上市銀行借錢能力評分標(biāo)準(zhǔn)的說明

銀行靠利差賺錢，其實和投資人在股市上靠低買高賣賺錢沒啥兩樣。只不過在絕大部分情況下，銀行的風(fēng)險更低。假如銀行放貸能力太差，又搞得壞賬太多，一旦發(fā)生問題，那后果也要嚴(yán)重得多。

為了便于上市銀行間橫向比較，也幫助投資人選擇銀行資產(chǎn)質(zhì)量相對更好的上市銀行股票，《投資者報》對上市銀行放貸能力進(jìn)行仔細(xì)評定，滿分為100分，并通過存貸比、不良貸款率與不良貸款撥備覆蓋率3項指標(biāo)來綜合評定。得分高者，即放貸能力領(lǐng)先，反之則相對落后。

權(quán)重分配依據(jù)：

《投資者報》記者對相關(guān)上市銀行的存貸比、不良貸款率、不良貸款覆蓋率三項指標(biāo)分別賦予了40%、40%與20%的權(quán)重。理由如下：

首先，存貸比對于銀行放貸能力的意義，就像人們做買賣時出貨量與進(jìn)貨量的占比一樣。出貨量占進(jìn)貨量的比值越大，說明銀行低息攬進(jìn)來的存款，以較高利息借出去的越多，自然放貸能力也就越強(qiáng)。因此，賦予了存貸比這一指標(biāo)40%的權(quán)重。

其次，不良貸款率反映的是銀行在錢借出去之后，能不能按期把本金和利息都收回來的能力。如果銀行借出去的錢能夠如期收回的少，顯然別說掙錢了，連老本都可能要賠掉。因此，《投資者報》也賦予了不良貸款率這一指標(biāo)40%的權(quán)重。

不怕一萬，就怕萬一。這錢讓銀行借出去了，如果真收不回來怎么辦？銀行的信用擺在那，低息攬進(jìn)來的錢國家也不會容許其打了水漂兒，因此銀行得對萬一出現(xiàn)呆壞賬收不回來錢的情況有所準(zhǔn)備。銀行的不良貸款撥備覆蓋率正是干這個使的。但這個指標(biāo)只是幫助銀行抵御風(fēng)險，并且還要占用一定的資金，因此《投資者報》只賦予其20%的權(quán)重。

通過上述三項指標(biāo)的綜合評分，就基本上客觀地對上市銀行放貸的能力進(jìn)行了較為全面的評定。依據(jù)這個評定而進(jìn)行的排名，應(yīng)能為投資人選擇相關(guān)上市銀行的股票或服務(wù)提供重要參考。

具體計算過程：

首先，統(tǒng)計出13家上市銀行的存貸比、不良貸款率、不良貸款撥備覆蓋率三項指標(biāo)。

其次， 每一單項指標(biāo)中，以指標(biāo)最好者為100分，最差者為0分，指標(biāo)居于中間者，以指標(biāo)距離最好者與最差者之間的距離，利用插值的計算方法，算出得分。越靠近最好指標(biāo)者，越接近100分；距離最差者越近，越接近0分。近朱者赤，近墨者黑。

比如，存貸比一項，最高者是招商銀行74.44%，評分是100分，最差者是農(nóng)業(yè)銀行61.17%，得分為0分。浦發(fā)銀行是73.05%，插值計算得分89.53分，再乘以權(quán)重40%，得分是35.81分。

然后再計算不良貸款比例得分，權(quán)重40%；撥備覆蓋率得分，權(quán)重20%。

最后，將三者加總，就得到了每家銀行的綜合得分。

三大考量指標(biāo)之名詞解釋

存貸比

所謂存貸比，顧名思義是指銀行的貸款總額與存款總額的比值，即銀行貸款總額/存款總額。如果銀行的存款很多、貸款很少（即存貸比很低），就意味著它成本高，而收入少，銀行的盈利能力就較差。反之，如果銀行的存款很少，貸款很多，即存貸比很高，就意味著它收入多，而成本低，銀行的盈利能力就不錯。

本文在考量銀行的存貸比時，單純從銀行借錢能力的角度出發(fā)，并不考慮存貸比數(shù)據(jù)背后隱藏的流動性風(fēng)險。因此在本文中，存貸比越高，說明銀行把攬進(jìn)來的存款借出去的越多，借錢能力就越強(qiáng)。

不良貸款率

貸款五級分類標(biāo)準(zhǔn)按照《貸款風(fēng)險分類指導(dǎo)原則》（銀發(fā)[2001]416號）及《關(guān)于推進(jìn)和完善貸款風(fēng)險分類工作的通知》（銀監(jiān)發(fā)[2003]22號）文件及相關(guān)法規(guī)要求執(zhí)行。正常類貸款定義為借款人能夠履行合同，沒有足夠理由懷疑貸款本息不能按時足額償還。關(guān)注類貸款定義為盡管借款人目前有能力償還貸款本息，但存在一些可能對償還產(chǎn)生不利影響的因素。次級類貸款定義為借款人的還款能力出現(xiàn)明顯問題，完全依靠其正常營業(yè)收入無法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行擔(dān)保，也可能會造成一定損失?？梢深愘J款的定義為借款人無法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行擔(dān)保，也肯定要造成較大損失。損失類貸款定義為在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，本息仍然無法收回，或只能收回極少部分。對各項貸款進(jìn)行分類后，其后三類貸款合計為不良貸款。不良貸款率高，說明金融機(jī)構(gòu)收回貸款的風(fēng)險大；不良貸款率低，說明金融機(jī)構(gòu)收回貸款的風(fēng)險小。不良貸款率計算公式如下：不良貸款率=（次級類貸款+可疑類貸款+損失類貸款）/各項貸款×100%=貸款撥備率/撥備覆蓋率×100%

不良貸款撥備覆蓋率

不良貸款撥備覆蓋率（也稱為“撥備充足率”）是實際上銀行貸款可能發(fā)生的呆、壞賬準(zhǔn)備金的使用比率。不良貸款撥備覆蓋率是衡量銀行貸款損失準(zhǔn)備金計提是否充足的一個重要指標(biāo)。該項指標(biāo)從宏觀上反映銀行貸款的風(fēng)險程度及社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境、誠信等方面的情況。依據(jù)《股份制商業(yè)銀行風(fēng)險評級體系（暫行）》，撥備覆蓋率是實際計提貸款損失準(zhǔn)備對不良貸款的比率，該比率最佳狀態(tài)為100%。撥備覆蓋率是銀行的重要指標(biāo)，這個指標(biāo)考察的是銀行財務(wù)是否穩(wěn)健，風(fēng)險是否可控。

我國現(xiàn)行上市公司的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備金的提取比率為9%，按應(yīng)收賬款余額的9%計提壞賬準(zhǔn)備金，提取部分銀行2008年不良資產(chǎn)撥備覆蓋率的準(zhǔn)備金進(jìn)入當(dāng)期損益。即銀行對上市公司100萬元的應(yīng)收賬款應(yīng)當(dāng)計提9萬元作為壞賬準(zhǔn)備金。如果該上市公司的貸款正好產(chǎn)生了9萬元壞賬，銀行的撥備覆蓋率就是100%，即完全覆蓋；如果產(chǎn)生18萬元壞賬，撥備覆蓋率就是50%：撥備覆蓋率指標(biāo)是銀行出于審慎經(jīng)營的考慮，防范風(fēng)險的一個方面，也是反映業(yè)績真實性的一個量化指標(biāo)。此項比率應(yīng)不低于100%，否則為計提不足，存在準(zhǔn)備金缺口。

撥備充足率比率越高說明抵御風(fēng)險的能力越強(qiáng)。這實際上是從另一個角度來評價貸款損失準(zhǔn)備是否充分，以至于判斷誰的業(yè)績水分最大。目前，對于一些銀行，中國銀監(jiān)會要求撥備覆蓋率達(dá)到150%，是比撥備充足（100%）更審慎的要求。