微排經濟發(fā)展和金融支持

　　微排經濟是發(fā)達國家經歷了“高碳”化道路之后提出的新戰(zhàn)略，而黑龍江省目前還處于工業(yè)化中期?！笆晃濉睍r期以來，作為東北老工業(yè)基地，黑龍江省大力發(fā)展循環(huán)經濟，抓好節(jié)能降耗重點項目建設，節(jié)能降耗工作成效顯著，全省單位工業(yè)增加值能耗逐步降低。2010年萬元工業(yè)增加值能耗比2005年降低30%，超額完成了“十一五”時期25%的節(jié)能目標，2011年全省單位GDP能耗下降3.4%，降幅位于全國前列。
　　拓展微排經濟、發(fā)展微排金融存在的問題
　　黑龍江省金融發(fā)展現(xiàn)狀要求發(fā)展微排金融，構建以全國為基礎符合黑龍省發(fā)展特點的新型碳金融體系。但是，黑龍江發(fā)展微排經濟也存在著諸多的不利因素。
　　第一，目前，黑龍江省銀行業(yè)金融機構數(shù)量偏少、信貸投放權限較小，金融不良資產的國有企業(yè)占比例高、資產量大。全省國有經濟比重高達88％，高出全國平均水平35個百分點，不良貸款的存在導致金融機構虧損嚴重，信貸資金長期沉淀和無效占用，嚴重制約了金融機構的信貸投放效能，同時由于經濟深層次矛盾制約和銀行體制、機制、管理上的問題影響，信貸風險仍然嚴重。黑龍江省大項目建設、國企改革、新農村建設、縣域經濟、中小企業(yè)和民營經濟發(fā)展等重點工作的信貸需求無法得到有效滿足。同時，地方銀行業(yè)金融機構受資本金、經營范圍等因素限制，支持經濟社會發(fā)展的能力有限。
　　第二，黑龍江當前微排發(fā)展水平受經濟發(fā)展水平的制約。從人均GDP和產業(yè)結構上來看，全省的人均GDP低于全國的平均水平；在產業(yè)結構中，第二產業(yè)的比重為52.5％，高于全國的平均水平48.6％；而第三產業(yè)的比重為34.4％，低于全國的平均水平40.1％。所以目前全省的經濟發(fā)展水平還低于全國的平均水平，經濟發(fā)展還相對落后，但同時也潛含全省發(fā)展微排經濟有著巨大的空間，更應抓住機會加快發(fā)展。通過對人均碳排放、碳生產率、單位GDP能耗三個指標的比較分析，目前全省的微排發(fā)展水平落后于全國的平均水平，還處于萌芽階段。這除了受全省經濟發(fā)展水平相對滯后的影響外，還與全省長期以來以煤炭為主的能源消費結構有關，能源的利用效率不高。要想改變這一現(xiàn)狀，發(fā)展微排經濟，就必須在加快經濟發(fā)展的同時，優(yōu)化能源消費結構，提高能源的利用效率。
　　第三，資源導向型發(fā)展模式不利于經濟結構向“微排”化轉型。高耗能企業(yè)的大量存在，以及在經濟結構中的重要地位決定了全省經濟結構的“微排”化轉型將是一個長期和漸進的過程。能源消費結構單一，煤炭消費經濟模式依然突出。煤炭仍是黑龍江省當前的主要能源，存在利用效率低、污染重的特點，在開采和利用過程中對環(huán)境有不可逆轉的破壞。2006～2010年，全省規(guī)模以上工業(yè)煤炭一次消費占全省工業(yè)生產能耗的比重依次為64.4%、66.1%、68.7%、68.3%和70.5%；而能效利用較高、污染相對較小的原油能耗比重卻逐年下降，比重依次為19.6%、18.5%、16.3%、16.3%和15.4%，可以看出工業(yè)發(fā)展對煤炭的依存度依然很高。
　　第四，農業(yè)集約化快速發(fā)展、農村生產方式的轉變及城市化和工業(yè)化的加速，并伴隨產生對農村生態(tài)環(huán)境巨大的壓力和負面影響。由于鄉(xiāng)村發(fā)展功能與產業(yè)結構的變化，鄉(xiāng)村旅游快速興起帶來大量的垃圾堆積，污染鄉(xiāng)村周圍的河塘與耕地。由于缺乏污水處理設備，河流溝渠大面積變成了臭水溝。而污水澆菜、污水養(yǎng)魚，又帶來了食品安全問題。農村的環(huán)境污染，目前正沿著點線面，對城市形成包圍。
　　第五，金融基礎設施建設滯后，金融生態(tài)環(huán)境欠佳。金融體系現(xiàn)狀與碳交易所必需的金融生態(tài)條件存在巨大差距，金融機構參與碳金融的廣度和深度有限，同時對碳金融認知度低，企業(yè)不了解清潔發(fā)展機制（CDM）項目蘊含的巨大價值；金融機構對碳金融交易規(guī)則、操作模式等知之甚少；相關人才和技術儲備不足，缺乏專業(yè)的技術咨詢體系，金融機構無法有效識別項目風險和交易風險。碳金融理財業(yè)務尚屬空白，無力開發(fā)、設計此類新型理財產品。
　　金融支持微排經濟發(fā)展的政策建議
　　從目前金融支持微排經濟面臨的問題來看，政府和金融機構都必須要做出努力并見予行動才能解決。政策體系的完善是首要任務，金融機構自身也要增強支持經濟的動力，創(chuàng)新產品與服務。只有這樣我們才能構建高效的碳金融市場，增強在國際金融體系中的話語權。故鑒于此，提出以下政策建議：
　　第一，完善支持微排金融的政策體系。對于我國來說，應當通過立法形式確定節(jié)能減排的約束性指標，并逐級分解到地方和重點企業(yè)，確立完善的監(jiān)測和考核體系。確立財政支持政策，制定有關環(huán)境風險等級的評定標準，建立“綠色信貸”目錄指引為銀行的相關業(yè)務的發(fā)展服務，并且要求以設立項目的環(huán)保標準來規(guī)范項目的實施。借鑒國外支持微排金融發(fā)展的相互配套、嚴密完善的政策體系，建立完善的氣候變化數(shù)據庫，健全碳交易監(jiān)管和法律政策，提高我國在國際碳交易中的地位，為微排金融的發(fā)展創(chuàng)造良好的外部環(huán)境。地方政府要著眼于大局，給予微排金融的發(fā)展以政策的鼓勵和支持。建議利用赤道原則來作為銀行履行企業(yè)社會責任的基準。執(zhí)行赤道原則需要自主制定環(huán)保原則的能力以及相應的獨立執(zhí)行的能力，這些能力則是建立在銀行內部相關機構設置和人員配置的基礎上。國家要制定政策促進銀行加強內部機構設置和人員配置，提升其能力以便更好地執(zhí)行赤道原則。
　　第二，加強微排金融衍生產品創(chuàng)新和服務多樣化。要實施對微排經濟的金融支持，就必須加強微排金融衍生產品的創(chuàng)新。首先，學習國外的成功經驗。例如，荷蘭銀行首先設計氣候指數(shù)和水資源指數(shù)，然后推出收益與其掛鉤的氣候理財產品和水資源理財產品。其次，積極探索發(fā)展與碳排放權掛鉤的理財產品。例如，商業(yè)銀行可以推出掛鉤微排消耗的基金，開展碳權的質押融資貸款等；保險公司可以推出有關碳排放的保險。最后，發(fā)展碳信托類產品。其設計理念是為那些具有環(huán)保意識和微排金融知識的企業(yè)設立碳信托投資基金，將這筆資金投資于具有CDM開發(fā)潛力的項目中，通過這些項目的開發(fā)獲得相應的核證減排量（CERs) 指標。而通過發(fā)展碳指標交易、碳期權期貨來完善微排金融的服務。同時，金融機構還可以為企業(yè)提供投融資咨詢、擔保、信托、租賃服務。中國農業(yè)銀行推行的清潔發(fā)展機制融資顧問業(yè)務就是一次有益的嘗試?？傊鹑跈C構自身必須要做到創(chuàng)新機制靈活，提高創(chuàng)新能力，創(chuàng)造出適合中國國情的新型微排金融產品和服務，促進微排經濟蓬勃發(fā)展。
　　第三，掌握碳排放交易市場的定價權。全球已經形成以碳交易為主的市場體系，掌握碳交易價格定價權是爭奪話語權的關鍵。2009年國家發(fā)改委為CERs制定了最低交易價格8歐元/噸，試圖打破中國CERs賤賣的困局，但是這是不夠的。若要掌握碳交易市場的定價權，就必須加快微排金融的建設。中國的微排金融建設還處于初級階段，政策、法律、設施、人才等各方面都比發(fā)達國家落后。只有國家積極扶持，金融機構積極進取，才能趕上發(fā)達國家。而要改變目前在碳交易產業(yè)鏈中的低端地位，就要建立自己的微排金融市場，與發(fā)達國家一起在碳交易二級市場上爭奪。碳交易的定價權與碳交易是以哪種貨幣結算有重要作用，所以實現(xiàn)人民幣的國際化，使其成為碳交易的結算貨幣是必需的。
　　第四，提高金融機構對微排金融的認識。微排金融是一個潛在的巨大市場，為商業(yè)銀行等金融機構提供了巨大的商機。要提高金融機構對微排金融的認識：首先，要使得金融機構能夠認識到“微排金融”的價值，意識到如果做好與其有關的業(yè)務，能得到多大的回報。只有先意識到這點，金融機構才有動力發(fā)展微排金融業(yè)務。其次，金融機構要了解到微排金融市場的操作模式，以及項目是怎樣開發(fā)和運行的。只有了解了規(guī)則，金融機構才能正確地開展業(yè)務，不會盲目發(fā)展。再次，金融機構需認識目前微排金融需要哪些產品和服務，迅速確立自己的市場定位。例如，商業(yè)銀行可以發(fā)展中介服務。中國目前作為碳排放權的出售方，與國外機構的談判往往處于劣勢地位，因此需要對項目比較了解的中介服務。商業(yè)銀行可以發(fā)展這方面的業(yè)務，增加收益。最后，建立統(tǒng)一的溫室氣體排放限額交易市場。中國要想實現(xiàn)通過市場化來支持微排經濟的發(fā)展，就必須建立一個可供國內企業(yè)之間進行交易的市場。世界最著名的碳交易市場是歐盟排放交易體系、英國排放交易體系、美國芝加哥氣候交易所和澳大利亞新南威爾士州的溫室氣體減排體系，這些交易市場為我國提供了很好的經驗。我們通過吸收西方國家的發(fā)展經驗，建立和完善自己的多層次的溫室氣體排放限額交易市場。
　　第五，建設以哈爾濱為中心的推進微排經濟的金融體系。哈爾濱要想成為東北乃至全國區(qū)域性金融中心，必須加速金融機構的集聚，營造金融業(yè)集中優(yōu)勢。在大力支持現(xiàn)有金融機構發(fā)展的同時，積極引進境內外金融機構設立分支機構，并擴大現(xiàn)有銀行在市、縣設立分支機構，各類新型金融機構和金融中介服務機構更加健全；鼓勵和支持開辦農村商業(yè)銀行、村鎮(zhèn)銀行、小額貸款公司等新型金融機構，從而形成主體豐富、門類齊全、功能完善的金融組織體系。
　?。ū疚臑橹袊嗣胥y行鶴崗市中心支行和哈爾濱金融學院聯(lián)合課題組成果，成員：苗閆、王秀清、靳生、張濤、呂青