LNG貿(mào)易合約計(jì)量的關(guān)鍵點(diǎn)解析

高杰

（廣東能源集團(tuán)天然氣有限公司）

隨著綠色能源與低碳減排的能源結(jié)構(gòu)調(diào)整趨勢(shì)，天然氣消費(fèi)量快速增長(zhǎng)，在一次能源結(jié)構(gòu)中的占比穩(wěn)步提升[1-4]，液化天然氣（LNG）因其儲(chǔ)運(yùn)靈活與安全高效的特點(diǎn)已成為我國(guó)天然氣供應(yīng)側(cè)的重要組成部分。目前國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)LNG接收站使用權(quán)已對(duì)第三方托運(yùn)商全面開(kāi)放，以地方發(fā)電集團(tuán)和大型城市燃?xì)馄髽I(yè)為代表的第二梯隊(duì)買(mǎi)家逐漸參與到LNG貿(mào)易中[5,6]。

在LNG貿(mào)易合約中，價(jià)格和合約的靈活性往往是貿(mào)易者談判的重點(diǎn)，計(jì)量條款通常不易被行業(yè)新進(jìn)入者所關(guān)注。但貿(mào)易量計(jì)量條款的公允性是合約條款價(jià)值的直接反映，在不同計(jì)量基準(zhǔn)下，同一船貨物計(jì)算得到的貿(mào)易量也有所不同。在非公允條款下，即便是企業(yè)爭(zhēng)取到較為有利的成交價(jià)格，但因計(jì)量基準(zhǔn)的約定有失公允，也會(huì)給企業(yè)實(shí)際貿(mào)易價(jià)值造成損失。加之這些條款往往是在貿(mào)易框架合約附錄中進(jìn)行約定，具有一定的隱蔽性，專(zhuān)業(yè)性與復(fù)雜性較高，企業(yè)通常是在實(shí)際貿(mào)易中發(fā)現(xiàn)合約價(jià)值損失后才逐漸關(guān)注到貿(mào)易計(jì)量條款的重要性。從國(guó)際范圍來(lái)看，目前LNG貿(mào)易并未形成一套統(tǒng)一的并被各個(gè)市場(chǎng)參與者接受的國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)化體系[7-9]。為了闡述LNG貿(mào)易合約有哪些關(guān)注點(diǎn)，本文從計(jì)算公式出發(fā)，逐項(xiàng)分析各項(xiàng)參數(shù)對(duì)LNG貿(mào)易量計(jì)算的影響。

1 LNG貿(mào)易量計(jì)算

根據(jù)LNG國(guó)際貿(mào)易慣例，LNG貿(mào)易量是在既定合約項(xiàng)下，根據(jù)買(mǎi)賣(mài)雙方達(dá)成一致的計(jì)量條款，計(jì)算出的貿(mào)易LNG總熱值，總熱值是計(jì)算貿(mào)易金額的依據(jù)。對(duì)于LNG貿(mào)易量的計(jì)算，一般要經(jīng)過(guò)船艙計(jì)量、取樣分析和能量計(jì)算3個(gè)步驟[10-14]，通過(guò)專(zhuān)業(yè)儀器與相關(guān)計(jì)算得出卸載LNG的體積、密度、單位質(zhì)量熱值等參數(shù)，最終計(jì)算出LNG貿(mào)易的總熱值。

具體來(lái)說(shuō)，最終貿(mào)易量的計(jì)算過(guò)程是LNG船的CTMS系統(tǒng)（Custody Transfer Measurement System，是船運(yùn)LNG貿(mào)易的主要計(jì)量系統(tǒng)）通過(guò)船艙液位變化得出LNG卸載體積，取樣分析得出LNG單位熱值，計(jì)算出卸載LNG的總熱值，再減去氣體回流至船上儲(chǔ)罐氣量（回流氣）的熱值和作為L(zhǎng)NG船燃料消耗的氣量（燃料氣）的熱值，最終得出LNG貿(mào)易量的總熱值。其中LNG的外輸熱值是由體積差、密度值和單位質(zhì)量熱值計(jì)算得出的。LNG貿(mào)易量的計(jì)算如公式（1）所示。

式中：E為L(zhǎng)NG貿(mào)易量總熱值，百萬(wàn)英熱單位；Vlng為卸載LNG體積，立方米；Dlng為卸載LNG密度，千克/立方米；GClng為卸載LNG單位質(zhì)量熱值，兆焦/千克；Egas為返回船艙的氣體熱值，百萬(wàn)英熱單位；Ef為船舶在港靠泊期間作為燃料消耗的LNG熱值，百萬(wàn)英熱單位；A為參比溫度（Tr）下百萬(wàn)英熱單位與兆焦之間的熱值換算系數(shù)，參比溫度一般根據(jù)雙方商務(wù)約定來(lái)確定。

通過(guò)氣相色譜儀可以對(duì)汽化天然氣進(jìn)行氣組分析，得到天然氣的氣質(zhì)組分比例[15]。LNG密度Dlng可用Klosek Mckinley法計(jì)算得出，如公式（2）所示。

式中：Xi為蒸汽樣本中組分i的摩爾百分?jǐn)?shù)，由氣相色譜儀分析確定，摩爾百分比；Mi為組分i的摩爾質(zhì)量，千克/千摩爾；Vi為組分i的摩爾體積，立方米/千摩爾；K1、K2為L(zhǎng)NG混合物體積減少校正系數(shù)，立方米/千摩爾；Xn為甲烷的摩爾百分?jǐn)?shù)；Xm為氮的摩爾百分?jǐn)?shù)。

LNG單位質(zhì)量熱值GClng的計(jì)算如公式（3）所示。

式中：Xi為蒸汽樣本中組分i的摩爾分?jǐn)?shù)，由氣相色譜儀分析確定，摩爾百分比；Mi為組分i的摩爾質(zhì)量，千克/千摩爾；Hmi為組分i的單位質(zhì)量熱值，由燃燒的干燥理想氣體根據(jù)參比溫度（Tr）和參比壓力（Pr）測(cè)得，兆焦/千克。

回流氣熱值Egas的計(jì)算如公式（4）所示。

式中：Vlng為卸載的LNG體積，由卸載前后船艙液位差值計(jì)算得出，立方米；Tr為參比溫度，根據(jù)雙方商務(wù)約定確定，開(kāi)；Tvap為氣體卸載后的溫度，℃；Pr為參比壓力，一般為1013.25，毫巴；Pvap為氣體卸載后的壓力，毫巴；Hvgas為返回船艙氣體的單位體積熱值，根據(jù)雙方商務(wù)約定確定，兆焦/立方米；A是參比溫度下百萬(wàn)英熱單位與兆焦之間的熱值換算系數(shù)。

燃料氣熱值Ef的計(jì)算如公式（5）所示。

式中：Vf為燃料消耗氣的質(zhì)量，千克；Hfgas為燃料消耗氣的單位質(zhì)量熱值，根據(jù)雙方商務(wù)約定確定，兆焦/千克；A是參比溫度下百萬(wàn)英熱單位與兆焦之間的熱值換算系數(shù)。

2 LNG貿(mào)易合約計(jì)量條款關(guān)注重點(diǎn)

從L N G 貿(mào)易量計(jì)算過(guò)程來(lái)看，參比溫度（Tr）、參比壓力（Pr）、回流氣的單位體積熱值（Hvgas）與燃料氣的單位質(zhì)量熱值（Hfgas）這4個(gè)參數(shù)均會(huì)影響LNG貿(mào)易量和貿(mào)易金額。在實(shí)際運(yùn)營(yíng)中，接收站使用規(guī)則會(huì)影響計(jì)量的實(shí)際實(shí)施，LNG運(yùn)輸船計(jì)量設(shè)備的資質(zhì)也是影響計(jì)量精確性的關(guān)鍵因素。這些均是LNG貿(mào)易中需要關(guān)注的重點(diǎn)。

2.1 參比溫度與參比壓力

參比溫度和參比壓力對(duì)貿(mào)易量計(jì)算的影響體現(xiàn)在多個(gè)計(jì)算步驟中，主要影響熱值換算系數(shù)（A）、每個(gè)組分的單位質(zhì)量熱值（Hmi）和返回船艙的氣體熱值（Egas）。在貿(mào)易量計(jì)量條款中，對(duì)于參比壓力的約定爭(zhēng)議較少，一般習(xí)慣以一個(gè)大氣壓（即101.325千帕）作為參比壓力。與參比壓力不同，參比溫度的選取在不同合同間存在一定差異，是買(mǎi)賣(mài)雙方關(guān)注的重點(diǎn)。國(guó)際LNG市場(chǎng)絕大多數(shù)貿(mào)易者選取15℃或60℉作為參比溫度，也有少部分貿(mào)易者會(huì)將參比溫度設(shè)定為0℃，因此參比溫度的選取存在一定的談判空間，通常由買(mǎi)賣(mài)雙方在合約中予以約定。

本文采集了30份市場(chǎng)上活躍貿(mào)易者的現(xiàn)貨合約為樣本，經(jīng)分析發(fā)現(xiàn)不同類(lèi)型的貿(mào)易者對(duì)參比溫度的約定傾向不同（見(jiàn)圖1）。賣(mài)方傾向于使用較低的參比溫度，例如將0℃設(shè)置為參比溫度，買(mǎi)方則傾向于使用較高的參比溫度，例如15℃或60℉，目前還未發(fā)現(xiàn)有LNG國(guó)際貿(mào)易者將參比溫度設(shè)定為20℃。出現(xiàn)這種差異的主要原因是，參比溫度對(duì)熱值計(jì)算的影響相比其他因素更為明顯，較低溫度下計(jì)算的熱值要高于較高溫度下計(jì)算的熱值[16,17]?；趨⒈葴囟葘?duì)貿(mào)易量計(jì)算的影響，“低賣(mài)高買(mǎi)”成為買(mǎi)賣(mài)雙方尋求利益最大化的貿(mào)易談判原則。

圖1 樣本中參比溫度設(shè)置統(tǒng)計(jì)

從國(guó)內(nèi)來(lái)看，接收站LNG入庫(kù)熱值量計(jì)量通常選擇15℃或20℃作為參比溫度，管道內(nèi)的氣態(tài)天然氣貿(mào)易合約采用20℃作為參比溫度?？梢钥闯?，國(guó)際LNG貿(mào)易參比溫度與國(guó)內(nèi)LNG接收站入庫(kù)和管道氣態(tài)貿(mào)易計(jì)量的參比溫度存在一定差異。在轉(zhuǎn)換過(guò)程中，由于國(guó)內(nèi)和國(guó)外的計(jì)量基準(zhǔn)不同，不可避免地會(huì)帶來(lái)熱值計(jì)量的差異，這意味著LNG進(jìn)口企業(yè)在國(guó)內(nèi)LNG接收站完成入庫(kù)并按照熱值進(jìn)行銷(xiāo)售時(shí)，會(huì)由于參比溫度的差異而承擔(dān)部分計(jì)量損失。

2.2 回流氣與燃料氣組分

回流氣主要是指在LNG卸載過(guò)程中，為平衡船上儲(chǔ)罐內(nèi)因液相外輸導(dǎo)致艙內(nèi)壓力降低而從岸上儲(chǔ)罐反輸至船上儲(chǔ)罐的氣體。燃料氣是指船舶在港靠泊期間因自身需求或港口環(huán)保要求燃燒天然氣作為船舶動(dòng)力所消耗的氣體。在天然氣貿(mào)易合約中，由于回流氣和燃料氣氣質(zhì)組分測(cè)量的可操作性不強(qiáng)，買(mǎi)賣(mài)雙方習(xí)慣于采取既定的氣體組成來(lái)計(jì)算熱值，即在貿(mào)易合約中明確回流氣與燃料氣的氣質(zhì)組分構(gòu)成。此舉雖然給實(shí)際計(jì)算工作帶來(lái)了極大的便利性，使得計(jì)量具有可操作性，但也不可避免地會(huì)產(chǎn)生計(jì)量偏差。

從熱值計(jì)量角度，回流氣與燃料氣熱值越高，最終計(jì)算所得卸載的貿(mào)易熱值量越少，因此組分的差異性使得在貿(mào)易合約中買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)回流氣與燃料氣氣質(zhì)組分構(gòu)成的約定偏好不同，買(mǎi)方傾向于將甲烷比重含量約定為高值，賣(mài)方則傾向于將甲烷含量比重約定為低值。

在30份現(xiàn)貨合約樣本中，大多數(shù)合約將回流氣與燃料氣視作100%純甲烷，少數(shù)合約選擇使用甲烷與氮?dú)獾幕旌衔镒鳛榛亓鳉馀c燃料氣的氣質(zhì)組分構(gòu)成，也有部分合約未對(duì)氣質(zhì)組成進(jìn)行明確，需要在實(shí)際運(yùn)營(yíng)執(zhí)行中由雙方協(xié)商確認(rèn)（見(jiàn)圖2）。

圖2 樣本中回流氣與燃料氣組分設(shè)置情況統(tǒng)計(jì)

從國(guó)內(nèi)來(lái)看，接收站LNG入庫(kù)熱值量的計(jì)量通常將回流氣與燃料氣視作100%純甲烷，這意味著進(jìn)口企業(yè)在國(guó)內(nèi)接收站入庫(kù)環(huán)節(jié)可能會(huì)出現(xiàn)計(jì)量差異損失。

2.3 接收站使用規(guī)則的優(yōu)先性

LNG資源接卸離不開(kāi)接收站的參與，LNG的計(jì)量要求也需要適用于所匹配的接收站，因此買(mǎi)方通常會(huì)在貿(mào)易合約中約定計(jì)量條款“優(yōu)先適用接收站”使用規(guī)則。只有在接收站使用規(guī)則不包含計(jì)量條款時(shí)，才適用合約中的計(jì)量條款。接收站使用規(guī)則優(yōu)先采用有兩點(diǎn)優(yōu)勢(shì)：一方面，采用接收站使用規(guī)則可確保接收站的計(jì)量設(shè)備、計(jì)量流程與商務(wù)合約要求相匹配，無(wú)需根據(jù)接收站的客觀條件逐一調(diào)整合約條款。另一方面，國(guó)際LNG貿(mào)易的鏈條較長(zhǎng)，通常存在多個(gè)相關(guān)方和貿(mào)易環(huán)節(jié)，為了提高計(jì)量交接工作效率、減少爭(zhēng)議，并滿(mǎn)足當(dāng)?shù)卣谋O(jiān)管需求，貿(mào)易相關(guān)方通常需要對(duì)計(jì)量條款達(dá)成一致意見(jiàn)，“優(yōu)先適用接收站”使用規(guī)則的計(jì)量條款將充分保障LNG接收站的訴求和利益，同時(shí)滿(mǎn)足當(dāng)?shù)卣谋O(jiān)管要求。

2.4 其他應(yīng)注意的細(xì)節(jié)

若卸載過(guò)程中發(fā)生取樣失敗，或貿(mào)易相關(guān)方不認(rèn)可取樣分析結(jié)果，可能產(chǎn)生計(jì)量爭(zhēng)議。建議關(guān)注合約中關(guān)于計(jì)量爭(zhēng)議的條款，在合約中明確對(duì)于計(jì)量爭(zhēng)議采取科學(xué)、公平、合理的解決方案，以保護(hù)己方利益。此外，在合約中應(yīng)明確對(duì)LNG運(yùn)輸船計(jì)量設(shè)備的要求（包括但不限于設(shè)備配置、精度范圍、檢定周期等），在船岸匹配過(guò)程中排除不符合要求、已列入黑名單的LNG運(yùn)輸船，以保證計(jì)量工作的準(zhǔn)確性。

3 計(jì)算分析示例

為了更直觀量化地分析參比溫度（Tr）與回流氣、燃料氣的單位體積熱值設(shè)置對(duì)貿(mào)易熱值總量計(jì)算與合約價(jià)值的影響，下面以2023年5月26日抵達(dá)廣東大鵬接收站的“SERI CEMPAKA”號(hào)LNG船為例，進(jìn)行計(jì)算分析，其中參比壓力（Pr）為101.325千帕。

3.1 卸載資源的氣質(zhì)組成

通過(guò)氣相色譜儀得到該船LNG資源的氣質(zhì)組分，如表1所示。

表1 LNG資源的氣質(zhì)組分

3.2 不同參比溫度下各個(gè)參數(shù)的確定

LNG液相卸載體積、液相溫度和氣相溫度均由船上自帶的CTMS系統(tǒng)得出。根據(jù)參比溫度與參比壓力等參數(shù)，Mi（組分i的摩爾質(zhì)量）、Hmi（組分i的單位質(zhì)量熱值）均可以從標(biāo)準(zhǔn)中直接獲取（見(jiàn)表2）。

表2 不同參比溫度下組分i的摩爾質(zhì)量與單位質(zhì)量熱值

3.3 參比溫度對(duì)貿(mào)易量的影響

如公式（3）與（4）所示，計(jì)算公式中參比溫度對(duì)貿(mào)易量計(jì)算的影響體現(xiàn)在對(duì)LNG單位質(zhì)量熱值和回流氣熱值的影響。鑒于與卸載LNG的總量相比，回流氣量幾乎可忽略不計(jì)，因此參比溫度對(duì)貿(mào)易量的影響主要通過(guò)對(duì)LNG單位質(zhì)量熱值的作用計(jì)算來(lái)體現(xiàn)。該船LNG資源卸載的質(zhì)量為62000噸，資源到岸價(jià)格為12美元/百萬(wàn)英熱單位，根據(jù)公式（3）可以計(jì)算參比溫度分別在0℃、15℃和20℃時(shí)此船LNG資源單位質(zhì)量熱值，計(jì)算結(jié)果如表3所示。

表3 不同參比溫度下LNG的單位質(zhì)量熱值

進(jìn)一步計(jì)算參比溫度對(duì)貿(mào)易總熱值與貿(mào)易金額的影響，結(jié)果如表4所示。

表4 參比溫度對(duì)貿(mào)易總熱值及貿(mào)易金額的影響

由表4可以看出，與常用參比溫度15℃相比，選擇將0℃作為參比溫度，天然氣單位質(zhì)量熱值差為0.085兆焦/千克，總熱值差距可達(dá)49705.30百萬(wàn)英熱單位，貿(mào)易金額影響差值為59.65萬(wàn)美元。同時(shí)可以看到，選擇20℃作為參比溫度，所計(jì)算得到的熱值最低，熱值的計(jì)算基本遵循“參比溫度越高，熱值越低”的原則，因此選擇較高的參比溫度對(duì)買(mǎi)方較為有利。

3.4 回流氣與燃料氣的組分對(duì)貿(mào)易量的影響

卸載后該船艙絕對(duì)壓力1103毫巴、氣相溫度為-140.6℃、LNG液相卸載體積為13.94萬(wàn)立方米，燃料消耗質(zhì)量為4.463萬(wàn)千克，參比溫度為15℃。甲烷的體積熱值為37.706兆焦/立方米，90%甲烷與10%氮?dú)饣旌蠚怏w的單位體積熱值為33.935兆焦/立方米；甲烷的單位質(zhì)量熱值為55.572兆焦/千克，90%甲烷與10%氮?dú)饣旌蠚怏w的單位質(zhì)量熱值為50.015兆焦/千克。

根據(jù)公式（4）與（5），在回流氣與燃料氣為純甲烷的情況下，計(jì)算出需要從貿(mào)易量中扣減的回流氣與燃料氣對(duì)應(yīng)熱值量為14153.13百萬(wàn)英熱單位，在回流氣與燃料氣為“90%甲烷和10%氮?dú)狻钡幕旌蠚馇闆r下，需要從貿(mào)易量中扣減的回流氣與燃料氣對(duì)應(yīng)熱值量為12184.87百萬(wàn)英熱單位，二者相差1968.26百萬(wàn)英熱單位。以資源到岸價(jià)格為12美元/百萬(wàn)英熱單位估算，貿(mào)易金額影響差值為23619美元。

4 建議

4.1 重視貿(mào)易合約計(jì)量談判

建議我國(guó)第二梯隊(duì)買(mǎi)家尤其是行業(yè)新進(jìn)入者在貿(mào)易合約談判過(guò)程中，需要足夠重視與對(duì)手方關(guān)于貿(mào)易量計(jì)量條款細(xì)節(jié)的談判。企業(yè)需要額外注意參比溫度的設(shè)定，若企業(yè)自身行業(yè)經(jīng)驗(yàn)有限，可聘請(qǐng)專(zhuān)業(yè)人員（例如第三方檢測(cè)機(jī)構(gòu)服務(wù)商）對(duì)公司業(yè)務(wù)人員進(jìn)行培訓(xùn)或協(xié)助審閱合約，以幫助企業(yè)爭(zhēng)取到公允甚至是有利的條款，規(guī)避未來(lái)實(shí)際操作中的計(jì)量損失風(fēng)險(xiǎn)。

4.2 關(guān)注參比溫度設(shè)定的公允性

不同參比溫度下，貿(mào)易量對(duì)應(yīng)的熱值總量計(jì)算結(jié)果不同，較高的參比溫度下計(jì)算得到的貿(mào)易總熱值較低，較低的參比溫度下計(jì)算得到的貿(mào)易總熱值量較高。企業(yè)可基于自身在貿(mào)易鏈條中所處的角色，秉承“低賣(mài)高買(mǎi)”的原則，對(duì)貿(mào)易量計(jì)量條款中的參比溫度進(jìn)行約定與談判，促進(jìn)買(mǎi)賣(mài)雙方更加合理公正地簽訂貿(mào)易協(xié)議，營(yíng)造合理公正的市場(chǎng)氛圍。結(jié)合目前市場(chǎng)貿(mào)易習(xí)慣與貿(mào)易公允性，建議可選擇較為公允的15℃或60℉作為參比溫度設(shè)定值。進(jìn)口企業(yè)面對(duì)有利市場(chǎng)時(shí)，可嘗試探討選取20℃作為L(zhǎng)NG貿(mào)易合約計(jì)量參比溫度，方便與國(guó)內(nèi)計(jì)量習(xí)慣保持統(tǒng)一。

4.3 關(guān)注回流氣和燃料氣氣質(zhì)組分設(shè)定的公允性

根據(jù)貿(mào)易量計(jì)算原理，回流氣和燃料氣的總熱值應(yīng)在船上儲(chǔ)罐外輸量的總熱值中進(jìn)行扣減，扣減得越多對(duì)買(mǎi)家越有利，扣減得越少對(duì)賣(mài)家越有利。因此，對(duì)于回流氣和燃料氣氣質(zhì)組分，企業(yè)同樣可基于自身在貿(mào)易鏈條中所處的角色為自己爭(zhēng)取有利的設(shè)定。結(jié)合目前市場(chǎng)貿(mào)易習(xí)慣與貿(mào)易公允性，建議在合約中明確將回流氣和燃料氣的氣質(zhì)組分設(shè)定為100%的甲烷。

4.4 確定接收站使用規(guī)則的優(yōu)先性與其他考量

企業(yè)可在貿(mào)易合約中約定計(jì)量條款“優(yōu)先適用接收站”使用規(guī)則，保證接收站要求與貿(mào)易合約條款的背靠背傳遞，滿(mǎn)足當(dāng)?shù)卣谋O(jiān)管要求，提高計(jì)量交接工作效率，避免后續(xù)潛在爭(zhēng)議。另外，還應(yīng)關(guān)注計(jì)量爭(zhēng)議條款的設(shè)置，建議在合約中明確約定，采取科學(xué)、公平、合理的方案來(lái)解決取樣失敗或貿(mào)易相關(guān)方不認(rèn)可取樣分析結(jié)果等計(jì)量爭(zhēng)議事項(xiàng)，以保護(hù)己方利益。最后，在合約中應(yīng)明確對(duì)LNG運(yùn)輸船計(jì)量設(shè)備的具體要求（包括但不限于設(shè)備配置、精度范圍、檢定周期等），在船岸匹配過(guò)程中排除不符合要求、已列入黑名單的LNG運(yùn)輸船，以保證計(jì)量工作的準(zhǔn)確性。