尋甸縣小額貸款公司經(jīng)營(yíng)及風(fēng)險(xiǎn)情況調(diào)查

馬冰玉

小額貸款公司作為我國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)深化改革的新生事物，對(duì)于緩解“三農(nóng)”貸款難，中小企業(yè)貸款難、擔(dān)保難、貸款成本高等融資問(wèn)題發(fā)揮了積極作用。小額貸款公司以其靈活的貸款方式，簡(jiǎn)便的手續(xù)，放款的及時(shí)性等優(yōu)勢(shì)，在有效改善農(nóng)村和縣域金融服務(wù)的同時(shí)，取得了快速發(fā)展。截至2012年6月末，尋甸縣已有5家小額貸款公司正式運(yùn)營(yíng)，目前轄內(nèi)還有1家小額貸款正在籌建中。但隨著小額貸款公司業(yè)務(wù)運(yùn)行的不斷深入和擴(kuò)展，影響其經(jīng)營(yíng)發(fā)展的一些風(fēng)險(xiǎn)因素也不斷顯現(xiàn)。

一、尋甸縣小額貸款公司經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀

截止2012年6月末尋甸縣5家小額貸款公司貸款余額共計(jì)16，110萬(wàn)元，其中：尋甸益鑫小額貸款公司1019萬(wàn)元，尋甸銳鑫小額貸款公司2036萬(wàn)元，尋甸鼎融小額貸款公司4978萬(wàn)元，尋甸浩云小額貸款公司3088萬(wàn)元，尋甸群洲小額貸款公司4990萬(wàn)元。

（一）貸款業(yè)務(wù)正常開(kāi)展，較好地支持了農(nóng)戶、個(gè)體工商戶的信貸需求

截止2012年6月末，尋甸5家小額貸款公司個(gè)人貸款余額16060萬(wàn)元，其中：農(nóng)戶貸款8745萬(wàn)元，占貸款總額54.28%；企業(yè)貸款余額50萬(wàn)元，占比0.31%。貸款按行用形式劃分：信用貸款9246萬(wàn)元，占比57.39%；抵押貸款740萬(wàn)元，占比4.59%；保證貸款6125萬(wàn)元，占比38.02%。貸款按期限結(jié)構(gòu)劃分：短期貸款11198萬(wàn)元，占比69.51%；中長(zhǎng)期貸款4913萬(wàn)元，占比30.49%。詳見(jiàn)下表：

貸款按行業(yè)劃分：農(nóng)林牧漁業(yè)貸款8332萬(wàn)元，工業(yè)貸款100萬(wàn)元，建筑業(yè)貸款5427萬(wàn)元，批發(fā)零售業(yè)貸款365萬(wàn)元，交通運(yùn)輸業(yè)貸款380萬(wàn)元，餐飲業(yè)貸款235萬(wàn)元，其他行業(yè)貸款1272萬(wàn)元。各行業(yè)貸款占比情況見(jiàn)下圖：

（二）具有齊備的業(yè)務(wù)流程設(shè)置、部門分工和內(nèi)部管理與控制制度，日常經(jīng)營(yíng)較為順暢

各家小額貸款公司按照《公司法》和小額貸款公司成立相關(guān)文件規(guī)定，制定了符合要求的公司章程和公司治理結(jié)構(gòu)，設(shè)立了與貸款業(yè)務(wù)相適應(yīng)的業(yè)務(wù)部門和相應(yīng)規(guī)章制度，業(yè)務(wù)流程和內(nèi)控控制管理框架基本齊備并運(yùn)行良好。明確了各部門工作職責(zé)，制定了審貸委員會(huì)工作規(guī)程，建立健全了信貸業(yè)務(wù)集體決策、分級(jí)審批的信貸管理機(jī)制，制定了信貸操作規(guī)程，設(shè)置了信貸資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類實(shí)施細(xì)則，對(duì)信貸資產(chǎn)實(shí)行動(dòng)態(tài)、實(shí)時(shí)的跟蹤監(jiān)測(cè)，分析判斷信貸資產(chǎn)的內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)，貸款業(yè)務(wù)在較為完備的部門設(shè)置和制度框架下整體運(yùn)行良好。

二、小額貸款公司經(jīng)營(yíng)發(fā)展中的風(fēng)險(xiǎn)因素

（一）資本跨界經(jīng)營(yíng)，高管人員對(duì)金融市場(chǎng)了解不深，金融風(fēng)險(xiǎn)控制能力不足

尋甸縣目前營(yíng)業(yè)的5家小貸公司，股東大多來(lái)自房地產(chǎn)業(yè)、建筑業(yè)、批發(fā)零售業(yè)等行業(yè)，這些行業(yè)大都受益于中國(guó)經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展的“黃金十年”，從而積累了大量的產(chǎn)業(yè)資本，相對(duì)粗放的發(fā)展模式使得產(chǎn)業(yè)資本所有者大都沒(méi)有經(jīng)歷過(guò)一個(gè)完整的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行周期。對(duì)于“金融”、“金融市場(chǎng)”的認(rèn)知程度參差不一。在調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，絕大多數(shù)產(chǎn)業(yè)資本所有者將資金投向小額貸款公司，看中的是未來(lái)部分經(jīng)營(yíng)良好的小貸公司可以轉(zhuǎn)型為村鎮(zhèn)銀行，能夠吸收存款、發(fā)放貸款、經(jīng)營(yíng)范圍擴(kuò)大的美好藍(lán)圖。但小貸公司轉(zhuǎn)型為村鎮(zhèn)銀行的前提條件是“經(jīng)營(yíng)良好”，這就要求必須有一定的風(fēng)險(xiǎn)控制能力，合規(guī)合法經(jīng)營(yíng)，降低經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，才能實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)。在調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，各小貸公司都設(shè)立了“業(yè)務(wù)審批部”、“風(fēng)險(xiǎn)控制部”等部門，看似將業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)與風(fēng)險(xiǎn)管理、審批決策分開(kāi)，但實(shí)際執(zhí)行中，風(fēng)險(xiǎn)控制和業(yè)務(wù)審批往往形同虛設(shè)，放貸決定還是由董事會(huì)和高層拍板。這樣的現(xiàn)象與當(dāng)前小額貸款公司還是傾向于運(yùn)作一些“短、平、快”的大額過(guò)橋貸款項(xiàng)目有關(guān)，但是也充分暴露了這些小額貸款公司并未形成風(fēng)險(xiǎn)管理的企業(yè)文化，缺乏與行業(yè)特點(diǎn)緊密結(jié)合的內(nèi)控運(yùn)營(yíng)機(jī)制，這些將會(huì)成為制約小貸公司健康發(fā)展的瓶頸。

（二）員工素質(zhì)較低，內(nèi)部控制制度欠缺，可能引發(fā)操作風(fēng)險(xiǎn)

小額貸款公司屬于新興行業(yè)，發(fā)展歷程短，人員素質(zhì)薄弱。調(diào)查中了解到，我縣小額貸款公司的從業(yè)人員主要以下三個(gè)方面構(gòu)成：民間資本所有人、產(chǎn)業(yè)資本所屬企業(yè)原有人員以及會(huì)計(jì)、財(cái)務(wù)等專業(yè)聘用員工。這些人員都缺乏銀行業(yè)從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，對(duì)信貸業(yè)務(wù)的了解程度比較有限，可以說(shuō)，當(dāng)前小貸公司的從業(yè)人員與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)相比，人員素質(zhì)在經(jīng)濟(jì)金融領(lǐng)域存在一定差距，對(duì)金融產(chǎn)品、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的掌握程度遠(yuǎn)低于銀行從業(yè)人員。同時(shí)由于小貸公司大多處于起步階段，內(nèi)控制度相對(duì)不完善，人員素質(zhì)因素和內(nèi)控因素相互作用，可能會(huì)在一定程度上引發(fā)操作風(fēng)險(xiǎn)。

（三）缺乏足夠資金來(lái)源，融資能力塌陷，可能引發(fā)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

調(diào)查發(fā)現(xiàn)，目前小額貸款公司資本金來(lái)源局限性較大，主要資金來(lái)源為股東繳納的資本金、捐贈(zèng)資金，以及來(lái)自不超過(guò)兩個(gè)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的融入資金。相對(duì)旺盛的市場(chǎng)需求，小額貸款公司的融資規(guī)模僅限定注冊(cè)資本凈額的50%，融入資金的利率、期限由小額貸款公司與相應(yīng)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)自主協(xié)商確定，利率以同期“上海銀行間同業(yè)拆放利率”為基準(zhǔn)加點(diǎn)確定。同時(shí)，“只貸不存”的經(jīng)營(yíng)模式，難以從金融機(jī)構(gòu)融入資金，僅依靠股東提供的資金經(jīng)營(yíng)，很大程度制約了小額貸款公司業(yè)務(wù)的持續(xù)發(fā)展，小額貸款公司在民間放貸和金融機(jī)構(gòu)之間的尷尬處境中生存前景堪憂。在當(dāng)前資金需求旺盛而現(xiàn)有資金規(guī)模十分有限的情況下，資金貸防速度快于資金回收速度的小額帶跨公司將會(huì)面臨資金頭寸不足的問(wèn)題，如果資金來(lái)源狹窄問(wèn)題得不到有效解決，小貸公司將會(huì)面臨“無(wú)貸可放”的尷尬局面。但據(jù)各小貸公司反映，目前從銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)融資問(wèn)題較難解決，農(nóng)村信用社甚至對(duì)小貸公司股東的貸款進(jìn)行了嚴(yán)格的限制。融資渠道不暢，導(dǎo)致融資能力發(fā)生“塌陷”，可能會(huì)引發(fā)小貸公司流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

（四）小額貸款公司發(fā)展與改革設(shè)計(jì)目標(biāo)出現(xiàn)脫節(jié)化，可能引發(fā)持續(xù)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

一是監(jiān)管主體不明晰，造成監(jiān)管的虛擬化，不利于其健康發(fā)展。小額貸款公司是經(jīng)工商部門注冊(cè)的工商企業(yè)，人民銀行只在內(nèi)控制度建設(shè)、信息披露等方面進(jìn)行指導(dǎo)。國(guó)家的政策是誰(shuí)審批誰(shuí)負(fù)責(zé)，審批部門承擔(dān)了市場(chǎng)準(zhǔn)入管理、人民銀行負(fù)有報(bào)備管理的責(zé)任。作為特殊的企業(yè)，政府確定的部門都可以監(jiān)管，多頭監(jiān)管容易產(chǎn)生形式化。同時(shí)，現(xiàn)行由省級(jí)政府指定的主管部門對(duì)小額貸款公司進(jìn)行監(jiān)管的操作方式，法律依據(jù)不足，且政府部門人員缺乏金融業(yè)監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)和有效地監(jiān)管手段，在監(jiān)管的有效性和操作性方面也存在一定的問(wèn)題。在我省的實(shí)際情況中，各級(jí)政府金融辦雖是小貸公司的主管部門，但其只對(duì)前期的審批籌建比較關(guān)注，對(duì)小貸公司的日常運(yùn)作和有效監(jiān)管尚無(wú)力估計(jì)，導(dǎo)致小額貸款公司實(shí)際上處于“無(wú)人監(jiān)管、無(wú)人負(fù)責(zé)”的局面，監(jiān)管主體的不明晰，監(jiān)管職責(zé)履行不到位等因素的存在有可能導(dǎo)致監(jiān)管有效性降低。

二是擴(kuò)大創(chuàng)新業(yè)務(wù)范圍與政策規(guī)定的沖突。在小額信貸試點(diǎn)組織管理辦法中，明確強(qiáng)調(diào)了“只貸不存”的原則，盡管符合監(jiān)管原則，但捆得過(guò)死限制了小額貸款公司的自由度，嚴(yán)重約束了小額貸款公司業(yè)務(wù)的可持續(xù)發(fā)展，致使其業(yè)務(wù)停留在單一的發(fā)放貸款上，經(jīng)營(yíng)成果過(guò)分依賴于利息收入，盈利能力不強(qiáng)。

三是小額貸款公司選址不科學(xué)、經(jīng)營(yíng)同質(zhì)化，缺乏優(yōu)質(zhì)客戶。從目前已經(jīng)營(yíng)業(yè)和正在籌備中的小額貸款公司設(shè)立的情況看，大部分選址都設(shè)在縣城中，沒(méi)有設(shè)在基層鄉(xiāng)鎮(zhèn)，沒(méi)有設(shè)在金融機(jī)構(gòu)稀缺的地方，勢(shì)必引起同行業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)，也堵住了改制成為村鎮(zhèn)銀行的出路。金融機(jī)構(gòu)不再僅是存款之間的競(jìng)爭(zhēng)，而是全方位的競(jìng)爭(zhēng)，包括信貸營(yíng)銷的競(jìng)爭(zhēng)?？h城中不僅有國(guó)有商業(yè)銀行，而且還有農(nóng)村信用社、郵政儲(chǔ)蓄銀行等多家金融機(jī)構(gòu)，網(wǎng)點(diǎn)多，競(jìng)爭(zhēng)激烈。在這種環(huán)境里，小額貸款公司由于貸款利率水平較高，只能把不符合銀行業(yè)信貸條件的客戶作為貸款對(duì)象，貸款對(duì)象風(fēng)險(xiǎn)大，決策難，業(yè)務(wù)難開(kāi)展。同時(shí)我縣大多中小微型企業(yè)在銀行難以獲得貸款的情況下多以個(gè)人身份向農(nóng)村信用社申請(qǐng)貸款，因?yàn)樾☆~貸款公司執(zhí)行借款利率仍高于農(nóng)村信用社，融資成本較高，中小企業(yè)仍不愿向小額貸款公司融資，小貸公司企業(yè)客戶選擇面仍過(guò)于狹窄。

三、促進(jìn)小額貸款公司健康發(fā)展的建議

（一）加大政策創(chuàng)新步伐，引導(dǎo)小額貸款公司合理定位業(yè)務(wù)發(fā)展重心

一是要盡快制定覆蓋小額貸款公司的配套法律法規(guī)，讓小額貸款公司的發(fā)展有法可依、有章可循，合法合規(guī)經(jīng)營(yíng)，壯大小額貸款公司商業(yè)盈利模式的制度基礎(chǔ)，保障其健康發(fā)展。二是著眼于趨于飽和的城市金融機(jī)構(gòu)和日益旺盛的農(nóng)村市場(chǎng)需求，小額貸款公司應(yīng)該施行“差異化”、“專業(yè)化”“細(xì)分化”的市場(chǎng)策略，“抓小放大”明確自己的市場(chǎng)定位，引導(dǎo)小貸公司向郊區(qū)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)發(fā)展。通過(guò)發(fā)放“小額”、“快速”、“信用”貸款，真正實(shí)現(xiàn)為城鄉(xiāng)低收入群體、廣大農(nóng)村地區(qū)的農(nóng)戶和微小企業(yè)提供金融服務(wù)，從而回到服務(wù)“三農(nóng)”，支持“三農(nóng)”的主業(yè)上來(lái)。三是建議外部管理部門在對(duì)小額貸款公司的經(jīng)營(yíng)管理中，投向“三農(nóng)”和中小企業(yè)領(lǐng)域的貸款可以給予適當(dāng)?shù)臓I(yíng)業(yè)稅、所得稅的優(yōu)惠政策支持。例如，可參考農(nóng)村信用社改革中的稅收優(yōu)惠政策，對(duì)該部分貸款按照營(yíng)業(yè)稅3%征收，并適當(dāng)減免所得稅。對(duì)于沒(méi)有立足與服務(wù)“三農(nóng)”和中小企業(yè)的小貸公司業(yè)務(wù)，不予以支持，從而引導(dǎo)市場(chǎng)上的小貸公司回到合理的市場(chǎng)定位與業(yè)務(wù)領(lǐng)域。

（二）積極推動(dòng)小額貸款公司加強(qiáng)內(nèi)部控制制度建設(shè)，完善公司治理結(jié)構(gòu)，提高抗風(fēng)險(xiǎn)能力

一是要加強(qiáng)對(duì)從業(yè)人員的金融知識(shí)培訓(xùn)和職業(yè)道德、風(fēng)險(xiǎn)教育，努力提高從業(yè)人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力。二是要建立健全貸款管理制度，明確貸前檢查、貸時(shí)審批、貸后檢查的業(yè)務(wù)流程和操作規(guī)范。除了要充分利用替他商業(yè)銀行共有的客戶信用信息外，還要積極參與當(dāng)?shù)厝嗣胥y行征信系統(tǒng)，從而實(shí)現(xiàn)資源共享，切實(shí)防范信貸風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)貸款質(zhì)量變化及時(shí)反饋，對(duì)貸款呆賬充分計(jì)提準(zhǔn)備金，增強(qiáng)貸款風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力。從而有效地防范、控制、化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。三是完善內(nèi)部管理制度，加強(qiáng)對(duì)從業(yè)人員的管理，允許職工持股，增強(qiáng)其主人翁意識(shí)和團(tuán)隊(duì)合作精神。在強(qiáng)調(diào)激勵(lì)的同時(shí)，要加強(qiáng)考核和落實(shí)。責(zé)任追究，積極防范信貸人員的道德風(fēng)險(xiǎn)。四是小額貸款公司要健全內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，切實(shí)按照《公司法》規(guī)定建立健全公司治理結(jié)構(gòu)，確保合法、穩(wěn)健、有序經(jīng)營(yíng)。同時(shí)要建立有效地信息披露制度，及時(shí)向人民銀行、監(jiān)管部門和利益相關(guān)人披露相關(guān)信息，確保股東、相關(guān)部門等外部監(jiān)管的有效性。

（三）加快產(chǎn)品創(chuàng)新，強(qiáng)化小額貸款公司盈利能力

當(dāng)前小額貸款公司提供的信貸產(chǎn)品較為單一，無(wú)法更好地滿足市場(chǎng)上的“三農(nóng)”和中小企業(yè)及個(gè)體經(jīng)營(yíng)者的合力資金需求，當(dāng)然這與企業(yè)自身資源有限有關(guān)，但是小額貸款公司產(chǎn)品創(chuàng)新能力較弱也是重要因素。小額貸款公司要在未來(lái)激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中做到健康持續(xù)發(fā)展，必須不斷強(qiáng)化內(nèi)功，在產(chǎn)品創(chuàng)新領(lǐng)域下工夫，通過(guò)分析“三農(nóng)”和中小企業(yè)客戶群體的實(shí)際金融需求，在政策允許的范圍內(nèi)創(chuàng)新業(yè)務(wù)產(chǎn)品。在貸款保證上，創(chuàng)新抵押擔(dān)保方式，如可增加股權(quán)質(zhì)押、有價(jià)證券質(zhì)押、商戶聯(lián)保、農(nóng)戶聯(lián)保等方式，合理拓寬借款人的擔(dān)保措施，并可引入貸款保險(xiǎn)，可通過(guò)自身信貸產(chǎn)品和其他金融機(jī)構(gòu)的信貸保險(xiǎn)產(chǎn)品的合理組合，盡可能簡(jiǎn)化借款人融資手續(xù)，有效化解貸款抵押擔(dān)保難的問(wèn)題，拓展小貸公司的盈利能力，實(shí)現(xiàn)借款人、小貸公司、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的“三贏”局面。

（四）提高小額貸款公司準(zhǔn)入門檻，鼓勵(lì)小額貸款公司通過(guò)兼并、重組等方式實(shí)現(xiàn)跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)

《云南省小額貸款公司管理辦法》規(guī)定設(shè)立小額貸款公司的最低限額是：有限責(zé)任公司1000萬(wàn)元（國(guó)家、省級(jí)扶貧開(kāi)發(fā)工作重點(diǎn)縣500萬(wàn)元）；股份有限公司2000萬(wàn)元（國(guó)家、省級(jí)扶貧開(kāi)發(fā)工作重點(diǎn)縣10000萬(wàn)元）。如果賦予小額貸款公司金融企業(yè)的法律地位，那么上述資本限額明顯過(guò)低，相應(yīng)的提高最低資本限額，通過(guò)提高資本限額，一是可以改變目前小貸公司盲目大量增加的局面。對(duì)小額貸款公司的市場(chǎng)準(zhǔn)入進(jìn)行適當(dāng)?shù)南拗疲荒芤缓宥?，要成熟一個(gè)審批一個(gè)，更要結(jié)合當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟(jì)金融發(fā)展情況限制地方小額貸款公司的數(shù)量。要特別關(guān)注小貸公司注冊(cè)資本金的來(lái)源和真實(shí)性，警惕那些貸款數(shù)額較大的股東以信貸資金作為參股資金的情況發(fā)生，真正做到民間資本充入資本金，對(duì)小額信貸市場(chǎng)的穩(wěn)定長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展極其有利；二是有利于降低監(jiān)管部門監(jiān)督管理的難度，提高監(jiān)管的有效性，堵塞監(jiān)管漏洞；三是資本實(shí)力的增強(qiáng)可以提高小額貸款公司對(duì)抗市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的能力。同時(shí)鼓勵(lì)有實(shí)力的小貸公司通過(guò)兼并、重組等方式合并其他小貸公司，以整合資源，進(jìn)行合理布局，避免過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)，長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看應(yīng)逐漸培育若干個(gè)有較強(qiáng)的資本實(shí)力、組織構(gòu)架充分、經(jīng)營(yíng)管理健全、跨區(qū)經(jīng)營(yíng)的小額貸款連鎖機(jī)構(gòu)。