會計信息市場化

王鋒革

本文以交易成本和產(chǎn)權(quán)理論為基礎(chǔ)，對會計信息的產(chǎn)權(quán)進(jìn)行了分析與界定，認(rèn)為企業(yè)的所有者擁有會計信息的產(chǎn)權(quán)，并且對會計信息市場化的必要性和可能性進(jìn)行了探討，認(rèn)為會計信息市場化必要的，是未來發(fā)展的趨勢，而且也是可能的。最后，本文介紹了會計信息市場化的模式和衍生問題的解決思路。

會計信息產(chǎn)權(quán)的界定

會計信息是企業(yè)會計信息系統(tǒng)的產(chǎn)出。杜興強（2002）認(rèn)為它具有強烈的技術(shù)屬性，但是同時其也具有重要的社會屬性。會計信息蘊含著很多權(quán)利，對于不同的利益相關(guān)者會帶來不同的經(jīng)濟后果 。

在現(xiàn)代企業(yè)制度中，所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)往往是分離的，這意味著企業(yè)的所有者并不直接管理企業(yè)，而是聘請職業(yè)經(jīng)理人來管理企業(yè)。因此，會計信息是企業(yè)的會計信息系統(tǒng)的產(chǎn)出，它的存在是由于所有者的需要，是管理層經(jīng)營企業(yè)的經(jīng)濟結(jié)果的體現(xiàn)，所以盡管會計信息是由企業(yè)的會計人員生產(chǎn)的，但是會計信息的產(chǎn)權(quán)必然是企業(yè)的所有者。

會計信息的外部性

外部性是指一個主體或一個人的行為，直接或間接地對其它主體或個人產(chǎn)生影響（這種影響分為有利的影響——外部節(jié)約和不利的影響——外部不經(jīng)濟兩種）。

會計信息產(chǎn)權(quán)的錯位產(chǎn)生了外部性，而這種會計信息產(chǎn)生的外部性是雙向的，一方面，管理層可能通過控制企業(yè)會計人員對企業(yè)盈余進(jìn)行操縱，粉飾財務(wù)報表，披露虛假信息，或者隱瞞應(yīng)當(dāng)披露的重要信息，從而導(dǎo)致相關(guān)利益者做出錯誤決策，蒙受重大經(jīng)濟損失；另一方面，相關(guān)利益者對會計信息的要求過高過多，也會加大企業(yè)會計信息的生產(chǎn)成本，同時可能泄露企業(yè)商業(yè)秘密，降低企業(yè)的競爭力。

會計信息市場化的必要性與可能性

會計信息的產(chǎn)權(quán)錯位導(dǎo)致了外部不經(jīng)濟，造成了相關(guān)利益者的損失，而要降低這種外部不經(jīng)濟，我們需要將外部性內(nèi)部化，而其中一種可行途徑就是會計信息的市場化。

會計信息一直以來都以公共產(chǎn)品的形式存在，如果將會計信息進(jìn)行市場化，則會計信息將不再是公共產(chǎn)品，而成為商品。

在解決這個問題的時候，目前迅速發(fā)展的IT技術(shù)為我們提供了肯定的答案。隨著電腦和網(wǎng)絡(luò)的普及，信息的傳播已經(jīng)非?？焖俸头奖悖娮由虅?wù)也得到迅速發(fā)展，幾乎沒有什么東西是無法進(jìn)行網(wǎng)上交易的，并且網(wǎng)上交易的費用非常低廉，迅速而方便。這為會計信息的市場化提供了良好的基礎(chǔ)，作為一種信息商品，會計信息可以和其它商品一樣在網(wǎng)絡(luò)上進(jìn)行交易，簡單、方便、快捷并且耗費很低的成本。

會計信息市場化的模式

首先由會計準(zhǔn)則制定部門和監(jiān)管部門制定會計信息的最低披露標(biāo)準(zhǔn)和生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)、方法；其次，會計服務(wù)公司根據(jù)企業(yè)的原始經(jīng)濟資料編制會計信息，并將會計信息提供給公司所有者，公司向會計服務(wù)公司支付服務(wù)費；再次，由公司聘請會計師事務(wù)所對會計信息進(jìn)行審計，審計完成后由事務(wù)所出具審計報告；最后，公司向網(wǎng)絡(luò)媒體提供會計信息，由網(wǎng)絡(luò)媒體進(jìn)行會計信息的銷售，需要會計信息的消費者通過網(wǎng)上交易購買會計信息，銷售所得由公司和網(wǎng)絡(luò)媒體共享。

通過會計信息市場化，可以有效降低交易成本，主要體現(xiàn)在以下方面。

首先，企業(yè)的會計信息由獨立的會計服務(wù)公司進(jìn)行生產(chǎn)，并且經(jīng)過獨立的會計師事務(wù)所審計，經(jīng)過多重控制以及職責(zé)分離，管理層試圖對會計信息實施舞弊的難度增加，會計信息的獨立性和可靠性得到保障，有效維護了各利益相關(guān)者的權(quán)利。

其次，在保證最低披露標(biāo)準(zhǔn)的基礎(chǔ)上，在保護企業(yè)商業(yè)秘密的原則內(nèi)，企業(yè)可能根據(jù)不同的信息需求者的需要提供個性化的會計信息，滿足各方利益相關(guān)者的多樣化的需求。

最后，企業(yè)會計信息成為了商品，其可以在網(wǎng)絡(luò)自由銷售，從而使企業(yè)獲得了收益，這部分收益可以補償企業(yè)生產(chǎn)會計信息的成本，提高企業(yè)提供會計信息的積極性，降低信息不對稱。

會計信息市場化的衍生問題及解決思路

盡管會計信息市場化能夠減少代理成本，降低交易費用，提升各利益相關(guān)者的效用，其在具體實施過程中仍然存在很多問題。

（1）商業(yè)機密泄露

由于企業(yè)的會計信息是由外部會計服務(wù)公司來生產(chǎn)的，需要向會計服務(wù)公司提供原始的經(jīng)濟資料，這使得會計服務(wù)公司對企業(yè)的內(nèi)部財務(wù)狀況了解的一清二楚，那么企業(yè)的商業(yè)機密也就被外部會計服務(wù)公司掌握了。因此，如何保證會計服務(wù)公司不會泄露客戶的商業(yè)機密，是會計信息市場化能否順利實施的關(guān)鍵。

（2）風(fēng)險責(zé)任劃分

目前，由于企業(yè)會計人員隸屬于管理層管理，失去了其獨立性，因此企業(yè)的財務(wù)工作成果是由管理層負(fù)責(zé)的，這也是管理層需要在財務(wù)報告上簽署承擔(dān)責(zé)任的原因。但是，會計信息市場化之后，會計服務(wù)公司獨立于管理層生產(chǎn)企業(yè)的會計信息，其需要對其工作的結(jié)果——企業(yè)的會計信息負(fù)責(zé)，而不是管理層，因為這時管理層已經(jīng)無法控制會計信息的生產(chǎn)活動按照自己的意愿進(jìn)行。

（1）缺乏法律保護

1、現(xiàn)有法律對民事責(zé)任的規(guī)定尚未完善?！蹲C券法》以及《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》對于民事責(zé)任的規(guī)定過于籠統(tǒng)，缺乏進(jìn)一步的說明。而在證券市場建立之前就己存在的《民法通則》未涉及證券違法行為。

2、缺乏保護權(quán)益相關(guān)者的訴訟機制。當(dāng)前，對中小受害投資者的民事賠償缺乏合適的訴訟機制，導(dǎo)致投資者事實上得不到賠償。

（2）證監(jiān)會的處罰力度不足

計小青(2005)的研究發(fā)現(xiàn)：“在受到信息披露違規(guī)處罰的上市公司中，對信息披露違規(guī)的處罰沒有起到增加違規(guī)成本，防止再犯的效果”。

（3）監(jiān)管機制不完善

當(dāng)前，我國會計信息批露監(jiān)管的特點是：分權(quán)明確，信息披露規(guī)則由證監(jiān)會負(fù)責(zé)，而會計準(zhǔn)則、審計準(zhǔn)則的制定，以及注冊會計師協(xié)會都在財政部的控制之下。表面上看，似乎是我國的法律法規(guī)健全，形成多頭共管的良好局面，但從實際的效果來看，卻很不盡然，往往是政出多門。

結(jié)論

會計信息的產(chǎn)權(quán)屬于企業(yè)的股東，但是由于目前企業(yè)的股權(quán)比較分散，股東在對管理層進(jìn)行監(jiān)督時存在“搭便車”的現(xiàn)象，使得股東的剩余控制權(quán)和剩余索取權(quán)并不對等，反而使管理層掌握了剩余控制權(quán)。

當(dāng)然，會計信息的市場化還只是一個設(shè)想，在實施過程中會衍生很多的問題，比如商業(yè)機密的泄露以及管理層、會計服務(wù)公司和會計師事務(wù)所的聯(lián)合舞弊等等。這些問題的解決有待于市場的進(jìn)一步完善和完善法律保護體系的建立。

（作者單位：信永中和會計師事務(wù)所西安分所）