當(dāng)前新農(nóng)村建設(shè)的金融約束及其成因

建設(shè)社會主義新農(nóng)村是黨的十六屆五中全會提出的重大戰(zhàn)略舉措，這是一項(xiàng)宏大的系統(tǒng)工程，需要聚集各方面的力量和資源。金融是現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)的樞紐，直接決定著資源配置的方向與效率。因此，加快社會主義新農(nóng)村建設(shè)，離不開金融的支持和服務(wù)。

一、當(dāng)前新農(nóng)村建設(shè)的金融約束

農(nóng)村金融體制改革以來，特別是在1996年《國務(wù)院關(guān)于農(nóng)村金融體制改革的決定》實(shí)施之后，我國農(nóng)村金融業(yè)取得了迅速發(fā)展，形成了以合作性金融為基礎(chǔ)，商業(yè)性金融、政策性金融分工協(xié)作的農(nóng)村金融體系。雖然這一金融體系曾在促進(jìn)農(nóng)業(yè)發(fā)展、繁榮農(nóng)村經(jīng)濟(jì)、增加農(nóng)民收入等方面發(fā)揮過重要作用，但隨著我國金融體制改革的深入和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展，其弊端日益顯現(xiàn)，現(xiàn)已成為制約當(dāng)前新農(nóng)村建設(shè)的“瓶頸”。

主要表現(xiàn)在：首先，農(nóng)村金融市場主體發(fā)育不健全。目前，活躍在農(nóng)村金融市場上的金融機(jī)構(gòu)主要有農(nóng)業(yè)銀行、農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、農(nóng)村信用社、農(nóng)村郵政儲蓄機(jī)構(gòu)和民間借貸組織等。前四者屬正規(guī)金融范疇，后者則屬非正規(guī)金融范疇，但不管是哪類金融機(jī)構(gòu)，它們的發(fā)育都不健全。作為政策性銀行，農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行僅為糧棉油購銷企業(yè)提供單一的購銷貸款，服務(wù)范圍有限；農(nóng)村郵政儲蓄機(jī)構(gòu)基本上只提供儲蓄服務(wù)，對農(nóng)村的有限資金起到“抽水機(jī)”的外溢作用；農(nóng)業(yè)銀行主要向農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施、農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)貸款，即使發(fā)放扶貧貼息貸款，也是變相投向了農(nóng)業(yè)企業(yè)，很少向農(nóng)戶貸款；農(nóng)村信用社雖有4萬多家法人機(jī)構(gòu)，但沒有形成金融網(wǎng)絡(luò)，且正面臨明晰產(chǎn)權(quán)、降低不良資產(chǎn)和提高經(jīng)營績效的巨大壓力，短期內(nèi)難以真正成為農(nóng)村金融的主力軍；民間借貸市場和地下錢莊雖然交易異?；鸨?，但合法性問題始終是懸在它們頭上的一把達(dá)摩克利斯之劍，縛手縛腳中難以大有作為。

其次，農(nóng)村金融市場客體創(chuàng)新不足。在農(nóng)村金融市場上，金融產(chǎn)品長期主要局限于存款和貸款這兩類傳統(tǒng)產(chǎn)品，而諸如保險(xiǎn)、信托、租賃、信用擔(dān)保、咨詢、有價(jià)證券發(fā)行與代理買賣、資本運(yùn)營、外匯等金融產(chǎn)品的發(fā)展嚴(yán)重滯后。而且，即使是長期量大的存款和貸款業(yè)務(wù)，其相關(guān)創(chuàng)新也十分有限。再次，農(nóng)村金融市場機(jī)制不完善。最突出的問題就是金融管制，如利率管制、進(jìn)入管制、資金行政配置等仍然普遍存在，它們嚴(yán)重阻礙了金融市場機(jī)制的正常運(yùn)行。而且，與城市相比，我國的金融管制具有明顯的城鄉(xiāng)區(qū)別，農(nóng)村的金融管制往往更加嚴(yán)厲。對城鄉(xiāng)非國有金融組織實(shí)行的雙重標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)質(zhì)上是對農(nóng)村新型金融組織發(fā)育采取的歧視性政策，它抑制了農(nóng)村微觀金融市場主體的培育和市場競爭機(jī)制的形成，使農(nóng)村資金供給來源減少，而外溢機(jī)會相應(yīng)增加。另外，農(nóng)村金融市場機(jī)制不完善還表現(xiàn)在農(nóng)村商品市場、要素市場與金融市場以及正規(guī)金融部門與非正規(guī)金融部門的彼此割裂上。

最后，農(nóng)村金融市場生態(tài)環(huán)境較為惡劣。中國農(nóng)村，特別是中西部貧困地區(qū)其經(jīng)濟(jì)的商品化和市場化程度較低，小農(nóng)經(jīng)濟(jì)仍十分普遍。小農(nóng)經(jīng)濟(jì)給農(nóng)村金融市場生態(tài)環(huán)境帶來了兩大不良后果：一是抑制了金融需求的擴(kuò)張。小農(nóng)經(jīng)濟(jì)下，農(nóng)村金融需求主要表現(xiàn)為信貸服務(wù)需求，保險(xiǎn)、信托、資本運(yùn)營、外匯等服務(wù)需求發(fā)展相對緩慢。二是造成信用體系和金融體系二元分割。因?yàn)椤靶∞r(nóng)經(jīng)濟(jì)特有的‘圈層結(jié)構(gòu)’所形成的路徑依賴狀態(tài)還沒有解體，這種特殊的社會信任結(jié)構(gòu)阻礙了普遍意義上的信任體系建立，因而中國農(nóng)村社會既有著小范圍內(nèi)高度的信任和秩序，又有著大范圍內(nèi)的極端不信任和無序，形成了強(qiáng)烈反差的二元信用體系”。信用體系的二元性直接產(chǎn)生二元性金融需求，進(jìn)而誘致金融的二元供給，最終促成農(nóng)村正規(guī)金融與非正規(guī)金融體系出現(xiàn)二元分割。

二、成因分析

目前學(xué)術(shù)界對農(nóng)村金融問題產(chǎn)生原因的解釋主要有三種：

第一種觀點(diǎn)可稱作金融抑制觀。這種觀點(diǎn)直接沿襲了麥金農(nóng)和愛德華·肖等人的理論框架，認(rèn)為正是政府的長期干預(yù)和管制造成了農(nóng)村金融制度安排出現(xiàn)缺失和壓抑，帶來農(nóng)村金融市場上資金供求數(shù)量和結(jié)構(gòu)失衡，并最終使農(nóng)村金融市場萎縮。

第二種觀點(diǎn)可稱作金融組織體系不完整和功能不健全觀。這種觀點(diǎn)認(rèn)為，雖然我國農(nóng)村正規(guī)金融體系基本上形成了政策性功能、商業(yè)性功能和合作性功能相區(qū)別的三類金融機(jī)構(gòu)，但每類機(jī)構(gòu)的功能都不健全。

第三種觀點(diǎn)可稱作金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部治理觀。此觀點(diǎn)認(rèn)為，農(nóng)村金融問題的產(chǎn)生緣于農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)自身存在諸多問題，如產(chǎn)權(quán)不明晰，激勵(lì)約束機(jī)制不完善；管理體制不科學(xué)，管理上“缺位”、“越位”現(xiàn)象嚴(yán)重；內(nèi)控意識薄弱，內(nèi)控制度不健全；資金來源有限，資產(chǎn)質(zhì)量差，資本充足率低，收益積累和附屬資本少等。上述三種觀點(diǎn)代表了三種不同的視角，在解釋目前農(nóng)村金融問題的產(chǎn)生原因方面都有其獨(dú)到和合理之處。但從分析深度看，金融抑制觀顯然比后兩種觀點(diǎn)更深刻，因?yàn)閺哪撤N程度上來說，正是長期的金融抑制帶來了金融體系的殘缺、幼稚和孱弱，諸如金融組織體系不完善、功能不健全和金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部治理不良等只不過是其中表象而已。從這個(gè)意義上說，排除先天性制約因素外，金融抑制理所當(dāng)然地成為引起農(nóng)村金融問題產(chǎn)生的最重要原因。當(dāng)然，這里不是要全盤否定金融抑制。畢竟，金融抑制是歷史的產(chǎn)物，在特定時(shí)期發(fā)生金融抑制自有其合理性，發(fā)展中國家的經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展歷史對這種合理性作了最好的佐證。拷打金融抑制的目的只是在于，當(dāng)市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展到較高水平時(shí)，為促進(jìn)農(nóng)村金融發(fā)展，我們需要對癥下藥地從制度、政策和方法上去設(shè)計(jì)新的農(nóng)村金融發(fā)展范式。

新農(nóng)村建設(shè)必須放在社會主義市場經(jīng)濟(jì)的大框架下進(jìn)行，這意味著農(nóng)村金融發(fā)展必須轉(zhuǎn)變范式。以新范式為指導(dǎo)，我國目前的農(nóng)村金融發(fā)展政策必須做出重大調(diào)整，具體包括：第一，解放思想。樹立以商品化和市場化來帶動農(nóng)村金融發(fā)展的觀念；第二，明確政府職能，努力在政策環(huán)境營造、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和法制環(huán)境完善等方面為推動農(nóng)村金融發(fā)展創(chuàng)造條件；第三，放松金融管制，大力培植非正規(guī)金融部門，在有序競爭中促進(jìn)農(nóng)村金融市場體系、功能和機(jī)制的健全和完善；第四，加大存量改革力度，按政策性金融、商業(yè)性金融和合作性金融架構(gòu)理順正規(guī)金融體系，適當(dāng)確定一個(gè)過渡期，并在該時(shí)期從政策、資金、技術(shù)等方面對其予以扶持，最終實(shí)現(xiàn)經(jīng)營理念和機(jī)制轉(zhuǎn)變；第五，鼓勵(lì)金融創(chuàng)新，因地制宜地在農(nóng)村地區(qū)開展保險(xiǎn)、租賃、信托、證券投資、資本運(yùn)營等業(yè)務(wù)。