關于集團公司財務風險管理的探討

劉貴清

摘要：在全球經(jīng)濟一體化背景下，企業(yè)的財務與業(yè)務變革速度不斷加快，這種新的形勢給集團的財務風險管理工作提出了新的要求，并對集團的發(fā)展產(chǎn)生了很大的影響。集團公司的首要目標是提高營業(yè)收益，降低經(jīng)營風險，由于經(jīng)營風險與財務風險有著緊密的聯(lián)系，所以有必要對財務風險進行防范與預警。為保證集團公司的正常生產(chǎn)經(jīng)營活動能夠有序地進行，并保證企業(yè)能夠實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展，本文重點對集團公司財務風險產(chǎn)生的原因進行了分析，并對如何加強集團公司的財務風險管理提出了一些對策和建議，希望能夠為集團公司的健康可持續(xù)發(fā)展提供支持。

關鍵詞：集團公司；財務風險；管理

集團公司的財務風險存在于集團財務管理工作的各個環(huán)節(jié)，由于多種原因，這種風險使企業(yè)不能得到對應的財務預期收益，從而很大可能會造成利潤的損失。在當今經(jīng)濟高質量發(fā)展的今天，集團公司要想長期穩(wěn)定經(jīng)營，不僅要開展有關的經(jīng)營業(yè)務，還要對經(jīng)營管理進行有效的風險把控和業(yè)務管理，而財務管理作為企業(yè)管理鏈條中極為重要的一環(huán)，要重視此項工作的開展。

一、集團企業(yè)常見的財務風險類型

在企業(yè)的經(jīng)營活動中，集團會面對各種財務風險，根據(jù)其所起的影響的差異，通?？梢詫⑵鋭澐譃槿缦聨追N類型：

籌資風險：籌資風險包括融資成本、融資期限、融資額度和融資方式等方面的風險。較高的融資成本將降低企業(yè)的盈利水平，短期的融資期限可能會導致企業(yè)在還款時出現(xiàn)難度，融資額度的不足可能會影響企業(yè)的資金供應，而融資方式的選擇可能會給企業(yè)帶來不必要的風險，如股票融資可能會導致股權的流失。

投資風險：投資風險指企業(yè)在投資項目時面臨的各種風險，包括市場風險、政策風險、技術風險和企業(yè)經(jīng)營者的風險等。投資風險的影響可能會導致項目收益不達預期，甚至產(chǎn)生虧損。

經(jīng)營風險：經(jīng)營風險指企業(yè)在日常經(jīng)營中面臨的各種風險，包括供應鏈管理風險、財務管理風險和營銷管理風險等。經(jīng)營風險的影響可能會導致企業(yè)的運營效率下降，生產(chǎn)能力受到限制，甚至出現(xiàn)無法正常運營的情況，繼而影響到企業(yè)的盈利水平。

市場風險：市場風險指企業(yè)在市場競爭中所面臨的各種風險，包括市場需求變化、市場價格波動和市場競爭增加等。市場風險的影響可能會導致企業(yè)營收、利潤下降，甚至企業(yè)面臨市場淘汰的風險。

集團企業(yè)常見的財務風險類型是多樣化的，需要企業(yè)在日常管理中注重風險管理，針對不同的風險采取對應的措施，從而降低風險，保障企業(yè)長遠發(fā)展[1]。

二、集團企業(yè)加強財務風險管理的價值

隨著全球經(jīng)濟的加速發(fā)展，集團企業(yè)面臨的財務風險也越來越多。財務風險是指企業(yè)在經(jīng)營活動中遇到的各種可能對財務狀況產(chǎn)生不利影響的風險，因此，對于集團企業(yè)而言，加強財務風險管理至關重要，它可以為企業(yè)帶來以下價值：

首先是降低財務風險，財務風險對于企業(yè)的經(jīng)濟效益和企業(yè)形象都會造成很大的影響。加強財務風險管理可以幫助企業(yè)識別、分析和控制各種財務風險，及時采取措施降低風險對企業(yè)的影響，提高企業(yè)的經(jīng)營穩(wěn)定性和可持續(xù)性。

其次，對于資金管理方面的風險，加強財務風險管理能夠幫助企業(yè)優(yōu)化資金使用，提高資金的使用效率，使企業(yè)的資金得以更好地服務于企業(yè)的經(jīng)營和發(fā)展。這包括通過合理的財務規(guī)劃、合理分配資源，改進內部審計和監(jiān)管機制來優(yōu)化資金結構、降低財務成本和提高資金使用效率。

再次，加強財務風險管理可以讓企業(yè)更好地了解自己面臨的各種財務風險，并迅速采取措施控制風險，保證財務的透明度和減少財務風險的發(fā)生，從而使企業(yè)的財務狀況得到改善，提高企業(yè)的市場聲譽和信譽度。

最后，對財務風險進行管理，可以幫助企業(yè)更好地了解企業(yè)面臨的各種風險，并在決策時采取更加理性和精準的措施。加強財務風險管理能夠提高企業(yè)的決策精準度和對風險的把控能力，使企業(yè)在面對各種財務風險時做出更好的決策。

總之，加強財務風險管理對于集團企業(yè)而言是至關重要的。通過加強財務風險管理，企業(yè)能夠降低財務風險，提高資金效率，改善財務狀況，提高決策精準度，從而更好地保障企業(yè)的利益和可持續(xù)發(fā)展[2]。

三、集團公司財務風險管理工作面臨的挑戰(zhàn)

（一）集團公司的財務風險管理意識并不強

集團公司財務風險管理工作面臨的挑戰(zhàn)很多，其中之一就是集團公司的財務風險管理意識并不強。一方面，由于管理層對財務風險的重視程度不夠，企業(yè)在財務風險管理方面的投入和精力都比較有限，導致管理層在應對財務風險時始終處于被動狀態(tài)。

另一方面，集團公司規(guī)模較大，管理層分散且經(jīng)營業(yè)務多樣化，對各個子公司的財務信息把握難度大，對于龐雜的財務管理工作可能存在盲區(qū)或疏漏，缺少有效的內部管理機制和監(jiān)督，導致財務風險被放大。

此外，隨著國內外經(jīng)濟形勢持續(xù)動蕩和復雜，市場風險、信用風險等各種財務風險不斷出現(xiàn)和演變，集團公司需要適應并及時調整自己的財務風險管理方法和策略。而這需要專業(yè)團隊的支持和保障，現(xiàn)有人員和技術資源難以滿足需求[3]。

（二）集團公司的財務風險防控機制不完善

集團公司財務風險管理工作面臨的挑戰(zhàn)還包括集團公司的財務風險防控機制不完善的情況?？赡艽嬖谝韵聠栴}，首先是缺乏風險管理策略和標準，集團公司未能建立完整的財務風險管理策略和標準，難以對各種風險進行規(guī)范化的識別、量化和評估。其次是缺乏有效的管理流程，集團公司缺乏財務風險防控的具體流程和方法，導致各種風險的防范工作難以順利執(zhí)行，以及風險的發(fā)掘和管理缺乏針對性。

（三）集團公司的財務風險管控模式不完善

集團公司財務風險管理工作面臨的挑戰(zhàn)還包括集團公司的財務風險管控模式不完善的情況。該挑戰(zhàn)可能表現(xiàn)在以下形式：一是集團公司缺乏有效的風險管理體系，無法構建完整的風險管理網(wǎng)絡。相關部門或人員未及時或充分地了解和披露相關財務風險，使風險容易沉淀和積聚。二是缺乏有效的溝通協(xié)調機制，集團公司的各個業(yè)務板塊及部門之間溝通協(xié)調存在問題，無法建立有效的協(xié)同機制。如，各部門財務信息未能及時分享，導致風險排查和預測等方面的不足。三是缺乏專業(yè)人才建設，集團公司的財務風險管控模式需要嚴格的財務專業(yè)人才保障，但是往往會存在人才缺乏或者人員素質不夠等情況，這也會影響到財務風險管控的效果。

（四）集團公司的內部控制制度有待完善

內部控制制度是財務風險管控的基礎，它包括公司的組織結構、內部治理、業(yè)務流程、決策制度、信息披露等控制要素，目的是保護公司資產(chǎn)，確保財務數(shù)據(jù)的準確性和及時性，防止欺詐和財務犯罪。

下面介紹一些集團公司內部控制制度不完善的具體表現(xiàn)和對財務風險管控的影響：缺乏有效的風險評估機制，集團公司缺乏全面的風險評估機制，導致無法全面把握經(jīng)營風險狀況。企業(yè)管理層和財務人員難以準確識別高風險業(yè)務，不能及時采取預防和糾正措施，從而增加了財務風險的發(fā)生可能性。

其次，缺乏完善的會計核算制度，集團公司缺乏完善的會計核算制度，導致會計信息漏填、漏報或者報告不準確，數(shù)據(jù)統(tǒng)計和分析不足，加重了財務風險的發(fā)生和擴散。

再次，內部員工利益沖突，集團公司內部員工的利益沖突影響到了財務信息的公正性和準確性，如涉及到財務報告、審計報告、企業(yè)利潤分配等方面的問題，甚至會出現(xiàn)利益輸送情況。

最后，缺乏完善的內部審計機制，集團公司的內部審計流程不完善，內部審計頻率不夠，內部審計人員專業(yè)性不足等，導致對企業(yè)內部的財務數(shù)據(jù)分析、審查、診斷不嚴格，從而沒有及時發(fā)現(xiàn)風險。

（五）集團公司投資決策科學性的不足

對于一個集團公司而言，投資決策是致勝的關鍵之一，它涉及到公司的發(fā)展戰(zhàn)略和長期盈利能力。如果投資決策不夠科學，就有可能引發(fā)一系列風險問題，例如投資回報低、現(xiàn)金流緊張、資產(chǎn)負債風險增加等。

下面介紹一些集團公司投資決策科學性不足的具體表現(xiàn)和對財務風險管控的影響：一是缺乏深入的市場研究和行業(yè)分析：集團公司在進行投資決策之前，缺乏深入的市場研究和行業(yè)分析，對于潛在投資對象缺乏全面的了解，容易導致投資判斷失誤。二是依賴主觀判斷而非科學數(shù)據(jù)，集團公司在進行投資決策的過程中，往往依賴主觀判斷而非科學數(shù)據(jù)，沒有用數(shù)據(jù)來支持決策，繼而影響投資回報率和現(xiàn)金流。三是缺乏不合理的項目監(jiān)管機制，集團公司在決策投資后，缺乏完善的監(jiān)管機制來約束項目實施，容易導致項目整體目標的失效、預算超支等問題，從而增加公司的財務風險。四是項目收益低于預期，在集團公司的投資決策過程中，未考慮行業(yè)發(fā)展預期、項目費用、風險等因素，因此，出現(xiàn)了投資收益遠低于預期的情況，在這種情況下，公司的現(xiàn)金流會受到較大的沖擊，增加公司的財務風險。

四、優(yōu)化集團公司財務風險管理工作的策略

（一）提升集團公司對財務風險的認識

財務風險是指由于各種因素對企業(yè)資金的收入能力和支出能力的不確定性，導致企業(yè)財務收支的不平衡、出現(xiàn)無法預計的虧損，甚至將企業(yè)推至破產(chǎn)的風險。因此，只有正確認識和評估財務風險，才能有效地進行防范和控制，確保企業(yè)的資金能夠保持健康發(fā)展。

一是要加強培訓和教育。集團公司可以通過組織內部培訓和外部研討會等方式，向員工介紹財務風險管理的基本知識和實踐經(jīng)驗，提高員工對財務風險的認識和理解。二是定期風險評估。集團公司應該建立定期風險評估機制，對重要的投資項目、業(yè)務線、財務指標等進行風險評估，及時發(fā)現(xiàn)和處理潛在風險。三是建立信息披露制度。集團公司應該建立完善的信息披露和公告制度，對公司財務狀況和風險披露全面、及時、真實，讓投資者和利益相關方更充分地了解公司的財務狀況和風險情況。四是建立風險管理框架。集團公司應該建立一套完整的風險管理框架，并且將其實施到財務風險管理中，包括風險識別、風險評估、風險控制、風險監(jiān)測和風險應對等環(huán)節(jié)。

（二）健全集團公司財務風險防控機制

優(yōu)化集團公司財務風險管理工作可以從以下幾個方面入手，來健全集團公司財務風險防控機制：一是建立完善的風險管理體系，建立風險管理體系是公司財務風險管理的基礎。由公司高管牽頭，成立風險管理委員會，制定風險管理政策和流程。建立健全的風險管理報告制度、措施落實情況監(jiān)測制度和風險應急預案。二是落實風險措施，根據(jù)不同風險制定相應的措施，包括內控設施建設和內部控制流程改進等。制定操作規(guī)程和工作流程，強化內部管理，規(guī)范人員行為規(guī)范，降低風險，分析和掌握財務信息，預警可能存在的風險，及時采取相應的過程或管理措施，控制風險發(fā)生和損失擴大，提高風險管理效果。三是持續(xù)跟蹤和改善，風險管理不是一次性的，而是一個持續(xù)不斷的過程。公司需要定期審查風險評估和防范措施的有效性，及時調整和改進，對于風險措施效果不好的情況，需要重新評估風險，細化和進一步提高防范措施。同時，還可以通過培訓、技術更新、新技術引進等方式提升公司整體的財務風險防范能力[4]。

（三）建立科學財務風險管理控制模式

要建立科學財務風險管理控制模式，可以考慮以下兩個方面：一方面，應該建立科學的財務風險評估模型，通過數(shù)據(jù)挖掘和數(shù)據(jù)分析等方式，對公司的財務情況進行深入的分析，得出財務風險等級。同時，還應制定風險應對策略和控制措施，在事前預判和事后控制方面保持高度的敏感性和執(zhí)行能力。另一方面，重視信息化技術的價值，在財務風險管理控制模式中，引入信息化技術可以提高控制效率和準確度。通過建立財務管理信息系統(tǒng)，實現(xiàn)財務風險的實時監(jiān)測、預警和控制，降低人為操作風險[5]。

（四）逐步完善集團公司內部控制制度

完善集團公司的內部控制制度，首先要完善公司內部審計機制。集團公司應建立健全的內部審計機制，對應風險和隱患情況開展調查，防范財務風險。其次，應該加強內部員工管理。集團公司內部員工應該遵守公正、誠實、守法的原則，防止出現(xiàn)涉及虛假報告、利益輸送等問題。此外，還要完善會計核算和信息披露制度。集團公司應完善財務核算制度，準確地進行會計核算和報表編制工作，并及時披露財務數(shù)據(jù)和信息。

總之，集團公司在財務風險管理工作中需要加強內部控制制度的建設，健全風險管理機制，建立健全企業(yè)內部控制體系，從而實現(xiàn)財務風險管理的有效把控。

（五）提升集團公司投資的科學性

集體公司在開始投資活動之前應該做到以下幾個方面，一是加強市場研究和行業(yè)分析。集團公司在進行投資決策之前，應仔細進行市場研究和行業(yè)分析，了解市場規(guī)律和趨勢，制定投資決策的基礎。二是以數(shù)據(jù)為基礎來支持決策。集團公司應該根據(jù)真實的財務數(shù)據(jù)來確定收益預期、風險把控等因素，這可以降低決策的主觀性，增加決策科學性。三是建立完善的項目監(jiān)管機制。集團公司的投資決策應緊密結合項目的情況，建立完善的項目監(jiān)管機制，做好項目實施、監(jiān)督和追蹤，確保投資決策的有效執(zhí)行。四是加強風險控制。集團公司應設定多層次的風險控制機制，建立明確的風險評估標準和監(jiān)測預警機制，確保投資決策可以盡可能避免風險。集團公司應加強投資決策的科學性，提升其財務風險管控水平，這樣才能保證企業(yè)可以獲得更好的財務回報，進而增強自身的市場競爭力。

五、結束語

綜上所述，在激烈的市場競爭中，集團公司發(fā)展也面臨著新的機遇，應該對自身的能力和外部環(huán)境的發(fā)展變化進行謹慎判斷，集團不能完全避免風險，但它可以減少風險，從而實現(xiàn)企業(yè)盈利的目的。在此過程中，企業(yè)可以采用一些風險管理策略，增強集團的財務風險預警和防范應對能力，從多個角度降低集團的財務風險，提升集團的競爭力和影響力，推動集團的健康穩(wěn)定發(fā)展。

參考文獻：

[1]呂鵬.集團公司財務風險識別與防范[J].中國外資，2021 （14）：110-111.

[2]陳喆.國有集團公司財務風險管理存在的問題及對策探討[J].企業(yè)改革與管理，2022 （20）：107-109.

[3]張筱月.集團公司財務風險管理現(xiàn)狀及對策探討[J].企業(yè)改革與管理，2021 （12）：178-179.

[4]韓瑩.集團公司財務風險的預警研究[J].納稅，2021，15 （26）：151-152.

[5]宋濤.關于集團公司財務風險預警與管控的思考[J].會計師，2021 （06）：35-36.