量、金融工具減值和套期會(huì)計(jì)三個(gè)階段進(jìn)行修訂，每個(gè)階段的結(jié)果分別取代IAS39的相應(yīng)部分。IASB歷時(shí)5年六易其稿，最終于2014年7月發(fā)布了第9號(hào)國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則（IFRS9），并規(guī)定將從2018年開始實(shí)施IFRS9。按照2010年財(cái)政部發(fā)布的《中國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則持續(xù)趨同路線圖》，IFRS9的變動(dòng)將引起中國(guó)金融行業(yè)會(huì)計(jì)處理的重大改變，影響范圍延伸至風(fēng)險(xiǎn)管理、數(shù)據(jù)管理、IT系統(tǒng)建設(shè)、資產(chǎn)配置等銀行經(jīng)營(yíng)中的關(guān)鍵領(lǐng)域。

一、IFRS9的演進(jìn)和主要內(nèi)容

（一）金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的分類

IFRS9 IAS39 CAS22①分類原則對(duì)金融資產(chǎn)業(yè)務(wù)模式和合同現(xiàn)金流的判斷②對(duì)持有意愿和能力的判斷 管理層意圖類別1.攤余成本計(jì)量類；2.以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入損益類（FVTPL）；3. 以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益類（FVTOCI）1.以公允價(jià)值計(jì)量且變動(dòng)計(jì)入損益的金融資產(chǎn)；2.可供出售的金融資產(chǎn)；3.貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；4.持有至到期投資1.以公允價(jià)值計(jì)量且變動(dòng)計(jì)入損益的金融資產(chǎn)；2.可供出售的金融資產(chǎn)；3.貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；4.持有至到期投資計(jì)量基礎(chǔ)前一類以攤余成本計(jì)量，后兩類以公允價(jià)值計(jì)量前兩類以公允價(jià)值計(jì)量；后兩類以攤余成本計(jì)量。若權(quán)益工具公允價(jià)值無(wú)法獲取，以成本計(jì)量前三類初始確認(rèn)時(shí)以公允價(jià)值計(jì)量，第2類若無(wú)法取得公允價(jià)值則按成本計(jì)量；最后兩類后續(xù)計(jì)量按攤余成本重分類第 1類與第 2、3類間在一定條件下允許，但第2類和第3類之間不允許。第1類不允許重分類為其他三類， 未規(guī)定 3、4類之間是否可以重分類，在一定條件下第2類和第4類可重分類一定條件下，第4類可重分類為第2類，其他類別不得重分類。

分類與計(jì)量是IFRS9修訂的第一階段，也是后續(xù)減值和套期的重要基礎(chǔ)。整個(gè)過(guò)程幾次征詢意見和激烈爭(zhēng)論，從IAS39的金融資產(chǎn)四分類，修改為2009年7月征求意見稿中的資產(chǎn)兩分類，最終修訂表1 IFRS9、IAS39和CAS22中金融資產(chǎn)的分類與計(jì)量情況為2012年11月修訂稿中的資產(chǎn)三分類。從表1可以看出，2006年財(cái)政部發(fā)布的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則（CAS22）與IAS39是趨同的，IFRS9簡(jiǎn)化了IAS39的分類，兩者最終相似地歸于攤余成本、公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入損益、公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益三種結(jié)果。但實(shí)際上在IAS39中除持有至到期金融資產(chǎn)有較強(qiáng)的可操作性和可驗(yàn)證性，其他三類金融資產(chǎn)的分類較為含糊，而IFRS9圍繞“合同現(xiàn)金流”和“商業(yè)模式”兩條標(biāo)準(zhǔn)，一層層嚴(yán)格的路徑判斷，為會(huì)計(jì)主體在實(shí)務(wù)操作中提供了清晰的邏輯依據(jù)，進(jìn)一步縮小管理層盈余管理的空間。

（二）減值

作為IFRS9修訂的第二階段，減值部分是IFRS9較IAS39的最大突破和最具爭(zhēng)議的地方，即引入了預(yù)期信用損失減值（ECL）模型替代已經(jīng)發(fā)生損失（IL）模型，要求會(huì)計(jì)主體在初始確認(rèn)時(shí)預(yù)估信用損失，并且在金融資產(chǎn)的全部生命周期內(nèi)及時(shí)確認(rèn)預(yù)期損失的變動(dòng)，也是此次修訂準(zhǔn)則的出發(fā)點(diǎn)——解決IL模型的“順周期性”問(wèn)題。美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)（FASB）與IASB一直無(wú)法就撥備計(jì)量的方法達(dá)成一致意見。根據(jù)IFRS9規(guī)定，ECL模型適用于攤余成本計(jì)量類、以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益類金融資產(chǎn)，初始確認(rèn)時(shí)預(yù)估12個(gè)月內(nèi)的信用損失，以賬面總額乘以實(shí)際利率計(jì)算利息收入，再分三個(gè)階段對(duì)應(yīng)不同的會(huì)計(jì)處理（如表2）。

表2 預(yù)期信用損失模式三階段會(huì)計(jì)處理

（三）一般（或微觀）套期會(huì)計(jì)

目前，IFRS9下的套期會(huì)計(jì)適用的是除了針對(duì)金融資產(chǎn)或負(fù)債組合利率風(fēng)險(xiǎn)敞口的公允價(jià)值套期（宏觀套期會(huì)計(jì)）以外的所有套期關(guān)系。對(duì)這個(gè)階段的修訂總體上保留了IAS39中的公允價(jià)值套期、現(xiàn)金流量套期和凈投資套期三種套期會(huì)計(jì)模型。但在被套期項(xiàng)目、套期保值工具的資格、套期有效性和披露要求進(jìn)行了刪除或擴(kuò)展，為會(huì)計(jì)主體提供了更多應(yīng)用套期會(huì)計(jì)的機(jī)會(huì)。在套期有效性要求方面，取消了量化界限標(biāo)準(zhǔn)轉(zhuǎn)變?yōu)楦鼮槎ㄐ灶愶L(fēng)險(xiǎn)管理策略說(shuō)法，靈活性更高。在套期工具和被套期項(xiàng)目的資格方面，擴(kuò)展以公允價(jià)值且其變動(dòng)計(jì)入損益的非衍生金融工具以及只要求非金融資產(chǎn)和非金融負(fù)債的風(fēng)險(xiǎn)組分滿足“可單獨(dú)識(shí)別”和“可靠計(jì)量”兩個(gè)條件，也可被指定為被套期項(xiàng)目，這對(duì)意圖對(duì)沖非金融風(fēng)險(xiǎn)的報(bào)告主體非常有利。

（四）宏觀（或組合）套期會(huì)計(jì)

宏觀套期會(huì)計(jì)，原本屬于《套期會(huì)計(jì)》修訂階段的一部分。因?yàn)橐话闾灼跁?huì)計(jì)未提供針對(duì)開放式組合（或宏觀套期）的風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略設(shè)立特定的核算方法，IASB在2014年4月向公眾發(fā)出討論稿。在該項(xiàng)目完成前，采用IRFS9下套期會(huì)計(jì)的主體可繼續(xù)采用IAS39中關(guān)于公允價(jià)值宏觀套期會(huì)計(jì)規(guī)定。

二、IFRS9對(duì)我國(guó)銀行業(yè)的影響

按照財(cái)政部關(guān)于中國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則持續(xù)趨同的路線圖，國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的發(fā)展也必然會(huì)影響中國(guó)金融工具準(zhǔn)則的未來(lái)發(fā)展。在國(guó)內(nèi)，財(cái)政部已經(jīng)開始著手準(zhǔn)備IFRS9對(duì)應(yīng)中國(guó)準(zhǔn)則的起草工作。IFRS9中，無(wú)論是金融工具分類和計(jì)量，還是金融資產(chǎn)減值的相關(guān)要求，都與目前的準(zhǔn)則迥然不同，對(duì)我國(guó)銀行業(yè)和金融監(jiān)管產(chǎn)生重大影響。

（一）金融資產(chǎn)分類的影響。新準(zhǔn)則要求主體需要評(píng)估其持有金融資產(chǎn)的業(yè)務(wù)模式。我國(guó)銀行業(yè)持有大量貸款、債券投資以及權(quán)益性投資等金融資產(chǎn)，將需要投入更大量的工作以了解業(yè)務(wù)模式并考慮導(dǎo)致金融資產(chǎn)處置的動(dòng)機(jī)，可能產(chǎn)生的影響包括：一是貸款業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)計(jì)量更為復(fù)雜。在我國(guó)現(xiàn)行利率體系下，我國(guó)商業(yè)銀行貸款的本金和利息之間普遍存在“修正的經(jīng)濟(jì)關(guān)系”，需進(jìn)行“基準(zhǔn)工具測(cè)試”，據(jù)以判斷是否采用FVTPL計(jì)量，如果采用公允價(jià)值計(jì)量貸款，將可能導(dǎo)致銀行利潤(rùn)出現(xiàn)大幅波動(dòng)，無(wú)疑對(duì)銀行核算體系帶來(lái)嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。二是允許重分類增加操作空間。在IFRS9中，銀行可根據(jù)自身資產(chǎn)負(fù)債管理需要改變業(yè)務(wù)模式，將債券投資等業(yè)務(wù)重分類至其他類別，無(wú)疑提高了銀行在考慮監(jiān)管指標(biāo)的影響下操作資產(chǎn)的空間。

（二）減值準(zhǔn)則的影響。減值準(zhǔn)則的影響主要體現(xiàn)在金融機(jī)構(gòu)對(duì)預(yù)期損失模型的應(yīng)用。一是預(yù)期損失方法將會(huì)導(dǎo)致主要貸款資產(chǎn)的準(zhǔn)備金提高，從而影響銀行主要貸款類別的定價(jià)策略。二是對(duì)金融機(jī)構(gòu)會(huì)計(jì)人員素質(zhì)、基礎(chǔ)數(shù)據(jù)管理、風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)提出更高的要求。預(yù)期信用損失計(jì)算依靠預(yù)期減值模型，模型的創(chuàng)建與開發(fā)、違約概率和違約損失率的估計(jì)、風(fēng)險(xiǎn)量化流程的監(jiān)控以及驗(yàn)證能力都有賴于銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，雖然大型商業(yè)銀行一般通過(guò)調(diào)整現(xiàn)有的巴塞爾內(nèi)部評(píng)級(jí)模型實(shí)現(xiàn)構(gòu)建預(yù)期損失模型，但轉(zhuǎn)換可用數(shù)據(jù)、調(diào)整工作流程仍然需要大量的時(shí)間和資源，且對(duì)于中小型銀行和非銀行業(yè)的金融機(jī)構(gòu)而言，其風(fēng)險(xiǎn)管理體系還處于初級(jí)階段，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的準(zhǔn)確性以及經(jīng)濟(jì)環(huán)境的判斷能力還有待進(jìn)一步提高，準(zhǔn)則的實(shí)施將增加銀行成本，對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量與估值能力提出嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。

（三）套期會(huì)計(jì)的影響。金融業(yè)面臨利率、外匯、信用等風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)套期保值有著更多和更高的訴求。我國(guó)商業(yè)銀行也都不同程度地使用利率或貨幣衍生金融工具對(duì)沖利率風(fēng)險(xiǎn)、外匯風(fēng)險(xiǎn)以及股票價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。長(zhǎng)期以來(lái)，IAS 39規(guī)則的復(fù)雜性被批評(píng)。IFRS 9簡(jiǎn)化了套期保值會(huì)計(jì)處理的方法，商業(yè)銀行能了解自身風(fēng)險(xiǎn)管理情況，更好地運(yùn)用套期會(huì)計(jì)工具（如遠(yuǎn)期合約、期權(quán)合約等）來(lái)盯住遠(yuǎn)期匯率,降低了匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金流量波動(dòng)的影響，使得財(cái)報(bào)使用者將獲得更高質(zhì)量的信息。

三、應(yīng)對(duì)措施

據(jù)普華永道的一份調(diào)查顯示，歐洲銀行普遍預(yù)計(jì)實(shí)施預(yù)期損失模型需要花費(fèi)1.5～3年的時(shí)間。目前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)邁入新常態(tài)，銀行業(yè)面臨不良貸款不斷增加的壓力，多年累積的撥備也將發(fā)揮巨大作用。如何應(yīng)對(duì)2018年IFRS 9落地帶來(lái)的挑戰(zhàn)，銀行機(jī)構(gòu)和監(jiān)管機(jī)構(gòu)需及早準(zhǔn)備。

（一）商業(yè)銀行應(yīng)做好預(yù)先評(píng)估、積極規(guī)劃

一是恰當(dāng)評(píng)估IFRS 9對(duì)自身的影響。根據(jù)德勤第4次就IFRS9及其相關(guān)變化對(duì)全球大銀行進(jìn)行的調(diào)查報(bào)告顯示，一半以上的銀行認(rèn)為預(yù)期損失方法將會(huì)導(dǎo)致銀行在所有貸款資產(chǎn)類別上的準(zhǔn)備金提高，最高的增幅可高達(dá)50%。對(duì)于中國(guó)銀行業(yè)而言，其目前較為審慎的監(jiān)管環(huán)境和較高的貸款撥備，面臨著IFRS 9實(shí)施后貸款準(zhǔn)備金提高的影響相對(duì)較小。但隨著國(guó)際業(yè)務(wù)的不斷拓展，相關(guān)產(chǎn)品線準(zhǔn)備金提高也不容忽視。同時(shí)，作為IFRS9減值評(píng)估的重要數(shù)據(jù)源，對(duì)于預(yù)期信用損失的評(píng)級(jí)，不同銀行間也存在差距。我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)利用國(guó)外銀行成功實(shí)施IFRS 9的經(jīng)驗(yàn)，根據(jù)準(zhǔn)則落地時(shí)間表控制成本，做好評(píng)估。

二是早做規(guī)劃。IFRS9于2018年生效，3年的實(shí)施時(shí)間需要調(diào)整升級(jí)財(cái)務(wù)、信用風(fēng)險(xiǎn)和IT等多個(gè)方面。金融機(jī)構(gòu)需要投入大量資源，重新建立會(huì)計(jì)政策、工作流程和內(nèi)部控制體系，以確保提供相關(guān)的原始數(shù)據(jù)以支持對(duì)信用損失的估計(jì)、確保持續(xù)復(fù)核對(duì)信用損失的估計(jì)并滿足信息披露的要求等等。同時(shí)，登錄國(guó)際資本市場(chǎng)的中資銀行，可能會(huì)因?yàn)樘崆笆褂肐FRS 9而遇到一些需要特別應(yīng)對(duì)的問(wèn)題。

（二）加強(qiáng)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定者與金融監(jiān)管的協(xié)調(diào)

會(huì)計(jì)目標(biāo)強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)信息應(yīng)當(dāng)真實(shí)、公允、可靠，以此合理引導(dǎo)投資決策。金融監(jiān)管目標(biāo)注重審慎監(jiān)管，以此維護(hù)金融系統(tǒng)安全與穩(wěn)定。IFRS 9的演進(jìn)過(guò)程突出展現(xiàn)了會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定者與金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的互動(dòng)。

目前，與IFRS 9相關(guān)的最直接表現(xiàn)為中國(guó)銀行業(yè)貸款減值準(zhǔn)備計(jì)提政策繁多，可能包括IAS 22、《金融企業(yè)準(zhǔn)備金計(jì)提管理辦法》（財(cái)經(jīng)[2012]20號(hào)）、《商業(yè)銀行資本管理辦法》（中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)令2012年第1號(hào)）等等。面對(duì)如此紛繁復(fù)雜的政策約束，必須梳理現(xiàn)有的政策，如有必要，建立一套有效的機(jī)制來(lái)協(xié)調(diào)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與監(jiān)管要求。央行應(yīng)發(fā)揮積極影響，在現(xiàn)有制度和規(guī)定的基礎(chǔ)上保留關(guān)鍵，進(jìn)行有機(jī)整合，建立一套統(tǒng)一、有效的減值準(zhǔn)備政策體系，給予商業(yè)銀行恰當(dāng)?shù)闹敢?/p>

[1]楊偉中.金融工具減值會(huì)計(jì)準(zhǔn)則改革對(duì)我國(guó)銀行業(yè)和金融監(jiān)管的影響[J].金融會(huì)計(jì)，2015，（1）.

[2]普華永道.國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第9號(hào)——套期會(huì)計(jì)，2015，（4）.

[3]普華永道.國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則實(shí)務(wù)指南——2014 年的變化，2014，（7）.

[4]德勤.德勤會(huì)計(jì)聚焦，2014，（8）.

[5]王守海，李塞北，劉瑋.金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)則的國(guó)際進(jìn)展、評(píng)價(jià)與研究啟示[J].會(huì)計(jì)研究，2014，（6）.

[6]王菁菁，劉光忠.金融工具減值預(yù)期損失模型的演進(jìn)與會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系變遷——兼評(píng)IASB《金融工具：預(yù)期信用損失》征求意見稿[J].會(huì)計(jì)研究，2014，（5）.

[7]IFRS 9（2009）http://www.iasplus.com/en/publications/global/ifrs－in－focus/2009/ias－plus－newsletter－2014－ifrs－9－financial－instuments

[8]IFRS 9（2010）http://www.iasplus.com/en/publications/global/ifrs－in－focus/2010/ifrs－9－revisions

[9]IFRS 9(2013)http://www.iasplus.com/en/publications/global/ifrs－in－focus/2013/hedging