內(nèi)控視域下國有企業(yè)融資性貿(mào)易風(fēng)險與防范探析

隨著國際市場經(jīng)濟的不斷發(fā)展，融資性貿(mào)易在國際貿(mào)易中具有舉足輕重的地位。而不論是在國內(nèi)還是國外，企業(yè)經(jīng)營都存在著一定的風(fēng)險，尤其是在我國的國有企業(yè)中，企業(yè)融資性貿(mào)易風(fēng)險成為廣泛關(guān)注的話題。企業(yè)融資性貿(mào)易是指企業(yè)通過融資的方式進(jìn)行商品價差套利，以此來滿足企業(yè)經(jīng)營需要的現(xiàn)金流，而在其中也伴隨著一定的風(fēng)險，影響企業(yè)的持續(xù)性發(fā)展?；冢疚尼槍衅髽I(yè)融資性貿(mào)易中存在的風(fēng)險進(jìn)行探討，并針對性指出防范措施。

隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展，國有企業(yè)在我國經(jīng)濟體制中具有重要地位。在尋求擴大規(guī)模、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的過程中，融資性貿(mào)易對推動企業(yè)快速發(fā)展、提升產(chǎn)業(yè)鏈水平具有重要作用。國有企業(yè)融資性貿(mào)易是指從事商品或服務(wù)貿(mào)易的企業(yè)為加快交易資金周轉(zhuǎn)速度、迅速擴大交易規(guī)模，借助貿(mào)易標(biāo)的的物權(quán)、應(yīng)收賬款等財產(chǎn)權(quán)益，通過各種融資工具和金融手段，從銀行或其他金融機構(gòu)獲取短期融資或信用增持的一種貿(mào)易金融方式。然而，近年來融資性貿(mào)易風(fēng)險事件頻發(fā)，部分國有企業(yè)因參與融資性貿(mào)易而陷入經(jīng)營困境。國有企業(yè)不得不重新審視融資性貿(mào)易風(fēng)險及其內(nèi)部控制的問題。為更好地防范融資性貿(mào)易風(fēng)險，國有企業(yè)需要深入了解融資性貿(mào)易的風(fēng)險點，針對性地找出解決措施，以此來確保企業(yè)在融資性貿(mào)易活動中能夠?qū)崿F(xiàn)健康、穩(wěn)定的發(fā)展。

融資性貿(mào)易的特點

融資性貿(mào)易作為一種創(chuàng)新的貿(mào)易金融方式，具有多樣化的融資工具、多元化的參與主體和多步驟協(xié)調(diào)等特點，這種貿(mào)易模式在為企業(yè)提供豐富融資手段的同時，也帶來了更大的財務(wù)風(fēng)險。

首先，融資性貿(mào)易的融資工具呈現(xiàn)多樣化形式，為企業(yè)提供了更多的選擇。保險理賠、融資租賃、信用證等多元化的融資手段，使企業(yè)在面臨資金困境時能夠靈活選擇合適的融資方式。然而，這也意味著企業(yè)需要承受更多的財務(wù)風(fēng)險。因此，企業(yè)在運用這些融資工具時，企業(yè)應(yīng)充分了解各種融資手段的優(yōu)缺點，權(quán)衡利弊，以降低融資成本和風(fēng)險。

其次，融資性貿(mào)易參與主體具有多元化特點，除企業(yè)之外，金融機構(gòu)、政府監(jiān)管部門等也是融資性貿(mào)易中的重要參與者，這種多方參與的融資方式有助于為企業(yè)提供更多的融資渠道和資源，但同樣的，也增加了各企業(yè)之間的協(xié)調(diào)和溝通難度。因此，企業(yè)在開展融資性貿(mào)易時，需與各類參與者保持良好溝通，確保貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的順利進(jìn)行。

另外，企業(yè)融資貿(mào)易還有多步驟協(xié)調(diào)的特點。從融資方案設(shè)計、融資渠道開拓、融資合同簽訂到融資款項回收，各個環(huán)節(jié)都需要高效協(xié)調(diào)和對接，確保項目的順利進(jìn)行。因此，企業(yè)應(yīng)建立健全的內(nèi)部管理制度，明確各部門、崗位的職責(zé)和權(quán)限，從而確保貿(mào)易融資業(yè)務(wù)各個環(huán)節(jié)的順利進(jìn)行。同時，企業(yè)還需根據(jù)市場需求和政策導(dǎo)向，不斷調(diào)整和優(yōu)化融資策略。

國有企業(yè)融資性貿(mào)易存在的風(fēng)險問題

內(nèi)控視域下，國有企業(yè)內(nèi)部融資缺乏動力 隨著社會經(jīng)濟的快速發(fā)展，企業(yè)類型日益豐富，建設(shè)規(guī)模不斷擴大，相應(yīng)的資金需求也逐步增加。然而，在實際運營過程中，許多公司的股權(quán)募集速度相對較慢，導(dǎo)致內(nèi)部融資動力遠(yuǎn)低于預(yù)期水平，這種情況意味著公司的開發(fā)建設(shè)指標(biāo)未能如愿達(dá)成，經(jīng)營狀況不盡如人意，從而使國有企業(yè)的發(fā)展仍處于不斷提升的階段。在這個階段，有效的現(xiàn)代化建設(shè)尚未形成有效的市場競爭機制，企業(yè)往往只能依賴外部資金進(jìn)行融資，這種過度依賴外部資金的現(xiàn)象，導(dǎo)致企業(yè)面臨巨大的金融危機風(fēng)險。內(nèi)部缺乏融資動力，企業(yè)在市場競爭中的地位逐漸削弱，進(jìn)一步加劇了發(fā)展困境。

在融資過程中，企業(yè)需要承擔(dān)較高的利息和手續(xù)費，加大了財務(wù)負(fù)擔(dān)。同時，在外部融資環(huán)境收緊的情況下，企業(yè)可能難以獲得足夠的資金支持，導(dǎo)致項目延期或停滯，進(jìn)一步影響企業(yè)的盈利能力。而在面臨市場波動或經(jīng)濟危機時，缺乏內(nèi)部融資能力的企業(yè)更容易受到?jīng)_擊，可能導(dǎo)致企業(yè)陷入困境，甚至破產(chǎn)。其次，在市場競爭中，擁有充足內(nèi)部融資能力的企業(yè)更容易抓住發(fā)展機遇，加大研發(fā)投入，提升產(chǎn)品質(zhì)量，從而鞏固和增強市場地位；而內(nèi)部融資動力不足的企業(yè)，在競爭中處于劣勢，難以實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

另外，依賴外部資金融資可能導(dǎo)致企業(yè)陷入“債務(wù)陷阱”。為滿足資金需求，企業(yè)可能會不斷增加債務(wù)，導(dǎo)致負(fù)債率上升，在高負(fù)債的情況下，企業(yè)面臨更大的還款壓力，可能需要承擔(dān)違約風(fēng)險。

內(nèi)控視域下，國有企業(yè)外部融資結(jié)構(gòu)不合理 在當(dāng)今社會，企業(yè)融資渠道繁多，不同類型的企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身發(fā)展需求選擇適宜的融資方案。然而，在實際金融運作中，部分國有企業(yè)卻面臨著資金短缺、融資動力不足的問題。盡管這些企業(yè)也在努力調(diào)整和優(yōu)化融資方式，但效果并不明顯，財務(wù)狀況持續(xù)惡化。主要是由于國有企業(yè)在融資過程中，往往過于依賴債務(wù)融資，這種融資模式雖然在短期內(nèi)為企業(yè)提供必要的資金支持，但長期來看，高額的債務(wù)負(fù)擔(dān)會給企業(yè)帶來巨大的財務(wù)壓力，隨著債務(wù)的累積，企業(yè)面臨的風(fēng)險也在不斷加大，很可能導(dǎo)致債務(wù)危機的出現(xiàn)。其次，國有企業(yè)融資渠道單一，缺乏創(chuàng)新。許多企業(yè)僅限于傳統(tǒng)的債務(wù)融資和銀行貸款，未能充分利用多元化融資渠道，這在一定程度上限制了企業(yè)的融資能力，影響了企業(yè)的發(fā)展。因此，在當(dāng)前金融環(huán)境下，國有企業(yè)需要認(rèn)真審視自身融資問題，深入剖析原因，以期在未來的發(fā)展過程中逐步改善融資狀況。

內(nèi)控視域下，國有企業(yè)融資存在合規(guī)風(fēng)險 國有企業(yè)作為國家的重要支柱，承擔(dān)著推動國家經(jīng)濟發(fā)展、保障國家利益和人民福祉的重要使命。在實現(xiàn)企業(yè)經(jīng)濟效益最大化的同時，國有企業(yè)需要嚴(yán)格遵守各種法律法規(guī)和規(guī)章制度，確保企業(yè)運營的合規(guī)性。然而，在實際企業(yè)管理過程中，由于操作人員的疏忽、認(rèn)知偏差或不當(dāng)行為，往往可能導(dǎo)致企業(yè)違反相關(guān)規(guī)定，從而引發(fā)不必要的法律風(fēng)險，這些風(fēng)險不僅可能對企業(yè)聲譽造成損害，還可能對企業(yè)經(jīng)營和發(fā)展產(chǎn)生嚴(yán)重影響。

在合同管理方面，部分企業(yè)在簽訂合同時，可能未對合同內(nèi)容進(jìn)行充分審查，導(dǎo)致合同條款不合規(guī)，從而使企業(yè)在履行合同過程中陷入糾紛，甚至導(dǎo)致合同無效，給企業(yè)帶來經(jīng)濟損失。與此同時，企業(yè)在履行合同過程中，也可能因操作不當(dāng)而違反相關(guān)法律規(guī)定，如遲延履行、擅自變更合同內(nèi)容等，這些行為都將對企業(yè)產(chǎn)生不利影響，甚至可能導(dǎo)致企業(yè)喪失商業(yè)信譽，影響企業(yè)的市場地位。

在財務(wù)報表編制、資金使用、利潤分配等方面，部分企業(yè)可能存在虛假記載、違規(guī)操作等問題，這些行為不僅損害了企業(yè)的利益，還可能觸犯刑法，對企業(yè)負(fù)責(zé)人和相關(guān)人員造成法律責(zé)任。此外，企業(yè)財務(wù)違規(guī)行為還可能導(dǎo)致企業(yè)遭受監(jiān)管部門的處罰，如罰款、停牌等，進(jìn)而影響企業(yè)的經(jīng)營和發(fā)展。

在人力資源管理、知識產(chǎn)權(quán)保護、信息安全等方面，企業(yè)若稍有不慎，也可能存在法律風(fēng)險。例如，企業(yè)在招聘過程中，若企業(yè)存在性別、年齡、民族等歧視現(xiàn)象，可能會違反相關(guān)勞動法規(guī)；在知識產(chǎn)權(quán)保護方面，企業(yè)可能存在侵犯他人知識產(chǎn)權(quán)、商業(yè)秘密的行為，從而引發(fā)知識產(chǎn)權(quán)糾紛；在信息安全方面，若企業(yè)未能采取充分措施保護用戶信息，則可能導(dǎo)致用戶信息泄露，引發(fā)法律責(zé)任。

國有企業(yè)融資性貿(mào)易風(fēng)險的防范措施

強化國有企業(yè)內(nèi)部融資能力 國有企業(yè)想要從內(nèi)部融資中獲得資金，關(guān)鍵在于不斷提升企業(yè)整體利潤。然而，我國國有企業(yè)長期以來在經(jīng)營層面存在重大問題，導(dǎo)致巨大損失。為扭轉(zhuǎn)這一局面，國有企業(yè)管理層必須正確認(rèn)識問題的核心，努力提高利潤率，從而改善企業(yè)內(nèi)部融資狀況。首先，強化內(nèi)部控制是提高利潤率的關(guān)鍵。企業(yè)應(yīng)改變員工的傳統(tǒng)觀念和想法，引導(dǎo)他們樹立正確的價值觀，積極參與企業(yè)改革和發(fā)展。同時，轉(zhuǎn)變工作方式，提高工作效率，降低成本，為企業(yè)創(chuàng)造更多價值。

其次，打造良好品牌，做強自主品牌，是提高產(chǎn)品競爭力的重要途徑。企業(yè)應(yīng)注重品牌建設(shè)，提升產(chǎn)品質(zhì)量和形象，以滿足市場需求。加大市場營銷力度，擴大市場份額，進(jìn)一步提高企業(yè)盈利能力。

另外，引進(jìn)先進(jìn)的管理理念和管理經(jīng)驗，注重自主創(chuàng)新，是提升企業(yè)核心競爭力的重要手段。企業(yè)應(yīng)借鑒國內(nèi)外先進(jìn)企業(yè)的管理模式，結(jié)合自身實際情況進(jìn)行改進(jìn)。同時加大科研投入，鼓勵員工創(chuàng)新，推動企業(yè)技術(shù)進(jìn)步，提高產(chǎn)品和服務(wù)的附加值。此外，企業(yè)還可以加強與金融機構(gòu)的合作，充分利用金融工具為企業(yè)融資，通過與銀行、債券市場、股權(quán)市場等金融機構(gòu)的對接，為企業(yè)發(fā)展提供穩(wěn)定的資金支持。

優(yōu)化國有企業(yè)融資結(jié)構(gòu) 為了構(gòu)建牢固的內(nèi)部融資結(jié)構(gòu)，國有企業(yè)需要引入現(xiàn)代企業(yè)制度，加強債務(wù)管理，通過體制改革來優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)，并積極拓展融資渠道，加強與市場的合作。在這個過程中，企業(yè)可以采取多種方式合理利用現(xiàn)有資金，提高資金使用效率，從而為企業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展提供保障。在引進(jìn)外資方面，國有企業(yè)可以通過與國際金融機構(gòu)、外國投資者合作，引入先進(jìn)的管理理念和技術(shù)，提升企業(yè)的核心競爭力，從而爭取國外投資者的資金支持。在聯(lián)合貸款方面，國有企業(yè)可以與其他企業(yè)或金融機構(gòu)共同融資，這樣企業(yè)可以降低單一貸款所帶來的風(fēng)險。還能充分利用各方的資金優(yōu)勢，提高貸款的使用效率，幫助企業(yè)建立良好的合作關(guān)系，從而促進(jìn)各企業(yè)間的資源整合與共享。對于債務(wù)管理，國有企業(yè)應(yīng)優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)，確保債務(wù)的可持續(xù)性。通過合理安排債務(wù)期限、利率和償還等方式，降低債務(wù)成本。還要在債務(wù)風(fēng)險防控上加強管理，建立健全的風(fēng)險管理體系，將企業(yè)債務(wù)風(fēng)險處于可控范圍。在進(jìn)行直接融資時，金融機構(gòu)應(yīng)加強對國有企業(yè)直接投資進(jìn)行監(jiān)管和保護。金融機構(gòu)要充分發(fā)揮自身優(yōu)勢，為企業(yè)提供專業(yè)、高效的金融服務(wù)。與此同時，金融機構(gòu)還可以與企業(yè)聯(lián)手，共同推動國有企業(yè)改革和發(fā)展，為國家經(jīng)濟的穩(wěn)定增長貢獻(xiàn)力量。

完善國有企業(yè)內(nèi)部合規(guī)體系 國有企業(yè)在進(jìn)行融資性貿(mào)易時，需要構(gòu)建一套嚴(yán)格的內(nèi)部合規(guī)體系，使企業(yè)遵循各種規(guī)定、政策和法律法規(guī)，降低合規(guī)風(fēng)險，提升企業(yè)的經(jīng)營效益和市場競爭力。國有企業(yè)應(yīng)優(yōu)化董事會、監(jiān)事會、高管團隊等治理主體的組成和運作，確保企業(yè)決策的科學(xué)性和合規(guī)性，強化內(nèi)部審計和風(fēng)險管理，對企業(yè)融資性貿(mào)易的各個環(huán)節(jié)進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)控，防范潛在風(fēng)險。其次，企業(yè)需制定詳細(xì)的融資性貿(mào)易操作規(guī)程和規(guī)范，明確各部門、崗位的職責(zé)和權(quán)限，完善審批流程，確保所有交易都經(jīng)過充分審查，遵循國家和企業(yè)的相關(guān)規(guī)定。另外，企業(yè)還應(yīng)定期組織培訓(xùn)，提高員工的法律意識和合規(guī)素養(yǎng)。同時強化職業(yè)道德教育，引導(dǎo)員工樹立正確的價值觀，自覺遵循法律法規(guī)和公司制度，建立嚴(yán)格的違規(guī)處罰機制，對違反法律法規(guī)和公司制度的員工進(jìn)行嚴(yán)肅處理，以示警示。此外，國有企業(yè)還應(yīng)在內(nèi)部加強各部門之間的溝通與協(xié)作，確保融資性貿(mào)易的順利推進(jìn)，與企業(yè)合作伙伴保持良好溝通，明確各自的權(quán)利和義務(wù)，確保合作合規(guī)。

隨著現(xiàn)代化技術(shù)的不斷提升，國有企業(yè)還應(yīng)充分利用信息技術(shù)手段，提高融資性貿(mào)易的信息化管理水平。通過搭建內(nèi)部信息系統(tǒng)，實現(xiàn)數(shù)據(jù)共享和信息透明，便于監(jiān)控和管理各個環(huán)節(jié)，運用大數(shù)據(jù)、人工智能等先進(jìn)技術(shù)，對企業(yè)融資性貿(mào)易進(jìn)行實時分析，防范潛在風(fēng)險。

綜上所述，在融資性貿(mào)易中，企業(yè)需要在多個方面加強管理，提高內(nèi)部融資能力，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)，并制定相應(yīng)的監(jiān)測、防范和化解措施。同時，加強內(nèi)部管理，提升經(jīng)營者的素質(zhì)和監(jiān)督管理流程，也是企業(yè)應(yīng)對融資性貿(mào)易風(fēng)險不可或缺的重要手段。通過這些措施，企業(yè)將能夠在復(fù)雜的經(jīng)濟環(huán)境下穩(wěn)健發(fā)展，降低風(fēng)險對企業(yè)的影響。

（作者單位：安徽潁發(fā)投資集團有限公司）