狂賭比特幣

不需要央行法定鑄造，每個(gè)人都能參與發(fā)行并全球流通；問(wèn)世五年價(jià)格上漲數(shù)萬(wàn)倍，過(guò)去一年中上漲90倍；一個(gè)月暴漲249%，一天之中飆升70%，緊接著半小時(shí)之內(nèi)劇挫50%；有人說(shuō)它貴如黃金，有人斥其一文不值，有人玩得心驚肉跳，有人感覺(jué)刺激無(wú)比——比特幣正在創(chuàng)造并且可能繼續(xù)創(chuàng)造人類金融與貨幣歷史的奇跡。

“中本聰”是誰(shuí)？

時(shí)至今日，沒(méi)人能說(shuō)出比特幣的形狀，更無(wú)人能道出比特幣的成色，這一遨游于網(wǎng)絡(luò)虛擬世界的幣種，如同它的創(chuàng)始人中本聰那樣，永遠(yuǎn)蒙著一層厚厚的迷霧。2008年10月31日，中本聰在一個(gè)隱秘的密碼學(xué)討論組上發(fā)表了一篇名為《比特幣：一種點(diǎn)對(duì)點(diǎn)的現(xiàn)金支付系統(tǒng)》的研究報(bào)告，詳細(xì)闡述了對(duì)于電子貨幣的新構(gòu)想。不久，中本聰在P2P（點(diǎn)對(duì)點(diǎn)或人對(duì)人）對(duì)等網(wǎng)絡(luò)和分布式數(shù)據(jù)庫(kù)的平臺(tái)上，開(kāi)發(fā)出比特幣發(fā)行、交易和賬戶管理的操作系統(tǒng)。這個(gè)系統(tǒng)讓遍布整個(gè)對(duì)等網(wǎng)絡(luò)用戶端的各節(jié)點(diǎn)，按照其種子文件達(dá)成網(wǎng)絡(luò)協(xié)議，“比特幣”正式誕生。

比特幣面世之后，迅速引起了極客們的跟風(fēng)。然而，令所有極客不解的是，將比特幣拋到網(wǎng)絡(luò)空間后，中本聰卻從眾人的視線中逐漸淡出。2011年春天，在丟下了“我開(kāi)始干別的事了”這句話后，他徹底從互聯(lián)網(wǎng)空間蒸發(fā)。

沒(méi)有人能夠知道中本聰?shù)恼鎸?shí)身份，只知道這位神秘人物在他擁有的最早區(qū)塊中為自己留下了200萬(wàn)個(gè)比特幣，而且這些比特幣至今還未被動(dòng)過(guò)。不少極客也進(jìn)入到了中本聰注冊(cè)的域名中，雖然搜索到了一些信息，如中本聰是一位日本男性，年齡36歲，但所有人都清楚這是一個(gè)假身份。即便是后來(lái)負(fù)責(zé)維修比特幣項(xiàng)目的兩位google工程師，也聲稱從未見(jiàn)過(guò)中本聰。

也許中本聰只想告訴人們，他創(chuàng)造了規(guī)則，然后就讓系統(tǒng)自己運(yùn)行。

與各國(guó)法定通用貨幣和互聯(lián)網(wǎng)其他虛擬貨幣需要依賴于特定的發(fā)行機(jī)構(gòu)完全不同，比特幣只是一種程序的產(chǎn)物，鑄幣權(quán)下放給世界上任何一個(gè)人，這種“去中心化”的貨幣發(fā)行安排確保了比特幣總量不會(huì)受到外界操控。重要的是，比特幣從技術(shù)上規(guī)定了總量，即到2140年時(shí)，其總供給將達(dá)到2100萬(wàn)個(gè)的極限。不僅如此，比特幣的交易完全匿名和不需要任何中介，而是在點(diǎn)對(duì)點(diǎn)之間直接進(jìn)行，正因?yàn)槿绱?，比特幣的私密性很?qiáng)，能夠?qū)崿F(xiàn)對(duì)個(gè)人隱私最大限度的保護(hù)。比特幣由此也被看做是世界上第一枚“百姓貨幣”。

“挖”出來(lái)的貨幣

既然比特幣存在于P2P網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上，因此，任何一個(gè)參與到P2P的互聯(lián)網(wǎng)用戶都有資格發(fā)現(xiàn)和生產(chǎn)比特幣。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，就是用戶先下載一個(gè)客戶端，運(yùn)行專用的比特幣運(yùn)算軟件，繼而注冊(cè)各種合作網(wǎng)站，再把你注冊(cè)的用戶名和密碼填入計(jì)算程序中，然后點(diǎn)擊“運(yùn)算”，比特幣的生產(chǎn)程序就正式開(kāi)始。換言之，獲取比特幣的過(guò)程，就是用戶不斷在計(jì)算機(jī)上解答數(shù)學(xué)題的過(guò)程，誰(shuí)先解出答案就可獲得一定數(shù)量的比特幣。以上計(jì)算過(guò)程被稱為“挖礦”，而參與其中的用戶就成為“礦工”。

顯然，全球計(jì)算機(jī)用戶可以在任何一個(gè)地方和任何一個(gè)時(shí)點(diǎn)接入比特幣系統(tǒng)，從而成為“礦工”。按照規(guī)則，目前平均每10分鐘網(wǎng)絡(luò)會(huì)提供25個(gè)比特幣，而比特幣系統(tǒng)會(huì)自動(dòng)控制數(shù)學(xué)題目的難度，來(lái)保證比特幣的產(chǎn)生速度；同時(shí)，很多人會(huì)使用同一程序“搶答”，而且還會(huì)有越來(lái)越多的人加入，這樣，用戶“挖礦”難度越來(lái)越大，當(dāng)一枚枚比特幣被“挖”出來(lái)后，存量的比特幣將越來(lái)越少，后續(xù)的“挖礦”難度將更高。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，2012年全球用戶平均每10分鐘成功“挖礦”可獲得50個(gè)比特幣，到2017年，該數(shù)字會(huì)減半至12.5比特幣，之后每隔4年再減半。而進(jìn)入2030年以后，剩余約100萬(wàn)個(gè)比特幣將可能花費(fèi)數(shù)10年才能挖掘出來(lái)，直至2140年最后一枚比特幣被“挖掘”出來(lái)，這種電子貨幣的總供給量將鎖定在2100萬(wàn)個(gè)。

顯然，決定“挖礦”成功率的因素，已經(jīng)不是“礦工”本人的數(shù)學(xué)能力，而是是否擁有CPU和顯卡功能都十分強(qiáng)大的電腦，于是專業(yè)的“挖礦機(jī)”應(yīng)運(yùn)而生。據(jù)悉，專業(yè)的“挖礦機(jī)”為追求極致的運(yùn)算速度而舍棄了其他功能，目前的價(jià)格從幾十萬(wàn)元到上百萬(wàn)元不等。除了美國(guó)、日本等國(guó)出現(xiàn)了開(kāi)發(fā)“挖礦機(jī)”的企業(yè)，國(guó)內(nèi)的蘭德科技股份有限公司聯(lián)合了英國(guó)比特幣發(fā)展有限公司開(kāi)建大型比特幣硬件生產(chǎn)工廠，與此同時(shí)，上市公司三五互聯(lián)與中金在線已簽署了合作意向書(shū)，擬共同開(kāi)發(fā)比特幣項(xiàng)目，合作范圍包括拓展比特幣相關(guān)廣告業(yè)務(wù)、研發(fā)比特幣挖礦機(jī)等。

目前，全世界已有至少500臺(tái)超級(jí)計(jì)算機(jī)參與比特幣挖礦，其平均網(wǎng)絡(luò)運(yùn)算速度超過(guò)了1exaFLOPS，創(chuàng)下歷史新高。所謂1exaFLOPS，即每秒進(jìn)行百億億次（10的18次方）浮點(diǎn)計(jì)算。資料顯示，目前市場(chǎng)上的比特幣數(shù)量?jī)H為1200萬(wàn)枚左右，而排名前23名大戶持有410余萬(wàn)枚比特幣。除了中本聰本人擁有最多的比特幣外，排名第二的是因Facebook出名的溫克萊沃斯兄弟，他們持有約11萬(wàn)枚。為了免受黑客的盜取，溫克萊沃斯兄弟將持有的比特幣加密，存在不同U盤(pán)中，而且將U盤(pán)存放在三個(gè)不同城市的銀行保險(xiǎn)柜里。

中國(guó)國(guó)內(nèi)比特幣的最大擁有者，是一個(gè)叫李笑天的人。李笑天曾經(jīng)是新東方的老師，兩年前李笑天投資近百萬(wàn)人民幣，在交易市場(chǎng)購(gòu)入比特幣。如今李笑天的手中比特幣已超過(guò)1萬(wàn)多枚，而且最近還以個(gè)人名義擔(dān)保，要將一個(gè)名為Bitcoinsand的網(wǎng)站變成“第一個(gè)在線比特幣銀行”，該銀行簡(jiǎn)介中寫(xiě)道，只要將比特幣存到這里，每天將獲得0.016%的穩(wěn)定利息收益。

玩得心驚肉跳

在最初出現(xiàn)的時(shí)候，比特幣只是少量游戲發(fā)燒友眼中的玩具，幾乎一文不值。數(shù)據(jù)顯示，2008年時(shí)，1比特幣僅相當(dāng)于0.03美元。然而今天，比特幣不僅成為全球最熱銷的幣種，而且價(jià)值一飛沖天?？梢哉f(shuō)，2013年是比特幣的“元年”，因?yàn)榇藭r(shí)，一個(gè)像模像樣的金融生態(tài)圈才正式建立起來(lái)，比特幣才真正成為“貨幣”。

比特幣火箭般的增值速度，讓任何人都瞠目結(jié)舌。2011年，比特幣完成了兌美元1：1的華麗轉(zhuǎn)身。2012年底，比特幣登上了1：13.5美元的價(jià)格高位。2013年底，比特幣成功突破1：1000美元的歷史大關(guān)。短短三年，比特幣上漲了3萬(wàn)倍。有人預(yù)言，到2014年，比特幣會(huì)漲至1：3000美元。

當(dāng)然，與任何貨幣一樣，比特幣也不是沒(méi)有斜率的直線飆升，其頻繁演繹的“過(guò)山車”行情同樣創(chuàng)造了歷史。2013年4月10日，比特幣創(chuàng)出了266美元的階段性新高，但在當(dāng)天午后30分鐘內(nèi)，就從266美元下跌至135美元，并在當(dāng)天夜晚達(dá)到105美元的低點(diǎn)。2013年11月19日，比特幣沖至空前的900美元，但隨后30分鐘內(nèi)，跌破650美元。一天之內(nèi)狂跌60%，其震蕩幅度之大，超越了傳統(tǒng)投資領(lǐng)域的一切項(xiàng)目。

可以為投資人提供比特幣買賣的是遍布全球的50家交易平臺(tái)，其中交易量排名靠前的有MtGox（日本）、Bitstamp（斯洛文尼亞）和BTC-er（美國(guó)）等，中國(guó)國(guó)內(nèi)除了BTC China、OkCoin和火幣網(wǎng)等三家最大比特幣交易平臺(tái)外，還有20多家大小不同的交易網(wǎng)站。由于“挖礦”獲得比特幣的難度在增加，因此，更多人只能通過(guò)交易平臺(tái)來(lái)獲取比特幣，并且通過(guò)買賣交易獲取利潤(rùn)。與證券交易有所不同，比特幣可以24小時(shí)不間斷地交易。據(jù)bitcoincharts.com網(wǎng)站統(tǒng)計(jì)，目前全球比特幣交易市場(chǎng)的總市值已經(jīng)超過(guò)80億美元。

活躍于中國(guó)比特幣交易網(wǎng)站上的國(guó)內(nèi)投資者所完成的成交量格外令人注目。海外交易網(wǎng)站Fiatleak.com的一張動(dòng)態(tài)圖顯示，來(lái)自中國(guó)的比特幣交易量幾乎是其他國(guó)家投資量總和的兩倍，而且中國(guó)比特幣交易量已經(jīng)超越了美國(guó)和日本，成為單日比特幣交易量最多的國(guó)家；與此相對(duì)應(yīng)，BTC China的日交易額已經(jīng)超過(guò)MtGox，成為全球交易額最大的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)。分析人士認(rèn)為，2013年比特幣價(jià)格一路狂飆，主要是因?yàn)橹袊?guó)投資者大規(guī)模進(jìn)場(chǎng)。

比特幣受到投資人的狂熱追捧以及火爆行情的上演，主要是許多人篤信比特幣將成為大眾市場(chǎng)的流通貨幣甚至是“世界貨幣”，未來(lái)價(jià)值不可估量。在國(guó)外，加拿大溫哥華已經(jīng)設(shè)置了比特幣ATM，允許比特幣與法定貨幣之間進(jìn)行流通，歐洲街頭也開(kāi)始出現(xiàn)可兌換比特幣的ATM機(jī)，塞浦路斯最大私立大學(xué)尼科西亞大學(xué)還允許學(xué)生用比特幣交學(xué)費(fèi)。在國(guó)內(nèi)，網(wǎng)友們除了使用比特幣購(gòu)買網(wǎng)絡(luò)游戲當(dāng)中的衣服、帽子等虛擬商品外，還可以在淘寶店購(gòu)買各種物品。

泡沫中的風(fēng)險(xiǎn)

從本質(zhì)上說(shuō)，比特幣作為一種虛擬貨幣，屬于網(wǎng)絡(luò)時(shí)代的金融創(chuàng)新，設(shè)計(jì)者的初衷也許是企圖通過(guò)這個(gè)新玩意傳遞出對(duì)一種絕對(duì)自由精神的追求，然而，現(xiàn)實(shí)是持有比特幣的多少已經(jīng)成為財(cái)富量大小的標(biāo)尺，真正交易比特幣的人不是為了使用，更多是用作投資，這種本質(zhì)上的變異，已經(jīng)為比特幣的命運(yùn)埋下了最大的風(fēng)險(xiǎn)。

經(jīng)濟(jì)史已經(jīng)證明，人們之所以愿意持有某種貨幣，是因?yàn)槠浔澈笥醒胄泻蛧?guó)家強(qiáng)權(quán)進(jìn)行信用背書(shū)，尤其是在其出現(xiàn)劇烈波動(dòng)時(shí)，監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)強(qiáng)力進(jìn)行干預(yù)，保護(hù)持有人的權(quán)益。而比特幣標(biāo)榜“去中心化”，等于宣布自己是一個(gè)缺乏信用保證載體的貨幣，其背后缺乏任何政府和機(jī)構(gòu)為其信用背書(shū)。這一特征決定了比特幣只能成為一個(gè)概念化的炒作工具。

不同于法定貨幣和實(shí)物貨幣的價(jià)值依賴于實(shí)體經(jīng)濟(jì)，比特幣沒(méi)有任何實(shí)體資產(chǎn)的支撐，其價(jià)值完全建立在持有者的信心之上，而這種信心又最終取決于持有者預(yù)期以及比特幣實(shí)際應(yīng)用和支付能力。然而，由于總量上受到嚴(yán)格控制，這就限制了比特幣的普及范圍，而且當(dāng)越來(lái)越多的比特幣作為儲(chǔ)藏手段而被“窖藏”起來(lái)時(shí)，現(xiàn)實(shí)中的比特幣將越來(lái)越少，貨幣供給不能滿足貨幣需求，物價(jià)隨之下降，引致惡性通貨緊縮。雖然比特幣持有者的購(gòu)買能力因?yàn)閹胖瞪仙鰪?qiáng)，但企業(yè)對(duì)比特幣的風(fēng)險(xiǎn)厭惡情緒會(huì)加速上升，比特幣的應(yīng)用空間將急劇收窄，甚至蕩然無(wú)存。在這種情況下，投資者手中的比特幣只能是如同敝屣。

“龐氏騙局”是人們凝聚到比特幣上的最大問(wèn)號(hào)。1919年，一位意大利裔投機(jī)商策劃出了一個(gè)事實(shí)上子虛烏有的企業(yè)投資項(xiàng)目，許諾投資者將在三個(gè)月內(nèi)得到40%的回報(bào)，然后他把新投資者的錢作為快速盈利付給最初投資的人，從而在七個(gè)月內(nèi)誘使3萬(wàn)多名投資者上當(dāng)。比較分析發(fā)現(xiàn)，比特幣現(xiàn)在的人氣高漲與“龐氏騙局”中的許多特征頗為相似，比如，低風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)的反投資規(guī)律；投資訣竅的不可知和不可復(fù)制性；投資的反周期性特征等。甚至不排除這種可能：比特幣發(fā)明者利用一個(gè)安全、可靠、去中心化、匿名的電子支付系統(tǒng)的構(gòu)想，成功把虛擬流動(dòng)性注入進(jìn)來(lái)——而不是從外部導(dǎo)入真實(shí)流動(dòng)性——然后讓虛擬流動(dòng)性與真實(shí)貨幣產(chǎn)生關(guān)聯(lián)，坐等后人推動(dòng)貨幣升值。更須關(guān)注的是，比特幣的機(jī)制中，越早進(jìn)入者不僅造幣成本低，而且致富的機(jī)會(huì)大，這就酷似一場(chǎng)“誘騙接棒者”的把戲，看誰(shuí)是最后的接棒人。

由于仰仗于網(wǎng)絡(luò)交易，來(lái)自技術(shù)平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)無(wú)疑成為了比特幣的硬傷，其面臨的最大威脅就是網(wǎng)絡(luò)病毒與黑客的襲擊。前不久，捷克一個(gè)名為Bitcash.cz的比特幣交易網(wǎng)站宣布，黑客盜走了用戶存儲(chǔ)在這里的比特幣，數(shù)量不明。日前發(fā)布的《中國(guó)信息安全綜合報(bào)告》表明，僅2013年上半年，瑞星就截獲到2204個(gè)與比特幣相關(guān)的病毒樣本，一種名為“Kelihos”的比特幣病毒，不僅會(huì)查找用戶電腦上關(guān)于比特幣錢包的信息，還會(huì)盜取比特幣。而據(jù)360安全中心《2013年第三季度安全報(bào)告》顯示，比特幣投資者正面臨比特幣“挖礦木馬”、投資賬戶盜號(hào)以及交易市場(chǎng)淪陷三類威脅。最新數(shù)據(jù)顯示，比特幣“挖礦木馬”家族正在急劇膨脹，最近一個(gè)月木馬變種已達(dá)近萬(wàn)個(gè)。而不久前，香港一個(gè)曾經(jīng)在比特幣圈紅極一時(shí)的交易網(wǎng)站GBL突然關(guān)閉，就在絕大多數(shù)用戶還沒(méi)有來(lái)得及將賬戶中的資金提出來(lái)的時(shí)候，GBL老板已經(jīng)卷款跑路。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，受害者約500人，損失金額或?qū)⒊^(guò)2000萬(wàn)元。

雖然傳言德國(guó)政府正在考慮承認(rèn)比特幣的合法地位，而且美國(guó)國(guó)會(huì)聽(tīng)證會(huì)也釋放出了比特幣“合法”的信號(hào)，前美聯(lián)儲(chǔ)主席伯南克也表示比特幣“可能擁有長(zhǎng)遠(yuǎn)的未來(lái)”，但這并不等于政府可以對(duì)比特幣撒手不管。就在前一段時(shí)期，泰國(guó)宣布了比特幣為非法貨幣，并進(jìn)行全面性的封殺。由于發(fā)現(xiàn)涉嫌洗錢和販毒，美國(guó)國(guó)土安全部在2013年5月凍結(jié)了全球最大的比特幣交易所Mt.Gox的兩個(gè)賬戶。十分重要的是，由于比特幣與現(xiàn)實(shí)貨幣掛鉤，讓這個(gè)虛擬品種彰顯出了巨大的誘惑力，“熱錢”可能大規(guī)模涌入，由此將引發(fā)金融動(dòng)蕩，進(jìn)而沖擊實(shí)體經(jīng)濟(jì)。在這種情況下，官方會(huì)揭去對(duì)待比特幣的溫情面紗，更多的國(guó)家政府機(jī)構(gòu)將加入到對(duì)比特幣的圍剿之中。