“兩租合一”可行性及其會(huì)計(jì)處理探析

許婷婷

（安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)，安徽 蚌埠 233030）

“兩租合一”可行性及其會(huì)計(jì)處理探析

許婷婷

（安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)，安徽 蚌埠 233030）

2009年，IASB①與FASB②聯(lián)合發(fā)布租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則修訂討論稿，擬將經(jīng)營租賃與融資租賃合二為一，即“兩租合一”。本文簡單介紹了現(xiàn)行租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基本情況和租賃雙方的會(huì)計(jì)處理，由此對由“兩租合一”引起的租賃雙方的會(huì)計(jì)處理的變化以及對雙方財(cái)務(wù)的影響進(jìn)行敘述，并探討了租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的改革可能對經(jīng)濟(jì)活動(dòng)產(chǎn)生的影響。

租賃會(huì)計(jì)；兩租合一；會(huì)計(jì)處理

一、現(xiàn)行的租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基本情況

（一）概述現(xiàn)行租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第17號——租賃》對租賃的定義：租賃是一項(xiàng)協(xié)議，雙方在約定的期限內(nèi)，一項(xiàng)資產(chǎn)的使用權(quán)由出租方轉(zhuǎn)移給承租方來獲取一項(xiàng)或一系列的款項(xiàng)。租賃的主要特點(diǎn)不是租賃資產(chǎn)的所有權(quán)轉(zhuǎn)讓，而是租賃資產(chǎn)的使用權(quán)轉(zhuǎn)讓，同時(shí)，這種轉(zhuǎn)讓是以承租方支付租金為代價(jià)有償獲取租賃資產(chǎn)的使用權(quán)。

在租賃開始日，承租人和出租人將租賃分為經(jīng)營租賃和融資租賃。滿足以下敘述的任何一點(diǎn)，都可以確認(rèn)為是一項(xiàng)融資租賃：

1.當(dāng)租賃雙方約定的期限屆滿，租賃資產(chǎn)的所有權(quán)由出租人轉(zhuǎn)移給承租人；

2.租人有權(quán)利選擇是否購買租賃資產(chǎn)，若設(shè)定的收購價(jià)格要比租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值低得多（小于等于25%），則承租人在租賃開始日就可以合理的確定選擇購買該項(xiàng)租賃資產(chǎn)；

3.租賃資產(chǎn)約定的期限占租賃資產(chǎn)全部壽命的75%或75%以上；

4.在租賃開始日，出租人收取的最低租賃收款額的現(xiàn)值占該項(xiàng)租賃資產(chǎn)公允價(jià)值的90%或90%以上；承租人支付的最低租賃付款額的現(xiàn)值占該項(xiàng)租賃資產(chǎn)公允價(jià)值的90%或90%以上；

5.有些性質(zhì)特殊的租賃資產(chǎn)，若沒有大的調(diào)整，這些租賃資產(chǎn)只有承租人才能夠使用。

（二）承租方的會(huì)計(jì)處理

1.在融資租賃條件下，在租賃開始日，承租方的長期應(yīng)付款的入賬價(jià)值是最低租賃付款額，租入資產(chǎn)的入賬價(jià)值是最低租賃付款額與租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值相比較低者，未確定融資費(fèi)用是長期應(yīng)付款的入賬價(jià)值與租入資產(chǎn)的入賬價(jià)值的差額。其次，承租人向出租人支付租金，包括本金和利息兩個(gè)部分。承租人支付租金，一方面減少了長期應(yīng)付款，另一方面將未確認(rèn)的融資費(fèi)用采用實(shí)際利率法計(jì)算并確定為當(dāng)期融資費(fèi)用。未確認(rèn)融資費(fèi)用應(yīng)該分?jǐn)傇谧赓U約定期限的各個(gè)期間內(nèi)。

2.在經(jīng)營租賃條件下，應(yīng)付租金與計(jì)入當(dāng)期費(fèi)用之間的關(guān)系是承租人首要解決的問題，其他相關(guān)的會(huì)計(jì)處理都相對簡單。

（三）出租方的會(huì)計(jì)處理

1.在融資租賃條件下，出租人的租賃資產(chǎn)在租賃開始日實(shí)質(zhì)上就變成了收取租金的債權(quán)。在租賃期開始日，應(yīng)收融資租賃款的入賬價(jià)值是租賃開始日最低租賃收款額加上初始直接費(fèi)用，并同時(shí)記錄未擔(dān)保余值，由于在租賃開始日，初始直接費(fèi)用與其現(xiàn)值相等，故未實(shí)現(xiàn)融資收益就是最低收款額加上未擔(dān)保余值之和與其現(xiàn)值的差額。其次，未實(shí)現(xiàn)融資收益在分配時(shí)，出租人應(yīng)當(dāng)采用實(shí)際利率法計(jì)算，并確認(rèn)在租賃雙方約定的期限內(nèi)各個(gè)期間的融資收入。

2.在經(jīng)營租賃條件下，與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬都留在出租人一方，因此出租人應(yīng)當(dāng)作自身擁有的資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表中反映。出租人收取的租金在雙方在約定的期限內(nèi)的各個(gè)期間按直線法確認(rèn)為收入。

二、“兩租合一”的可行性及其經(jīng)濟(jì)后果分析

租賃是大部分企業(yè)重要的融資渠道方式。理論上，租賃會(huì)計(jì)能給財(cái)務(wù)報(bào)表使用者提供對企業(yè)租賃業(yè)務(wù)全面和可理解的景象。然而“根據(jù)《世界租賃年鑒2009》，2007年全球租賃總金額達(dá)7600億美元，但其中很多租賃合同沒有反映在主體的財(cái)務(wù)狀況表上。其主要原因是國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則和美國公認(rèn)會(huì)計(jì)原則都將租賃劃分為融資租賃和經(jīng)營租賃”。[1]為了推進(jìn)國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則與美國準(zhǔn)則的趨同，以加快建立統(tǒng)一的高質(zhì)量全球會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，同時(shí)為了回應(yīng)金融穩(wěn)定論壇FSF和G20華盛頓峰會(huì)提出的關(guān)于改進(jìn)資產(chǎn)負(fù)債表表外工具會(huì)計(jì)處理、提高透明度、增強(qiáng)披露準(zhǔn)則等建議，2009年3月19日，IASB與FASB聯(lián)合發(fā)布租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則征詢意見稿，擬將經(jīng)營租賃與融資租賃兩類租賃合二為一，簡稱“兩租合一”，其會(huì)計(jì)處理也將不再區(qū)分為經(jīng)營租賃和融資租賃，兩類租賃均要計(jì)入資產(chǎn)負(fù)債表中。

（一）現(xiàn)行租賃會(huì)計(jì)存在的問題

1.一項(xiàng)資產(chǎn)進(jìn)入了租賃合約以后，承租人取得了租賃資產(chǎn)的使用權(quán)，同時(shí)也產(chǎn)生了支付租金的義務(wù)，這兩項(xiàng)都符合資產(chǎn)和負(fù)債的定義。但在經(jīng)營租賃中，資產(chǎn)和負(fù)債就不能被確認(rèn)，企業(yè)的經(jīng)營狀況就不能正確的體現(xiàn)。財(cái)務(wù)報(bào)表的使用者在實(shí)際中自行調(diào)整承租人的資產(chǎn)負(fù)債的數(shù)額，但在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中的信息又往往不足以讓使用者做出正確可靠的調(diào)整。

2.同一項(xiàng)交易由于不同的劃分卻采用不同的會(huì)計(jì)處理現(xiàn)行的租賃準(zhǔn)則，同一項(xiàng)交易事項(xiàng)，經(jīng)營租賃資產(chǎn)和融資租賃資產(chǎn)分別計(jì)入出租人和承租人的資產(chǎn)負(fù)債表中，但經(jīng)營租賃資產(chǎn)和融資租賃資產(chǎn)的會(huì)計(jì)處理截然不同。這樣對于財(cái)務(wù)報(bào)表的使用者來說，就降低了財(cái)務(wù)報(bào)表的可比性。

3.租賃的表外融資粉飾企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營租賃屬于表外融資，所謂表外融資就是指企業(yè)籌集獲得的資金以及形成的資產(chǎn)不在資產(chǎn)負(fù)債表中直接反映，所形成的費(fèi)用以及取得的經(jīng)營成果卻在利潤表中反映出來。表外融資可以起到調(diào)整資金結(jié)構(gòu)，夸大投資收益率，掩蓋虧損，虛增利潤，加大財(cái)務(wù)杠桿的作用；管理層利用它進(jìn)行籌資活動(dòng)，隱藏債務(wù)，資產(chǎn)負(fù)債表中反映的資產(chǎn)額、負(fù)債比率往往小于企業(yè)實(shí)際的資產(chǎn)額、負(fù)債比率，使得財(cái)務(wù)報(bào)表的信息缺乏完整性和真實(shí)性。安然事件中，安然企業(yè)就是通過“表外融資”來掩蓋資金的來源渠道。

（二）“兩租合一”可能產(chǎn)生的積極經(jīng)濟(jì)后果

1.取消了融資租賃與經(jīng)營租賃的分類

IASB與FASB聯(lián)合發(fā)布租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則征詢意見稿中，將不再對融資租賃和經(jīng)營租賃進(jìn)行劃分，采用單一的租賃會(huì)計(jì)處理，在實(shí)務(wù)中簡化了承租人的會(huì)計(jì)處理，確保租賃交易所確認(rèn)的資產(chǎn)和負(fù)債都將反映在資產(chǎn)負(fù)債表中，將增加會(huì)計(jì)信息的可比性；簡化了租賃會(huì)計(jì)模型的實(shí)務(wù)應(yīng)用。

2.減少租賃的表外融資，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

在意見稿中，經(jīng)營租賃將不再具有表外融資能力，它將完整地反映在資產(chǎn)負(fù)債表中，準(zhǔn)確地顯示企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)，反映企業(yè)的融資風(fēng)險(xiǎn)，這將有利于優(yōu)化企業(yè)資本結(jié)構(gòu)，選擇合理融資方式，降低企業(yè)相應(yīng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

3.部分資產(chǎn)負(fù)債表外的融資租賃業(yè)務(wù)被內(nèi)化，這樣有利于會(huì)計(jì)主體的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)被全面衡量，同時(shí)財(cái)務(wù)報(bào)表使用者也能更好地使用財(cái)務(wù)報(bào)表，獲取需要的財(cái)務(wù)信息。

4.保持了準(zhǔn)則體系的內(nèi)在一致性

在意見稿中，一項(xiàng)租賃合同，承租人取得使用權(quán)，有權(quán)使用使用權(quán)資產(chǎn)，滿足資產(chǎn)的定義，被確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)；同時(shí)，承租人為獲取使用權(quán)而支付使用權(quán)資產(chǎn)的租金，滿足負(fù)債的定義，被確認(rèn)為一項(xiàng)負(fù)債。

三、“兩租合一”中會(huì)計(jì)處理的變化

（一）“兩租合一”承租方會(huì)計(jì)處理的變化

在意見稿中，承租人采用“使用權(quán)資產(chǎn)”會(huì)計(jì)處理模式。所謂使用權(quán)資產(chǎn)是指在租賃雙方約定的期限內(nèi)，承租人對一項(xiàng)資產(chǎn)有權(quán)利使用或控制。

1.在租賃期開始日，承租人支付租金的入賬價(jià)值是租賃資產(chǎn)按租賃付款額的現(xiàn)值，確認(rèn)為一項(xiàng)負(fù)債，其中貼現(xiàn)率為承租人的增量借款利率。與負(fù)債相同金額加上承租人的初始直接費(fèi)用作為使用權(quán)資產(chǎn)的入賬價(jià)值，確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)。

2.使用權(quán)資產(chǎn)使攤余成本進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，計(jì)量期間是預(yù)期租賃期和租賃資產(chǎn)使用壽命兩者較短的期間。攤余方法的選擇取決于租賃資產(chǎn)在企業(yè)中實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)利益的方式。

3.租賃負(fù)債后續(xù)計(jì)量采用實(shí)際利率法按攤余成本進(jìn)行計(jì)算。在報(bào)告日，承租人應(yīng)該重新估計(jì)租賃期和租賃的付款額，以便調(diào)整負(fù)債的金額。

（二）“兩租合一”出租方會(huì)計(jì)處理的變化

“在意見稿中，根據(jù)出租方是否將與租賃資產(chǎn)有關(guān)的所有權(quán)風(fēng)險(xiǎn)和收益轉(zhuǎn)移給承租方，將出租方的會(huì)計(jì)處理分為‘終止確認(rèn)法’和‘履約義務(wù)法’?！盵2]

1.終止確認(rèn)法——與租賃資有關(guān)的所有權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)和收益由出租方轉(zhuǎn)移給承租方[3]，這種方法適用于以融資為主要目的的租賃經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。在租賃開始日，承租人應(yīng)收租賃款的入賬價(jià)值是應(yīng)付租賃款的現(xiàn)值加上出租人的初始費(fèi)用之和，其中折現(xiàn)率是內(nèi)含利率，同時(shí)，終止確認(rèn)租賃資產(chǎn)的轉(zhuǎn)出價(jià)值是將租賃資產(chǎn)賬面價(jià)值除以其公允價(jià)值后乘應(yīng)收租賃款的金額，租賃資產(chǎn)余值與應(yīng)收租賃款之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益。在這種方法下，終止確認(rèn)一項(xiàng)租賃資產(chǎn)，再確認(rèn)一項(xiàng)新的資產(chǎn)。

2.履約義務(wù)法——與租賃資產(chǎn)有關(guān)的所有權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)和收益沒有被出租方轉(zhuǎn)移給承租方，這種方法適用于只為取得租賃資產(chǎn)的短期使用權(quán)和租賃期不確定的租賃資產(chǎn)的租賃經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。在租賃期開始日，承租人應(yīng)收租賃款的入賬價(jià)值是應(yīng)付租賃款的現(xiàn)值加上出租人的初始費(fèi)用之和，其中折現(xiàn)率是內(nèi)含利率，同時(shí)將應(yīng)付租賃款現(xiàn)值與出租人初始費(fèi)用之和的金額作為應(yīng)付租賃款項(xiàng)，確認(rèn)為一項(xiàng)負(fù)債。租賃資產(chǎn)仍保留在出租人的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)。

簡而言之，出租人若采用履約義務(wù)法，將承擔(dān)租賃資產(chǎn)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，若采用終止確認(rèn)法，將承擔(dān)了租賃資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)，這與出租人在經(jīng)營租賃下承擔(dān)的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，在融資租賃下承擔(dān)的信用風(fēng)險(xiǎn)是相一致的。

四、對“兩租合一”的進(jìn)一步思考

（一）對承租方可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)影響

意見稿中取消了經(jīng)營租賃，規(guī)避了租賃承租方的資產(chǎn)負(fù)債表外的融資，將對承租方的財(cái)務(wù)報(bào)表產(chǎn)生一定程度的影響。首先，在意見稿中，將租賃資產(chǎn)和負(fù)債都列入資產(chǎn)負(fù)債表中，若增加資產(chǎn)，將降低資產(chǎn)收益的增長速度，獲取較低的資本收益率；若增加非流動(dòng)負(fù)債和流動(dòng)負(fù)債，將降低營運(yùn)資本，提高資產(chǎn)負(fù)債率和債權(quán)融資成本。其次，在現(xiàn)行經(jīng)營租賃中，年攤銷額是固定的，租金的支出按年平均攤銷；在意見稿中，年攤銷額仍是固定的，但折舊費(fèi)用和利息費(fèi)用之和取代了租金支出，按直線法攤銷，這樣利息費(fèi)用在采用采用實(shí)際利率法計(jì)算時(shí)，每年攤銷的利息費(fèi)用隨著使用年限的增加而逐年減少。因此，在租金額相等的情況下，租金支出先高后低，稅前凈利潤比經(jīng)營租賃情況下先低后高。

（二）對出租方可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)影響

在意見稿中，就出租方是否將與租賃資產(chǎn)有關(guān)的所有權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)和收益轉(zhuǎn)移給承租方而分為“終止確認(rèn)法”和“履約義務(wù)法”兩種會(huì)計(jì)處理方法。但終止確認(rèn)法的會(huì)計(jì)處理對應(yīng)IAS17融資租賃下的會(huì)計(jì)處理，履約義務(wù)法的會(huì)計(jì)處理與IAS17③經(jīng)營租賃下的會(huì)計(jì)處理相對應(yīng)，因此，對出租方的財(cái)務(wù)報(bào)表的影響不大。

（三）對“兩租合一”在實(shí)務(wù)方面的影響

在實(shí)際租賃活動(dòng)中，租賃業(yè)務(wù)有許多形式，但并不是所有的租賃都是基于融資的目的。有一些租賃，例如資產(chǎn)租賃，這種租賃形式只是為了增加資產(chǎn)在使用過程中的靈活性，降低資產(chǎn)在使用過程中可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)。在意見稿中，我們可以看出租賃業(yè)務(wù)只是經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的一項(xiàng)重要融資方式。IASB承認(rèn)，在意見稿中，租賃業(yè)務(wù)的出租方并沒有將所有的租賃活動(dòng)都?xì)w于以融資為目的，租賃業(yè)務(wù)的承租方也沒有詳細(xì)陳述所有的租賃業(yè)務(wù)是否都是以融資為目的的。在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)操作過程中，租賃業(yè)務(wù)的承租方將所有的租賃資產(chǎn)都列入資產(chǎn)負(fù)債表中，這種“一刀切”的會(huì)計(jì)處理模式有待進(jìn)一步探討。

在美國，商業(yè)團(tuán)體目前正竭力阻止會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)對企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表中涉及幾千億美元的租賃合同會(huì)計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行修改。他們指出，該會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的修改可能會(huì)束縛企業(yè)的借貸行為，因?yàn)樵谪?cái)報(bào)中被報(bào)送的負(fù)債增加的同時(shí)，一些企業(yè)在貸款協(xié)議中的債務(wù)限額還會(huì)出現(xiàn)問題，同時(shí)，對強(qiáng)化續(xù)租權(quán)和長期租賃中的商業(yè)決策的預(yù)測提出批評，認(rèn)為此要求非?？量?，對今后的經(jīng)營不利。

注 釋：

① 國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)（International Accounting Standards Board，簡稱IASB）。

② 美國的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì) （Financial Accounting Standard Board，簡稱FASB）。

③《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第17號——租賃》。

[1]以控制標(biāo)準(zhǔn)界定終止確認(rèn) 不再區(qū)分融資租賃和經(jīng)營租賃——國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)2009年第一季度工作項(xiàng)目進(jìn)展[J/OL].中國會(huì)計(jì) 學(xué) http://www.asc.net.cn/Pages/News/NewsViwe.aspx?PageCode= MENU_AX&NewsID=169bdeb9-b734-4664-99c0-9436e8858a3e.

[2]趙慧芝.租賃準(zhǔn)則“兩租合一”的探析[J].國際商務(wù)財(cái)會(huì)，2011，（7）：28-30.

[3]IASB.2010.Exposure Draft Leases.