淺論拉托維亞金融服務統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)

摘要：拉托維亞實行統(tǒng)一金融監(jiān)管模式，其統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)是拉托維亞金融與資本市場委員會，該委員會是按照功能監(jiān)管模式被組建。委員會所轄部門主要集中監(jiān)管和許可等事關全局的金融監(jiān)管的關鍵領域，至于金融中介、機構(gòu)和被監(jiān)管的商業(yè)活動的具體類型則在所不問。拉脫維亞金融與資本市場委員會也為其他國家建構(gòu)金融服務統(tǒng)一監(jiān)管框架提供借鑒。

關鍵詞：拉脫維亞；統(tǒng)一監(jiān)管；委員會

中圖分類號：F830.39文獻標志碼：Ａ文章編號：1673-291X(2008)09-0051-02

金融與資本市場委員會不但接管了拉托維亞中央銀行信用機構(gòu)監(jiān)管部的職責而且也接管了先前有存款保險保證委員會、國家保險監(jiān)管稽查部和證券市場委員會掌管的監(jiān)管職責。最終，拉托維亞成功實行了統(tǒng)一監(jiān)管模式。作為世界上為數(shù)不多的幾個實行統(tǒng)一監(jiān)管的國家，拉托維亞統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)——金融與資本市場委員會有自身的特征和功能，本書試圖對其進行全面論述。

一、委員會的基本問題

金融與資本市場委員會是拉托維亞統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)，其是在原有的監(jiān)管機構(gòu)的基礎上重新被構(gòu)造的，所以委員會對拉

托維亞以前的監(jiān)管理念也是批判的繼承。委員會的主要功能、法定權(quán)力以及與其他相關的機構(gòu)的協(xié)調(diào)問題都在《金融與資本市場委員會法》中被詳細的規(guī)定，這些問題也是拉托維亞金融與資本市場委員會的一些首先需要得到明確的基本問題。

（一）委員會的功能

委員會的功能包括實體功能和程序功能，其中實體功能主要是委員會制定實體監(jiān)管法規(guī)的權(quán)力，程序功能主要是為日常的監(jiān)管活動制定相關的法律程序。

委員會的功能主要包括以下三個方面：為了規(guī)范關于資本市場參與者的經(jīng)營活動以及資本市場本身的預測報告和表現(xiàn)報告，制定相關的規(guī)章和指令；按照委員會制定的監(jiān)管要求和指令，通過控制市場參與者的合規(guī)性來管制金融與資本市場參與者的經(jīng)營活動；為金融和資本市場的參與者及其高級管理人員制定特別經(jīng)營條件和從業(yè)資格，并且使其符合這些法定要求和資格[1]。

委員會還負責為以下事項制定法定程序：許可和注冊金融與資本市場的參與者；收集、分析和出版與金融與資本市場相關的信息；確保存款保證基金和被保險人保護基金的資本增殖；按照《私人存款、保險公司及監(jiān)管法》管理和支付賠償金；分析關于金融和資本市場的監(jiān)管要求，起草關于完善這些要求以及與歐盟要求相協(xié)調(diào)的建議書；從事系統(tǒng)研究和分析，從而預測金融和資本市場的發(fā)展；和國外的金融和市場監(jiān)管權(quán)力機構(gòu)合作，參與相關的國際組織。

（二）委員會的權(quán)力

為了實現(xiàn)上述功能，委員會行使以下權(quán)力：制定規(guī)范市場參與者活動的規(guī)則和指令；為了執(zhí)行監(jiān)管功能，向市場參與者詢問相關經(jīng)營信息以及接受來自市場參與者的必要信息；在某些特定情形中，約束市場參與者的活動；按照委員會的立法、規(guī)則和指令，核查市場參與者的合規(guī)性；當市場參與者（以及他們的高級管理人員）違反委員會制定的法定要求時，對其采取制裁措施；參加市場參與者綜合管理會議、召集市場參與者管理機構(gòu)的會議和制定會議議程的項目；要求和接受商業(yè)注冊和其他公共機構(gòu)注冊的相關費用，以及接受為執(zhí)行監(jiān)管功能所必需的信息；和國外的金融和資本市場監(jiān)管權(quán)機構(gòu)合作，為了執(zhí)行專門監(jiān)管功能按照法律相互交換必要的信息。

委員會也能夠?qū)嵤├芯S亞基準法案（次級立法）所允許的其他活動，將其作為執(zhí)行其法定功能的過程的一部分。委員會制定的規(guī)則和指令對金融和資本市場中的參與者都具有約束力，這些市場參與者必須要遵守委員會制定的規(guī)章和指令，否則就要受到法律制裁[2]。

（三）委員會的管理以及領導成員的職務保障

有五個成員組成的理事會管理者委員會。成員包括主席、副主席和委員會所轄部門的三個部長。在和政府機構(gòu)、金融是資本市場參與者及國際組織的交往中，主席代表著委員會。拉托維亞國會基于財政部長和拉托維亞中央銀行行長的聯(lián)合推薦任命正、副主席，每屆任期為六年。主席在和財政部長和拉托維亞中央銀行行長協(xié)商后可以任命和辭退理事會的成員。被任命到理事會的成員必須能夠勝任金融管制工作且有良好聲譽，并且在拉托維亞金融部門中有五年以上的相關工作經(jīng)驗[3]。

國會不能任命有故意刑事犯罪記錄的人但是理事會的領導人和理事，無論最終是否被移交法庭進行審判，也不能任命被剝奪從事任何創(chuàng)業(yè)活動的權(quán)利的人擔任領導和理事。但是，《金融與資本市場委員會法》沒有明確規(guī)定什么構(gòu)成了故意犯罪，也沒有界定“創(chuàng)業(yè)活動”的含義。法律明確規(guī)定在任期終止前國會不能解雇正、副主席，除非：（1）提交了辭職書；（2）已被指控刑事犯罪；（3）由于疾病或者其他原因，已經(jīng)連續(xù)六個月不能執(zhí)行職務；（4）拉托維亞中央銀行行長和財政部長聯(lián)名提交提前解雇申請書。但是，關于主席解雇其他理事會成員的法定條件是不明確的，《金融與資本市場委員會法》關于這個沒有明確規(guī)定，可能意在賦予主席的自由裁量權(quán)，以便適用監(jiān)管工作的特殊需要。同樣，盡管法律規(guī)定委員會主席有雇傭和解雇委員會成員的權(quán)力，但是委員會法沒有規(guī)定能夠做出這樣決定的原因。委員會法也沒有明確規(guī)定委員會成員對履行職責過程中善意的行動和失職所產(chǎn)生的法律責任具有豁免權(quán)。

二、理事會及評議會

（一）理事會會議及理事會權(quán)力

理事會會議有理事會主席召集和主持。在主席缺席時，有副主席召集和主持。理事會常務會議的法定最低人數(shù)是四人。理事會的任何一個成員都有權(quán)利通過遞交書面申請書的形式召集臨時理事會會議。即使法律規(guī)定理事會每個月都要舉行一次正式會議，但是根據(jù)需要還可以召集臨時會議。委員會按照簡單多數(shù)通過決議，在投票相等的情況下，會議主席的表決具有決定意義。按照法律規(guī)定，拉托維亞中央銀行行長和副行長以及財政部正、副部長都將以顧問身份列席會議。金融和資本市場參與者的公共組織（如職業(yè)聯(lián)合會）的領導們同樣也可以參加會議，但是參加的前提是這些會議非秘密會議。參加理事會會議的所有成員都要做會議記錄。參加理事會會議且在通過決議時投反對票的成員的個人意見也將被記錄在會議備忘錄上。投反對票的成員對委員會的這份決議將不承擔任何法律責任。

金融與資本市場委員會的理事會擁有廣泛的權(quán)力，如：批準監(jiān)管和管制金融市場的政策；發(fā)布約束性的規(guī)章和指令，規(guī)范市場參與者的活動；終止和恢復特別許可以及終止和恢復已經(jīng)頒發(fā)的證書的法律效力；頒布用來授權(quán)市場經(jīng)營的專門許可和證書；廢除任何已經(jīng)頒布的特別許可和證書；決定對違反市場規(guī)則的人實施制裁。

（二）評議會

拉托維亞金融監(jiān)管制度中評議會是一項具有拉托維亞特色的監(jiān)管方法。評議會主要吸收了市民社會的力量，不完全是政府主導整個金融監(jiān)管，而是在一定層面上接受市民社會的力量參與國家的金融監(jiān)管。在金融和資本市場委員會的框架內(nèi)，建立評議會制度可以提高監(jiān)管金融和資本市場的效率，也可以促進市場的安全、穩(wěn)定和發(fā)育。評議會有金融與資本市場委員會的代表以及金融與資本市場中的公共組織（如職業(yè)聯(lián)合會）的領導構(gòu)成。市場公共組織的代表名額按照平等原則來分配。只要不少于法定成員人數(shù)參加會議，評議會才具有法定能力去處理相關監(jiān)管事務。評議會按照參加會議的成員人數(shù)，依據(jù)簡單多數(shù)的原則，投票通過決議。在反對票和贊成票總數(shù)相等的情況下，評議會就不能通過決議[4]。

評議會的會議有金融與資本市場委員會的主席和副主席主持。委員會負責長期保存評議會的會議記錄。本質(zhì)上，評議會是個學院的、建議的機構(gòu)，起工作的性質(zhì)主要是建議性的和程序性的，不處理相關的實體監(jiān)管工作。

三、委員會的具體目標和戰(zhàn)略目標

總體上，委員會的戰(zhàn)略目標主要是確保拉托維亞金融和資本市場的全面穩(wěn)定。但是戰(zhàn)略目標的實現(xiàn)也是通過委員會的一些具體的目標的實現(xiàn)為前提，所以《拉托維亞金融與資本市場委員會法》也規(guī)定一些列委員會的具體監(jiān)管目標。為了實現(xiàn)金融市場穩(wěn)定，委員會確定以下目標：（1）確保拉托維亞金融體系整體信用的升級。在目前的金融和資本市場中，拉托維亞居民的信用水準低于歐盟已經(jīng)達到的水準。委員會的工作將主要集中在提高金融和資本市場參與者的信用上，以達到或者超過歐盟國家所奉行的信用標準。（2）監(jiān)視拉托維亞金融體系的潛在風險。委員會主要目標就是提高金融和資本市場的穩(wěn)定性，委員會將主要專注于監(jiān)視市場參與者所面臨的潛在風險。

委員會進一步要求：將潛在的市場風險所帶來的損失降低到最低程度。為此，委員會的任務之一就是密切注意市場參與者能否履行法律法規(guī)所要求的金融市場參與者的相關義務。當然，市場參與者的償付能力最終要取決于經(jīng)濟和其他因素?！督鹑谂c資本市場委員會法》還要求評議會、董事會和每個市場參與者的幾個最大股東都要對金融市場的穩(wěn)定以及其企業(yè)在金融市場上的經(jīng)營活動負責。在處理金融問題時有決定權(quán)的人（或機構(gòu)）也要承擔全部法定責任，譬如大企業(yè)集團和機構(gòu)投資者。為了使市場參與者的信用風險降到最低程度，委員會將監(jiān)管信用機構(gòu)是否嚴格遵守最低資本和最低資本充足率的法定要求，密切注意市場參與者的市場經(jīng)營活動，同時將完善評估市場參與者金融影響力的具體方法?？傮w上，委員會日常工作活動的目標將集中于，把金融體系中市場參與者潛在的破產(chǎn)對消費者信用的影響降低到最底限度。

除了進行審慎監(jiān)管和管制，委員會同樣期望加強公眾對托維亞金融體系的信心和信任。目前，拉托維亞和歐盟相比，公眾對金融體系信任程度比較低，原因在于一個眾所周知的事實——拉托維亞洗錢。為此，委員會還要負責打擊洗錢、保護競爭和提高金融服務和金融產(chǎn)品的大眾參與意識。為了促進金融業(yè)的發(fā)展，委員會公布了以下三個發(fā)展目標：（1）促進金融和資本市場的自由競爭；（2）促進金融創(chuàng)新；（3）加強現(xiàn)行的稅收體系的分析和完善。這三個目標引領著委員會的日常工作。委員會宣稱：拉托維亞金融部門的發(fā)展需要通過國際會計標準的實施以及委員會與市場參與者的職業(yè)聯(lián)合會之間的相互合作來實現(xiàn)。在投資者利益、存款者和投保人利益保護上，委員會宣稱，其將密切注意金融和資本市場的參與者是否給金融和資本市場的消費者提供高質(zhì)量的符合企業(yè)倫理規(guī)范的服務。

總之，作為世界上為數(shù)不多的幾個實行金融服務統(tǒng)一監(jiān)管的國家，拉托維亞的金融監(jiān)管的模式無疑引領世界金融服務監(jiān)管的潮流[5]。拉托維亞統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)——金融與資本市場委員會的監(jiān)管目標、監(jiān)管功能以及監(jiān)管理念也符合監(jiān)管國際趨勢的同時，也具有本國的監(jiān)管特色。

參考文獻：

[1]The law on the financial and capital martet commission [Z].2000，art·6.

[2]The legal respects of financial regulation and the concept of unified regulator[Z].P.P83.

[3]The law on the financial and capital martet commission[Z].2000，art·7（1）.

[4]The law on the financial and capital martet commission[Z].2000，art·10.

[5]陳義順.論金融服務監(jiān)管理念的演變趨勢[J].河南金融管理干部學院學報，2008，（1）.

[責任編輯吳高君]