中小企業(yè)財務風險管理強化對策

馬亞麗

[摘要]? 企業(yè)財務風險管理是企業(yè)風險管理的重要內容，同時也是全面風險管理的重要環(huán)節(jié)，對企業(yè)實現(xiàn)經(jīng)營目標起著關鍵性作用。作為山東省經(jīng)濟版圖中的重要組成，德州市在經(jīng)歷了三年疫情影響后，中小企業(yè)面臨生產(chǎn)成本上升、創(chuàng)新能力減弱、盈利水平下降等問題，生存與發(fā)展的壓力不斷加大。促進中小企業(yè)發(fā)展壯大，除了政府的扶持政策外，企業(yè)自身要不斷完善內部風險防控機制，加強風險評估與控制，明確企業(yè)各部門的職責，規(guī)范財務管理，從而確保企業(yè)科學決策，提升企業(yè)信用水平，增強融資能力，實現(xiàn)企業(yè)健康持續(xù)發(fā)展，為德州經(jīng)濟社會高質量發(fā)展貢獻力量。

[關鍵詞]? 中小企業(yè)；財務管理；風險管理

[作者單位]? 山東華宇工學院

中小企業(yè)作為大眾創(chuàng)業(yè)和創(chuàng)新的重要載體，在增加就業(yè)、促進經(jīng)濟增長、科技創(chuàng)新、社會和諧穩(wěn)定等方面發(fā)揮著不可替代的作用，對國民經(jīng)濟和社會發(fā)展具有重要的戰(zhàn)略意義。數(shù)據(jù)顯示，截至2022年底，山東省中小企業(yè)總量超過430萬家，其中創(chuàng)新型中小企業(yè)6637家，專精特新“小巨人”企業(yè)756家，有192家企業(yè)是中央財政重點支持的“小巨人”企業(yè)，省級專精特新企業(yè)5777家。而作為山東省經(jīng)濟版圖重要組成的德州市，僅科技型中小企業(yè)就達到809家，全市中小企業(yè)總數(shù)超過了10萬家，可以說，中小企業(yè)已成為德州經(jīng)濟高質量發(fā)展的重要力量。但是在經(jīng)歷了三年疫情影響后，德州的中小企業(yè)普遍面臨生產(chǎn)成本上升、創(chuàng)新能力減弱、盈利水平下降等問題，生存與發(fā)展的壓力不斷加大。

2023年8月1日起施行的《山東省中小企業(yè)促進條例》明確，聚焦中小企業(yè)全生命周期的發(fā)展瓶頸，著力破解中小企業(yè)市場準入限制、融資難融資貴、創(chuàng)新活力不足、公共服務滯后等突出制約，進一步完善制度，細化措施，打通中小企業(yè)扶持政策落地“最后一公里”，讓中小企業(yè)有更多的獲得感。特別是針對中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)層次較低、科技水平不高、抵御外部風險能力較弱等問題，要健全資本金動態(tài)補充、風險補償和降費獎補機制，提高政府性融資擔保機構的融資擔保和抗風險能力，支持中小企業(yè)發(fā)展壯大。在此背景下，如何提高中小企業(yè)財務風險管理水平，增強企業(yè)自身抗風險能力，促進中小企業(yè)健康發(fā)展，助力德州經(jīng)濟高質量發(fā)展，成為當下各界關注的問題。

精準識別主要財務風險

企業(yè)財務風險管理是指企業(yè)對財務風險的識別和預判，并在評估風險的基礎上作出降低或消除風險的決策，以保障企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動最大限度不受或者少受風險的影響，從而促進企業(yè)健康持續(xù)發(fā)展壯大。但從中小企業(yè)的運行情況來看，由于絕大多數(shù)中小企業(yè)的出資人也是企業(yè)的經(jīng)營者，財務管理模式管理思想簡單粗放，加之在發(fā)展的過程中因規(guī)模較小、人員不足、資金較少，財務管理奉行節(jié)約化、簡單化的理念。導致中小企業(yè)財務管理過程中注重成本節(jié)約，而沒有充分地發(fā)揮財務風險管理作用，直接影響了企業(yè)的信用和融資能力，制約了中小企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。

以山東省德州市為例，通過深入調研發(fā)現(xiàn)，和全國大多數(shù)地區(qū)的中小企業(yè)一樣，德州的中小企業(yè)發(fā)展過程中面對的財務風險主要表現(xiàn)在籌資、投資、資金營運、收益分配4個方面。

籌資風險。中小企業(yè)日常經(jīng)營管理中，因擴大生產(chǎn)規(guī)模、經(jīng)營范圍和增加經(jīng)營項目需要通過多種方式籌集資金，但在籌資完成后卻經(jīng)常因外部干擾或者內部管理失衡等原因的影響而無法按照預期還本付息，從而成為企業(yè)發(fā)展中的風險。

投資風險。任何投資行為都是風險和利益同在，中小企業(yè)也不例外，甚至面對的投資風險更大。中小企業(yè)在加大投資過程中會面臨投入資金后的經(jīng)營結果低于原本期望或者直接虧損的風險。從中小企業(yè)自身的角度看，依據(jù)投資內容的差異，投資可以簡單地分為對內投資項目和對外投資項目，其中對外投資項目因制約因素更多，投資風險往往更高。

資金營運風險。中小企業(yè)所面臨的資金營運風險主要是在正常營業(yè)和成長期間，因為沒有資金合理使用計劃而造成的資金流轉速度減慢，導致收支不平衡，甚至使企業(yè)因缺少流動資金而受困甚至面臨破產(chǎn)的風險。

收益分配風險。調研發(fā)現(xiàn)，中小企業(yè)面臨的收益分配風險主要是對企業(yè)利潤進行股東分配和留存發(fā)展之間產(chǎn)生的。當企業(yè)實現(xiàn)盈利時，通常要向企業(yè)股東分配利潤，同時還要留存部分利潤用以企業(yè)繼續(xù)發(fā)展。在這一過程中，如果企業(yè)把全部利潤留作發(fā)展資金而不向股東分配，就會遭到股東的反對，從而影響企業(yè)的決策，成為企業(yè)發(fā)展不穩(wěn)定因素。相反，如果把利潤全部分配給股東而不留存發(fā)展資金，企業(yè)將因沒有充足的資金制約生產(chǎn)經(jīng)營，繼而影響發(fā)展壯大。

中小企業(yè)財務風險管理困境

財務風險管理意識薄弱，難以及時發(fā)現(xiàn)并應對財務風險。調研發(fā)現(xiàn)，多數(shù)中小企業(yè)存在管理層級不全、管理人員不足、管理機制缺失等問題。中小企業(yè)的投資人創(chuàng)辦企業(yè)后，普遍把主要精力和資金都用在生產(chǎn)經(jīng)營上，高度關注市場拓展、經(jīng)營業(yè)績，以追求短期內獲得更多的利潤，而對企業(yè)內部的管理尤其是財務管理規(guī)范則并不在意。而企業(yè)在實際經(jīng)營和成長過程中，往往因為外部環(huán)境變化和企業(yè)自身決策管理失誤等因素的影響而出現(xiàn)預期以外的問題，如果忽略或者處置不當就很可能帶來風險。對德州中小企業(yè)的問卷調查結果顯示，中小企業(yè)管理層普遍存在忽視財務管理、只重日常經(jīng)營業(yè)務發(fā)展的現(xiàn)象。企業(yè)所有者或管理者大多認為財務風險虛無飄渺而且距離自己很遙遠，更不會給自己的企業(yè)帶來重大損失。在這種理念下，他們一般不關注財務管理，也不主動分析研判可能存在或即將發(fā)生的風險，當然也就不會對這種潛在風險采取防范措施來降低或消除危害，等到發(fā)現(xiàn)風險時就顯得束手無策，所造成的危害也已無法彌補。

運營資金短缺，資金利用水平較低。充足的資金是企業(yè)發(fā)展壯大的核心要素，但多數(shù)中小企業(yè)在日常生產(chǎn)經(jīng)營中會出現(xiàn)流動資金不足的問題。導致這一問題的原因有很多，例如企業(yè)自身缺少資金儲備、對外籌集資金困難等，因而使企業(yè)用于擴大投資或流動的資金不足，這就成為了潛在的財務風險。還有一些企業(yè)調度使用資金無計劃、不合理，例如在擁有充足資金時，將其大多用于日常生產(chǎn)經(jīng)營中而沒有資金儲備，一旦市場發(fā)生變化就會出現(xiàn)財務風險危機，影響企業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營。特別是一些中小企業(yè)盲目擴大規(guī)模而高負債經(jīng)營，當經(jīng)營績效沒有達到預期時，企業(yè)根本無力按約定還本付息，最終面臨倒閉。

風險管理預警機制缺失，財務風險管理處于被動狀態(tài)。財務風險預警機制是企業(yè)防范財務風險的有效手段。對于中小企業(yè)來說，建立完善的預警機制可以有效地幫助企業(yè)管理者識別財務風險，及時發(fā)現(xiàn)經(jīng)營發(fā)展中遇到的財務風險，從而迅速作出決策采取有效措施處置化解風險，消除或最大限度降低風險帶來的危害。但調研發(fā)現(xiàn)，大多數(shù)中小企業(yè)在實際運行中沒有建立這種機制，一些中小企業(yè)甚至對財務風險預警機制一無所知，完全無法識別和提前發(fā)現(xiàn)風險，導致風險帶來危害時只能被動應對。

中小企業(yè)財務風險防控提升路徑

增強財務風險管理意識，主動識別并防控財務風險。市場的瞬息變化都有可能給企業(yè)發(fā)展帶來影響，企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營和發(fā)展過程中的每一個環(huán)節(jié)都可能存在風險，只有及時發(fā)現(xiàn)并采取有效措施防止或化解風險，才能保證企業(yè)健康持續(xù)發(fā)展。所以，財務管理過程中一定要樹立風險管理的理念。而企業(yè)決策管理者的財務風險管理意識決定著企業(yè)財務管理作用能否高效釋放。因此，企業(yè)決策管理者只有增強財務風險管理意識，牢固樹立風險管理的理念，帶頭學習財務管理知識，幫助財務人員提高財務管理能力，培養(yǎng)職員的風險意識，從源頭上筑牢風險防控墻。

健全財務風險管理預警機制，及時發(fā)現(xiàn)并化解財務風險。企業(yè)通過建立完善的財務風險管理預警機制，針對當前的環(huán)境變化進行預測，對于不確定性的因素，提前采取防范措施，一旦出現(xiàn)損失也能降到最低，在出現(xiàn)問題的第一時間及時采取應對措施，提高企業(yè)的抵御風險能力。

具體來講，中小企業(yè)要建立部門之間、管理層之間、員工之間對話溝通的平臺并形成預警系統(tǒng)，最大可能地識別潛在風險，并找到防范風險的有效辦法。而在財務風險的化解處理中，對突發(fā)風險和短期風險要及時提出解決辦法，以化解風險可能帶來的危害。對潛在的長期風險則需要首先評估危害性，然后結合企業(yè)實際情況制定防控措施。