金融危機(jī)下的金融管理風(fēng)險(xiǎn)

摘 要：21世紀(jì)初期，因?yàn)槭艿矫绹?guó)次貸金融危機(jī)的波及，在全世界范圍內(nèi)產(chǎn)生了十分劇烈的影響。因?yàn)榇舜谓鹑谖C(jī)始于一些大型金融機(jī)構(gòu)，所以對(duì)這些大型金融機(jī)構(gòu)以及金融管理的影響也十分深遠(yuǎn)。自此次危機(jī)發(fā)生以來(lái)，各種市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)接踵而至。所以如何很好管理風(fēng)險(xiǎn)以及控制風(fēng)險(xiǎn)就顯得至關(guān)重要了，這也將會(huì)成為眾多金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行實(shí)際運(yùn)行的核心內(nèi)容。所以，本文將會(huì)首先就金融管理風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展現(xiàn)狀以及風(fēng)險(xiǎn)的管理分類進(jìn)行簡(jiǎn)單的介紹，然后再探究金融風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程所存在的相關(guān)問(wèn)題，最后提出與之相關(guān)的解決方案，期望對(duì)各位同仁有所幫助。

關(guān)鍵詞：金融危機(jī)；金融管理；風(fēng)險(xiǎn)

金融行業(yè)作為一項(xiàng)近幾年以來(lái)發(fā)展炙手可熱的熱門行業(yè)，它所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)和收益是不言而喻的。近年來(lái)的經(jīng)濟(jì)危機(jī)對(duì)金融行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理也提出了重大挑戰(zhàn)，由此而言，一個(gè)國(guó)家的企業(yè)以及個(gè)人對(duì)于金融風(fēng)險(xiǎn)的管理控制意識(shí)就顯得非常關(guān)鍵了。在此過(guò)程中的有關(guān)人員樹立風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)就是必須要做的事了。首先，筆者將會(huì)簡(jiǎn)要陳述在金融危機(jī)背景之下的金融風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀。

一、在金融危機(jī)下的金融管理風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀

當(dāng)前，在所面臨的經(jīng)濟(jì)頹勢(shì)以及經(jīng)濟(jì)危機(jī)的狀況之下，全世界都遭遇著前所未有的信貸危機(jī)以及對(duì)未來(lái)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不確定性的重大挑戰(zhàn)，金融產(chǎn)品定價(jià)以及金融風(fēng)險(xiǎn)管理更是成為當(dāng)下人們的熱議話題之一。高效以及可靠的金融風(fēng)險(xiǎn)管理，是以金融機(jī)構(gòu)或是對(duì)金融衍生品可靠的估值系統(tǒng)能力為基礎(chǔ)的。其實(shí)對(duì)于任意投資組合來(lái)說(shuō)，其價(jià)值的變化，即是我們一般所認(rèn)為的投資風(fēng)險(xiǎn)。所以，任意組合都存在兩類可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)：倘若投資組合的損益值是正數(shù)，我們便將其稱之為好的風(fēng)險(xiǎn)值；但倘若投資組合的損益值為負(fù)值，我們又會(huì)將其稱之為壞的風(fēng)險(xiǎn)。在金融風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)際管理中，我們主要考察的是壞的風(fēng)險(xiǎn)，即損益值是負(fù)值的狀況?，F(xiàn)在一般流行用的管理方法是精確數(shù)據(jù)測(cè)算以及分析風(fēng)險(xiǎn)法，這一方法有助于把風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行精準(zhǔn)化，度量化，有助于對(duì)精確復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)環(huán)境進(jìn)行研究。另外，金融產(chǎn)品選擇日趨多元化，復(fù)雜化。幾年前金融危機(jī)的風(fēng)潮中，國(guó)內(nèi)很多大中型企業(yè)紛紛落馬，所以一個(gè)企業(yè)要想取得發(fā)展，就一定要掌握怎樣進(jìn)行科學(xué)投資，分散資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。

二、金融危機(jī)所帶來(lái)的金融管理風(fēng)險(xiǎn)類別

1.系統(tǒng)內(nèi)部關(guān)系風(fēng)險(xiǎn)

系統(tǒng)內(nèi)部關(guān)系主要指的是系統(tǒng)內(nèi)部之間的關(guān)系，主要關(guān)系是銀行和和銀行之間的關(guān)系，銀行和其他金融組織之間的關(guān)系等。自從2008年我國(guó)遭受美國(guó)金融危機(jī)的影響以來(lái)，我國(guó)金融系統(tǒng)的內(nèi)部有關(guān)關(guān)系就進(jìn)入到了一個(gè)非常消極的發(fā)展階段，國(guó)家不但使民間借貸的限制得到一定程度的放寬，也進(jìn)一步使貸款限制得到了放寬，實(shí)行積極的信貸政策可以規(guī)避我國(guó)經(jīng)濟(jì)陷入經(jīng)濟(jì)危機(jī)的沼澤中。可是寬松的金融政策常常也給金融系統(tǒng)內(nèi)部帶來(lái)了非常不穩(wěn)定的因素，主要的具體體現(xiàn)是民間借貸組織和銀行等金融機(jī)構(gòu)之間在業(yè)務(wù)上的重復(fù)和不良競(jìng)爭(zhēng)的大量存在，在民間金融機(jī)構(gòu)監(jiān)察舉措不當(dāng)而且缺乏完善的情況之下，致使大量黑錢流入民間金融組織當(dāng)中，民間借貸成為犯罪分子們的洗錢工具，很大程度上沖擊著現(xiàn)存的信貸體系。

2.資金短缺緊張風(fēng)險(xiǎn)

2008年金融危機(jī)雖然已經(jīng)成為歷史，而且還在政府的高效舉措之下對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的影響甚微，可是在此次金融危機(jī)當(dāng)中，我國(guó)以出口為主的企業(yè)承受了巨大打擊，美國(guó)等重要發(fā)達(dá)國(guó)家出口需求量的減少致使東南沿海很多出口加工企業(yè)在業(yè)務(wù)量表現(xiàn)出急速下滑的勢(shì)頭，金融危機(jī)之后，一些企業(yè)走上了艱難的經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇之路，在這一過(guò)程中企業(yè)需要具備充足的資金才可以完成工作任務(wù)，也因此他們紛紛通過(guò)銀行、民間借貸、股份融資等多種渠道籌集資金?？墒氰b于金融危機(jī)對(duì)資本主義國(guó)家的影響非常劇烈，國(guó)外市場(chǎng)恢復(fù)速度非常緩慢，即使一些出口型的企業(yè)的確做出了巨大努力，可是依舊難以達(dá)到金融危機(jī)以前的標(biāo)準(zhǔn)。

3.信用等級(jí)管理風(fēng)險(xiǎn)

信用等級(jí)管理是金融管理的重要構(gòu)成部分，2008年金融危機(jī)和美國(guó)信用等級(jí)管理中的相關(guān)問(wèn)題密切聯(lián)系，當(dāng)時(shí)以一些著名投行公司為代表的信用評(píng)級(jí)公司在信用等級(jí)管理中因?yàn)閷?duì)投資者隱瞞了真實(shí)的貨幣投資狀況，致使美國(guó)金融市場(chǎng)出現(xiàn)重大變動(dòng)。由于受這次金融危機(jī)的影響，我國(guó)信用等級(jí)管理中的風(fēng)險(xiǎn)也進(jìn)一步顯示出來(lái)，主要表現(xiàn)在成熟的信用評(píng)級(jí)市場(chǎng)還尚未形成，缺少具有廣泛影響力的信用等級(jí)評(píng)級(jí)組織。

三、金融風(fēng)險(xiǎn)的有效應(yīng)對(duì)的相關(guān)對(duì)策

首先，要進(jìn)一步提升政府職能部門在金融監(jiān)管層面的強(qiáng)度，并授予管理部門明確的職權(quán)。風(fēng)險(xiǎn)管理作為政府保證經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)發(fā)展的重要手段，相關(guān)金融管理部分在根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的前提下，要積極做好對(duì)金融機(jī)構(gòu)與市場(chǎng)的監(jiān)察、組織以及協(xié)調(diào)工作。例如，對(duì)于監(jiān)察部門來(lái)說(shuō)，其在日常工作上要大力支持相關(guān)商務(wù)銀行與金融機(jī)構(gòu)的改革，不斷強(qiáng)化自身的監(jiān)管水平，在基本控制好風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題的前提下，根據(jù)實(shí)際情況簡(jiǎn)化準(zhǔn)入審批的流程，讓相關(guān)不需要的審批環(huán)節(jié)成為歷史的組成部門，在此基礎(chǔ)上，還要不斷建立健全法律法規(guī)與部門規(guī)章，為金融市場(chǎng)的繁榮創(chuàng)造有利創(chuàng)新的外部環(huán)境，為新業(yè)務(wù)的良性發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

第二，在金融市場(chǎng)劇烈的震蕩時(shí)，作為金融危機(jī)波及最深的美國(guó)，其幾個(gè)較大的期貨交易所在金融期貨交易上并沒(méi)有出現(xiàn)較大的波動(dòng)，單從這一點(diǎn)就要求我國(guó)去強(qiáng)化國(guó)際經(jīng)驗(yàn)的探究與學(xué)習(xí)，從而為我國(guó)交易市場(chǎng)的改革工作提供寶貴的經(jīng)驗(yàn)理論，不斷構(gòu)建全方位、高效率的金融監(jiān)管體系。從我國(guó)市場(chǎng)目前的主體來(lái)看，其缺陷還較多，缺乏完善的法律法規(guī)體系，因此也影響到了我國(guó)對(duì)場(chǎng)外交易市場(chǎng)的發(fā)展。在此背景下，我國(guó)可以遵從先發(fā)展場(chǎng)內(nèi)再到場(chǎng)外市場(chǎng)的原則。在這一次金融危機(jī)中，相對(duì)于國(guó)際情況，我國(guó)金融業(yè)出現(xiàn)被波及的范圍、規(guī)模以及傷害程度等較小，從根本上來(lái)看，這與我國(guó)金融市場(chǎng)不夠發(fā)達(dá)存在直接的關(guān)系，再加上對(duì)外開放的程度尚低，在金融監(jiān)督上較為嚴(yán)厲的原因。另外，行業(yè)自律組織是整個(gè)金融監(jiān)督的核心力量，政府有必要協(xié)助其規(guī)范化發(fā)展，從而最大程度的發(fā)揮出其在金融市場(chǎng)上的監(jiān)督作用。

第三，要強(qiáng)化對(duì)銀行業(yè)資產(chǎn)的有效監(jiān)督力度，確保金融組織機(jī)構(gòu)的保證金與準(zhǔn)備金得到基本保障。在近年來(lái)，我國(guó)銀行業(yè)存在一個(gè)較大的隱患，較高且無(wú)法下行的不良貸款率困擾著金融市場(chǎng)的安全與穩(wěn)定。近些年，國(guó)家增強(qiáng)了監(jiān)督管理強(qiáng)度，通過(guò)清收剝離盤活核貸等方法，不良貸款率可以得到顯著降低，已降至當(dāng)前較低的水平，為中資銀行以及國(guó)際金融接軌確立了良好的基礎(chǔ)，為金融創(chuàng)新創(chuàng)造了比較好的條件。從現(xiàn)在的情況來(lái)看，金融監(jiān)督雖然取得了一定成績(jī)，可是國(guó)有銀行依舊背負(fù)著著不良貸款的沉重包袱，這在某種程度上，極大阻礙了它們和國(guó)際金融的接軌。因此，銀行資產(chǎn)的有效監(jiān)督屬于一項(xiàng)跨時(shí)期的任務(wù)，只有在實(shí)現(xiàn)有效監(jiān)督的前提下，才能保證不良貸款率的下行，保證金融組織機(jī)構(gòu)在規(guī)劃全球戰(zhàn)略時(shí)，其在保證金與準(zhǔn)備金層面高枕無(wú)憂。具體要做到民間金融組織機(jī)構(gòu)的總資金必須通過(guò)中國(guó)人民銀行統(tǒng)一進(jìn)行管控，每天借貸以及還貸的具體情況要統(tǒng)一傳遞到中國(guó)人民銀行管理總管理系統(tǒng)當(dāng)中去，由中國(guó)人民銀行進(jìn)行組織人員并對(duì)資金的支收狀況進(jìn)行詳細(xì)審核。還要明確規(guī)范并明確信貸機(jī)構(gòu)的運(yùn)營(yíng)范圍、信貸機(jī)制、犯法行為以及行為責(zé)任。同時(shí)還要面臨金融市場(chǎng)的不確定因素面，必須堅(jiān)定踐行積極穩(wěn)健的貨幣規(guī)定，依照貨幣流動(dòng)性變化的實(shí)際狀況，伴隨靈活調(diào)整的法定存款準(zhǔn)備金率和存貸款利率，增強(qiáng)市場(chǎng)操作強(qiáng)度，核心是增強(qiáng)信貸結(jié)構(gòu)的主導(dǎo)地位，在關(guān)注中小企業(yè)貸款的同時(shí)，要使資金向結(jié)構(gòu)調(diào)整，進(jìn)行自主創(chuàng)新、節(jié)能環(huán)保以及國(guó)債項(xiàng)目配套傾斜。

第四，使信息技術(shù)的風(fēng)險(xiǎn)管理得到強(qiáng)化，訂立切實(shí)可行的投資策略。伴隨信息科技的快速發(fā)展，信息技術(shù)在銀行業(yè)進(jìn)步中日益發(fā)揮著越來(lái)越重要的作用，這就對(duì)信息科技技術(shù)手段的有效性以及安全性提出了更高的標(biāo)準(zhǔn)要求。這也是銀行業(yè)安全穩(wěn)固以及積極發(fā)展的核心所在。而且還要增加風(fēng)險(xiǎn)的防范意識(shí)。采取現(xiàn)有的科技手段，提高風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防程度。金融組織機(jī)構(gòu)要依照未來(lái)長(zhǎng)期的收益確立長(zhǎng)期的投資目標(biāo)，尋找投資機(jī)會(huì)，并和國(guó)際金融接軌，營(yíng)造良好的國(guó)內(nèi)國(guó)際環(huán)境。

最后，要減少金融危機(jī)所引起的金融管理風(fēng)險(xiǎn)，就必須要以創(chuàng)新精神看待當(dāng)下的金融管理舉措，要想解決金融危機(jī)給金融系統(tǒng)內(nèi)部關(guān)系帶來(lái)的消極作用，國(guó)家必須還要以貨幣管理作為突破，深化金融市場(chǎng)的貨幣管理行為。要想實(shí)際做好這一點(diǎn)，筆者認(rèn)為必須堅(jiān)持并使民間金融組織的發(fā)展規(guī)范化，借鑒銀行業(yè)的監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)，頒布規(guī)范的民間金融機(jī)構(gòu)監(jiān)督舉措，關(guān)鍵是弄清民間金融機(jī)構(gòu)的資金源頭。

四、結(jié)語(yǔ)

總而言之，在金融危機(jī)的情況之下，政府以及金融監(jiān)管組織要增強(qiáng)職能部門的監(jiān)督管理強(qiáng)度，使金融機(jī)制改革得到深化，對(duì)銀行資產(chǎn)踐行高效監(jiān)督管理，特別是對(duì)一些創(chuàng)新產(chǎn)品的收益以及收益情況的了解，提升風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防意識(shí)以及風(fēng)險(xiǎn)承受能力，為我國(guó)金融業(yè)營(yíng)造良好的內(nèi)外發(fā)展環(huán)境。

參考文獻(xiàn)：

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作者簡(jiǎn)介：宋長(zhǎng)安（1982.04- ），男，漢族，江蘇宿遷，中國(guó)人民大學(xué)，金融學(xué)，金融投資，碩士，漢能碳資產(chǎn)管理（北京）股份有限公司