關(guān)于海南省商業(yè)銀行消費信貸市場的調(diào)查報告

摘要：美國房屋次級貸款危機引發(fā)了近70年來全球最大的經(jīng)濟危機，關(guān)注危機沖擊下我國區(qū)域性消費信貸市場風(fēng)險狀況有助于我們把握好其整體風(fēng)險水平和趨勢，以防患于未然。通過對近幾年海南省商業(yè)銀行消費信貸運行調(diào)查的分析，發(fā)現(xiàn)危機下以住房消費貸款為主的區(qū)域性消費信貸市場的擴張步伐急劇減速，市場風(fēng)險略有暴露但總體處于較低水平。

關(guān)鍵詞：海南??；商業(yè)銀行：消費信貸

中圖分類號：F832，479

文獻標(biāo)識碼：A

文章編號：1003-9031(2009)08-0033-04

2008年下半年以來，美國次級房屋貸款危機對全球經(jīng)濟金融造成了巨大的沖擊并引起全球經(jīng)濟衰退。全球金融危機的加劇，強化了我國經(jīng)濟運行周期下行階段的特征。居民持幣觀望心理嚴(yán)重，社會消費需求增長放緩。在國家“保增長、擴內(nèi)需”背景下，我們對銀行業(yè)務(wù)中與居民消費密切相關(guān)的商業(yè)銀行消費貸款業(yè)務(wù)的發(fā)展情況開展了調(diào)查。調(diào)查顯示，海南省消費信貸在經(jīng)歷若干年的穩(wěn)定增長后，2008年受危機影響其增速明顯放緩。金融危機增加了消費信貸風(fēng)險的暴露，但風(fēng)險總體處于較低水平。

一、海南省商業(yè)銀行消費信貸業(yè)務(wù)發(fā)展概況

(一)消費信貸增幅呈下行趨勢

2009年2月末，海南省商業(yè)銀行消費貸款余額為132.9億元，比上年末增長0.4％，折年率為1.6％，比2008年下降7.2個百分點，連續(xù)兩年信貸增幅下降。2001年以后，受居民消費結(jié)構(gòu)升級、貸款利率水平較低以及居民信用消費意識逐漸普及等因素的推動，海南省商業(yè)銀行消費信貸由2001年的22億元增至2008年的132.3億元，8年內(nèi)增長了6倍。消費信貸額占商業(yè)銀行貸款總額比重也由2001年的3.4％提高到2007年的11.2％。2002年消費信貸增幅達到峰值72％后逐漸回落到2007年的17.7％。而金融危機和房地產(chǎn)市場調(diào)整等多種因素的作用下使2008年商業(yè)銀行消費信貸增幅進一步回落至8.8％(見圖1)。短期內(nèi)，商業(yè)銀行消費信貸增速放緩的趨勢難有改變。

(二)商業(yè)銀行重個人住房貸款業(yè)務(wù)、輕汽車貸款

近幾年，因為汽車消費貸款違規(guī)操作、風(fēng)險控制難度較大等原因，農(nóng)業(yè)銀行、深發(fā)展銀行停辦了汽車消費信貸業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行汽車貸款、助學(xué)貸款和其他消費貸款呈現(xiàn)負增長，而住房消費信貸增長一枝獨秀Ⅲ。2009年2月末，個人住房貸款和汽車消費貸款分別占消費貸款總額的93.6％和1％。與2004年比，前者的比重提高了lO個百分點，后者的比重則下降了7個百分點。近5年來，商業(yè)銀行汽車消費貸款業(yè)務(wù)年均降幅達30％，助學(xué)貸款增速由2005年的21.4％降至2009年2月的-2.13％，也呈萎縮態(tài)勢(見圖2)。

(三)商業(yè)銀行消費信貸質(zhì)量較高

隨著各項股改措施的落實和風(fēng)險控制水平的提高，消費信貸不良率逐漸走低。2009年2月末，海南省商業(yè)銀行消費貸款不良率為1.6％。2006年，消費貸款不良率升至峰值7％后逐年走低，至2008年末不良率降至1.5％。今年以來，由于受全球性金融危機影響，個人消費貸款風(fēng)險暴露水平略有提高。

分品種看，個人住房貸款質(zhì)量最高，而汽車消費類貸款、助學(xué)貸款等其他消費貸款的質(zhì)量較低。2009年2月末，個人住房貸款、汽車消費貸款和其他消費貸款不良率分別比2004年末降低了1.8、11.7和1.8個百分點，而助學(xué)貸款則比同期上升了12.3個百分點。

(四)貸款利率水平以下浮為主，比重逐漸降低

據(jù)統(tǒng)計，商業(yè)銀行消費貸款執(zhí)行基準(zhǔn)利率和上浮貸款的比重較低，但其比重逐漸降低。據(jù)統(tǒng)計，2006年至2009年1月份商業(yè)銀行新增消費貸款中利率下浮的比重在64.2％以上，利率上浮貸款的比重則由2006年1月的1.8％提高至2009年1月的22.3％(見表1)。顯然，進入2008年后，我國利率水平開始進入下行周期，商業(yè)銀行為穩(wěn)定和擴大存貸利差水平，存在著擴大利率上浮貸款比重的傾向。加之執(zhí)行第二套住房利率上浮10％的政策規(guī)定，導(dǎo)致貸款利率折扣率由2004年的83％提高到2008年的97％，購房者實際承擔(dān)的資金成本不斷提高(見表2)。在利率多次下調(diào)及2009年2月開始實行七折利率優(yōu)惠政策后，商業(yè)銀行實際利率水平相當(dāng)于基準(zhǔn)利率的79％，但總體利率水平還比2004年的資金價格水平要高0.32個百分點。

二、商業(yè)銀行消費信貸主要風(fēng)險及風(fēng)險評估

(一)商業(yè)銀行消費信貸主要風(fēng)險

1，信用風(fēng)險。信用風(fēng)險，即信用制度和信用體系不健全情況下借款人故意違約給商業(yè)銀行帶來的風(fēng)險，商業(yè)銀行只有以停辦措施被動應(yīng)對。信用制度不健全，征信體系建設(shè)推進緩慢，是汽車貸款和助學(xué)貸款等消費類貸款不良率較高的主要原因。2004年以后汽車消費貸款發(fā)放大幅減少的原因主要在于當(dāng)年保險機構(gòu)因經(jīng)營不善不再作為第三方擔(dān)保人對汽車消費貸款提供擔(dān)保，導(dǎo)致汽車貸款不良額大幅增長。此后，商業(yè)銀行均謹慎經(jīng)營汽車消費貸款。除了工商銀行近兩年重新開始增加該項貸款投放外，其他商業(yè)銀行貸款余額逐年減少，不良額均為前期未消化部分。汽車消費貸款面臨的發(fā)展瓶頸在于個人信用體系不健全，銀行缺少對借款人實際收入水平以及信用狀況的全面了解。導(dǎo)致其只能將該項業(yè)務(wù)和保險機構(gòu)的擔(dān)保相掛鉤。此外，助學(xué)貸款作為信用貸款，在消費類貸款中不良率最高。也與現(xiàn)有的征信體系無法發(fā)揮有效約束借款人行為有密切聯(lián)系。歸結(jié)來看，個人財產(chǎn)申報制度的缺乏以及符合國際慣例的、完整的個人信用風(fēng)險評估的信息和數(shù)據(jù)無法有效整合，商業(yè)銀行無法通過正規(guī)的渠道獲取必要的信息，使得商業(yè)銀行難以對個人的收入及信用狀況做出客觀、真實、公正的評估，從而準(zhǔn)確評估消費信貸的信用風(fēng)險。我國《信用法》的缺失也同樣庇護了借款人的違約行為。

2，定價機制風(fēng)險。定價機制風(fēng)險是商業(yè)銀行分支機構(gòu)在現(xiàn)有的定價機制下無法對消費信貸實施區(qū)別分類定價策略，給商業(yè)銀行經(jīng)營帶來的風(fēng)險。在消費信貸市場，消費貸款的一個顯著特點是客戶分散且數(shù)量大、客戶風(fēng)險狀況差異性大。然而，住房按揭貸款銀行的選擇主要受制于銀行之間對樓盤按揭項目競爭的結(jié)果，至于住房按揭貸款的價格則完全取決于商業(yè)銀行的利潤目標(biāo)，基本上不受貸款風(fēng)險水平和市場競爭性等因素的影響，客戶只是交易價格的被動接受者，屬于壟斷定價。由于缺乏科學(xué)的消費貸款定價機制，商業(yè)銀行分支機構(gòu)無法通過差別定價的貸款策略，按照客戶貸款的風(fēng)險狀況進行貼水，從而難以有效降低消費貸款的平均損失率。

3，政策性風(fēng)險，政策性風(fēng)險是政策調(diào)整有可能導(dǎo)致商業(yè)銀行經(jīng)營虧損的風(fēng)險。一是政策調(diào)整滯后風(fēng)險。房貸新政是在房地產(chǎn)市場發(fā)生調(diào)整后才推出，已明顯滯后于房地產(chǎn)市場的發(fā)展變化，導(dǎo)致房地產(chǎn)市場發(fā)展發(fā)生較大的波動，政策的前瞻性不夠。二是央行和同家其他部委的政策協(xié)調(diào)性不夠，過于強調(diào)對刺激居民消費需求擴大的政策調(diào)整，而住房供給的政策調(diào)整力度不足，組合政策對房地產(chǎn)市場的結(jié)構(gòu)調(diào)整作用較為有限。目前，居民的購買力主要取決于其收入水平，首付比例和資金的價格是影響其對消費信貸需求的次要因素。只有有效降低房價，提高居民的實際購買力才能有效促進消費信貸需求的擴大。三是利率政策的調(diào)整有可能使銀行經(jīng)營陷入困難境地。據(jù)了解，在2008年10月央行宣布房貸新政后，海南省商業(yè)銀行實施新政的積極性并不高。隨著央行多次降息，在實施房貸利率七折后，銀行5年期貸款利率由5.94％降至4.158％，而五年期存款利率為3.6％，銀行僅有0.558％的利差。扣除經(jīng)營成本后，銀行可能出現(xiàn)虧損。

(二)海南省商業(yè)銀行消費信貸風(fēng)險評估

當(dāng)前，商業(yè)銀行消費信貸以個人住房貸款為主的結(jié)構(gòu)趨勢仍將持續(xù)。綜合分析海南省房地產(chǎn)市場未來的走勢、商業(yè)銀行風(fēng)險控制能力等因素，我們認為，海南省商業(yè)銀行消費信貸的整體風(fēng)險處于可控狀態(tài)。

1，海南省未來樓市將持續(xù)上升，為商業(yè)銀行提供了廣闊的住房消費信貸市場。目前，?？谏唐贩康木鶅r不足上海、北京等大城市的一半，也比很多省會城市的房價低30％以上。作為國際旅游島和未來我國最大的休閑度假地，預(yù)期?？?、三亞等城市的房價仍有較大的上漲空間。據(jù)統(tǒng)計，海南省現(xiàn)有購房者68％以上來自島外。盡管這些島外購房戶房屋閑置有相當(dāng)?shù)谋壤?，然而在我國受金融危機較大的沖擊下，?？谑泻腿齺喪械姆渴形闯霈F(xiàn)拋售現(xiàn)象，表明購房者對海南省未來的房地產(chǎn)市場上行趨勢存在著強烈的正向預(yù)期。此外，在我國房地產(chǎn)價格向下調(diào)整的同時，?？谑泻腿齺喪械姆績r調(diào)整幅度都比全國平均程度要低(見圖3)。2009年前3個月，全國平均房價同比增長為負值時，而?？凇⑷齺喎績r同比增幅保持正值。2009年1-3月份海口市住房銷售價格指數(shù)同比上漲分別3.1％、0.7％和0，而同期三亞的同比增幅比?？谝?，顯示出海南省房價較大的抗跌性和房地產(chǎn)市場較強的抗沖擊能力。短期內(nèi)不排除海南省房價有可能進一步下滑，但未來海南省房地產(chǎn)市場的發(fā)展和房價穩(wěn)定向上的趨勢為商業(yè)銀行住宅按揭市場健康運行提供了堅實的基礎(chǔ)。

2，按揭貸款客戶群體還貸能力強。2009年前2個月，商業(yè)銀行住房按揭貸款新增不良額0.6億元，不良率較上年末提高0.23個百分點。商業(yè)新增不良住房貸款的主要原因是部分借款人按時還款意識不強。存在善意違約的情況。據(jù)調(diào)查，不良住房貸款大部分是違約1-2期的貸款，主要原因是借款人出差或忘記存入資金形成違約，但這部分借款人貸款行通過電話催收后，都能在還款賬戶中補存資金歸還欠款。而包括開發(fā)商資金斷裂樓盤未竣工按期交房、借款人收入下降及房價漲幅低于貸款利率水平導(dǎo)致借款人損失等因素導(dǎo)致的借款人違約情況發(fā)生幾率較低，涉及的違約金額也較小。如交通銀行僅有一例因借款人收入變動因素導(dǎo)致貸款違約情況，光大銀行只有一個樓盤未按期交房導(dǎo)致違約現(xiàn)象。整體上看，在危機的沖擊下，借款人仍保持了較高的還貸能力。此外，從近幾年購房者構(gòu)成看，有相當(dāng)高比例(?？谑袨?8％)的外地購房者以現(xiàn)金交易為主，不存在貸款按揭問題。而本地購房者多以企業(yè)主、企事業(yè)單位中高收入階層為主。這些借款人有穩(wěn)定的收入和還款來源，且購房以自住用途為主，住房按揭貸款的還款能力有較好的保障。

(三)風(fēng)險控制機制日益完善規(guī)范了消費信貸操作

歷史上，商業(yè)銀行違規(guī)操作是導(dǎo)致消費貸款大面積違約形成較高不良住房貸款的主要原因。2004-2006年，個人住房貸款不良率增加1.4個百分點，這主要是因為某些商業(yè)銀行員工內(nèi)外勾結(jié)，通過假按揭騙取銀行資金。股改后，商業(yè)銀行違規(guī)操作風(fēng)險因素基本得到有效控制。中國銀行海南省分行實行三位一體的授信決策機制，統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，區(qū)別授權(quán)，并在2005年成立了消費信貸審批中心對零售貸款業(yè)務(wù)實現(xiàn)全省集中審批；工商銀行嚴(yán)格執(zhí)行雙人調(diào)查和見客談話制度，加強對房地產(chǎn)開發(fā)商和汽車貸款合作機構(gòu)的管理，從源頭上杜絕“假按揭”；中國銀行實施了消費貸款的全過程風(fēng)險控制管理等等。隨著消費貸款風(fēng)險控制機制的日益完善，商業(yè)銀行消費信貸質(zhì)量有望持續(xù)保持在較高水平。

三、發(fā)展商業(yè)銀行消費信貸市場的對策建議

(一)建立健全消費貸款政策

一是盡快推出個人房產(chǎn)抵押分批貸款產(chǎn)品。借款人以房產(chǎn)抵押取得最高為房產(chǎn)價值一定比例(如70％)的貸款信用額度，可允許其在較長的期限內(nèi)(如30年)拆零使用，并在該信用額度內(nèi)循環(huán)貸款。允許新房或二手房作為分批貸款產(chǎn)品中的抵押房產(chǎn)。二是研究制定個人破產(chǎn)法，增加《擔(dān)保法》中有關(guān)個人消費貸款的條款，健全法律法規(guī)。個人破產(chǎn)法等法律的建立健全一方面有助于杜絕和嚴(yán)懲逃避債務(wù)的貸款人，維護金融機構(gòu)的合法債權(quán)；另一方面，確保那些確實無法償還貸款的消費者可以解除債務(wù)負擔(dān)。

(二)以創(chuàng)新方式拓寬消費信貸業(yè)務(wù)領(lǐng)域

一是積極參與利用農(nóng)用車、家電下鄉(xiāng)活動的契機，有針對性的對農(nóng)民開展多種形式的小額消費信貸業(yè)務(wù)，將這部分貸款用于購買農(nóng)具、家電、助學(xué)、蓋房等農(nóng)民急需的消費種類，將農(nóng)村消費信貸作為農(nóng)村地區(qū)業(yè)務(wù)發(fā)展的突破口；二是通過增加消費貸款抵押質(zhì)押物的種類來擴大消費貸款業(yè)務(wù)：三是積極開展汽車消費貸款業(yè)務(wù)，并要求汽車經(jīng)銷商和保險公司共同為汽車消費貸款提供擔(dān)保，以轉(zhuǎn)移汽車消費貸款風(fēng)險。

(三)建立健全商業(yè)銀行分支機構(gòu)科學(xué)的消費貸款定價機制

各商業(yè)銀行總行要將消費貸款定價權(quán)下方給各省一級支行，總行僅確定消費貸款定價參考范圍。各商業(yè)銀行分支機構(gòu)在建立有效風(fēng)險監(jiān)控體系的基礎(chǔ)上，對消費貸款實施浮動貸款利率管理，按照客戶的信用級別、抵押品價值和貸款期限等因素確定消費貸款的風(fēng)險溢價，以使商業(yè)銀行更好地防范風(fēng)險。

(四)切實發(fā)揮房貸新政的作用

監(jiān)管部門應(yīng)抓緊出臺操作性強的房貸新政實施細則，促進房地產(chǎn)的健康發(fā)展。地方政府應(yīng)科學(xué)合理規(guī)劃休閑度假酒店、高中低檔商品房、經(jīng)濟適用房和廉租房的建設(shè)，有效調(diào)整房地產(chǎn)結(jié)構(gòu)，使房價與居民收入水平相適應(yīng)。各家商業(yè)銀行也應(yīng)該主動降低門檻，通過讓利于購房者，讓購房者享受到真正的實惠，使得購房預(yù)期真正轉(zhuǎn)化為實際消費。