互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的挑戰(zhàn)及其應(yīng)對(duì)

○ 陳 華 馬玲玲 周 斌

互聯(lián)網(wǎng)金融作為互聯(lián)網(wǎng)和金融相結(jié)合的新興領(lǐng)域，強(qiáng)調(diào)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，為客戶在線提供具有創(chuàng)新精神的金融產(chǎn)品和服務(wù)形式。由于其具有支付便捷、參與廣泛、透明度高、信用數(shù)據(jù)豐富等優(yōu)勢(shì)，已經(jīng)開始對(duì)傳統(tǒng)的金融組織體系和金融市場(chǎng)產(chǎn)生巨大影響。近年來(lái)，以在線支付、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算和搜索引擎等為代表的新一代互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)飛速發(fā)展。第三方支付、阿里貸、P2P、線上融資、網(wǎng)絡(luò)保險(xiǎn)、移動(dòng)支付等新名詞層出不窮，它們給傳統(tǒng)金融格局帶來(lái)了新的變化和挑戰(zhàn)。面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的來(lái)勢(shì)洶洶，商業(yè)銀行必須主動(dòng)適應(yīng)引導(dǎo)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，加強(qiáng)與互聯(lián)網(wǎng)金融的合作、融合，加快轉(zhuǎn)型步伐，創(chuàng)新業(yè)務(wù)和服務(wù)模式，與互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)現(xiàn)雙贏。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融模式的優(yōu)勢(shì)分析

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)領(lǐng)域

目前互聯(lián)網(wǎng)金融已基本形成三大業(yè)務(wù)領(lǐng)域，即在線支付、線上融資和網(wǎng)絡(luò)理財(cái)。

在線支付主要以第三方支付為主，其實(shí)質(zhì)是一種信用中介服務(wù)，通過(guò)在買賣雙方之間設(shè)立一個(gè)中間過(guò)渡賬戶，實(shí)現(xiàn)匯款資金可控性停頓，如支付寶、財(cái)付通等，這是對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的新布局。隨著移動(dòng)支付的快速發(fā)展，第三方支付機(jī)構(gòu)如雨后春筍般涌現(xiàn)，截止2013年2月初，已有200余家第三方支付企業(yè)獲得人民銀行頒發(fā)的支付牌照。根據(jù)易觀智庫(kù) Enfodesk發(fā)布的數(shù)據(jù)報(bào)告顯示，2013年3季度中國(guó)第三方支付企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)收單交易額規(guī)模達(dá)到15091億元人民幣，同比增長(zhǎng)54.6%，這使得銀行逐漸從支付結(jié)算的前線倒退到了第三方清算的后臺(tái)，而第三方支付公司作為新興的綜合金融平臺(tái)，迎來(lái)了發(fā)展的黃金時(shí)代。

由于小額貸款的成本較大，回報(bào)率不高，且操作過(guò)程繁瑣，一直以來(lái)銀行對(duì)于這方面的業(yè)務(wù)很不重視，因此在傳統(tǒng)的貸款模式中小額貸款存在著空白。而線上融資作為基于電商平臺(tái)和電子商務(wù)信用的新興融資渠道，在互聯(lián)網(wǎng)金融的運(yùn)營(yíng)模式下，通過(guò)運(yùn)用云計(jì)算，深度挖掘客戶在電子商務(wù)平臺(tái)上累積的信用數(shù)據(jù)及行為數(shù)據(jù)，并將這些數(shù)據(jù)映射為客戶的信用評(píng)價(jià)，向通常無(wú)法在傳統(tǒng)金融渠道獲得貸款的群體發(fā)放金額小、期限短、隨借隨還的小額貸款。其中最典型的就是阿里巴巴金融，其推出的阿里小微貸支付寶信用支付以及新興的P2P貸款融資平臺(tái)，為阿里巴巴、淘寶、天貓等電子商務(wù)平臺(tái)的小微企業(yè)提供可持續(xù)性的小額貸款，金融從數(shù)千元到數(shù)十萬(wàn)元不等。

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的不斷日新月異，網(wǎng)絡(luò)理財(cái)投資功能越發(fā)顯著。以支付寶的余額寶為例，它是由第三方支付平臺(tái)支付寶打造的一項(xiàng)余額增值服務(wù)，不限投資金額，不限投資期限，哪怕1塊錢都可以隨時(shí)轉(zhuǎn)入賬戶，隨時(shí)購(gòu)買基金公司的貨幣基金。這就規(guī)避了目前理財(cái)產(chǎn)品動(dòng)輒十幾萬(wàn)或者幾十萬(wàn)的進(jìn)入門檻，而且由于其門檻低、風(fēng)險(xiǎn)小、收益高，可隨時(shí)提取變現(xiàn)消費(fèi)，因此吸引了眾多沒(méi)有足夠經(jīng)濟(jì)能力與理財(cái)經(jīng)驗(yàn)的投資者參與到金融交易中。而以人人貸、拍拍貸、宜信為代表的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，網(wǎng)絡(luò)借貸平均年收益率10%-20%，最高可達(dá)30%，極具誘惑力，而且投資門檻低，實(shí)現(xiàn)了小額資金投資理財(cái)欲望與小額借款者融資困境的直接匹配，成為互聯(lián)網(wǎng)直接融資模式的雛形。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融的比較優(yōu)勢(shì)

1.交易信息相對(duì)對(duì)稱。傳統(tǒng)融資模式下，金融機(jī)構(gòu)獲得投資企業(yè)，特別是小微企業(yè)的信息成本較高，收益與成本不匹配?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式下，人們可以利用“云計(jì)算”原理，將不對(duì)稱、金字塔型的信息扁平化，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)化、結(jié)構(gòu)化，通過(guò)將大量的信息集合到一起，利用搜索引擎的篩選分類功能，提高信息檢索和產(chǎn)生結(jié)果的速度。交易雙方通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)搜集信息，能夠較全面了解一個(gè)企業(yè)或個(gè)人的財(cái)力和信用情況，降低信息不對(duì)稱。同時(shí)由于社交網(wǎng)絡(luò)的廣泛應(yīng)用，擴(kuò)展了信息傳播途徑，一旦對(duì)方發(fā)生違約，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)可以通過(guò)公開違約和降低評(píng)級(jí)信息等方式，增加其違約成本。

3.支付方式便利。隨著互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展，目前互聯(lián)網(wǎng)金融的支付模式已有第三方支付、網(wǎng)絡(luò)信貸、眾籌融資等多種模式。支付方式以各大銀行的開戶存款為基礎(chǔ)，通過(guò)移動(dòng)通信設(shè)備、無(wú)線通信設(shè)備所構(gòu)成的移動(dòng)支付手段實(shí)現(xiàn)在線付款下單，真正實(shí)現(xiàn)了支付交易的全過(guò)程電子化。而網(wǎng)上支付也由傳統(tǒng)的支付網(wǎng)關(guān)模式到卡通模式再到快捷支付模式，商家和客戶之間的支付由第三方來(lái)完成，方便、快捷，成本更低。

4.資源配置去中介化。從融資模式角度看，互聯(lián)網(wǎng)金融模式本質(zhì)上是一種直接融資方式。供求雙方的資金信息可以直接在互聯(lián)網(wǎng)上發(fā)布，不再需要通過(guò)銀行或交易所等中介機(jī)構(gòu)，便能尋找到合適的交易對(duì)象。因?yàn)樵诨ヂ?lián)網(wǎng)金融模式下，交易雙方可以通過(guò)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)方便地查閱到交易對(duì)手的交易記錄及信用等級(jí)等相關(guān)信息，找到合適的風(fēng)險(xiǎn)管理工具與風(fēng)險(xiǎn)分散工具，利用現(xiàn)代信息技術(shù)深入分析數(shù)據(jù)，全面、深入掌握對(duì)手信息，實(shí)現(xiàn)完全公平合理的交易，使得交易過(guò)程完全透明化，提高了資源配置效率，去中介化作用明顯。

5.交易成本大大降低。銀行直接融資以及股票和債券市場(chǎng)間接融資盡管對(duì)資源配置和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有重要的推動(dòng)作用，但也產(chǎn)生很大的市場(chǎng)交易成本，包括貸款信息收集成本、銀行與客戶簽約成本、客戶信用等級(jí)評(píng)價(jià)成本、貸后風(fēng)險(xiǎn)管理成本以及壞賬處理成本等。在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，資金供求方運(yùn)行完全依賴于互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)通信網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行聯(lián)系和溝通，并可以實(shí)現(xiàn)多對(duì)一或者一對(duì)多、多對(duì)多的同時(shí)交易，客戶信用等級(jí)的評(píng)價(jià)以及風(fēng)險(xiǎn)管理也主要通過(guò)數(shù)據(jù)分析來(lái)完成，交易雙方在信息收集成本、借貸雙方信用等級(jí)評(píng)價(jià)成本、雙邊簽約成本以及貸后風(fēng)險(xiǎn)管理成本等極小。

6.風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)簡(jiǎn)單。在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，現(xiàn)在金融業(yè)的分工和專業(yè)化被大大淡化了，很多都已經(jīng)被互聯(lián)網(wǎng)及其相關(guān)的軟件技術(shù)所替代；市場(chǎng)參與者更加大眾化，互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)交易下所引致出的巨大效益更加普惠于普通老百姓。不管是企業(yè)家還是普通百姓，都可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行各種金融交易，這種更為民主化而不是少數(shù)專業(yè)精英控制的金融模式，將風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)等各種復(fù)雜交易大大簡(jiǎn)單化，更易于操作。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)商業(yè)銀行帶來(lái)的挑戰(zhàn)

（一）對(duì)商業(yè)銀行盈利方式的挑戰(zhàn)

利差是商業(yè)銀行盈利的主要來(lái)源，而互聯(lián)網(wǎng)金融在第三方支付和社交網(wǎng)絡(luò)信貸方面表現(xiàn)出來(lái)的強(qiáng)大生命力直接對(duì)商業(yè)銀行的收入優(yōu)勢(shì)造成威脅。支付寶的升級(jí)版——余額寶門檻低、贖回快、風(fēng)險(xiǎn)收益穩(wěn)定，而銀行活期存款利率與貨幣基金收益相比顯得微不足道，使得人們更愿意將閑置的零錢放在余額寶里理財(cái)；同時(shí)，支付寶、快錢等推出“信用支付”業(yè)務(wù)，分流了銀行信用客戶；以宜信、人人貸為代表的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸也正在與銀行分割中小微企業(yè)及個(gè)人的借貸領(lǐng)域。另外，第三方支付極大地威脅著基于銀行支付功能而衍生的中間業(yè)務(wù)收入的增長(zhǎng)。阿里巴巴全面漸次布局金融領(lǐng)域，涵蓋支付、小貸、擔(dān)保以及保險(xiǎn)，并代售基金、保險(xiǎn)等傳統(tǒng)銀行領(lǐng)地。宜信則從網(wǎng)貸中介，經(jīng)歷了第三方理財(cái)再到財(cái)富管理的發(fā)展之路，至今已獲得保險(xiǎn)和基金代銷牌照，服務(wù)內(nèi)容涉及到保險(xiǎn)、股權(quán)投資、信托等領(lǐng)域。

（二）對(duì)商業(yè)銀行融資功能的挑戰(zhàn)

在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，全球首家互聯(lián)網(wǎng)人人貸（P2P）公司—Zopa于2005年3月誕生。這是一個(gè)在互聯(lián)網(wǎng)上建立的融資平臺(tái)，作為貸款者可以在Zopa網(wǎng)站上列出可以提供資金的金額、利率和計(jì)劃出借時(shí)間；而作為借款者可以在這個(gè)平臺(tái)上自由尋找自己需要的金額和合適的利率。同時(shí)，在這一平臺(tái)上還可以實(shí)現(xiàn)一對(duì)多、多對(duì)一等多種組合模式，極大地提高了融資的效率。目前我國(guó)已經(jīng)有拍拍貸、阿里小貸等多家互聯(lián)網(wǎng)公司介入人人貸互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)領(lǐng)域，且業(yè)務(wù)規(guī)模增長(zhǎng)迅速。這種融資方式成本低、流程便利、信息相對(duì)對(duì)稱，不需要通過(guò)銀行就能輕松滿足融資需求，深受草根階層的擁護(hù)，已經(jīng)對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行一手?jǐn)垉?chǔ)、一手放貸的傳統(tǒng)融資業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)模式形成沖擊。

（三）對(duì)商業(yè)銀行支付中介的挑戰(zhàn)

互聯(lián)網(wǎng)在線支付是基于個(gè)人電腦、平板電腦、智能手機(jī)等通訊設(shè)備的基礎(chǔ)上，通過(guò)有線或無(wú)線通信技術(shù)傳輸?shù)呢泿艃r(jià)值的結(jié)算方式。在線支付模式進(jìn)一步加速了金融脫媒，這顛覆了長(zhǎng)期以來(lái)形成的商業(yè)銀行是主要支付中介的地位。目前，例如支付寶、財(cái)付通、易寶支付等第三方支付平臺(tái)已能為客戶提供收付款、機(jī)票與火車票代購(gòu)、水、電、煤氣等代繳、自動(dòng)分賬、轉(zhuǎn)賬匯款、代理保險(xiǎn)和基金、代購(gòu)彩票等各項(xiàng)結(jié)算和支付服務(wù)，與商業(yè)銀行傳統(tǒng)支付業(yè)務(wù)形成有力競(jìng)爭(zhēng)。

此外，云南銀行業(yè)不斷加大薄弱環(huán)節(jié)的金融投入力度，涉農(nóng)和小微貸款增長(zhǎng)顯著，截至今年9月末，云南省剔除政府投融資平臺(tái)的小微型企業(yè)貸款余額4900．22億元，同比增長(zhǎng)10．20%，超過(guò)同期各項(xiàng)貸款增速1．38個(gè)百分點(diǎn)。近些年特別是黨的十八大以來(lái)，助力云南省打好扶貧脫貧攻堅(jiān)戰(zhàn)是云南金融業(yè)的一大要?jiǎng)?wù)。銀行業(yè)加大投入金融精準(zhǔn)扶貧力度，貸款保持穩(wěn)定增長(zhǎng)。截至9月末，云南省金融精準(zhǔn)扶貧貸款余額2854．68億元，比年初新增189．25億元，余額同比增長(zhǎng)14．94%。同時(shí)，金融支持農(nóng)業(yè)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展力度不斷加大，農(nóng)林牧漁業(yè)貸款，農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)貸款，農(nóng)業(yè)科技貸款均明顯提升。

隨著互聯(lián)網(wǎng)第三方支付平臺(tái)交易量，虛擬貨幣發(fā)行量不斷擴(kuò)大，第三方支付已經(jīng)成為一個(gè)龐大的產(chǎn)業(yè)。數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)交易規(guī)模由2010年的10858億元升至2012年的38412億元，其中，第三方支付所占據(jù)的份額達(dá)到近8成。按此發(fā)展趨勢(shì)，未來(lái)幾年，第三方支付的交易金額將迎來(lái)爆炸性增長(zhǎng)，其對(duì)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)挑戰(zhàn)將進(jìn)一步加劇。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)商業(yè)銀行關(guān)系定位：合作多贏

筆者認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)商業(yè)銀行二者是競(jìng)爭(zhēng)合作關(guān)系，合作多贏。雖然互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展對(duì)商業(yè)銀行傳統(tǒng)的經(jīng)營(yíng)模式和盈利方式帶來(lái)了沖擊，但是想要徹底顛覆金融業(yè)還為時(shí)尚早?；ヂ?lián)網(wǎng)金融應(yīng)找準(zhǔn)自身的定位，加強(qiáng)與銀行交流合作，優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)。

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融無(wú)法替代商業(yè)銀行的原因分析

1.互聯(lián)網(wǎng)金融本身存在問(wèn)題

首先，互聯(lián)網(wǎng)金融的網(wǎng)絡(luò)技術(shù)安全存在很大漏洞。據(jù)報(bào)告顯示，2012年我國(guó)有84.8%的網(wǎng)民遇到過(guò)網(wǎng)絡(luò)信息安全事件，總數(shù)達(dá)4.56億人次，包括個(gè)人資料泄露、網(wǎng)購(gòu)支付不安全等。在這些網(wǎng)民中，遭受不同形式損失的占77.7%，產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)損失的占7.7%。其次，互聯(lián)網(wǎng)金融的金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不強(qiáng)[1]。由于中小微企業(yè)發(fā)展的不穩(wěn)定性，不能確定小型企業(yè)的融資是否真正是企業(yè)需求，無(wú)法求證企業(yè)的可靠性，不能有效保護(hù)投資者規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。最后，互聯(lián)網(wǎng)金融缺乏相關(guān)配套的政策和法律，處于無(wú)監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管的“真空”狀態(tài)，因此金融環(huán)境較為復(fù)雜混亂。

2.商業(yè)銀行的優(yōu)勢(shì)

首先，只要中央銀行發(fā)行貨幣、控制通脹的職能繼續(xù)存在，銀行體系作為調(diào)節(jié)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)、傳導(dǎo)宏觀政策的主渠道功能就不會(huì)變更。其次，商業(yè)銀行資金雄厚、認(rèn)知和誠(chéng)信度高，擁有在結(jié)算、清算、信貸等領(lǐng)域完善的信息基礎(chǔ)構(gòu)架以及覆蓋全國(guó)范圍的龐大物理網(wǎng)點(diǎn)，能夠幫助其有效應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融中第三方支付、小額貸款機(jī)構(gòu)等新興金融業(yè)態(tài)的沖擊。最后，監(jiān)管部門對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的嚴(yán)格管制和市場(chǎng)進(jìn)入的限制，減少了商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)壓力。從根本上說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)商業(yè)銀行的致命沖擊不在技術(shù)層面，而在于法律許可，即能否獲取銀行牌照。事實(shí)上，因?yàn)榈谌街Ц稒C(jī)構(gòu)具有沉淀資金、信用卡套現(xiàn)、洗錢、欺詐、沖擊實(shí)體貨幣等風(fēng)險(xiǎn)，行業(yè)內(nèi)加強(qiáng)對(duì)其監(jiān)管的呼聲很高。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融和傳統(tǒng)商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)合作之路

1.兩者融合有利于突破瓶頸

互聯(lián)網(wǎng)金融的信息分析偏重于交易環(huán)節(jié)，額度偏重于微貸。通過(guò)交易信息判斷貸款企業(yè)信用的方法具有一定的可靠性，實(shí)時(shí)監(jiān)控，實(shí)時(shí)處理，避免出現(xiàn)更大的貸款損失。但是，隨著企業(yè)成長(zhǎng)，資金需求量不斷增加，單靠網(wǎng)絡(luò)小貸則難以滿足其需求；只靠積累的信用和交易記錄分析，而忽略對(duì)產(chǎn)品以及市場(chǎng)前景、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估，易造成風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足；很多小微企業(yè)是上下游關(guān)系，風(fēng)險(xiǎn)具有傳染性。對(duì)于資本短缺、盈利漸薄的互聯(lián)網(wǎng)金融而言，是否有能力提升安全和穩(wěn)定性有待關(guān)注。因此，如果互聯(lián)網(wǎng)金融單靠電商單兵突進(jìn)，將難以突破瓶頸的制約。

2.兩者融合有利于提高信譽(yù)水平

互聯(lián)網(wǎng)金融與銀行的合作、博弈、創(chuàng)新，正打造出一個(gè)全新的金融生態(tài)鏈。相對(duì)于業(yè)務(wù)和技術(shù)的融合，互聯(lián)網(wǎng)金融最難解決的是信譽(yù)的融合。銀行代表著成熟的運(yùn)營(yíng)模式和強(qiáng)大信譽(yù)，許多客戶正是鑒于銀行的信譽(yù)，才青睞與之合作的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)。如果互聯(lián)網(wǎng)金融與客戶之間出現(xiàn)交易糾紛或者償付風(fēng)險(xiǎn)，與之合作的銀行必定受到牽連。“億佰購(gòu)物”的關(guān)閉原本是行業(yè)正常的業(yè)態(tài)演變，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)和優(yōu)勝劣汰的自然結(jié)果，但是卻因與銀行合作、涉及到銀行信譽(yù)而變得復(fù)雜、難以厘清。方興未艾的互聯(lián)網(wǎng)金融必將經(jīng)歷一個(gè)業(yè)態(tài)變遷，才能最終形成一批實(shí)力強(qiáng)、有核心商業(yè)模式的平臺(tái)，但其間的淘汰過(guò)程中，交融合作也意味著風(fēng)險(xiǎn)的交匯，銀行應(yīng)做好風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和預(yù)案。

3.兩者融合有利于提高服務(wù)水平

由于互聯(lián)網(wǎng)金融本身的局限性，其加速發(fā)展受到軟性制約，目前的互聯(lián)網(wǎng)金融涉足的領(lǐng)域更多的是傳統(tǒng)銀行的補(bǔ)充。比如，P2P涉及的個(gè)人之間的借貸，阿里小貸涉及的小微企業(yè)貸款，這些正好都是銀行沒(méi)有或者很少涉及的短板。商業(yè)銀行有完善的內(nèi)控機(jī)制，信貸資源充足，而互聯(lián)網(wǎng)金融有數(shù)據(jù)積累和挖掘方面的優(yōu)勢(shì)，二者合作，能使商業(yè)銀行有更多的渠道去開展貸前調(diào)查以及監(jiān)控資金流向，更好地控制風(fēng)險(xiǎn)，從而普惠廣大人民和小微企業(yè)。同時(shí)，商業(yè)銀行可以利用互聯(lián)網(wǎng)金融，深度整合互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與銀行的核心業(yè)務(wù)，提升客戶服務(wù)質(zhì)量，拓展服務(wù)渠道，提高業(yè)務(wù)水平；互聯(lián)網(wǎng)金融可以依靠商業(yè)銀行創(chuàng)造金融新業(yè)務(wù)，進(jìn)一步提高服務(wù)能力和服務(wù)效率。

四、傳統(tǒng)商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的對(duì)策建議

（一）以客戶為中心，重塑業(yè)務(wù)流程

互聯(lián)網(wǎng)金融思維的快捷、高效，正逐漸改變?nèi)藗兊南M(fèi)、支付及生活習(xí)慣。商業(yè)銀行應(yīng)注重傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的融合，建立客戶體驗(yàn)指數(shù)，不斷滿足客戶的個(gè)性化、專業(yè)化需求，真正實(shí)現(xiàn)從以銀行為中心向以客戶為中心的轉(zhuǎn)型。在再造業(yè)務(wù)流程方面，首先應(yīng)將目標(biāo)客戶定位由大型企業(yè)逐漸下沉至小微企業(yè)；其次應(yīng)簡(jiǎn)化業(yè)務(wù)操作方式、減少銀行卡申請(qǐng)、貸款申請(qǐng)等審批環(huán)節(jié)，為客戶提供便捷服務(wù)；最后應(yīng)打破傳統(tǒng)銀行部門局限，充分整合客戶多賬戶、多幣種、多投資等信息，通過(guò)數(shù)據(jù)分析客戶的消費(fèi)習(xí)慣和投資偏好，從而為客戶提供個(gè)性化的優(yōu)質(zhì)金融服務(wù)。

（二）創(chuàng)新金融產(chǎn)品，構(gòu)建新的價(jià)值網(wǎng)絡(luò)

互聯(lián)網(wǎng)金融之所以異軍突起，一個(gè)重要原因是它提供了更加簡(jiǎn)便和個(gè)性化的金融解決方案。介質(zhì)單一化、功能多元化是未來(lái)發(fā)展的大方向，利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，商業(yè)銀行應(yīng)重新審視金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)理念，將“關(guān)注用戶體驗(yàn)”、“致力界面友好”等利民理念創(chuàng)新融合進(jìn)金融產(chǎn)品中。而且，為了有效應(yīng)對(duì)如何在為客戶提供更方便服務(wù)的同時(shí)獲取相應(yīng)的收益，商業(yè)銀行必須構(gòu)建新的價(jià)值網(wǎng)絡(luò)，以重塑與目標(biāo)客戶及關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)的關(guān)系，培育新的產(chǎn)業(yè)鏈和生態(tài)系統(tǒng)。一方面可以成立新的組織實(shí)體，如建設(shè)銀行成立電商平臺(tái)——善融商務(wù)；另一方面可以與其他企業(yè)開展戰(zhàn)略合作，如招商銀行與HTC（中國(guó)）聯(lián)合發(fā)布“招商銀行手機(jī)錢包”，通過(guò)采用NFC近場(chǎng)支付技術(shù)推動(dòng)移動(dòng)支付領(lǐng)域的快速發(fā)展。

（三）加強(qiáng)數(shù)據(jù)的挖掘和積累，提高技術(shù)水平

首先，商業(yè)銀行應(yīng)有管理性地放開客戶信息和交易數(shù)據(jù)，與海關(guān)、工商、稅務(wù)等部門共享和互換數(shù)據(jù)，完善自身數(shù)據(jù)庫(kù)；還需與互聯(lián)網(wǎng)金融的數(shù)據(jù)交流合作，充分利用雙方各自的數(shù)據(jù)優(yōu)勢(shì)，做好數(shù)據(jù)搜集和積累，通過(guò)數(shù)據(jù)挖掘發(fā)現(xiàn)具有高附加值和低風(fēng)險(xiǎn)的增值業(yè)務(wù)。其次，商業(yè)銀行可以利用社交網(wǎng)絡(luò)和云計(jì)算等信息技術(shù)，建立分層次的客戶數(shù)據(jù)搜集、積累和運(yùn)用機(jī)制，不斷適應(yīng)并創(chuàng)造客戶需求，增加客戶黏合度，拉近銀行與客戶的業(yè)務(wù)關(guān)系，促進(jìn)自身的完善和發(fā)展。最后，商業(yè)銀行需加強(qiáng)科學(xué)技術(shù)投入，在銀行內(nèi)部采用數(shù)據(jù)整合技術(shù)，并建立一個(gè)市場(chǎng)的細(xì)分系統(tǒng)和客戶的人性化管理系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)金融互聯(lián)網(wǎng)化。

（四）與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)合作，實(shí)現(xiàn)雙贏

商業(yè)銀行和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)合作，可以共享商戶資源、客戶信息和跨界人才，還可以實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，創(chuàng)造共贏的局面。對(duì)商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，借助互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)積累的海量交易數(shù)據(jù)庫(kù)，發(fā)揮自身的風(fēng)險(xiǎn)管理優(yōu)勢(shì)，可以打造在線融資平臺(tái)，為中小企業(yè)提供在線融資服務(wù)，有效發(fā)掘新客戶群，降低零售成本，提升經(jīng)營(yíng)效率和收益。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)來(lái)說(shuō)，可以拓展自身業(yè)務(wù)，創(chuàng)造新的業(yè)務(wù)，增加利潤(rùn)來(lái)源的渠道。并且，商業(yè)銀行與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的合作，適應(yīng)了現(xiàn)在信息技術(shù)發(fā)展的趨勢(shì)，充分發(fā)揮了二者在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)當(dāng)中的優(yōu)勢(shì)，有利于促進(jìn)金融業(yè)的改革與發(fā)展，提高社會(huì)和經(jīng)濟(jì)效益[2]。

（五）維護(hù)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展，建立風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制

互聯(lián)網(wǎng)和金融業(yè)務(wù)的結(jié)合，在為商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型發(fā)展創(chuàng)造了契機(jī)的同時(shí)，也給銀行帶來(lái)了新的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。政策層面，銀行涉足互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)遵循的行業(yè)規(guī)則和監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)目前尚不成熟，監(jiān)管體系尚在建立過(guò)程中，可能會(huì)對(duì)發(fā)展產(chǎn)生負(fù)面影響；操作層面，當(dāng)前銀行與新金融勢(shì)力的合作模式下，合作方的信用狀況、客戶資源、管理狀況會(huì)直接影響到合作的質(zhì)量，尤其是銀行基于合作所投放信貸的質(zhì)量。上述兩個(gè)層面所暴露出來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，要求銀行根據(jù)自身實(shí)際情況穩(wěn)步推進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新和發(fā)展，在創(chuàng)新的同時(shí)建立起風(fēng)險(xiǎn)隔離機(jī)制和應(yīng)對(duì)機(jī)制。

[1]謝平.互聯(lián)網(wǎng)金融模式研究[J].金融研究，2012，（12）.

[2]張三元.兩種生產(chǎn)理論的當(dāng)代闡釋[J].湖北行政學(xué)院學(xué)報(bào)，2013，（4）.