銀行瘋狂吸儲為哪般

某國有大型銀行的客戶經(jīng)理小王最近到處找錢，在各大企業(yè)客戶中間來回跑，希望能談下幾筆資金在銀行賬上趴一段時間，哪怕是就呆12月31日這最后一天的“過路錢”?！捌渌M用都好談?！毙⊥跽f。

小王說的費用主要是指存款返點費。他介紹，與去年主抓貸款不同，今年銀行對存款非常看重，而且個人績效考核也和存款掛鉤?！艾F(xiàn)在來看，我的存款日均指標肯定完不成了，只能沖一把時點，這樣業(yè)績不會太難看。而我們支行資金缺口在3億元左右，領導也在為找錢上火呢?！?/p>

正是在搶存款的壓力下，存款返點費水漲船高，每個季度末最后一天這種關鍵時點的費用從今年年中的千分之一，上升到了目前的千分之二三。也就是說，在12月31日這天，1億元的“過路錢”放在銀行戶頭上，對方可以拿到20萬-30萬的返點傭金。

這無疑觸犯了高息攬儲的監(jiān)管禁令。專家表示，高息攬儲是我國利率市場價格雙軌制情況下出現(xiàn)的一種現(xiàn)象，由于我國目前利率沒有完全市場化，所以造成存款的真實成本和官方存款利率之間的矛盾和差異。目前的措施是加大監(jiān)管力度，但最為重要的是不斷推進利率市場化改革，讓利率真實反映市場資金的供求情況。

年末沖規(guī)模

由于2009年主要是在沖貸款規(guī)模，今年以來，各銀行都不約而同地強調“存款立行”。大大高于去年的存款任務讓基層客戶經(jīng)理們極為郁悶。

小王說，今年，分行給我們支行下的存款任務是新增存款9億元，而2009年全年的任務是新增存款3億多元，“今年我們基層人員的日均存款余額也提升了近50%。”

某國有大型商業(yè)銀行的一位客戶經(jīng)理告訴記者，下半年以來，我們行已經(jīng)打了兩場拉存款的戰(zhàn)斗。由于我們是國有大行，費用上控制得非常嚴格，所以收效并不顯著?，F(xiàn)在我們支行的存款余額還差1億元左右。

某股份制銀行人士說，雖然各家銀行的客戶經(jīng)理都在不遺余力地拉存款，但收效甚微。基本上，各家分行有一半以上的員工完不成全年下派的指標。

正是在這種情況下，高息攬儲再現(xiàn)江湖。該股份制銀行人士坦言，完不成任務也是死，違規(guī)也是死，如果沒被查到也就過了這道坎。正是在這種心態(tài)下，部分銀行尤其是一些中小商業(yè)銀行人士開始鋌而走險。

該人士也證實，現(xiàn)在銀行搶存款非常激烈，只要聽說企業(yè)有閑置資金，各銀行客戶經(jīng)理都是一窩蜂地去搶。反正資金是價高者得。

不過，他強調，現(xiàn)在監(jiān)管機構查得非常嚴，一般的小單不值得冒這么大的風險，所以資金規(guī)模肯定要在億元以上。分行年底要完成存款指標，領導也在著急找錢，這樣就可以一事一議，領導在批費用上也會相對闊綽。

資金轉圈圈

在銀行基層人員四處找錢的時候，從三季度以來的儲蓄搬家卻在抵消著存款增長的效果。

央行數(shù)據(jù)顯示，10月人民幣存款增加1769億元，同比少增1128億元。其中，在加息的背景下，10月居民儲蓄存款反而銳減7003億元，刷新單月降幅歷史紀錄。如此大規(guī)模的儲蓄搬家，在歷史上確屬罕見。

面對不斷創(chuàng)出新高的CPI，走進“負利率時代”的國人不再甘心讓個人資產在銀行“縮水”。加息后2.5%的基準利率相比10月CPI4.4%的同比漲幅，負利率已讓市民有了“錢放什么地方都好，就是不能放銀行”的想法。

中國證券登記結算有限公司的數(shù)據(jù)則顯示，10月股市新開戶數(shù)達到117.3萬戶，新增基金開戶數(shù)為21.9萬戶，環(huán)比增幅均超過10%。股市成為分流儲蓄的一個重要渠道。

不過，業(yè)內人士指出，相對于企業(yè)存款，個人儲蓄的流失不會對銀行的經(jīng)營產生重大影響。他介紹，就一般商業(yè)銀行的存款而言，大部分且較為穩(wěn)定的是企業(yè)存款，以一家股份制銀行北京支行為例，一般是企業(yè)存款10億元，個人存款2億元，比例在5:1的水平。

但是，銀行最為看重的企業(yè)存款也在通過各種方式來規(guī)避“負利率”下的資產縮水。

業(yè)內人士介紹，現(xiàn)在很多大型企業(yè)都成立了持有金融牌照的財務公司來繞開存款利率上限的規(guī)定。大型企業(yè)將資金調撥到財務公司中進行統(tǒng)一管理。由于財務公司持有金融牌照，其資金來源可以作為銀行的同業(yè)資金。而監(jiān)管規(guī)定對同業(yè)資金可以雙方自行議價。

某國有大型銀行人士說，現(xiàn)在同業(yè)存款的利率基本上是在同期限Shibor利率的基準上加100個基點，具體價格和一些銀行資金運用的渠道有關。比如，國有大型商業(yè)銀行資金使用渠道寬，資金的使用效率較高，協(xié)議存款的資金價格相對高一些。而有些中小銀行，受自身條件的限制，提供價格的能力相對弱一些。

上述銀行人士指出，由于同業(yè)存款并不計入一般存款，也就是說對降低銀行存貸比沒有太大貢獻，而銀行也不將同業(yè)存款計入到相關人員的考核中去。“拉不到存款，只能抓幾單同業(yè)，而對于同業(yè)存款，相關人員最多拿到一些營銷費用的獎勵?！?/p>

不過，到了年底，各家銀行的基層客戶經(jīng)理都會血拼“買存款”，來完成存款時點指標。所以，不出意外的話，財務公司的資金會很快轉入大型企業(yè)手中，并以一般存款的形式回流至商業(yè)銀行。畢竟，在關鍵時點，1億元的資金會有20萬元左右的收益，折合年率達到70%左右。

“錢還是那些錢，但是轉了一圈，就會讓相關利益方都拿到收益。”業(yè)內人士指出，在年底這一關鍵時點上，各家銀行的存款指標可能再度飆升，各種光怪陸離的現(xiàn)象可能陸續(xù)上演。

利率市場化

愈演愈烈的“吸儲大戰(zhàn)”已引起業(yè)內專家的高度警覺。他們認為，法定存款準備金率提高、銀行間利率不斷抬升以及商業(yè)銀行超額準備金率的下降，都增加了銀行兌付風險。專家表示，“考慮到現(xiàn)在銀行間資金的緊張局面，商業(yè)銀行流動性風險存在加速積累的趨勢?！?/p>

央行連續(xù)提高法定存款準備金率，在鎖住銀行體系流動性的同時，也減少了一般存款余額，進而拖累了商業(yè)銀行的存貸比指標，使得部分商業(yè)銀行的存貸比可能無法達到監(jiān)管機構提出的75%的下限要求，如果不能有效縮減貸款規(guī)模，或者說為了日后能繼續(xù)增加貸款，銀行就不得不通過吸收存款來降低存貸比。由此，各家銀行“血拼”攬儲就不足為怪了。

而且，目前監(jiān)管機構對存款利率實行上限管理，在負利率和理財?shù)雀呤找媸袌雒媲埃髽I(yè)很難選擇讓資金進入銀行存款渠道。因此，沒有高額返點，銀行很難吸引到大額存款資金。

對于攬儲大戰(zhàn)，銀監(jiān)會已對多家商業(yè)銀行的違規(guī)攬儲行為進行了處罰，并明確表示要從源頭上防治違規(guī)攬儲行為。銀監(jiān)會要求銀行業(yè)金融機構進一步完善公司治理，加強內部控制，改革以存貸款時點規(guī)模為核心的傳統(tǒng)考核方式，建立“風險與約束相稱、激勵與問責平衡、當前與長遠兼顧”的激勵機制。

但專家指出，金融市場的管理僅靠查處、打擊是治標不治本的權宜之計。在存款利率受管制的情況下，銀行難以進行正當?shù)膬r格競爭，因此各種違規(guī)手段才屢禁不止。

中央財經(jīng)大學銀行研究中心主任郭田勇認為，作為資金價格，利率的市場化改革毫無疑問是優(yōu)化經(jīng)濟結構、化解經(jīng)濟問題的首要一步。央行應在穩(wěn)妥的基礎上，更加積極主動地推進利率市場化改革。存款利率水平現(xiàn)在仍是鐵板一塊，但其市場化已是大勢所趨。適當放開存款利率的上浮比例主要意圖不是抑制經(jīng)濟過熱，而是旨在保持銀行體系流動性的穩(wěn)定性，銀行可以根據(jù)自身情況來靈活調整，對整體的負面影響相對較小。

不過，接近監(jiān)管機構的某位人士表示，現(xiàn)在不是啟動利率市場化改革的合適時機。利率市場化不可能在貸款占商業(yè)銀行資產主體，商業(yè)銀行又在資源配置中占主體的情況下實現(xiàn)，這可能導致銀行體系的財務危機。如果引發(fā)系統(tǒng)性金融風險，中國耗費成本超過萬億的金融改革成果可能毀于一旦。