議公允價(jià)值計(jì)量

西安交通大學(xué)經(jīng)濟(jì)與金融學(xué)院 李婷婷

議公允價(jià)值計(jì)量

西安交通大學(xué)經(jīng)濟(jì)與金融學(xué)院 李婷婷

我國對(duì)公允價(jià)值計(jì)量的采用是與國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則趨同的表現(xiàn)，本文從公允價(jià)值計(jì)量的基本內(nèi)容包括理論基礎(chǔ)、含義、特點(diǎn)以及如何運(yùn)用做了簡要分析，并且論述了它在我國的利弊表現(xiàn)，最后對(duì)完善公允價(jià)值計(jì)量作了一些建議。

公允價(jià)值計(jì)量 基本內(nèi)容 利弊

SOHO中國大部分收益都是持有物業(yè)公允價(jià)值變動(dòng)所貢獻(xiàn)，未來其業(yè)績會(huì)出現(xiàn)上下波動(dòng)。

匯控稅前盈利下跌12億美元，主要是由于自身債務(wù)公允價(jià)值出現(xiàn)52億美元虧損。

法國興業(yè)銀行在其年報(bào)中解釋：負(fù)債的公允價(jià)值出現(xiàn)重大調(diào)整，導(dǎo)致賬面縮水……

在系列新聞報(bào)導(dǎo)中往往可以看到公允價(jià)值計(jì)量對(duì)會(huì)計(jì)利潤計(jì)量和會(huì)計(jì)列報(bào)所產(chǎn)生的重大影響。下面我們就來分析一下我國公允價(jià)值計(jì)量的基本內(nèi)容和引入后帶來的利弊趨勢。

一、基本內(nèi)容分析

我國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)在2006年與國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則接軌，采用公允價(jià)值計(jì)量模式并實(shí)現(xiàn)其在我國的本土化。在發(fā)布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》中，公允價(jià)值的定義是“公允價(jià)值?是指在公允價(jià)值計(jì)量下?資產(chǎn)和負(fù)債按照在公平交易中?熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)量?！?/p>

首先,公允價(jià)值源自何處？它誕生于會(huì)計(jì)目標(biāo)決策有用計(jì)量觀。隨著社會(huì)進(jìn)步和代理理論的發(fā)展，所有者和經(jīng)營者責(zé)權(quán)分離，他們通過證券市場反映的信息進(jìn)行溝通，會(huì)計(jì)列報(bào)的目標(biāo)變?yōu)橄蛲顿Y者和債權(quán)人提供有效的決策信息。所以財(cái)務(wù)報(bào)告即彰顯著一種決策有用觀?意味著在確保合理可靠的前提下?財(cái)務(wù)報(bào)告的表內(nèi)部分大量使用公允價(jià)值計(jì)量?把公允價(jià)值融于財(cái)務(wù)報(bào)表本身?以提高財(cái)務(wù)報(bào)告的決策有用性。會(huì)計(jì)人員因而做到對(duì)投資者、債券人負(fù)責(zé)，健全投資市場，同時(shí)也提高會(huì)計(jì)師行業(yè)的可信水平。

其次，何為公允價(jià)值？第一，公允價(jià)值是在活躍市場上交易的價(jià)格，活躍市場意指所交易的對(duì)象具有同質(zhì)性、存在著熟悉交易情況的雙方、存在公平報(bào)價(jià)得的市場。第二，形成公允價(jià)值的交易和交易雙方可以不真實(shí)的存在，所反映的是最為可能的交易價(jià)格。第三，公允價(jià)值具有隨機(jī)性和動(dòng)態(tài)性，它需要依靠會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷，會(huì)隨著會(huì)計(jì)人員的更替而變化。并且公允價(jià)值是反映當(dāng)前市場上對(duì)資產(chǎn)或負(fù)債的評(píng)價(jià)?隨著經(jīng)濟(jì)狀況、市場上資金供給雙方需求的變化而變化的?是一個(gè)動(dòng)態(tài)的、不確定的價(jià)值指標(biāo)。

從報(bào)表具體內(nèi)容來看，公允價(jià)值在我國主要應(yīng)用于以下交易或事項(xiàng)：投資性房地產(chǎn)、金融工具的公允價(jià)值計(jì)量，非貨幣性資產(chǎn)交換、債務(wù)重組和非共同控制下的企業(yè)合并等交易或事項(xiàng)上的計(jì)量。在新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，已有超過一半的準(zhǔn)則不同程度地運(yùn)用了公允價(jià)值計(jì)量屬性。例如，在《第3號(hào)--投資性房地產(chǎn)》中，準(zhǔn)則規(guī)定了企業(yè)可采取公允價(jià)值模式和成本模式兩種計(jì)量方法。在成本模式下，企業(yè)計(jì)提折舊或攤銷，并在期末進(jìn)行該投資性房地產(chǎn)的減值測試，計(jì)提相應(yīng)的減值準(zhǔn)備；而在采用公允價(jià)值計(jì)量時(shí)，投資性房地產(chǎn)的折舊、減值直接反映在當(dāng)前公允價(jià)值變動(dòng)中，對(duì)當(dāng)期利潤產(chǎn)生影響。在企業(yè)之間的非貨幣資產(chǎn)交易、和非同一控制下的企業(yè)重組情況下，公允價(jià)值計(jì)量避免了低估資產(chǎn)價(jià)值的缺陷，市場交易進(jìn)而更加透明完善。這樣來看，公允價(jià)值計(jì)量優(yōu)勢明顯——利于反映的會(huì)計(jì)信息更加真實(shí)有效、利于資本保全、符合成本費(fèi)用配比性的原則、更好地和國際慣例接軌。

二、利弊分析

在列舉公允價(jià)值計(jì)量基本內(nèi)容的過程中已經(jīng)分析了其具有的優(yōu)勢，以下從其對(duì)會(huì)計(jì)列報(bào)整體性方面來分析其不足：

(一)會(huì)計(jì)信息整體的相關(guān)性和可靠性大大降低

公允價(jià)值計(jì)量會(huì)大大提升會(huì)計(jì)利潤的賬面表現(xiàn)和資產(chǎn)規(guī)模水平，影響銀行對(duì)企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估等其他方面。仍以投資性房地產(chǎn)為例：當(dāng)投資性房地產(chǎn)期末公允價(jià)值與賬面價(jià)值相等時(shí)，成本模式計(jì)提折舊抵減當(dāng)期損益，而公允價(jià)值不對(duì)賬面價(jià)值進(jìn)行處理，因此前者利潤表現(xiàn)低于后者。當(dāng)期末公允價(jià)值低于賬面價(jià)值時(shí)，公允價(jià)值計(jì)量通過損益調(diào)整調(diào)減當(dāng)期利潤，而成本模式在計(jì)提減值準(zhǔn)備調(diào)減利潤的同時(shí)仍需計(jì)提折舊，會(huì)計(jì)利潤依舊低于公允價(jià)值模式下的表現(xiàn)。高于時(shí)則相反。可見，無論投資性房地產(chǎn)的市值如何變化，企業(yè)采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)總會(huì)表現(xiàn)出更高的盈利水平和更大的資產(chǎn)規(guī)模，這有利于跨越銀行的指標(biāo)“塹壕”，獲得更好的信用評(píng)價(jià)和更多貸款的授權(quán)。

(二)財(cái)務(wù)報(bào)表的決策有用計(jì)量觀遭到顛覆

企業(yè)采用公允價(jià)值計(jì)量模式，資產(chǎn)、負(fù)債的變動(dòng)將被通過公允價(jià)值變動(dòng)損益進(jìn)入所有者權(quán)益，從而影響當(dāng)期利潤。公允價(jià)值是會(huì)計(jì)人員主管臆斷而來，易受經(jīng)濟(jì)條件下需求、供給、投資預(yù)期等等的影響，企業(yè)財(cái)務(wù)信息也隨之而變化，加之信息市場的滯后也產(chǎn)生誤導(dǎo)財(cái)務(wù)報(bào)表的使用者的現(xiàn)象。

(三)公允價(jià)值難以認(rèn)定和我國公允價(jià)值計(jì)量市場環(huán)境的欠缺

由于公允價(jià)值具有的動(dòng)態(tài)性和不確定性，并且缺乏一個(gè)行之有效的信息平臺(tái)可以迅速、真實(shí)、公允地反映資產(chǎn)、負(fù)債以及行業(yè)的其他相關(guān)信息，公允價(jià)值計(jì)量被誤用、濫用。所以迫切需要健全信息市場，規(guī)范計(jì)量操作。

三、發(fā)展建議

完善公允價(jià)值計(jì)量在我國的有效性和有利性，需要我們做到以下幾點(diǎn)：

首先，改革和改善市場環(huán)境。進(jìn)行經(jīng)濟(jì)體制改革和產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化，保證市場主體之間的公平競爭；完善公司治理結(jié)構(gòu)并推行現(xiàn)代化企業(yè)制度，以活躍我國資本市場；建立全國乃至全球性的信息共享平臺(tái)，提高公允價(jià)值計(jì)量的可操作性。

進(jìn)而，規(guī)范公允價(jià)值計(jì)量具體操作，加強(qiáng)公允價(jià)值運(yùn)用的監(jiān)督。從提高會(huì)計(jì)人員職業(yè)勝任能力做起，使其在遵守操作規(guī)范的前提下做出合理的判斷和估計(jì)，并對(duì)不正當(dāng)使用公允價(jià)值計(jì)量的進(jìn)行嚴(yán)厲懲罰。

相信公允價(jià)值計(jì)量必定會(huì)在未來大放光彩。

[1]支曉強(qiáng),童盼.公允價(jià)值計(jì)量的邏輯基礎(chǔ)和價(jià)值基礎(chǔ).2010

[2]孫鳳英,劉凱旋.金融危機(jī)背后公允價(jià)值的反思.2009

[3]張洽.公允價(jià)值運(yùn)用中存在的問題及對(duì)策.2010