企業(yè)應付賬款對現(xiàn)金流的影響研究

摘 要：企業(yè)應付賬款管理是企業(yè)財務管理的重要組成部分，科學合理的應付賬款管理能夠有效地提升資金的利用效率，促進企業(yè)高速發(fā)展，與此相對應的是，應付賬款管理失控將給企業(yè)運營帶來巨大的財務風險。本文在總結相關研究文獻的基礎上，闡述了應付賬款的基本機制和現(xiàn)金流的相關概念，在此基礎上結合某公司案例，系統(tǒng)論述了應付賬款管理給企業(yè)現(xiàn)金流帶來的融資效果和風險，最后針對該公司當前應付賬款管理和現(xiàn)金流狀況，提出了科學管理應付賬款和現(xiàn)金流的相關建議，有效地幫助該公司防范潛在的應付賬款管理和現(xiàn)金流管理問題。

關鍵詞：應付賬款；現(xiàn)金流；影響

一、相關理論及研究主體概述

1.應付賬款

在會計學中，應付賬款的本質是企業(yè)的債務，其通常是指企業(yè)在原材料采購、接受勞務供應等商業(yè)活動的過程中所形成的債務，出現(xiàn)這種債務的本質則是企業(yè)自身獲取的物資同自身所支付的貨款存在時間上的不一致。應付賬款在商業(yè)經(jīng)營的過程中出現(xiàn)的基礎是信用，即參與到商業(yè)交易中的雙方必須互信。信用則是一個私有制中的概念。隨著社會技術的不斷發(fā)展，社會分工更加廣泛，由此出現(xiàn)了各類產(chǎn)品的剩余現(xiàn)象。在商業(yè)發(fā)展的早期階段，通常采用一手交錢、一手交貨的方式進行交易，即商業(yè)名詞中的現(xiàn)銷方式。隨著社會經(jīng)濟和生產(chǎn)力的不斷發(fā)展，傳統(tǒng)的銷售方式受到了外部客觀條件的限制，即采購方自身的產(chǎn)品尚未售出，因此無法向自身產(chǎn)品中包含的生產(chǎn)商支付相關費用，由此出現(xiàn)了延期付款的現(xiàn)象，其本質即賒銷。賒銷的本質是賣方對買方付款能力的一種信任，這種銷售方式在時間層面將商品的交換和價值的實現(xiàn)進行了分離。對于參與到賒銷中的兩者而言，雙方不僅具有商品交換的關系，還形成了債權和債務的關系，即雙方之間存在著信用關系。

在商業(yè)活動中，信用對于個人和企業(yè)的發(fā)展都有著非常重要的價值。信用是商業(yè)主體參與到商業(yè)交易中的主體條件。在信用交易的過程中，購買方采購了信用，賣出方則銷售了信用。在當前的市場環(huán)境體系中，信用采購已經(jīng)在各個商業(yè)主體中廣泛應用。企業(yè)在發(fā)展的過程中，合理地應用自身的信用，有助于降低自身的交易成本，提升采購的效力，緩解企業(yè)在經(jīng)營過程中存在的現(xiàn)金流問題。但是，若企業(yè)在實際經(jīng)營的過程中對于自身的應付賬款管理不足，進而導致延期支付，將對企業(yè)自身的信用造成巨大影響，迅速提升企業(yè)在未來發(fā)展的過程中進行采購時的成本。事實上，造成企業(yè)不能及時支付應付賬款的根本原因是企業(yè)自身的現(xiàn)金流不足，這表明企業(yè)在運行管理的過程中，必須綜合考慮應付賬款、現(xiàn)金流以及兩者之間的關系，進而在有效應用應付賬款帶來的積極影響的同時，有效防止自身出現(xiàn)應付賬款逾期現(xiàn)象。

2.現(xiàn)金流

相關的學術研究將企業(yè)的現(xiàn)金流劃分為兩種類型：一是靜態(tài)現(xiàn)金流；二是動態(tài)現(xiàn)金流。靜態(tài)現(xiàn)金流主要是指企業(yè)自身的庫存現(xiàn)金、銀行中的存款等；動態(tài)現(xiàn)金流則主要是指在收付實現(xiàn)制這一制度下，企業(yè)在一個會計周期之內的現(xiàn)金，即相關的等價物流入和流出的總和。

3.應付賬款管理相關理論

當前企業(yè)在應付賬款管理的過程中參照最多的理論是應付賬款管理理論，該理論的本質是企業(yè)在特定的環(huán)境中，為有效實現(xiàn)自身的經(jīng)營目的，充分調動自身所掌握的各種資源，而在公司的內部所制定的管理程序和規(guī)定。企業(yè)的內部管理制度通常會對企業(yè)內部各個部門的運行造成一定的限制，進而實現(xiàn)對各個部門運行風險的有效控制。我國相關部門也頒發(fā)了相關的指導性文件，將企業(yè)自身的內部控制劃分為五個方面：一是對自身內部環(huán)境的有效控制；二是對自身經(jīng)營活動潛在風險的有效評估；三是對各類商業(yè)活動的有效控制；四是實現(xiàn)內部信息的有效溝通和協(xié)調；五是實現(xiàn)對企業(yè)內部運行的有效監(jiān)督。上述五個方面共同構成了企業(yè)的監(jiān)管體系，保證企業(yè)的運行處于合理的區(qū)間。

應付賬款管理工作的意義可以歸結為以下三個方面：其一，降低公司資金成本。應付賬款實質上是企業(yè)的一種短期負債，與長期負債相比，短期負債的利息成本相對較低，所以通過科學的方式對應付賬款進行管控，可以幫助企業(yè)減少短期負債對資金成本所造成的影響，進而提高公司的資金利用率。其二，進一步提升企業(yè)的信譽度。企業(yè)的應付賬款屬于企業(yè)信用評級的重要因素之一，因此企業(yè)如果要提高自己的信譽度，就需要積極地管理自己的應付賬款。例如，及時支付應付賬款、與供應商保持良好的關系、簡化應付賬款管理流程等，這些都有助于提升企業(yè)的信譽度。其三，有助于企業(yè)構建穩(wěn)定、科學的供應鏈。供應商是企業(yè)開展生產(chǎn)經(jīng)營活動的重要參與方，構建合理、科學的供應鏈關系將會對企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營產(chǎn)生直接影響。所以，企業(yè)利用應付賬款管理可以與供應商構建穩(wěn)定的合作關系以及供應鏈，進而強化企業(yè)的綜合競爭力。

4.某公司概述

某公司于2005年掛牌成立，總部位于中國深圳市，是一家集貿易、物流、供應鏈管理等多項業(yè)務于一體的綜合型企業(yè)，自公司正式掛牌以來，努力為客戶提供高質量、高效化的服務，幫助客戶實現(xiàn)商業(yè)發(fā)展目標。公司服務范圍主要包含三個方面：其一是物流服務。公司在國內構建了完善的物流網(wǎng)絡體系，可以在物流運輸方面為客戶提供專業(yè)的問題處理方案。其二是貿易服務。公司一直秉承“誠信經(jīng)營、合作共贏”的基本理念，積極與優(yōu)質供應商構建戰(zhàn)略合作關系，以便為廣大客戶提供高質量的商品采購服務。其三是供應鏈管理服務。依托現(xiàn)代化信息技術對供應鏈進行全方位的跟蹤管理。另外，公司一直倡導“合作、創(chuàng)新、共贏”的價值理念，積極推動員工成長與公司發(fā)展相融合，為員工營建優(yōu)良的工作環(huán)境，提供多元化的發(fā)展平臺，公司實力雄厚、規(guī)模龐大，擁有廣闊的發(fā)展空間。

二、應付賬款對現(xiàn)金流的積極影響——以某公司為例

1.提升企業(yè)自身的經(jīng)營業(yè)績

從會計角度講，應付賬款的本質是負債，即企業(yè)本質上是向自身的供應室進行了借貸。這種借貸行為在一定程度上擴大了企業(yè)自身的現(xiàn)金流總額，使企業(yè)自身在運行的過程中，能夠更少地將現(xiàn)金流放置在原材料的采購方面，有效地提升了企業(yè)對現(xiàn)金流的利用效率，進而提升了企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績。從這一角度出發(fā)，應付賬款在某公司的發(fā)展中發(fā)揮了重要的作用，是該公司經(jīng)營業(yè)績不斷提升的一個重要原因。

2.降低現(xiàn)金流儲備標準

依據(jù)相關會計理論，企業(yè)在正常經(jīng)營運行的過程中，需要依據(jù)一定的標準儲備現(xiàn)金流，進而滿足企業(yè)自身正常運行的需要。儲備現(xiàn)金流中的一部分就是用于采購預計使用的原材料，若企業(yè)采用應付賬款的模式，則企業(yè)將不儲備采購原材料所需要的資金，進而降低企業(yè)正常運行的過程中所需要儲備的現(xiàn)金流。

3.提升現(xiàn)金利用效率

在經(jīng)濟上行的周期內，企業(yè)自身對現(xiàn)金流的利用效率越高，企業(yè)自身的盈利能力將越強，與此相對應地，單位現(xiàn)金為企業(yè)所創(chuàng)造的利潤就越大。企業(yè)在進行應付賬期設置的過程中，應盡可能地延長自身的應付賬期時間，進而最大化地利用由于原材料采購而產(chǎn)生的債務。同其他的債務相比，應付賬款通常屬于無息或低息的債務，是企業(yè)能夠獲取到的成本最低的現(xiàn)金流。

對于企業(yè)來說，其在運營的過程中需要依據(jù)相關部門的監(jiān)管要求，儲備一定的資金，這給某公司的正常經(jīng)營和運行帶來了巨大的壓力。在應付賬款的基礎上，該公司進行了大量的金融創(chuàng)新，有效地增強了自身融資能力，強化了自身對現(xiàn)金的利用效率。

4.提升企業(yè)現(xiàn)金融資能力和現(xiàn)金信譽

企業(yè)在進行現(xiàn)金流管理的過程中，在一定程度上可以將應付款項視為自身獲取融資的一種方式，即通過和自身原材料采購商的合理談判，進而有效地擴大自身應付賬款的總額，則在事實上實現(xiàn)了債務融資的目的。企業(yè)在經(jīng)營的過程中若能夠長期遵照應付賬款的約定日期進行還款，將有效提升企業(yè)的信用，進而為企業(yè)開展各種類型的融資奠定良好的基礎。此外，及時兌現(xiàn)應付賬款，能夠顯著增強企業(yè)自身的軟實力，有利于企業(yè)進行自我宣傳，提升企業(yè)在整個行業(yè)中的知名度。應付賬款作為一種低成本的債務，能夠有效地提升企業(yè)自身的融資能力，強化企業(yè)的金融信譽。

三、應付賬款對現(xiàn)金流的潛在危害

1.提升財務管理難度

企業(yè)在運行的過程中需要充足的現(xiàn)金流，進而滿足企業(yè)自身運行的需要。通常企業(yè)自身的產(chǎn)品在完成銷售之后，客戶通常在產(chǎn)品的質保期之后才支付相關的采購資金，這對于企業(yè)而言，自身在銷售產(chǎn)品的同時，實際上存在兩筆支出：一是設備生產(chǎn)過程中采購原材料的支出；二是自身設備支出。在這一過程中企業(yè)自身既是債務人，又是債權人，這直接擴大了企業(yè)自身財務管理的難度。企業(yè)財務人員在財務管理的過程中，需要對自身應收賬款的日期和應付賬款的日期進行合理的規(guī)劃，即將自身應收賬款的日期盡可能地設置在應付賬款前，以此保證每一筆應付賬款到期之前均存在應收賬款，有效地避免大量應付賬款到期，而自身的應收賬款卻未到期，使企業(yè)陷入現(xiàn)金流危機。

2.提升企業(yè)運營成本

盡管應付賬款能夠顯著緩解企業(yè)自身的現(xiàn)金流壓力，但是企業(yè)在實現(xiàn)賒銷的過程中需要付出一定的成本。在部分情況下，愿意采用賒銷模式銷售的原材料提供商，其產(chǎn)品在技術和質量方面可能存在一定的劣勢，因此給企業(yè)自身產(chǎn)品的生產(chǎn)和制造帶來了一定的負面影響。實際上，大部分采用賒銷的產(chǎn)品通常是技術較為成熟、生產(chǎn)存在過剩的產(chǎn)品，這一特點決定了采用賒銷的方式采購到包含新技術的產(chǎn)品的難度較大。對于企業(yè)而言，產(chǎn)品的技術含量和質量是核心競爭力，無法采購到高質量、高技術水準的原配件，將無法生產(chǎn)出高技術含量的產(chǎn)品，進而對企業(yè)自身的運營和發(fā)展帶來負面的影響。

若企業(yè)在經(jīng)營的過程中存在大量的應付賬款，為避免出現(xiàn)延期支付的現(xiàn)象，實現(xiàn)對應付賬款的有效管理，企業(yè)不得不增設財務管理相關的崗位，這將提升企業(yè)在運行過程中的人力成本。應付賬款的增加也將使企業(yè)在采購的過程中競爭力不足，在原材料采購的過程中出現(xiàn)采購成本上升的現(xiàn)象。隨著企業(yè)自身應付賬款規(guī)模的不斷擴大，企業(yè)自身的負債率將不斷上升，進而導致企業(yè)在行業(yè)內、社會內面對的壓力增加，為有效地澄清企業(yè)當前的經(jīng)營狀況，企業(yè)自身需要支付更多的公關費用，進而有效地限制高負債率對企業(yè)自身形象造成的損害。

四、應付賬款優(yōu)化措施概述

1.提高財務人員專業(yè)能力

在現(xiàn)在大部分企業(yè)的管理過程中，財務人員往往只充當記錄、核算的角色，很多企業(yè)缺乏優(yōu)秀的財務管理人員。某公司作為大型企業(yè)，在人員素質上卻處于劣勢，碩士及以上學歷的優(yōu)秀人才非常稀缺。實際上，作為一名財務人員，其自身的素質會直接影響到企業(yè)現(xiàn)金流管理的水平。財務人員除了要具備豐富的財務、經(jīng)濟以及金融等基本理論，還要掌握數(shù)學、法律以及網(wǎng)絡方面的基礎知識。面對日益復雜的經(jīng)濟金融形勢，能夠從社會、經(jīng)濟、技術、法律等多角度來分析問題，對企業(yè)的風險管理提出建設性建議，并且能夠熟練把握經(jīng)濟形勢，順應企業(yè)發(fā)展，開發(fā)融資渠道，管理企業(yè)投資。

就目前某公司的具體情況來看，有以下兩方面需要提高。一是提高招聘門檻。想要提高員工素質，首先應該從源頭入手，在企業(yè)一年一度的招聘過程中，對于新進員工的選拔需要嚴格把關，將學歷、學校、證書、實踐經(jīng)驗等全部列入考慮范圍，具體做到嚴進嚴出。如此一來，直接從源頭上提高了未來企業(yè)員工的素質。二是加強員工培訓。公司可以設立公司內部學習系統(tǒng)，針對不同部門的員工需要，設立網(wǎng)絡學習系統(tǒng)，員工可以憑借工號登錄學習。除此之外，公司可以定期組織員工集體培訓，對于培訓內容也會相應地進行考核，考核結果與績效掛鉤。對于員工自身努力提高取得的相應職稱證書，按照難易程度給予經(jīng)濟上的補助和獎勵。

2.建立健全應付賬款風險評估體系

某公司應依據(jù)自身的業(yè)務特點，構建完善的風險體系，對應付賬款給企業(yè)自身在運營的過程中帶來的潛在風險進行有效的管控，進而將應付賬款潛在的風險控制在合理的范圍之內。某公司在構建風險防范體系的過程中，應主要從兩個方面入手。一是構建完善的應付賬款審核體系。公司采購部門的相關工作人員應該定期對采購單、收獲單等同供應商發(fā)生交易的憑證信息進行整理，并轉交給財務部門。公司應在財務部門中設立專門的崗位，負責對應付賬款進行專項管理，以此保證每一筆應付賬款均得到了有效的監(jiān)管。二是加強對應付賬款支付風險的評估。專門負責應付賬款管理的財務人員應該提前告訴財務經(jīng)理和公司總監(jiān)，在應付賬款還款之前，為還款工作做好充分的準備，避免應付賬款出現(xiàn)延期的現(xiàn)象，同時保證在完成應付賬款的還款之后，企業(yè)自身的現(xiàn)金流仍然滿足企業(yè)正常運行的實際需要。在進行應付賬款的支付時，財務人員、出納人員要嚴格遵循相關的規(guī)定，確保自身的各項還款流程符合相關的規(guī)定。此外，該公司在運行的過程中應及時公布自身的財務信息，提升自身財務信息的透明程度，使外界對公司的財務狀況有一個較為全面的認識，消除金融投資者和供應商對自身財務狀況的質疑。上述各項措施的實施，能夠有效地降低公司自身在運行過程中存在的各項人力和公關成本。

3.強化內部信息交流，提升信息反饋效率

某公司應在企業(yè)內部建立定期的經(jīng)營數(shù)據(jù)通報制度，以此使公司內各個崗位的工作人員都能夠對公司當前實際的銷售情況有一個整體的認識和宏觀的把控。采購部門應依據(jù)公司當前的銷售狀況對自身的采購計劃進行有效的調整，負責采購的經(jīng)理應同生產(chǎn)和銷售部門負責人進行深入的溝通，準確了解未來階段企業(yè)的銷售狀況、潛在的生產(chǎn)狀況，以此對自身所需要的各種原材料進行合理的把控，避免采購部門的工作同企業(yè)的銷售、生產(chǎn)完全脫節(jié)，進而對企業(yè)的發(fā)展帶來負面的影響。

五、結語

應付賬款本質上是一種債務，對于企業(yè)而言，其能夠發(fā)揮提升自身經(jīng)營業(yè)績、提升現(xiàn)金利用效率等多個方面的優(yōu)點，但也存在提升財務管理難度、增大企業(yè)運行成本、導致企業(yè)高度擴張等諸多新問題。公司在運行的過程中應不斷提升財務人員的專業(yè)素質、構建完善的財務風險評估體系、構建完善的內部信息交流機制，實現(xiàn)內部信息的及時有效傳達，以此實現(xiàn)對潛在各類風險的控制。

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作者簡介：李新娜（1976.10— ），女，漢族，貴州盤州人，碩士，副教授，從事財會方向研究。