國有企業(yè)財務管理風險與防范措施分析

張馨爻

國有企業(yè)作為國民經(jīng)濟的主導，在聚焦國家戰(zhàn)略、保障民生、提升公共服務、促進經(jīng)濟發(fā)展方面起到了不可替代的作用。根據(jù)《國有企業(yè)改革深化提升行動方案（2023-2025年）》，國有企業(yè)應實現(xiàn)現(xiàn)代化公司治理和市場經(jīng)營模式的長效化。財務管理作為重要的現(xiàn)代化管理制度，能協(xié)調財務關系、規(guī)范財務活動、防范財務風險。實際上，在國企改革的背景下，部分企業(yè)的財務管理還蘊含著較多的風險因素，比如投資、融資、運營風險等。文章闡述了財務管理、財務管理風險的概念，從多個角度提出了國有企業(yè)加強財務管理風險防范的對策。

財務管理作為重要的現(xiàn)代化制度在推動國有企業(yè)發(fā)展壯大方面發(fā)揮了重要作用。當前，國有企業(yè)正處在加速發(fā)展改革的進程中，這要求國有企業(yè)能建立起同戰(zhàn)略目標匹配的、契合經(jīng)營實際、滿足外部市場環(huán)境的財務管理制度。事實上，部分國有企業(yè)財務管理過程中仍然存在一系列的風險問題，阻礙了國有企業(yè)的轉型進程。因此，基于這種背景，開展國有企業(yè)財務管理風險與防范措施的研究具有十分重要的現(xiàn)實意義。

財務管理風險概述

財務管理風險可以理解為在財務管理活動中因主客觀因素的影響，導致企業(yè)在某一特定時間預期收益同實際收益存在偏差，并帶來損失的可能性。常見的財務管理風險主要有以下四種。

首先，籌資風險?；I資風險是指由于宏觀環(huán)境變化以及資金供需市場波動造成籌資結果不確定性增強的風險，包括利率風險、財務杠桿效應、購買力風險等。利率風險是指因利率變動造成金融資產(chǎn)價值波動，從而影響企業(yè)籌資成本的風險。財務杠桿風險是指引用杠桿融資給相關者李毅帶來不確定性的風險。

其次，投資風險。投資是企業(yè)擴大再經(jīng)營的重要行為，這一過程必須處理好流動性和獲利性之間的關系，否則可能引發(fā)新的風險。如果企業(yè)大量投資于流動資產(chǎn)，那么可能會換來較高的流動性，但卻是以犧牲獲利性作為代價。如果選擇投資大量長期資產(chǎn)，如固定資產(chǎn)和長期債券等，那么較長的時間跨度大大增加了資產(chǎn)獲利的可能性。

再次，資金營運風險。因對流動資產(chǎn)管理不善造成的風險是財務風險的常見類型，比如在存貨管理中，如果企業(yè)存在過多的存貨積壓，那么就意味著不僅無法將存貨變現(xiàn)，同時還要承擔存貨的管理費用和儲存費用。

最后，利潤分配風險。收入和利潤分配是財務管理的最后環(huán)節(jié)，關系到相關者利益。企業(yè)需要根據(jù)法律法規(guī)和利益相關者訴求制定合理的利潤分配政策，否則過高的利潤分配水平會影響企業(yè)的擴大再經(jīng)營和抗風險能力，較低的利潤分配水平可能會打擊股東的積極性，妨礙財務管理目標的實現(xiàn)等。

財務管理風險防范概述

財務管理風險防范是指在財務管理活動中，運用特定信息和手段對財務活動進行計劃、組織、協(xié)調和控制，以降低財務損失發(fā)生的概率和金額，最終實現(xiàn)既定財務管理目標。通常而言，財務管理風險防范方法主要有三種類型。第一，防護性控制。防護性控制是前瞻性控制的重要類型，是在財務管理活動發(fā)生之前，就通過一系列的制度安排和舉措對產(chǎn)生的差異進行消弭，從而將風險因素扼殺在萌芽狀態(tài)。第二，前饋性控制。這種方式強調運用工具和方法對財務管理活動的運行進行監(jiān)視，并評估可能發(fā)生的偏差，采取措施將偏差控制在合理范圍內。第三，反饋控制。反饋控制是在風險發(fā)生的基礎上，對結果開展歸因分析，并制定針對性措施，通過調整財務活動和財務關系將風險造成的損失降到最低，或者制定總結性方案為后續(xù)風險的應對提供借鑒。財務管理風險防范的原則主要體現(xiàn)為以下幾個方面。首先，均衡原則，企業(yè)進行財務風險控制不能僅考慮降低損失的可能性，還應考慮如何在控制風險的前提下實現(xiàn)收益最大化。針對每一個項目方案，企業(yè)都應該努力實現(xiàn)收益和風險的平衡，趨利避害。其次，適度承擔原則，每一項經(jīng)營或者財務活動都不可避免地蘊含著風險因素，對風險的控制不僅要考慮降低損失，同時還應確保不影響正常運營，因此，對于某些財務風險應該適度承擔，以免影響企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。最后，超前預警原則，風險并不是憑空出現(xiàn)的，而是存在一定的苗頭，因此，企業(yè)要加強事前性控制，建立完善的風險識別、評估、應對的預警系統(tǒng)。

國有企業(yè)財務管理風險防范中存在的問題

財務風險管理意識淡薄 在市場經(jīng)濟條件下，部分國有企業(yè)還未建立起現(xiàn)代化管理制度，在人力資源管理和經(jīng)營模式方面還存在明顯的行政化痕跡，企業(yè)整體上缺乏財務管理意識。首先，部分國有企業(yè)的運營資金來源于財政部門的撥款，即使在運營中出現(xiàn)了虧損情形，行政部門仍然會為債務兜底，因此，企業(yè)領導者普遍意識不到自主管理風險的重要性。其次，國有企業(yè)財務部門對外部環(huán)境變化表現(xiàn)得并不敏感，認識不到企業(yè)轉型環(huán)境下可能會對組織團隊和資產(chǎn)管理造成的影響，因此，缺乏重點管控意識，無法從保障資產(chǎn)完整性的角度制定措施。最后，非財務部門員工普遍認為加強財務風險管理屬于財務部門的職責，與自身崗位無關，因此普遍缺乏參與財務風險管控的積極性。

缺乏風險管理體系 諸多國有企業(yè)缺乏完善的風險管理體系。首先，國有企業(yè)缺乏風險管理的組織體系，日常運營中僅依靠財務部門進行風險管理，這不但不會加大財務部門工作量，同時也會削弱風險管理的權威性，同時，各部門在風險管理中存在職責不清的情形，比如經(jīng)營控制部門和財務管理部門在應對某些風險時相互推諉扯皮。其次，未能建立完善的風險管理信息系統(tǒng)。在對財務風險的識別、評估和應對方面，國有企業(yè)主要依靠管理人員的主觀經(jīng)驗進行判斷，這很難保證結果的精準性。最后，風險防范措施過于單一。在風險預測和分析的基礎上，國有企業(yè)采取的風險應對方式較為單一，僅局限于風險回避層面，通過衡量風險大小來做出選擇，對外部力量的借助還不夠，無法將損失降到最低。

信息安全機制不完善 因系統(tǒng)安全機制不完善造成的數(shù)據(jù)泄露，遭病毒入侵的情形是財務風險的重要內容。事實上，諸多國有企業(yè)的財務管理信息系統(tǒng)安全機制并不健全。一方面，就制度層面而言，部分國有企業(yè)并未嚴格實施數(shù)據(jù)備份、信息事前檢查以及數(shù)據(jù)庫巡檢制度。信息系統(tǒng)的操作權限并未嚴格按照制衡分離的原則進行設計，這就存在冒用他人名義登錄系統(tǒng)竊取數(shù)據(jù)的安全風險。另一方面，就技術角度而言，信息系統(tǒng)的技術防控能力較為薄弱。管理者未能及時對操作系統(tǒng)、應用程序組件進行升級和更新，也未能嚴格制定或修訂技術應急預案，日常開展的應急演練不足。

財務內控制度不完善 首先，部分國有企業(yè)內控制度設計得并不科學，尤其是在授權、審批、執(zhí)行、報告等關鍵領域缺乏必要的權責管控，比如在財務人員的設置方面就未能嚴格執(zhí)行回避和崗位不相容原則，這就為日后人為舞弊風險的發(fā)生埋下了伏筆。其次，投資項目評審制度流于形式。投資項目評審是控制投資風險的重要制度，能通過專家，引入多樣化工具實現(xiàn)對投資項目經(jīng)濟性和技術性論證，最終確定投資方案，事實上，諸多國有企業(yè)的項目投資過程缺乏透明性，投資決策權力高度集中，在投資方案選擇上具有一定盲目性。最后，內部監(jiān)督力度較弱。國有企業(yè)的內部審計部門和紀檢監(jiān)察部門進行監(jiān)督的積極性不強，監(jiān)督力度較弱，強化整改力度不足，在審計活動結束后，責任部門未能在規(guī)定時間內整改到位。

國有企業(yè)加強財務管理風險防范的對策

增強財務管理風險防范意識 首先，國有企業(yè)領導者應積極學習國有下發(fā)的關于加強財務管理，防范財務風險的制度文件，比如《關于加強中央企業(yè)內部控制體系建設與監(jiān)督工作的實施意見》，認真領會文件精神，將國有企業(yè)各項管理活動落實到國家關于防范重大風險，推動高質量發(fā)展的決策部署上來。其次，財務部門應在企業(yè)改制背景下，充分考慮財務風險防范的重要性，著重開展資產(chǎn)盤點、內控監(jiān)督等活動，嚴防資產(chǎn)流失現(xiàn)象。最后，國有企業(yè)還應定期開展面向全體員工的財務風險防范培訓會議，積極講解財務風險防范的內涵、重要性和實施路徑，以增強基層員工對財務風險防范的價值認同。

完善風險管理體系 首先，國有企業(yè)應加強風險管理組織體系建設，比如在決策層面，可以成立風險管理委員會，其職責是根據(jù)外部環(huán)境和內部運營實際確定風險戰(zhàn)略目標與任務；在管理層面，可以成立專門的風險管理部門，其職責是在戰(zhàn)略目標引領下開展日常風險識別、評估和應對活動；在執(zhí)行層面，可以設立專門的風險管理崗位，其職責是收集、匯總和整理風險信息。其次，建立智能化的風險管理信息系統(tǒng)。在打通各信息系統(tǒng)之間梗阻的基礎上，推動風險管理內嵌信息系統(tǒng)，實現(xiàn)經(jīng)營管理決策和執(zhí)行活動的可控制、可追溯、可檢查，同時，風險管理系統(tǒng)應內設多個功能模塊，比如基礎信息庫、風險識別、風險預警、風險評估、風險等級和信用等級模塊等。最后，采取多樣化的風險應對策略。國有企業(yè)應針對不同情況采取舉措，實現(xiàn)風險接受、風險規(guī)避和風險分散策略的結合。

加強信息安全機制建設 國有企業(yè)可以從三個角度出發(fā)構建完善的信息安全機制。首先，要加強安全管理，建立網(wǎng)絡安全責任制度，嚴格履行信息系統(tǒng)操作權限、數(shù)據(jù)備份和數(shù)據(jù)庫巡檢制度。與此同時，要加強對主機和終端的管理，禁止隨意下載和工作無關的軟件，提升密碼設置的復雜性，消除弱口令現(xiàn)象。其次，完善技術防護措施。國有企業(yè)可為財務管理信息系統(tǒng)部署必要的殺毒軟件等安全產(chǎn)品，及時對系統(tǒng)進行升級打補丁，關閉不必要的端口。最后，要強化應急管理。國有企業(yè)應該根據(jù)信息系統(tǒng)的實際安全水平制定網(wǎng)絡安全應急預案，備份重要數(shù)據(jù)，提高應急預案的演練頻次。

完善財務內控制度 首先，國有企業(yè)應加強崗位設計，在執(zhí)行中嚴格落實權限分離和崗位不相容原則，比如企業(yè)出納不得兼任往來賬款核算、會計檔案保管等工作，同時，為了杜絕個人對關鍵崗位的長期控制，企業(yè)還應落實崗位定期輪換制度。其次，加強授權審批控制。為了減少授權審批環(huán)節(jié)的人為干擾，國有企業(yè)可將授權審批程序引入信息系統(tǒng)，能通過自動識別禁止超越權限的情況發(fā)生，同時，又可以拒絕逾越權限和審核材料不全的情況，這樣就能實現(xiàn)對決策和經(jīng)營活動的可追溯、可查詢、可控制。最后，要加大內部監(jiān)督力度。各內部監(jiān)督部門應當形成合力，加大對風險管理活動的監(jiān)督力度。對于在風險管理中負有直接責任的員工，內部監(jiān)督機構要列出負面清單，強化負面激勵，并嚴格要求責任人在規(guī)定時間整改到位。

財務管理深刻影響著市場環(huán)境變化下國有企業(yè)的綜合競爭能力，如果能幫助企業(yè)建立現(xiàn)代化的管理制度，實現(xiàn)對多重財務管理風險的防范是企業(yè)著重關注的問題。實際上，在國有企業(yè)改革的背景下，部分企業(yè)存在的財務管理風險較為嚴重，在風險防范方面仍然存在漏洞，比如缺乏財務風險防范意識、缺乏完善的風險管理體系、系統(tǒng)安全機制不健全等，針對這些問題，文章從多個角度提出了對策，期望文章的研究能為國有企業(yè)財務管理風險防范水平的提升提供一定的參考和借鑒。

[作者單位：大唐（海南）新能源開發(fā)有限公司]