建筑施工企業(yè)財務風險防范措施研究

湯季成

(南通五建控股集團有限公司，江蘇 如東 226400)

0 引言

近年來，我國經(jīng)濟仍保持著穩(wěn)定快速的發(fā)展狀態(tài)，作為市場經(jīng)濟重要主體的建筑行業(yè)，在其中發(fā)揮著不容小覷的作用。 隨著國家轉型創(chuàng)新發(fā)展要求的提出，建筑行業(yè)市場規(guī)模不斷擴大，建筑施工企業(yè)未來面臨的困難跟挑戰(zhàn)越來越多。 財務是建筑施工企業(yè)生存跟運轉的基礎，財務風險管理又是建筑施工企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動中提高核心競爭力的關鍵，有效降低建筑施工企業(yè)財務風險，對于企業(yè)快速穩(wěn)定發(fā)展來說十分重要[1]。 但是由于建筑施工企業(yè)具有業(yè)務零碎且繁多、資金鏈條長、下屬單位多、企業(yè)規(guī)模大的特點，其可能出現(xiàn)的財務風險類型也相對較為復雜，進而加大了建筑施工企業(yè)財務風險管理的難度，影響建筑施工企業(yè)的經(jīng)濟最大化。 因此，在建筑施工企業(yè)內(nèi)部展開財務風險管理顯得尤為關鍵。但就目前而言，建筑施工企業(yè)在實施財務風險管理過程中仍存在各種各樣的問題，為從根本上解決問題，建筑施工企業(yè)應該結合自身實際情況，建設符合建筑施工企業(yè)發(fā)展的財務風險管理模式，提高財務風險管理水平，從而更好地實現(xiàn)降低財務風險損失的目標，為建筑施工企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展提供保障。

1 建筑施工企業(yè)財務風險的特征

1.1 關系復雜

其他行政參與單位、設備材料供應商、施工隊、總承包單位、設計公司、勘察公司、監(jiān)理公司、項目管理單位、建設公司等是建筑行業(yè)的主要參與單位，建筑施工企業(yè)作為總承包單位居于中心位置，其需要負責組織協(xié)調(diào)、合同管理、安全、質(zhì)量、進度及費用控制等多項工作。 面對多方錯綜復雜的關系，建筑施工企業(yè)工作開展難度相對較大，受建筑施工企業(yè)財務風險具有可波及性的特征的影響[2]，一個關系或一項工作沒有得到有效處理，極有可能會導致建筑企業(yè)面臨更大的風險。

1.2 資金流動性差

建筑施工企業(yè)投資大、周期長，且存在甲方工程款拖欠現(xiàn)象，另外商業(yè)承兌匯票跟房子抵頂工程款又在回款過程中占比較大，進而導致建筑企業(yè)資金狀況愈發(fā)困難，嚴重的時候將會影響工人工資發(fā)放及稅款繳納；同時建筑企業(yè)的融資業(yè)務也因企業(yè)風險集聚和過高的資產(chǎn)負債率而受到制約。 長此以往，資金流動性越來越差，資金緊張局面更加嚴峻。

1.3 負債率高

建筑企業(yè)大部分工程的開展通常都是墊資經(jīng)營，基本不會出現(xiàn)預付款的情況，而為了生存與發(fā)展，往往會同時承接多個項目，項目一旦同時開工，受行業(yè)風險高新投資者較少、甲方在項目開展過程中付款不及時、企業(yè)現(xiàn)金流較少等方面的影響，進一步加大了建筑施工企業(yè)的資金壓力。 建筑施工企業(yè)為了維持自身項目活動的正常進行，不得不借助對外借款等方式，導致建筑施工企業(yè)資產(chǎn)負債率居高不下。

1.4 利潤率低

由于項目競爭大，所以很多建筑施工企業(yè)為了中標，盲目壓低競爭價格，忽略工作項目實際要求與自身條件。 低價中標獲得的項目，一開始就是虧損的，稍微好一些的只是利潤率比較低，而建筑施工企業(yè)這樣做是想要借助新項目來補充現(xiàn)有項目的現(xiàn)金流。 項目通常是在中標后直接簽訂合同，而項目施工過程又較為漫長，在這個過程中人工成本以及鋼筋、水泥等原材料價格逐漸上漲，項目成本越來越高。 成本的增加再加上低價中標導致項目開始就虧損，進一步降低了建筑施工企業(yè)的利潤率。

1.5 危害性大

建筑施工企業(yè)往往會同時或者前后承接多個項目，后期項目的開展可能會讓企業(yè)管理者忽視前期項目存在的一些財務問題，同時建筑施工企業(yè)具有周期長、規(guī)模大的特點，導致該部分公司財務風險孵化周期長。 上文提到建筑施工企業(yè)資金流動性差，受該問題的影響，企業(yè)管理者對項目建設存在問題的關注度遠不如對項目經(jīng)濟效益的關注度高，從而致使企業(yè)錯過了處理問題的最佳時機，長此以往問題越積越多，財務風險也越來越大，最終嚴重危害企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

2 建筑施工企業(yè)財務風險控制存在的問題

為了規(guī)避日常經(jīng)營過程中出現(xiàn)的風險，建筑施工企業(yè)通常會制定一些風險控制措施，但由于建筑施工企業(yè)財務風險具有關系復雜、資金流動性差、負債率高等特征，原有的風險控制措施效果并不是很顯著，仍存在一些不足之處。

2.1 資金管理水平不高

就目前而言，建筑施工企業(yè)投標需投入大量資金，如果這些資金無法及時收回，有可能導致企業(yè)資金短缺[3]。 而造成這一局面的原因主要有以下幾方面:第一，建筑施工企業(yè)下屬單位多、鏈條長且關系繁雜，總公司與下屬單位之間信息不對稱問題嚴重，再加上建筑施工企業(yè)對資金預算管理不夠重視，從而導致企業(yè)不能有效地配置和使用資金。 第二，企業(yè)管理者認為財務是負責資金管理的主要人員，其余相關員工并沒有提高資金管理使用效率的意識，甚至某些項目開展并不是管理者在衡量自身公司資金狀況后批準的，反而相對較為隨意，這種狀況極易導致企業(yè)進一步加劇資金緊缺的困境。 第三，建筑施工企業(yè)財務部門在財務風險管理上“形同虛設”，由于企業(yè)內(nèi)部并不具備有效的資金監(jiān)管系統(tǒng)跟制度，財務部門無法對企業(yè)項目開展過程中的資金使用進行監(jiān)管，企業(yè)內(nèi)部財務與業(yè)務現(xiàn)金脫節(jié)嚴重，財務部門在項目開展過程中只能發(fā)揮事后登記總結的作用。 第四，受建筑施工企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營性質(zhì)的影響，企業(yè)應收賬款多且回收期長，再加上籌融資渠道相對較窄，資金收回困難。 企業(yè)流動資金多以銀行借貸為主，嚴重的資金管理問題極有可能導致企業(yè)面臨嚴重的財務風險。

2.2 投標管理存在較大風險

忽視外部因素的影響、不合理的工程報價以及不完善的過程管控是造成建筑施工企業(yè)發(fā)生財務風險的重要原因。 建筑施工企業(yè)在進行工程投標時，建設項目不同則甲方不同，其所要求的招標文件設計也不同，再加上建筑施工企業(yè)可能存在一定信息差異，無法及時獲取市場上建筑材料的價格波動情況，此時工程報價的準確性就得不到保障，投標風險較大。 建筑施工企業(yè)在投標管理上主要存在以下幾方面的問題:第一，施工單位與建設方交易不合理。由于投標文件準備時間較短，施工單位可能缺乏充足的時間去了解與核對材料價格變化，某些建設方可能借此通過兩者之間的信息差“售賣”工程信息來獲取更大利益。 第二，追求經(jīng)濟效益的提升而人為操作競標環(huán)節(jié)的現(xiàn)象在建筑施工企業(yè)招標期間普遍存在[4]，導致建筑施工企業(yè)在投標管理上出現(xiàn)招標文件不嚴謹、招標單位惡意競標等現(xiàn)象。 第三，建筑施工企業(yè)并沒有針對招標文件中不合理的地方，及時與建設方討論及解決，導致招標文件中的預期成本與實際施工成本不同，企業(yè)資金投入增加。

2.3 決策監(jiān)督、預警機制不完善

建筑施工企業(yè)關注的重點多為企業(yè)經(jīng)營利潤的高低，對企業(yè)內(nèi)部危機預警以及財務風險監(jiān)測工作的關注度明顯不足，且風險意識不強，具體表現(xiàn)為以下兩方面。 一方面，建筑施工企業(yè)財務內(nèi)控制度不夠完善。 風險預警機制跟審計制度的不完善是建筑企業(yè)在財務風險防控中的主要問題，而這些問題的存在影響了建筑施工企業(yè)財務管理工作的開展，降低了工作開展的效率。 另一方面，不完善的財務風險監(jiān)督機制。 建筑施工企業(yè)的運營管理受國家政策以及市場環(huán)境等方面的影響面臨多種財務風險，而由于相關工作人員風險防范意識不強，并不能及時展開財務風險的識別與防范工作。 但就當前建筑施工企業(yè)內(nèi)部實際情況來說，不了解市場情況以及公司財務管理指令執(zhí)行不到位的工作人員加上不完善的財務風險監(jiān)督機制，導致企業(yè)內(nèi)部潛在的財務風險得不到及時分析與識別，這就意味著企業(yè)風險得不到及時解決，進一步影響企業(yè)的正常經(jīng)營，更有甚者會導致企業(yè)面臨倒閉、破產(chǎn)的風險。

3 建筑施工企業(yè)財務風險防范措施

財務風險的發(fā)生極有可能會導致建筑施工企業(yè)出現(xiàn)財務危機，影響企業(yè)的長久持續(xù)發(fā)展。 因此為提高建筑施工企業(yè)財務風險防范能力，應制定科學有效的防范措施，推動企業(yè)實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。

3.1 制定資金風險防控措施

為了防止因資金周轉速度慢、資金收回困難、預算管理不夠等問題引起的財務風險，建筑企業(yè)應制定完善的資金管控制度。 一方面，企業(yè)要結合實際情況，制定優(yōu)化和改進資金的運作流程以及更為科學的資金使用方案。 同時因為工程施工進度會因為資金不充足而無法推進，從而影響企業(yè)的長遠發(fā)展，所以建筑企業(yè)資金項目的建設需擁有強大的資金支出。 因此，建筑企業(yè)不僅要與金融機構保持良好的合作關系，而且為了獲取更多流動資金還要擴大融資渠道。 另一方面，由于企業(yè)的運轉狀態(tài)受價款回籠速度快慢的影響，為加快工程結算價款的回籠速度，應在有效規(guī)避市場風險的基礎上，構建規(guī)范且科學的應收賬款管理制度。 應收賬款的有效管理可以從以下幾個方面展開:首先，建立區(qū)域管理機制。 建筑企業(yè)在確定是否要對某一項目投標前，應先對合作單位的實力，項目所在區(qū)域環(huán)境是否良好，附近學校、超市等基礎設施是否完善等方面進行分析，盡可能地與實力雄厚且誠實守信的合作單位合作，同時選擇環(huán)境良好、基礎設施完善的項目進行投標，保障后續(xù)房產(chǎn)的可賣性。 其次，加強合同管理。 明確合同是保證施工項目順利開展的重要文件[5]，建筑施工企業(yè)在簽訂合同時，應要求合同中明確后續(xù)付款時間、計量方式等細節(jié)問題，同時劃分好甲乙雙方的責任與義務，盡可能地減少額外成本的投入。 最后，為將工程價款始終控制在可控范圍內(nèi)，應嚴格把控每一個工程結算環(huán)節(jié)，適當削減價款結算時間，同時為保證工程價款的及時收回，要對價款數(shù)額與時間進行實時監(jiān)控，從而降低資金管理風險出現(xiàn)的可能性。

3.2 加強投標評估，合理規(guī)劃投標

為了避免投標失誤現(xiàn)象的發(fā)生，應在選擇項目前率先對項目展開收益能力分析，具體而言，首先，在分析想要投標的項目是否具有可行性的同時，明確建筑施工企業(yè)自身投標目的，為避免因信息不對稱而造成的資源浪費以及陪標問題的出現(xiàn)，建筑施工企業(yè)不僅要在投標過程中靈活報價，而且還要咨詢專家的意見對投標項目各個方面展開深入分析；其次，要對自身企業(yè)經(jīng)營狀況進行摸底，通過了解企業(yè)實際資金流來確定企業(yè)現(xiàn)有資金能否支持建設項目的開展；最后，完善項目建設工藝流程、施工方案以及項目管理技術，建立適合建筑施工企業(yè)實際情況、刨去實際施工成本仍有利潤且在合法范圍內(nèi)的投標報價體系，最重要的是要看建筑施工企業(yè)自身對投標的預算情況。

在投標預測方面，建筑施工企業(yè)要調(diào)查項目當?shù)氐慕ú?、設備等詳細價格，并以此為基礎對投標項目可能產(chǎn)生的租借設施配備、原材料、人員工資等成本費用進行估計，但是受材料市場價格波動的影響，預測成本往往會與實際發(fā)生成本存在一些偏差，所以為做出精準的判斷，借助多元回歸分析法建立數(shù)學模型，測算出一個面對風險時具有能動性，且能展現(xiàn)企業(yè)定額合理性的項目實際工程量的單價跟總量。 此外，建筑施工企業(yè)要充分分析并理解招標書上所描述的內(nèi)容，同時在與供應商建立互利雙贏合作關系的基礎上，了解清楚招標項目中需采購的工程量清單以及清單內(nèi)各種材料的單價。 基于此，通過加強投標評估以及投標規(guī)劃，盡最大可能將招標過程中出現(xiàn)的風險控制在可控范圍內(nèi)，降低企業(yè)有可能面臨的損失。

3.3 建立完善的風險預警機制

信息化背景下，建筑施工企業(yè)可以借助財務共享平臺，在財務管理各個運營環(huán)節(jié)中運用先進的方法跟技術手段，對財務風險管理方法進行革新，同時根據(jù)企業(yè)現(xiàn)狀建立完善的財務風險監(jiān)督和預警系統(tǒng)[6]，降低財務風險發(fā)生的可能性。 一方面，確定財務風險監(jiān)測指標。 建筑施工企業(yè)要根據(jù)企業(yè)自身實際情況確定符合企業(yè)現(xiàn)狀的風險控制預警指標體系，確定合理的財務風險監(jiān)測指標的權重。 在選擇數(shù)據(jù)方面，在要求數(shù)據(jù)符合可執(zhí)行性的同時，所選數(shù)據(jù)還應可將企業(yè)財務問題表現(xiàn)出來，故而要保證數(shù)據(jù)既具有綜合性又具有全面性。 為預測建筑施工企業(yè)未來三、五、十年的現(xiàn)金流、利潤、資產(chǎn)負債等信息，應設定長線財務風險預警指標；為反映建筑施工企業(yè)每年、每季度、每年的財務風險情況，可設立短線財務風險預警指標。 另一方面，完善科學決策機制。 根據(jù)建立的財務風險預警機制提供的各項指標情況，對財務風險過程展開研究，并在此基礎上評估企業(yè)面臨的財務風險系數(shù)，形成財務風險研究報告，進一步為建筑企業(yè)財務風險進行風險預警與損失預防提供數(shù)據(jù)依據(jù)。