我國企業(yè)財務(wù)信用評價體系的建設(shè)

提升企業(yè)財務(wù)信用水平對于規(guī)避企業(yè)財務(wù)風(fēng)險，提升企業(yè)財務(wù)管理能力和維護(hù)企業(yè)的正常經(jīng)營與發(fā)展有著重要的意義。該文對我國企業(yè)財務(wù)信用現(xiàn)狀進(jìn)行了分析，并就如何優(yōu)化企業(yè)財務(wù)信用評價體系提出了一些對策，以供參考。

一、我國企業(yè)財務(wù)信用現(xiàn)狀

企業(yè)財務(wù)信息披露失真。我國一直強(qiáng)調(diào)強(qiáng)制性信息披露制度，要求企業(yè)，尤其是上市公司必須真實、完整、及時、準(zhǔn)確地公開披露公司的重大事項和有關(guān)信息。然而現(xiàn)實中，我國企業(yè)在信息披露方面很不規(guī)范，違法違規(guī)問題十分嚴(yán)重。例如，粉飾或隱瞞企業(yè)真實的財務(wù)狀況，“巧用”會計準(zhǔn)則，隨意改變或調(diào)整會計核算方法、確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)及計量方法等；偽造票證，虛構(gòu)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)或隱瞞違法行為；刻意隱瞞重大信息，故意操縱信息披露時機(jī)；與莊家、機(jī)構(gòu)聯(lián)手，采取“報喜不報憂”等選擇性信息披露方法操縱市場；利用關(guān)聯(lián)交易進(jìn)行資產(chǎn)置換，轉(zhuǎn)移或虛構(gòu)公司利潤，“改善”報表；上市公司與會計師事務(wù)所相互勾結(jié)、共同制假等，對證券市場和整個市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展都造成了極其惡劣的影響。

經(jīng)濟(jì)合同履約率低，逃、廢債現(xiàn)象嚴(yán)重。在我國的許多公司中大量存在著債務(wù)違約，逾期不還，公司蓄意占用債權(quán)人資產(chǎn)，侵占債權(quán)人權(quán)益的現(xiàn)象。有一些公司注冊多家公司，采用設(shè)置“多頭賬戶”、“頻繁轉(zhuǎn)移賬戶”等手段，想盡一切辦法逃、廢銀行債務(wù)，拖欠貸款，或者注冊多家控股公司，相互擔(dān)保，向銀行“騙貸”。在商品交易等商務(wù)活動中，企業(yè)之間相互拖欠貨款、逾期應(yīng)收賬款居高不下等已成為經(jīng)濟(jì)運行中的一大頑癥。

假冒偽劣商品充斥市場。因信息不對稱，作為嚴(yán)重失信行為的假冒偽劣商品進(jìn)入市場，形成了“劣幣”驅(qū)逐“良幣”的造假經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，導(dǎo)致市場失靈，干擾了市場進(jìn)入和退出規(guī)則的實施，破壞了公平競爭原則，整個市場秩序陷入混亂，扭曲了市場正常的機(jī)制。從而出現(xiàn)了劣質(zhì)商品淘汰優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品的逆淘汰現(xiàn)象，即導(dǎo)致劣勝優(yōu)汰。許多企業(yè)和廣大的消費者深受其害，缺乏安全感。

企業(yè)信用意識淡薄，信用管理弱化。從企業(yè)外部來看，目前還沒有一個具有全國性影響力的信用監(jiān)控及評價機(jī)構(gòu)，對第一經(jīng)濟(jì)主體的信用狀況進(jìn)行有效傳播；信用信息透明度低、搜集企業(yè)信用信息困難；在企業(yè)融資、市場進(jìn)入或退出等制度安排中，至今還沒有形成對守信用企業(yè)給予必要的鼓勵、對不守信用的企業(yè)給予嚴(yán)厲懲罰的規(guī)則。

之外，我國企業(yè)的財務(wù)信用缺失還表現(xiàn)為：重大決策未能保護(hù)中小股東的利益，如通過關(guān)聯(lián)交易轉(zhuǎn)移利潤，為大股東違規(guī)提供擔(dān)保，大股東侵占上市公司資金；隨意變更募集資金投向，利用募集資金委托理財；重大承諾不兌現(xiàn)，如預(yù)測利潤不兌現(xiàn)，整改措施不兌現(xiàn)等。

二、我國企業(yè)財務(wù)信用評價體系的優(yōu)化路徑

建立符合國際慣例的信用評價體系。為保證評價的獨立性、公平性和科學(xué)性，信用評價應(yīng)通過專業(yè)的信用中介機(jī)構(gòu)來完成。我們必須抓住這一歷史機(jī)遇，大力發(fā)展我國的信用評價行業(yè)，完善我國的信用評價體系。按國際標(biāo)準(zhǔn)建立信用評價體系，制定統(tǒng)一規(guī)范的評級、評分標(biāo)準(zhǔn)和數(shù)字模型，提高評價結(jié)果的權(quán)威性。同時，為了營造良好的信用評價環(huán)境，并保證社會合法有效地使用信用評價報告，政府部門應(yīng)該積極制定有關(guān)信用評價、信息披露、信息使用的法律，包括信用管理、信息征集、信用評價、信息披露、行業(yè)自律及相關(guān)責(zé)任等內(nèi)容，但不應(yīng)該直接參與對企業(yè)信用的評定工作。只有按國際高標(biāo)準(zhǔn)建立我國的信用評價體系，才能使我國的信用評價具有其真正的評級價值，才能有助于我國企業(yè)參與全球競爭。

建立健全企業(yè)信用征集與查詢系統(tǒng)。盡量減少信息的不對稱，增加信用市場的透明度，是防止逆向選擇和道德風(fēng)險行為及促使信用市場公開、公正、公平競爭的關(guān)鍵。而要做到這一點，就必須努力加強(qiáng)和完善信息披露制度，要求市場參與主體在不涉及商業(yè)機(jī)密的條件下充分公開自己的信用及相關(guān)信息，增加信用過程的共同知悉而減少私人信息或隱蔽信息，并通過會計法律的完善，加大對會計信息違法性失真的處罰力度，加強(qiáng)對企業(yè)會計信息的檢查，建立社會檢舉制度，為我國市場信用的健康發(fā)展?fàn)I造一個良好的信息條件和外部環(huán)境。減少信息不對稱關(guān)鍵在于建立有效的信息傳遞機(jī)制，盡量使交易各方的信息對稱起來。

提升企業(yè)對信用風(fēng)險管理重要性的認(rèn)識。企業(yè)應(yīng)提升信用管理重要性的認(rèn)識：樹立信用至上、誠實守信的企業(yè)價值觀，塑造信譽高于一切的企業(yè)形象；通過設(shè)計并建立獨立、精簡高效、職責(zé)明晰的信用風(fēng)險管理系統(tǒng)，以信用管理為核心，將企業(yè)的銷售、財務(wù)和信用管理有機(jī)地結(jié)合起來，形成一個完整、科學(xué)的內(nèi)部管理系統(tǒng)，對客戶信用狀況進(jìn)行嚴(yán)密監(jiān)控，準(zhǔn)確地判斷每個客戶的長處和短處，有效地降低企業(yè)所面臨的信用風(fēng)險；更新企業(yè)信用風(fēng)險度量與控制方法，提高企業(yè)信用風(fēng)險的管理水平。

現(xiàn)代企業(yè)及企業(yè)家必須充分認(rèn)識信用在市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的重要作用，牢固樹立信用意識，營造“誠信為本、操守為重”的良好氛圍，提高企業(yè)信用度，塑造企業(yè)新形象，打造企業(yè)新品牌，使企業(yè)立于不敗之地。每個企業(yè)都要清醒地認(rèn)識到失去誠信，雖然能獲利甚至獲暴利于一時，但必定會為此付出沉重代價，犧牲長遠(yuǎn)的發(fā)展，最終被市場淘汰出局。除此之外，還應(yīng)建立獎懲制度。

加強(qiáng)失信懲治機(jī)制的建立和維護(hù)。長期以來，我國的相關(guān)法律和制度對財務(wù)失信等違法行為的處罰力度不夠，違法行為人所承擔(dān)的行政處罰責(zé)任與其所獲得的經(jīng)濟(jì)利益不對稱，造成法律責(zé)任和制裁缺乏約束力，違法活動屢禁不止。唯有加大懲處力度，使“失信成本”遠(yuǎn)高于“違約收益”，才能有效地打擊財務(wù)造假。治理失信行為重點在于建立信用激勵及懲罰機(jī)制，一方面使守信者得到獎勵；另一方面使失信者得到懲罰。

加強(qiáng)信用評價行業(yè)的規(guī)范發(fā)展。信用評級運作中應(yīng)著重從以下幾個方面加強(qiáng)規(guī)范：

根據(jù)信用評級對象的不同，可將信用評級分為主體信用評級與產(chǎn)品信用評級，使信用評級公司正確定位、準(zhǔn)確定義自己的產(chǎn)品和服務(wù)，并促使信用評級公司明晰主體信用評級與產(chǎn)品信用評級之間的關(guān)系。

建立穩(wěn)健的信用評級的周期?？紤]到企業(yè)所處的國際、國內(nèi)環(huán)境及行業(yè)環(huán)境會不斷發(fā)生變化，而且其自身的經(jīng)營狀況也在日新月異地變化著，信用評級必須隨時更新評級所需信息，更新評級結(jié)果，只有這樣，才能夠保證評級的時效性。但是評級公司不可能即時地根據(jù)被評公司的經(jīng)營狀況和外部環(huán)境對評級信息進(jìn)行實時更新，這就要求評級公司建立起穩(wěn)健的評級周期，根據(jù)具體情況定期或不定期地更新自己所公布的評級結(jié)果，以維持自身的科學(xué)性和客觀性，維持評級結(jié)果的時效性和準(zhǔn)確性。

建立科學(xué)合理的組織架構(gòu)和評級程序，不斷完善信用評價方法，保證評價結(jié)果的客觀、公正、及時。這里需要特別強(qiáng)調(diào)的是信用評級公司研發(fā)部門的職能定位、評審委員會的組成、市場營銷部門的作用。信用評級公司的研發(fā)部門可分為宏觀經(jīng)濟(jì)研究、評級方法研究以及評級產(chǎn)品三個職能進(jìn)行管理。評審委員會要有公司研發(fā)部門的相關(guān)專業(yè)人員參與，要遵循客觀、公正、專業(yè)的原則，既對評級所使用的行業(yè)等基礎(chǔ)進(jìn)行評審，又對評級所使用的方法進(jìn)行審核。

（作者單位：鹽城市財政局）