商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理問(wèn)題與對(duì)策研究

摘要：外匯風(fēng)險(xiǎn)又稱(chēng)為外匯市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)中一種重要的風(fēng)險(xiǎn)。它是由引發(fā)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的因子——匯率出現(xiàn)不利的變動(dòng)而使國(guó)家、金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)和個(gè)人等的資產(chǎn)蒙受損失的可能性。外匯風(fēng)險(xiǎn)的概念有廣義和狹義之分，廣義的外匯風(fēng)險(xiǎn)是指由于匯率的變化以及交易者到期違約和外國(guó)政府實(shí)行外匯管制等給外匯交易者和外匯持有者帶來(lái)經(jīng)濟(jì)損失的可能性；狹義的外匯風(fēng)險(xiǎn)僅指由于匯率的變化而給外匯交易者和外匯持有者帶來(lái)經(jīng)濟(jì)損失的可能性。首先，分析了中國(guó)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀；其次，分析了中國(guó)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問(wèn)題；最后，針對(duì)中國(guó)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問(wèn)題，提出了相應(yīng)的對(duì)策。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；外匯風(fēng)險(xiǎn)管理；問(wèn)題；對(duì)策

中圖分類(lèi)號(hào)：F830.7 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1673-291X（2012）27-0063-03

在外匯管理體制改革之前，中國(guó)實(shí)行的是固定匯率制，外匯風(fēng)險(xiǎn)全部由國(guó)家承擔(dān)，商業(yè)銀行沒(méi)有必要，也沒(méi)有工具管理外匯風(fēng)險(xiǎn)。從2005年7月21日起，中國(guó)開(kāi)始實(shí)行以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度，原來(lái)集中由國(guó)家承擔(dān)的匯率風(fēng)險(xiǎn)一下子分散到外匯持有者手里，外匯風(fēng)險(xiǎn)管理成為商業(yè)銀行不得不面對(duì)的一個(gè)話題。銀行的許多業(yè)務(wù)活動(dòng)都蘊(yùn)涵著風(fēng)險(xiǎn)，但像外匯交易那樣能夠使銀行迅速蒙受巨額損失的卻并不多見(jiàn)。隨著人民幣匯率波動(dòng)幅度慢慢擴(kuò)大，中國(guó)商業(yè)銀行面臨的外匯風(fēng)險(xiǎn)程度是相當(dāng)大的，這給商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)管理帶來(lái)了新挑戰(zhàn)。

一、中國(guó)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀

1.國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)管理

與國(guó)外商業(yè)銀行相比，中國(guó)商業(yè)銀行國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)管理起步比較晚。還沒(méi)有建立起自己的內(nèi)部評(píng)估模型，主要借用西方專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)的評(píng)估成果和采用定性分析的方法。具體來(lái)說(shuō)，主要有以下兩種方法 ：（1）評(píng)級(jí)參考法。中國(guó)許多商業(yè)銀行大多參照國(guó)際上的專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)的國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)分析結(jié)果，確定各個(gè)國(guó)家的信用等級(jí)，即采用評(píng)級(jí)參考法。中國(guó)商業(yè)銀行通常根據(jù)國(guó)際機(jī)構(gòu)公布的國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)分析結(jié)果對(duì)每一個(gè)國(guó)家確定信用等級(jí)，一般分為A、B、C、D、E五個(gè)信用等級(jí)，分別代表基本無(wú)風(fēng)險(xiǎn)、低風(fēng)險(xiǎn) 、中度風(fēng)險(xiǎn)、較高風(fēng)險(xiǎn)和高風(fēng)險(xiǎn)。（2）額度管理法。是中國(guó)商業(yè)銀行對(duì)國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)管理最直接、有效的辦法之一，即通過(guò)對(duì)所有與自己有外匯資金業(yè)務(wù)的國(guó)家各方面情況的分析，將國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)分為 A、B、C、D、E五個(gè)從高到低的信用等級(jí)，對(duì)不同信用等級(jí)的國(guó)家給予不同的額度。

2.外匯信貸風(fēng)險(xiǎn)管理

各商業(yè)銀行逐步建立起自己的內(nèi)部評(píng)級(jí)系統(tǒng)，成立由行長(zhǎng)直接負(fù)責(zé)的審貸委員會(huì)。實(shí)行審貸分離、授權(quán)管理的制度。但是總的來(lái)說(shuō)，中國(guó)商業(yè)銀行目前對(duì)信用評(píng)級(jí)重視不夠，信用評(píng)級(jí)主要還用于銀行授信管理和授信業(yè)務(wù)運(yùn)作過(guò)程，對(duì)信用評(píng)級(jí)的其他重要作用（如根據(jù)客戶或貸款的風(fēng)險(xiǎn)確定利率等）發(fā)揮不夠。

3.外匯資金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理

中國(guó)商業(yè)銀行的外匯資金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理呈現(xiàn)以下特征：（1）國(guó)際信用作用明顯。長(zhǎng)期以來(lái)，中國(guó)商業(yè)銀行外匯不良資產(chǎn)比率高居不下，信用證墊款屢屢發(fā)生的情況，但由于國(guó)家信用支撐，沒(méi)有發(fā)生流動(dòng)問(wèn)題。（2）商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)中的流動(dòng)問(wèn)題時(shí)常出現(xiàn)，使整個(gè)銀行體系存在著出現(xiàn)流動(dòng)性問(wèn)題的潛在可能性。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁機(jī)制的存在，掩蓋了商業(yè)銀行實(shí)際存在的流動(dòng)性問(wèn)題。（3）中國(guó)商業(yè)銀行已由單純的資產(chǎn)管理、負(fù)債管理逐步轉(zhuǎn)為資產(chǎn)負(fù)債全面管理，但在具體的操作過(guò)程中，中國(guó)大部分商業(yè)銀行仍采用簡(jiǎn)單的指標(biāo)管理，不能夠依據(jù)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，動(dòng)態(tài)地調(diào)整資產(chǎn)和負(fù)債結(jié)構(gòu)，在保證流動(dòng)性的條件下獲取最大的利潤(rùn)。（4）外匯備付金率普遍比較高，原因在于較多的非（低）贏利資產(chǎn)的沉淀。（5）外匯資金交易市場(chǎng)的空缺，使中國(guó)大多數(shù)商業(yè)銀行只能在資產(chǎn)負(fù)債表中存儲(chǔ)流動(dòng)性，而無(wú)法在金融市場(chǎng)上購(gòu)買(mǎi)流動(dòng)性。這在加大商業(yè)銀行外匯資金備付率的同時(shí)也降低商業(yè)銀行的外匯收益。

4.外匯利率風(fēng)險(xiǎn)管理

外幣利率的市場(chǎng)化提高了利率波動(dòng)的頻率和幅度，并使利率的期限結(jié)構(gòu)更加復(fù)雜。商業(yè)銀行面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)越來(lái)越明顯。商業(yè)銀行借鑒西方先進(jìn)的利率風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和管理技術(shù)，并結(jié)合自己的實(shí)際情況開(kāi)始了自己的外幣利率管理。（1）設(shè)立決策機(jī)構(gòu)，確立利率風(fēng)險(xiǎn)管理在資產(chǎn)負(fù)債管理中的核心地位。（2）借鑒西方先進(jìn)利率風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和管理技術(shù)，開(kāi)發(fā)金融衍生產(chǎn)品交易規(guī)避利率風(fēng)險(xiǎn)。

5.匯率風(fēng)險(xiǎn)管理

由于人民幣對(duì)美元匯率的確定受到種種的限制。還不是完全意義上的市場(chǎng)化，再加上中國(guó)的外匯管制非常嚴(yán)格，對(duì)銀行業(yè)的金融創(chuàng)新采取非常嚴(yán)格的審批制度。因此，匯率風(fēng)險(xiǎn)以及金融創(chuàng)新可能衍生的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)中國(guó)銀行業(yè)的影響還比較小。中國(guó)商業(yè)銀行對(duì)匯率風(fēng)險(xiǎn)管理也缺乏相應(yīng)的經(jīng)驗(yàn)，正處于初步階段。中國(guó)現(xiàn)階段商業(yè)銀行匯率風(fēng)險(xiǎn)管理主要有兩個(gè)內(nèi)容：（1）對(duì)人民幣匯率的管理，即實(shí)行結(jié)售匯制度；（2）對(duì)自營(yíng)和代客外匯交易即其他金融衍生產(chǎn)品的管理。

二、中國(guó)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理方面存在的問(wèn)題

1.對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)管理的認(rèn)識(shí)和理念方面存在問(wèn)題

良好的外匯風(fēng)險(xiǎn)控制模式應(yīng)該是將風(fēng)險(xiǎn)管理貫穿于整個(gè)外匯業(yè)務(wù)的全過(guò)程。為此，銀行機(jī)構(gòu)應(yīng)全面評(píng)估人民幣匯率形成機(jī)制改革與銀行間外匯市場(chǎng)發(fā)展對(duì)本行外匯業(yè)務(wù)和外匯風(fēng)險(xiǎn)的影響，尤其是銀行機(jī)構(gòu)的董事和高級(jí)管理人員應(yīng)對(duì)匯率機(jī)制改革后的外匯風(fēng)險(xiǎn)管理給予足夠重視，將外匯風(fēng)險(xiǎn)控制在本行可承受的合理范圍內(nèi)，確保外匯業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略與本行的風(fēng)險(xiǎn)管理水平、資本充足水平相適應(yīng)。

2.對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)和控制能力有待提高

外匯風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法計(jì)量，就無(wú)法管理，更做不到有效管理。與國(guó)外同類(lèi)銀行相比，中國(guó)商業(yè)銀行在外匯風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量上存在較大差距。例如，外匯風(fēng)險(xiǎn)敞口在國(guó)外是20世紀(jì)七八十年代所普遍使用的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量工具，而中國(guó)銀行才剛剛開(kāi)始嘗試計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)敞口，有些銀行甚至至今都不能準(zhǔn)確算出本行所承擔(dān)的單一貨幣的敞口頭寸和所有外幣的總敞口頭寸。很多銀行盡管從國(guó)際上引入了Kendor+Panaroma等標(biāo)準(zhǔn)化的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)，能夠計(jì)算VaR值，但致命的缺陷是VaR值并沒(méi)有被整合到銀行日常的風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程中，如設(shè)置交易員限額和產(chǎn)品限額等。而且，風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)、控制能力比風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量還要弱得多。

3.商業(yè)銀行的客戶面臨的外匯風(fēng)險(xiǎn)加大，增大了商業(yè)銀行受損的可能性

匯率形成機(jī)制改革不僅會(huì)直接影響商業(yè)銀行賬戶和交易賬戶的資金頭寸，還會(huì)通過(guò)影響其客戶的外匯財(cái)務(wù)狀況，間接地影響商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量和盈利能力。匯率波動(dòng)的頻度和幅度提高后，從事國(guó)際貿(mào)易的客戶經(jīng)營(yíng)賬戶的外匯風(fēng)險(xiǎn)增加，其財(cái)務(wù)狀況將隨著匯率波動(dòng)而盈虧不定，從而影響客戶的償債能力，進(jìn)而使商業(yè)銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)加大。例如，某客戶向大連市某商業(yè)銀行舉借人民幣貸款1.3億元，期限為6—12個(gè)月不等。該企業(yè)為兩頭在外的食品加工企業(yè)，原材料采購(gòu)和銷(xiāo)售回款均以美元計(jì)價(jià)結(jié)算，只能用出口收匯獲得的美元結(jié)匯后得到的人民幣來(lái)歸還貸款。該客戶的利潤(rùn)率為4%～5%，若人民幣升值超過(guò)4%，將對(duì)其收益造成重大影響，降低其償還銀行貸款的能力，從而使銀行貸款風(fēng)險(xiǎn)上升，影響銀行正常的經(jīng)營(yíng)和收益。

4.外匯交易中涉及的信用風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題

詢價(jià)交易與集中撮合成交在信用基礎(chǔ)、清算安排等方面存在差異。中國(guó)外匯市場(chǎng)上詢價(jià)交易的市場(chǎng)約束力遠(yuǎn)比不上撮合方式下央行和交易中心的約束力，因此詢價(jià)交易的違約風(fēng)險(xiǎn)明顯高于撮合方式。隨著詢價(jià)交易方式的普及，逐漸會(huì)有一些風(fēng)險(xiǎn)管理水平相對(duì)落后的金融機(jī)構(gòu)通過(guò)OTC從事外匯交易，因此銀行機(jī)構(gòu)有必要制定并完善交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。銀行機(jī)構(gòu)應(yīng)通過(guò)加強(qiáng)對(duì)交易對(duì)手的授信管理等手段，有效管理交易對(duì)手的信用風(fēng)險(xiǎn)，定期對(duì)交易對(duì)手的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行重估。另外，在授信管理上，商業(yè)銀行應(yīng)把外匯交易涉及的客戶信用風(fēng)險(xiǎn)納入企業(yè)法人統(tǒng)一授信管理。

5.在促進(jìn)銀行外匯衍生交易發(fā)展的同時(shí)，也使得銀行面臨的各種相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)增加

在提供遠(yuǎn)期、掉期等衍生產(chǎn)品時(shí)，銀行能否準(zhǔn)確進(jìn)行定價(jià)，能否有效對(duì)沖和管理風(fēng)險(xiǎn)，不僅直接決定著銀行的盈利能力，也決定著銀行的競(jìng)爭(zhēng)力，甚至是生存能力。目前，國(guó)內(nèi)不同銀行一年期遠(yuǎn)期結(jié)售匯報(bào)價(jià)（中間價(jià)）差異竟然達(dá)到了200個(gè)基本點(diǎn)。表明不同銀行的定價(jià)機(jī)制和水平存在較大差別，市場(chǎng)效率有待提高。

6.外匯交易中涉及的操作風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題

除了匯率風(fēng)險(xiǎn)外，外匯交易中還存在操作風(fēng)險(xiǎn)。如果不能有效控制，銀行一樣有可能遭受巨額損失，兩年多前澳大利亞國(guó)民銀行蒙受的重大外匯交易損失就是一個(gè)典型的案例。2003年10月，澳大利亞國(guó)民銀行四個(gè)外匯交易員進(jìn)行澳大利亞元和新西蘭元對(duì)美元的外匯期權(quán)交易時(shí)，判斷前兩種貨幣對(duì)美元的匯率強(qiáng)勢(shì)將發(fā)生逆轉(zhuǎn)。但后來(lái)這種預(yù)期并未發(fā)生，澳大利亞元對(duì)美元的匯率繼續(xù)上升了13%，而新西蘭元對(duì)美元的匯率則上升了15%。為了掩蓋判斷失誤造成的損失，這些交易員制造了大量虛假交易，直到其他交易員產(chǎn)生懷疑并報(bào)告有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理人員時(shí)才被發(fā)現(xiàn)。2004年1月13日，澳大利亞國(guó)民銀行公開(kāi)披露了此案。當(dāng)時(shí)估計(jì)的損失只是 1.8億澳元，但隨著調(diào)查的深入，兩周后的評(píng)估損失額增加一倍，超過(guò)3.6億澳元。針對(duì)外匯業(yè)務(wù)中的操作風(fēng)險(xiǎn)，2004年11月，美國(guó)紐聯(lián)儲(chǔ)專(zhuān)門(mén)發(fā)布《外匯操作風(fēng)險(xiǎn)管理》，詳細(xì)闡述了銀行在交易前準(zhǔn)備、交易實(shí)現(xiàn)、確認(rèn)、軋差、結(jié)算、往來(lái)賬核對(duì)、財(cái)務(wù)控制等交易流程上應(yīng)遵循的最佳做法。國(guó)內(nèi)銀行應(yīng)吸取國(guó)際上的慘痛教訓(xùn)，同時(shí)努力借鑒國(guó)際上的良好實(shí)踐，嚴(yán)格識(shí)別和控制外匯交易中的操作風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)格分離外匯交易的前、中、后臺(tái)職責(zé)，必要時(shí)可設(shè)置獨(dú)立的中臺(tái)監(jiān)控外匯交易風(fēng)險(xiǎn)。針對(duì)部分銀行有章不循問(wèn)題突出，商業(yè)銀行應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)各項(xiàng)規(guī)章制度的執(zhí)行力度，有效控制合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)。

三、解決中國(guó)商業(yè)銀行外匯風(fēng)險(xiǎn)管理問(wèn)題的對(duì)策

1.商業(yè)銀行應(yīng)增強(qiáng)對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)管理的意識(shí)

除了作為中國(guó)外匯專(zhuān)業(yè)銀行的中行以外，其他商業(yè)銀行開(kāi)辦國(guó)際業(yè)務(wù)的時(shí)間最長(zhǎng)不過(guò)二十年左右，而且由于人民幣長(zhǎng)期以來(lái)盯住美元，中央銀行吸收了全部匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行只是在理論上存在著外匯風(fēng)險(xiǎn)管理的需求，在現(xiàn)實(shí)中一直把信用風(fēng)險(xiǎn)管理作為風(fēng)險(xiǎn)管理工作的重中之重。同時(shí)，目前中國(guó)商業(yè)銀行絕大部分還為國(guó)家或政府所有或控制，尚不明晰的產(chǎn)權(quán)制度為一些高層管理人員內(nèi)部控制提供了機(jī)會(huì)，在利益和業(yè)績(jī)的驅(qū)動(dòng)下，不顧風(fēng)險(xiǎn)、超越制度從事外匯產(chǎn)品交易。因此，應(yīng)從產(chǎn)權(quán)制度、監(jiān)管制度和激勵(lì)約束機(jī)制入手，強(qiáng)化商業(yè)銀行高級(jí)管理人員和外匯從業(yè)人員的崗位責(zé)任意識(shí)和外匯風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。

2.商業(yè)銀行應(yīng)提高對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)控管理

有些銀行尚未建立與外匯業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)部門(mén)相互獨(dú)立的外匯風(fēng)險(xiǎn)（或市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)）管理和控制部門(mén)。內(nèi)部審計(jì)對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)管理體系的審計(jì)內(nèi)容不夠全面，沒(méi)有合理有效的審計(jì)方法。關(guān)鍵問(wèn)題是，國(guó)內(nèi)銀行缺乏真正熟悉外匯業(yè)務(wù)和外匯風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)審人員。由于薪酬不具備競(jìng)爭(zhēng)力。很多銀行即使是交易前臺(tái)也缺乏合格的外匯交易員，這些人很難被配置到內(nèi)控部門(mén)。由于外匯交易、外匯風(fēng)險(xiǎn)有較強(qiáng)的技術(shù)性，沒(méi)有專(zhuān)業(yè)的內(nèi)審人員，很難發(fā)現(xiàn)銀行外匯業(yè)務(wù)中的潛在風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)?，F(xiàn)實(shí)中的問(wèn)題是，內(nèi)審部門(mén)幾乎無(wú)人具備開(kāi)展針對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)的能力，另外，大多數(shù)銀行都沒(méi)有進(jìn)行過(guò)針對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)（市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)）的外部審計(jì)。

3.商業(yè)銀行應(yīng)完善外匯風(fēng)險(xiǎn)的政策和程序，加強(qiáng)對(duì)制度的執(zhí)行力度

大部分銀行的外匯風(fēng)險(xiǎn)管理的政策和程序離專(zhuān)業(yè)化的要求還有一定距離。例如，從政策和程序覆蓋的分支機(jī)構(gòu)和產(chǎn)品條線看，中國(guó)很多銀行的政策和程序并沒(méi)有完全覆蓋商業(yè)銀行的各個(gè)分支機(jī)構(gòu)、產(chǎn)品條線以及銀行的表內(nèi)、表外業(yè)務(wù)。制度執(zhí)行中存在的問(wèn)題同樣不容忽視。很多制度只是紙上畫(huà)畫(huà)。但實(shí)際中實(shí)施不力，甚至根本無(wú)人執(zhí)行。例如，很多銀行外匯產(chǎn)品的估值和定價(jià)政策在執(zhí)行中問(wèn)題百出；如何考慮產(chǎn)品、期限、內(nèi)部預(yù)期收益要求等綜合因素來(lái)確定針對(duì)單一交易對(duì)手的總體授信額度，仍受到組織業(yè)務(wù)分工等內(nèi)部因素的限制；大多數(shù)銀行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)模型有效性的檢驗(yàn)政策得不到有效實(shí)施。

4.商業(yè)銀行應(yīng)完善風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)

由于風(fēng)險(xiǎn)管理所需大量的業(yè)務(wù)信息缺失，銀行無(wú)法對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行準(zhǔn)確的度量，這將直接影響到風(fēng)險(xiǎn)管理的實(shí)施。盡管近年來(lái)中國(guó)一些商業(yè)銀行的信息系統(tǒng)建設(shè)有了很大的成效，但離優(yōu)化的風(fēng)險(xiǎn)管理要求還有不小的差距，還要大力加強(qiáng)信息系統(tǒng)的建設(shè)，采取相應(yīng)措施確保數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確、可靠、及時(shí)和安全，并根據(jù)需要對(duì)管理信息系統(tǒng)及時(shí)改進(jìn)和更新。管理信息系統(tǒng)應(yīng)當(dāng)能夠支持對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量及其所實(shí)施的事后檢驗(yàn)和壓力測(cè)試，并能監(jiān)測(cè)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)限額的遵守情況和提供市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的有關(guān)內(nèi)容。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的對(duì)賬程序，確保不同部門(mén)和產(chǎn)品業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的一致性和完整性，并確保向市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量系統(tǒng)輸入準(zhǔn)確的價(jià)格和業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)。

5.商業(yè)銀行應(yīng)嚴(yán)格外匯交易限額管理

外匯交易的限額管理是商業(yè)銀行控制風(fēng)險(xiǎn)的一項(xiàng)重要手段，也是銀行管理風(fēng)險(xiǎn)的日常機(jī)制，很多重大外匯交易損失產(chǎn)生的原因之一就是交易中沒(méi)有嚴(yán)格執(zhí)行限額。限額管理主要有總交易限額、每日限額、貨幣幣種限額、金融工具期限限額乃至部門(mén)限額、地區(qū)限額等。在日常交易中，銀行應(yīng)加強(qiáng)對(duì)外匯交易的限額管理，包括交易頭寸限額和止損限額等。同時(shí)，銀行應(yīng)建立超限額預(yù)警機(jī)制，對(duì)未經(jīng)批準(zhǔn)的超限額交易進(jìn)行相應(yīng)處理。

6.商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)的審計(jì)

目前，中國(guó)銀行對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)的審計(jì)能力普遍較弱，表現(xiàn)在對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)管理體系的內(nèi)部審計(jì)頻率低、內(nèi)容不夠全面，沒(méi)有合理有效的審計(jì)方法，內(nèi)審部門(mén)幾乎無(wú)人具備開(kāi)展針對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)的能力等。因此，商業(yè)銀行審計(jì)部門(mén)中應(yīng)盡快配備熟悉外匯交易業(yè)務(wù)、能夠?qū)ν鈪R風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行審計(jì)的專(zhuān)業(yè)人員；加強(qiáng)外匯風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部審計(jì)檢查，及時(shí)評(píng)估在外匯風(fēng)險(xiǎn)控制方面的差距，確保各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序得到有效執(zhí)行。