本量利分析法在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理中的應(yīng)用

北方民族大學(xué) 陸 姍

商業(yè)銀行是以追求利潤最大化為目標(biāo)的現(xiàn)代企業(yè)，而追求利潤最大化就必須采取科學(xué)的核算與管理方法。本量利分析作為商業(yè)銀行重要的管理手段之一，如果運(yùn)用得當(dāng)，就會(huì)使商業(yè)銀行在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中不斷提高科學(xué)管理水平，較大地降低營業(yè)成本，提高利潤率。長期以來，我國商業(yè)銀行在本量利分析方法應(yīng)用方面做得遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，在管理過程中忽視資產(chǎn)負(fù)債管理、淡漠成本費(fèi)用觀念。與國外商業(yè)銀行相比，本量利分析的應(yīng)用無論從深度和廣度上都有很大的差距。因此，為提高商業(yè)銀行自身的核心競(jìng)爭(zhēng)力并與國際接軌，積極推廣和改善本量利分析法在銀行資產(chǎn)負(fù)債管理中的應(yīng)用就成為了中國商業(yè)銀行的必然選擇。

一、本量利分析概述

以往在會(huì)計(jì)分析過程中，人們通常認(rèn)為，當(dāng)產(chǎn)品價(jià)格以及消耗水平保持不變時(shí)，銷售量以及銷售利潤二者的增減變化呈現(xiàn)正比例關(guān)系。但事實(shí)上銷售利潤增減變化的幅度大小要比銷售量大。這是由于不管哪家企業(yè)在生產(chǎn)產(chǎn)品時(shí)的所耗按照成本性態(tài)包括兩種即固定成本以及變動(dòng)成本，因?yàn)樵谔囟ㄉa(chǎn)經(jīng)營能力范圍中固定成本具有較強(qiáng)的穩(wěn)定性，它不會(huì)因?yàn)楫a(chǎn)量的增加或者減少而發(fā)生相應(yīng)的增加或者減少，這樣在產(chǎn)銷量增加的情況下，總成本只需要加上有關(guān)產(chǎn)銷量帶來的變動(dòng)成本，所以利潤增加幅度要比銷量增加幅度大；同理，在產(chǎn)銷量減少的情況下，因?yàn)榭偝杀局恍枰獪p去有關(guān)產(chǎn)銷量帶來的變動(dòng)成本，所以利潤減少幅度比產(chǎn)銷量減少幅度大。因此，利潤以及業(yè)務(wù)量二者的增減變化不具有正比例關(guān)系。正因如此，當(dāng)利潤目標(biāo)相對(duì)明確時(shí)，通過以往的會(huì)計(jì)分析方法就不易進(jìn)行控制，所以就要進(jìn)行新型決策及控制模式的建立，以更好的服務(wù)企業(yè)經(jīng)營管理活動(dòng)。

本量利分析屬于一種數(shù)學(xué)分析方法，主要針對(duì)企業(yè)成本、利潤以及業(yè)務(wù)量三者關(guān)系進(jìn)行研究。此種方法實(shí)質(zhì)為預(yù)測(cè)分析法，它通過數(shù)量化模型亦或圖形對(duì)公司的銷售量、銷售價(jià)格、固定成本及變動(dòng)成本等關(guān)系做一個(gè)揭示，這樣管理者就可以清楚的知道公司的獲利情況，以利于其在成本、生產(chǎn)規(guī)模以及產(chǎn)品結(jié)構(gòu)等各個(gè)方面制定出經(jīng)濟(jì)合理科學(xué)的決策。其模型公式為Pt= Vt（SP-VC）-FC，其中FC 代表固定成本；VC 代表變動(dòng)成本；SP 代表單價(jià)；Pt 代表目標(biāo)利潤；Vt 代表銷售量。這種反映數(shù)量、價(jià)格、成本以及利潤四者關(guān)系的方法也就是本量利分析法與以往的會(huì)計(jì)分析方法完全不同。它作為一種管理手段，被廣泛應(yīng)用于企業(yè)的日常經(jīng)營與決策活動(dòng)中，對(duì)加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部管理，幫助企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)做出各種決策，實(shí)現(xiàn)利潤的最大化都有著重大的意義。但對(duì)于商業(yè)銀行來講，該方法應(yīng)用于資產(chǎn)負(fù)債管理是否可行；如果可行，又會(huì)帶來怎樣的效果呢？這將是本文要探討的內(nèi)容。

二、本量利分析法在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理中的可行性分析

商業(yè)銀行不從事商品生產(chǎn)和流通，是經(jīng)營貨幣的特殊企業(yè)，其業(yè)務(wù)有吸納資金、發(fā)放貸款、代理中間業(yè)務(wù)等，因此它與一般的工商企業(yè)在經(jīng)營業(yè)務(wù)方面有著明顯的差異。但商業(yè)銀行也需要有足夠的貨幣和物質(zhì)資料，即信貸資金及固定資產(chǎn)才可以開展各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)，固定資產(chǎn)為商業(yè)銀行的辦公大樓、辦公桌椅等，是非生息資產(chǎn)。商業(yè)銀行生息資產(chǎn)包括同業(yè)拆出資金、各類貸款、短期投資業(yè)務(wù)以及上繳中央銀行或者是上級(jí)行的準(zhǔn)備金等在內(nèi)的信貸資金。生息資產(chǎn)帶來的利息構(gòu)成商業(yè)銀行收入，主要有這些項(xiàng)目即短期投資收入、利息收入、中間業(yè)務(wù)收入以及金融企業(yè)往來收入等。由于商業(yè)銀行經(jīng)營各給資產(chǎn)的收息率不同，因此，可以用生息收入總和除以資產(chǎn)總和得出加權(quán)平均收息率。該加權(quán)平均收息率的大小在非自由利率情況下一般受兩個(gè)因素的影響：即收息率不同的資產(chǎn)在結(jié)構(gòu)上的變化；生息資產(chǎn)與非生息資產(chǎn)二者之間的比重變化?？砂鸭訖?quán)平均收息率看做資金貸出單價(jià)。

（一）商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債定義 負(fù)債是經(jīng)濟(jì)主體由于受信而承擔(dān)的以資產(chǎn)或資本償付的，能以貨幣計(jì)量的債務(wù)。銀行債務(wù)即銀行在經(jīng)營管理過程中沒有償還的經(jīng)濟(jì)義務(wù)，銀行務(wù)必要通過提供勞務(wù)亦或是用自身資產(chǎn)去償還。商業(yè)銀行負(fù)債即商業(yè)銀行通過籌集資金，構(gòu)成資金來源的業(yè)務(wù)，是資產(chǎn)以及其他相關(guān)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)。商業(yè)銀行負(fù)債和所有者權(quán)益其來源通常包括借入資金以及吸收存款兩種方式，為使用此資金公司需要給予一定的利息，此外公司還必須承擔(dān)營業(yè)場(chǎng)所費(fèi)、職工薪酬等，所有這些支出就構(gòu)成了商業(yè)銀行的成本，其按成本性態(tài)分類為固定成本和變動(dòng)成本。不管存款量如何變化，其成本總額保持不變的成本是固定成本，有管理人員的工資、房屋機(jī)器設(shè)備的折舊等；隨著存款總量的變化，其成本總額呈正比例變化的為變動(dòng)成本，包括營業(yè)稅金、存款利息支出、聯(lián)行及金融機(jī)構(gòu)往來利息支出以及手續(xù)費(fèi)等。因此，商業(yè)銀行的所有者權(quán)益以及負(fù)債包括實(shí)收資本等非付息資金以及各類存款等付息資金兩種。

付息成本與業(yè)務(wù)量之間呈正比例增長關(guān)系。雖然來源不同、負(fù)債期限不同，且付息率高低也不一樣，但能夠用全部資金成本除以資金來源總額加權(quán)平均法計(jì)算一個(gè)加權(quán)平均資金成本率?？砂汛似骄Y金成本率當(dāng)成單位變動(dòng)成本。平均資金成本率的大小，在非自由利率情況下通常受兩個(gè)因素影響即：付息率不同的資金在結(jié)構(gòu)上的變化；非付息資金以及付息資金之間的比重變化。商業(yè)銀行經(jīng)營成本不僅包括對(duì)外付息成本，而且包括經(jīng)營管理過程中涉及到的營業(yè)費(fèi)用。當(dāng)經(jīng)營規(guī)模一定時(shí)，營業(yè)費(fèi)用相對(duì)固定在某種程度上來說是能夠控制的。可把該相對(duì)固定費(fèi)用看成固定成本。

綜上所述，本量利分析方法對(duì)商業(yè)銀行較為適用，因此本文能夠提出較為符合商業(yè)銀行經(jīng)營管理實(shí)際情況的本量利分析假設(shè)。

（二）商業(yè)銀行經(jīng)營管理活動(dòng)本量利分析假設(shè) 在金融自由化、

經(jīng)濟(jì)全球化的時(shí)代大背景下，銀行為了生存以及實(shí)現(xiàn)利潤最大化，需持續(xù)擴(kuò)張資產(chǎn)規(guī)模，確保資產(chǎn)增長率處于一定的水平。而銀行要想讓資產(chǎn)持續(xù)增長，就需要不斷增加負(fù)債規(guī)模，只有負(fù)債增長速度保持在特定的水平時(shí)，資產(chǎn)增長才能有足夠的后續(xù)資金，因此負(fù)債業(yè)務(wù)對(duì)于銀行來說至關(guān)重要。

（1）前提假設(shè)。

H1：假設(shè)商業(yè)銀行的所有經(jīng)營根據(jù)成本性態(tài)包括固定成本以及變動(dòng)成本兩類，其中變動(dòng)成本即所謂的付息成本（隨業(yè)務(wù)量大小成正比例增長），可將營業(yè)費(fèi)用設(shè)定為固定成本

H2：假設(shè)期間以及業(yè)務(wù)量范圍一定，在固定成本不變的情況下，變動(dòng)成本和業(yè)務(wù)量之間呈完全線性相關(guān)關(guān)系，業(yè)務(wù)收入和業(yè)務(wù)量之間也呈完全線性相關(guān)關(guān)系

H3：假設(shè)存貸平衡且資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)相對(duì)穩(wěn)定。在單一資產(chǎn)負(fù)債情況下，所吸收存款總能以貸款形式發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)，保持存貸平衡

H4：假設(shè)商業(yè)銀行在沒有風(fēng)險(xiǎn)的管理狀態(tài)下正常運(yùn)作，具有較高的資產(chǎn)質(zhì)量，且利率沒有出現(xiàn)倒掛，此外也沒有出現(xiàn)應(yīng)收利息及壞賬現(xiàn)象

（2）數(shù)學(xué)模型。用V 表示收息資產(chǎn)平均余額也就是業(yè)務(wù)量，用SP 表示加權(quán)平均收息率也就是資金單價(jià)，用VC 表示加權(quán)平均付息率也就是單位變動(dòng)成本，用FC 表示營業(yè)費(fèi)用也就是固定成本，用P 表示利潤。根據(jù)成本、利潤以及業(yè)務(wù)量三者之間的關(guān)系得到實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的基本數(shù)學(xué)計(jì)算模型：

P=（SP-VC）×V-FC

上述公式中共有5 個(gè)變量，確定4 個(gè)變量后即可得出第五個(gè)變量的值。

令P=0，V=FC/（SP-VC），這為計(jì)算盈虧臨界點(diǎn)的常用公式。如果其它因素是常量的話，則這為保本點(diǎn)。

三、本量利分析法在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理中的運(yùn)用

流動(dòng)性是商業(yè)銀行經(jīng)營管理中必須要堅(jiān)持的原則，而銀行負(fù)債是解決銀行流動(dòng)性的重要手段。負(fù)債業(yè)務(wù)能夠保持銀行對(duì)到期債務(wù)的清償能力，也為滿足合理的貸款需求提供了大量的資金來源。商業(yè)銀行通過吸收存款貸放給其它的工商企業(yè)及個(gè)人，通過從工商企業(yè)及個(gè)人的放貸賺取利潤中分得部分利益。這種情況下銀行要想獲取社會(huì)平均利潤，必須盡量努大負(fù)債規(guī)模，使資產(chǎn)數(shù)倍于由由資本?？梢姡?fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行生存發(fā)展的基礎(chǔ)，對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營活動(dòng)至關(guān)重要。銀行負(fù)債具有以下特點(diǎn)：它必須是現(xiàn)實(shí)的、優(yōu)先存在的經(jīng)濟(jì)義務(wù)，過去發(fā)生的、已經(jīng)了結(jié)的經(jīng)濟(jì)義務(wù)或?qū)砜赡馨l(fā)生的經(jīng)濟(jì)義務(wù)都不包括在內(nèi)；它的數(shù)量必須能夠用貨幣來確定，一切不能用貨幣計(jì)量的經(jīng)濟(jì)義務(wù)都不能稱之為負(fù)債；負(fù)債在償付以后才能消失，以債抵債興是原有負(fù)債的延期，不能構(gòu)成新的負(fù)債。

（一）單一資產(chǎn)負(fù)債條件下的本量利分析 單一資產(chǎn)負(fù)債條件下是指商業(yè)銀行只有存款以及貸款業(yè)務(wù)，也就是負(fù)債均為存款，資產(chǎn)均為貸款，全部存款都變?yōu)橘J款。這種情況下的本量利分析是目前商業(yè)銀行最基本的一種應(yīng)用。

（1）相關(guān)因素變動(dòng)對(duì)盈虧臨界點(diǎn)的影響。利用公式V=FC/（SPVC）可知，在加權(quán)平均付息率Vb、固定成本FC 以及加權(quán)平均收息率SP 兩個(gè)保持不變而一個(gè)變化時(shí)，給盈虧臨界點(diǎn)業(yè)務(wù)量帶來的影響主要包括：一是固定成本發(fā)生變動(dòng)給盈虧臨界點(diǎn)帶來的影響。固定成本雖然不隨業(yè)務(wù)量的變動(dòng)而變動(dòng)，但商業(yè)銀行經(jīng)營能力的變化和管理決策都會(huì)導(dǎo)致固定成本的升降，特別是酌量固定成本更容易發(fā)生變化；當(dāng)SP、VC 不變時(shí)，V 隨FC 的減小而減小，即固定成本減少時(shí)，只需更少的資產(chǎn)量就能保證不虧損。這是由于固定成本的減少，致使總成本線出現(xiàn)下移、盈虧臨界點(diǎn)發(fā)生左移，這樣自然虧損區(qū)就會(huì)縮小、盈利區(qū)就會(huì)增加。二是單位變動(dòng)成本（加權(quán)平均付息率）變動(dòng)對(duì)盈虧臨界點(diǎn)的影響。當(dāng)SP、FC 不變時(shí)，V 隨VC 的減少而減少，即加權(quán)付息率減少時(shí)，只需更少的資產(chǎn)量就能保證不虧損。這是由于單位變動(dòng)成本的減少，致使變動(dòng)后總成本線斜率出現(xiàn)減小，盈虧臨界點(diǎn)發(fā)生左移，這樣虧損區(qū)就會(huì)縮小、利潤區(qū)就會(huì)增加。三是加權(quán)平均收息率（單價(jià)）對(duì)盈虧臨界點(diǎn)的影響。貸款利率的變動(dòng)對(duì)盈虧臨界點(diǎn)的影響最為直接和明顯。當(dāng)VC、FC 保持不變時(shí)，V 會(huì)因?yàn)镾P 的上升而減少，也就是加權(quán)收息率上升時(shí)，僅需不多資產(chǎn)量就能保證盈利。當(dāng)加權(quán)收息率的提高會(huì)導(dǎo)致收入線的斜率變大，致使盈虧臨界點(diǎn)下移，盈利區(qū)擴(kuò)大。

（2）相關(guān)因素變動(dòng)對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的影響。當(dāng)銀行的貸款量超出盈虧臨界點(diǎn)時(shí)，可以實(shí)現(xiàn)利潤。盈虧臨界點(diǎn)是在銀行利潤為零這一基本假設(shè)前提下進(jìn)行經(jīng)營管理來研究問題的。銀行目標(biāo)當(dāng)然要是盈利的，要盡最大努力來超出盈虧臨界點(diǎn)以獲得最大利潤。所以實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤分析是盈虧臨界點(diǎn)分析的延伸和拓展。那么，盈虧臨界點(diǎn)變化的各個(gè)因素都可能對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤產(chǎn)生影響。具體說明如下：一是固定成本變動(dòng)對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的影響。從實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的模型中可以看出，若其他條件既定，固定成本以及目標(biāo)利潤二者是此消彼長的關(guān)系。如果固定成本FC 減少，那么目標(biāo)利潤P 就會(huì)上升，亦或是達(dá)成目標(biāo)利潤的業(yè)務(wù)量V 減少；如果固定成本FC 降低，那么目標(biāo)利潤P 也會(huì)降低，亦或是達(dá)成目標(biāo)利潤的業(yè)務(wù)量V增加。二是單位變動(dòng)成本變動(dòng)對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的影響。在其他條件不變的情況下，加權(quán)平均付息率VC 下降，則目標(biāo)利潤P 增加，或者使實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的業(yè)務(wù)量V 減少；反之，加權(quán)平均付息率VC 增加，則目標(biāo)利潤P 減少，或者使實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的業(yè)務(wù)量V 增加。

（3）加權(quán)平均收息率變動(dòng)對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的影響。如在盈虧臨界點(diǎn)分析中所指出的，這一指標(biāo)的變動(dòng)對(duì)盈虧臨界點(diǎn)的影響最為直接，其對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤的影響也是一樣。假定其他條件不變，加權(quán)平均收息率SP 減少，則目標(biāo)利潤P 降低；反之，加權(quán)平均SP 增加，則目標(biāo)利潤P 也增加。

（二）資產(chǎn)負(fù)債多樣化條件下的本量利分析 銀行要開展資產(chǎn)業(yè)務(wù)，首先必須要有資金，而銀行是依靠負(fù)債經(jīng)營的，銀行的自合資本很少，即銀行資金主要還得憑借負(fù)債得到。所以，負(fù)債期限以及結(jié)構(gòu)直接制約著資產(chǎn)的規(guī)模以及結(jié)構(gòu)。同時(shí)，在開展資產(chǎn)以及負(fù)債業(yè)務(wù)的前提下，銀行以及會(huì)計(jì)各界之間建立了各種聯(lián)系，這樣當(dāng)銀行開展中間業(yè)務(wù)時(shí)就有了客戶基礎(chǔ)。上述單一資產(chǎn)負(fù)債情況下的盈虧臨界分析屬于一種理想狀況，這是由于銀行不僅包括存款及貸款業(yè)務(wù)，而且包括一些中間業(yè)務(wù)如信用卡及結(jié)算和一些綜合業(yè)務(wù)如中介咨詢、證券投資以及信托等，有時(shí)資產(chǎn)負(fù)債還會(huì)有其他表現(xiàn)形式如自有資金、現(xiàn)金、同業(yè)存款、法定存款準(zhǔn)備、存放同業(yè)款項(xiàng)、存放聯(lián)行款項(xiàng)以及借入聯(lián)行款項(xiàng)等。因此在具體使用本量利分析法做分析時(shí)，應(yīng)結(jié)合銀行資產(chǎn)負(fù)債多樣化進(jìn)行考慮。在對(duì)資產(chǎn)負(fù)債多樣化進(jìn)行考慮的過程中，還應(yīng)把負(fù)債以及資產(chǎn)分別單一化，以利于更好的使用本量利分析模型。具體做法為：首先，將資產(chǎn)類項(xiàng)目包括現(xiàn)金、投資、存放同業(yè)款項(xiàng)、證劵以及各項(xiàng)放款等，根據(jù)其收益率以及在總資產(chǎn)中所占比例，得出加權(quán)平均收息率也就是平均資產(chǎn)收益率）。具體公式為：Sp=ijwj（其中wj表示第j 種資產(chǎn)占資產(chǎn)總額的比例，ij表示第j 種資產(chǎn)收益率）。也可以用收入總和除以資產(chǎn)總和計(jì)算得出。其次，將負(fù)債類項(xiàng)目包括各項(xiàng)準(zhǔn)備、同業(yè)存款、營運(yùn)資金、借入聯(lián)行款項(xiàng)以及各項(xiàng)存款等，根據(jù)其付息率以及在總負(fù)債中所占比例，得出加權(quán)平均付息率。具體計(jì)算公式為：Vb =rkwk（其中wk表示第k 種負(fù)債在總負(fù)債中所占比例，rk表示第k 種負(fù)債付息率，也可以用資金成本總額除以總負(fù)債）。最后，得出加權(quán)平均收息率以及加權(quán)平均付息率后，通過本量利分析模型開展相關(guān)分析。同理采用同樣方法對(duì)某項(xiàng)資產(chǎn)以及負(fù)債結(jié)構(gòu)出現(xiàn)變動(dòng)后給加權(quán)平均收息率亦或是付息率造成的影響進(jìn)行分析，并在此基礎(chǔ)上對(duì)給總體收益帶來的影響進(jìn)行分析。

四、本量利分析法在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理中的應(yīng)用實(shí)例

下文以單一資產(chǎn)負(fù)債條件的情況為例，從實(shí)務(wù)操作的角度來具體闡明本量利分析法在商業(yè)銀行中的應(yīng)用是如何體現(xiàn)的。

假定甲銀行僅存貸款業(yè)務(wù)，也就是負(fù)債均為存款，資產(chǎn)均為貸款，全部存款變?yōu)橘J款。通過測(cè)算得出甲銀行某年末財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)表，如表1所示：

表1

表1 中，存款平均余額和貸款平均余額都假設(shè)為業(yè)務(wù)量V，平均存款利率可看作單位變動(dòng)成本VC，平均貸款利率假設(shè)為資金的單位價(jià)格SP，固定成本設(shè)為FC，目標(biāo)利潤為P。

（一）盈虧臨界點(diǎn)分析

（1）在當(dāng)前平均存貸款利率水平下的盈虧臨界點(diǎn)為：

V=FC/（SP-VC）=50/（5%-2%）=1667（億元）

這意味著在目前存貸款利率水平下、在存貸款結(jié)構(gòu)保持穩(wěn)定的條件下，如果甲銀行存款為1667 億元，并全部貸出，便會(huì)不盈不虧。

（2）在目前資產(chǎn)規(guī)模、固定成本和平均貸款利率保持不變的條件下，盈虧達(dá)到平衡狀態(tài)時(shí)平均存款利率如下：

VC=SP-FC/V=5%-50/2000=2.5%

這說明在當(dāng)前貸款利率水平、結(jié)構(gòu)、總量不變的情況下，平均存款利率須不高于2.5%，才能保證不虧損。由于平均存款利率與存款結(jié)構(gòu)密切相關(guān)，因此只有增加低付息率存款比例，對(duì)存款結(jié)構(gòu)進(jìn)行改善后，才能提高銀行盈利水平。如果具體資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模達(dá)到上述舉例也就是2000 億元的幾倍甚至十幾倍時(shí)，那么平均存款利率發(fā)生變化時(shí)給效益帶來的影響會(huì)更大。這也是存款過萬億且金額以及貸款結(jié)構(gòu)大體相似的銀行但效益卻大不一樣的基本原因。

（3）在目前資產(chǎn)規(guī)模、固定成本以及平均存款利率保持不變的條件下，盈虧達(dá)到平衡狀態(tài)時(shí)的平均貸款利率如下：

SP=FC/V+VC=50/2000+2%=4.5%

這意味著在目前存款利率水平、總量以及結(jié)構(gòu)保持不變的條件下，平均貸款利率要上升到4.5%后才可以保證盈虧平衡。同理得出，在目前條件下，平均貸款利率上升或者是減小0.5 個(gè)百分點(diǎn)后收益分別為10 萬元或者是-10 萬元。因?yàn)槠骄J款利率以及貸款結(jié)構(gòu)二者之間關(guān)系密切，只有提高高收益率貸款所占比例，才能提高銀行盈利水平。

（二）實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤分析

P=（SP-VC）*V-FC=（5%-2%）*2000-50=10（億元）

這表明，在當(dāng)前資產(chǎn)規(guī)模、平均存貸款利率及固定成本不變的情況下，能夠?qū)崿F(xiàn)的目標(biāo)利潤為10 億元。

假設(shè)銀行高層擬定的目標(biāo)利潤為50 億元，將上述基本公式變形得：

（1）V=（P+FC）/（SP-VC）=（50+50）/（5%-2%）=3333.33（億元）這表明在當(dāng)前平均存貸款利率水平以及固定成本不變的情況下，要實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤50 億元，銀行的存款規(guī)模至少要達(dá)到3333.33 億元，并且要保證有相同數(shù)額的資金全部貸出。

（2）FC=（SP-VC）*V-P=（5%-2%）*2000-50=10（億元），這表明在當(dāng)前資產(chǎn)規(guī)模、平均存貸利率不變的情況下，要實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤50 億元，銀行的固定成本必須控制在10 億元內(nèi)。

（3）SP=（P+FC）/V+VC=（50+50）/2000+2%=7%，這表明在當(dāng)前資產(chǎn)規(guī)模、平均存款利率不變的情況下，要實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤50 億元，銀行的貸款利率必須達(dá)到7%。

五、結(jié)論

目前，我國金融市場(chǎng)領(lǐng)域已開始了對(duì)外開放，全部內(nèi)資商業(yè)銀行和相關(guān)金融機(jī)構(gòu)都務(wù)必要強(qiáng)化經(jīng)營管理、提高盈利能力、增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，只有如此才能迎接國際市場(chǎng)激烈的競(jìng)爭(zhēng)和挑戰(zhàn)。這樣就需要通過正確的分析方法科學(xué)合理的評(píng)估商業(yè)銀行經(jīng)營效益，然后在經(jīng)營管理實(shí)踐中引進(jìn)評(píng)價(jià)結(jié)果。而本量利分析不僅可運(yùn)用于以上經(jīng)營分析，而且還可在存貸款、利潤預(yù)測(cè)以及新增網(wǎng)點(diǎn)的保本業(yè)務(wù)量的測(cè)算等方面進(jìn)行運(yùn)用，這不管是對(duì)商業(yè)銀行網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)、還是對(duì)其各類計(jì)劃指標(biāo)制訂以及扭虧增盈方法的探索等都具有很重要的實(shí)踐作用。不過應(yīng)注意本量利分析方法只適合做短期分析，如果要開展長期分析，則會(huì)由于固定成本的變化而失去效果。因此這種分析方法應(yīng)在實(shí)踐中積極加以推廣，并逐步完善。

［1］余暢、張晨宇：《銀行債務(wù)契約能夠約束經(jīng)理人的自利行為嗎?—基于銀行債權(quán)監(jiān)督的視角》，《財(cái)會(huì)通訊》2014年第12 期。

［2］屈琦、張培英、臧波：《本量利分析在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理中的應(yīng)用》，《東北電力學(xué)院學(xué)報(bào)》2008年第1 期。

［3］王代富：《本量利分析在商業(yè)銀行經(jīng)營管理中的應(yīng)用》，《金融會(huì)計(jì)》2008年第5 期。

［4］張?jiān)伱罚骸秱鶆?wù)契約與企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇的相關(guān)性分析》，《廣西農(nóng)村金融研究》2005年第3 期。

［5］余哲、田澎、劉濤、張力菠：《資產(chǎn)流動(dòng)性損失下財(cái)務(wù)危機(jī)重組研究》，《數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究》2005年第11 期。

［6］張惠：《構(gòu)建綠色金融服務(wù)經(jīng)濟(jì)升級(jí)的長效機(jī)制》，《桂海論叢》2013年第4 期。

［7］朱舒然：《存款保險(xiǎn)制度之道德風(fēng)險(xiǎn)防范》，《新鄉(xiāng)學(xué)院學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版）》2013年第5 期。