N集團資金集中管理模式研究

王 華

摘要：現(xiàn)金流是企業(yè)的血液，“現(xiàn)金至尊”是現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理的基本理念，大型集團公司的資金集中管理是歷史的必然。本文分析了N集團實施資金集中結(jié)算的主要做法，即強化資金的使用計劃、過程管理、事中監(jiān)督，提高資金周轉(zhuǎn)速度和營運效果，充分重視資金的時間價值，減少資金的沉淀與浪費、降低資金成本，為集團帶來直接效益。

關(guān)鍵詞：企業(yè)集團；資金集中管理；研究

一、N集團背景介紹

N集團通過近幾年的收購合并，成員單位眾多，地域分布廣泛，資金管理失控，資金使用率低，已經(jīng)成為集團管理中迫切需要解決的問題，突出表現(xiàn)在：

1集團處于發(fā)展?fàn)顟B(tài)中，資金短缺性或多或少的存在于集團各成員單位中。

2過于分散的資金雖然使各成員單位具有一定靈活性，但帶來的是資金的風(fēng)險性和成本的加大，而且分散且大量閑置的資金難以形成獨特的優(yōu)勢力量。

3從集團融資情況來看，各子公司由于經(jīng)營規(guī)模和經(jīng)營業(yè)績的差異，銀行資信評級各不相同，在銀行獲得的貸款利率和期限方面相關(guān)優(yōu)惠待遇也各不相同。

4從集團的結(jié)算情況來看，各子公司銀行賬戶總量較多，賬戶管理混亂；單個賬戶余額不大，但賬戶沉淀資金總量較大，另一方面集團又存在較高的銀行借款。

二、N集團資金結(jié)算中心的職能

集團按照商業(yè)銀行的運行機制，運用以信息技術(shù)為依托，管理需求為前提，集中監(jiān)控為中心的新的資金管理方式，成立集團資金結(jié)算中心，為各成員單位提供結(jié)算、融資、理財、信息共享等金融服務(wù)。

集團資金結(jié)算中心的基本職能主要有下幾個方面：

1結(jié)算中心的核心工作是把整個集團的閑散資金匯集到一個總的資金池中，盤活資金存量，通過資金的合理調(diào)配，降低財務(wù)費用，實現(xiàn)資金使用效益最大化。

2優(yōu)化集團的資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，增強集團公司的融資和償債能力。

3對集團資金的流量、流向?qū)嵭杏行Э刂疲_保集團資金使用行為規(guī)范、合理，達成集團整體戰(zhàn)略目的。

4資金結(jié)算系統(tǒng)通過對資金運動的掌握實現(xiàn)對集團內(nèi)部業(yè)務(wù)運動的掌握，為集團領(lǐng)導(dǎo)的經(jīng)營決策提供信息依據(jù)。

三、N集團銀行賬戶管理

集團實施“收支兩條線”的資金管理模式，對銀行賬戶的管理是資金集中管理工作有效的基礎(chǔ)，主要有以下內(nèi)容：

1開戶管理。集團資金結(jié)算中心選擇數(shù)家實力雄厚的商業(yè)銀行開立結(jié)算賬戶，與其簽署網(wǎng)銀等相關(guān)協(xié)議。成員單位根據(jù)總部選擇的商業(yè)銀行在當(dāng)?shù)刂付ㄒ恢羶杉毅y行開立結(jié)算賬戶，成員單位的所有銀行實體賬戶，均要納入結(jié)算中心管理。

2虛擬賬戶管理。各成員單位均需在結(jié)算中心開設(shè)內(nèi)部虛擬結(jié)算賬戶，成員單位與結(jié)算中心和成員單位之間通過資金結(jié)算管理系統(tǒng)的內(nèi)部虛擬賬戶進行內(nèi)部結(jié)算。

3收款賬戶管理。成員單位應(yīng)通過結(jié)算中心指定的銀行收款，由銀行定時歸集到結(jié)算中心的賬戶。

4資金歸集管理。結(jié)算中心每天定時自動歸集各成員單位收款資金。資金歸集后，成員單位虛擬結(jié)算賬戶中增加可使用資金。

5付款賬戶管理。成員單位對集團外企業(yè)付款，按原企業(yè)審批程序?qū)徟?，通過資金結(jié)算管理系統(tǒng)，報結(jié)算中心調(diào)度審批，結(jié)算中心按規(guī)定的付款順序，調(diào)度頭存至成員單位付款賬戶，由成員單位對外付款。

四、N集團信貸管理

統(tǒng)一信貸管理是結(jié)算中心的一項重要職能，結(jié)算中心通過內(nèi)部調(diào)節(jié)、對外融資滿足各成員單位的資金需求，提升整體融資能力和資金使用效益。

1信貸管理的范圍：集團公司內(nèi)各成員單位的信貸業(yè)務(wù)，均由結(jié)算中心實行統(tǒng)一管理。

2外部融資：結(jié)算中心負責(zé)集團所有對外融資，并根據(jù)各成員單位的融資能力，統(tǒng)一授權(quán)母公司和部分子公司進行外部融資，融資額由結(jié)算中心在集團內(nèi)統(tǒng)一配置使用。

3結(jié)算中心根據(jù)各成員單位的生產(chǎn)經(jīng)營情況和償債能力，進行信用調(diào)查，并進行信用評價，以此來確定其適用的內(nèi)部貸款方式。

4內(nèi)部貸款的種類和期限分為：臨時貸款、定額內(nèi)短期貸款和中期貸款。內(nèi)部貸款按照有償使用資金的原則，按月計提，按季結(jié)息。內(nèi)部貸款利率參照人行規(guī)定的同期貸款基準(zhǔn)利率浮動執(zhí)行。

五、N集團資金信息系統(tǒng)管理

集團充分利用計算機網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，構(gòu)建基于網(wǎng)絡(luò)平臺的資金集中管理模式，實現(xiàn)對集團從資金籌措、投放和調(diào)配到資金收益產(chǎn)生的全過程控制。主要包含四個核心要素：

1資金預(yù)算控制系統(tǒng)。集團資金集中管理執(zhí)行“5+3付款預(yù)算”模式，即：成員單位每周四向結(jié)算中心上報后四周用款預(yù)算，其中第一周為每日付款預(yù)算，后三周為每周付款預(yù)算，簡稱為“5+3付款預(yù)算”?！?+3付款預(yù)算”作為結(jié)算中心調(diào)度頭寸和成員單位具體每日對外付款的審核依據(jù)。

2資金結(jié)算控制系統(tǒng)。為集中管理資金結(jié)算提供了有效平臺，使集團辦理每一筆結(jié)算業(yè)務(wù)的資金流動全過程都處于資金結(jié)算控制系統(tǒng)的嚴密監(jiān)管之下，使資金的事前和事中控制得以實現(xiàn)。

3資金分析決策控制系統(tǒng)。結(jié)算系統(tǒng)綜合利用整個資金網(wǎng)絡(luò)控制系統(tǒng)里的原始數(shù)據(jù)，對集團的資金運用以及管理進行統(tǒng)計分析。

4資金全程預(yù)警系統(tǒng)。建立起一個運行良好的資金預(yù)警系統(tǒng)，能夠把握事態(tài)發(fā)展中質(zhì)和量的變化，及早診斷出企業(yè)集團資金財務(wù)風(fēng)險的信號。

根據(jù)N集團的戰(zhàn)略規(guī)劃，今后幾年集團進入下一個業(yè)務(wù)快速發(fā)展周期，必定在資金需求、貨款結(jié)算及提高企業(yè)信用資源等方面對資金集中管理工作提出更高的要求。但經(jīng)過一年時間的運行，N集團資金集中管理工作取得了較好效果，為同行業(yè)企業(yè)資金管理提供了友誼的借鑒。