中小企業(yè)融資困難原因及其對策研究

摘 要：小企業(yè)在提高居民收入、提高就業(yè)率、拉動經(jīng)濟(jì)增長等多個方面都有非常重要的作用。本文主要站在政府的視角探討了中小企業(yè)融資困難的原因，并提出了幾點(diǎn)對策：一是要健全中小企業(yè)的信用擔(dān)保體系，二是要完善相關(guān)法律和體系，三是要加強(qiáng)中小企業(yè)的信用體系建設(shè)。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資；對策

一、前言

目前，中小企業(yè)迅速發(fā)展，并漸漸成為發(fā)展社會生產(chǎn)力的重要力量。近年來，隨著資金、勞動力、原材料和資源環(huán)境成本等持續(xù)上升，整體上人民幣處于升值的階段，我國逐漸脫離低成本時(shí)代。但是，很過中小企業(yè)非常依賴成本，導(dǎo)致它們發(fā)展艱難。中小企業(yè)的健康成長對世界各國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展至關(guān)重要，我國也非常關(guān)心中小企業(yè)的發(fā)展。國家主席習(xí)近平來到廣州和一家中小企業(yè)法人交流，他表示國家非常注重中小企業(yè)的發(fā)展并且一直想方設(shè)法緩解它們的發(fā)展困境。這些年來，國家也出臺了許多支持中小企業(yè)的政策，但效果不大，中小企業(yè)的問題還是沒有成功地解決。當(dāng)然，中小企業(yè)不能僅憑政府的一己之力解決問題，還需要企業(yè)自身加強(qiáng)建設(shè)、金融機(jī)構(gòu)大力輔助等多方面的力量。當(dāng)下許多中小企業(yè)內(nèi)部也存在著諸多問題，例如管理水平低、信用不高、財(cái)務(wù)制度不完善等。而大部分金融機(jī)構(gòu)都是為大企業(yè)服務(wù)，對中小企業(yè)存在信用擔(dān)憂和信貸歧視，不愿意為中小企業(yè)貸款。中小企業(yè)需要的資金量很大，但供給不足，造成了供不應(yīng)求的現(xiàn)象。基于此，本文以政府的視角分析了中小企業(yè)融資困難的原因，并根據(jù)原因提出了幾點(diǎn)對策，以期為解決中小企業(yè)融資困難，促進(jìn)中小企業(yè)健康發(fā)展提供理論參考。

二、中小企業(yè)融資困難原因分析

（一）融資渠道比較狹窄

雖然中小企業(yè)的資金需求總量很大，但是它的融資渠道卻比較狹窄。由于中小企業(yè)自身?xiàng)l件的限制，一些融資方式并不能普遍地實(shí)際運(yùn)用。例如，對中小企業(yè)而言，在直接融資中，其融資規(guī)模較小、渠道相對較窄，導(dǎo)致它們并不能順利籌集資金。股票市場和債券市場準(zhǔn)入門檻較高，大部分中小企業(yè)自身?xiàng)l件受阻，受到上市制度和市場規(guī)模的限制，不利于中小企業(yè)的發(fā)展。許多中小企業(yè)不能滿足上市的要求，它們不能經(jīng)過發(fā)行股票或債券取得資金。目前，大部分中小企業(yè)可以向銀行借款籌集資金。但是，一些中小企業(yè)的信用擔(dān)保能力和抵押物品不足，尤其是成立初期的中小企業(yè)，不能滿足銀行貸款的條件。尤其是大型的商業(yè)銀行考慮自身的利益時(shí)，對這些中小企業(yè)的業(yè)務(wù)有所限制。狹窄的融資渠道致使中小企業(yè)融資困難，無法滿足其需要的資金，阻礙了企業(yè)的日常運(yùn)營。

（二）信用擔(dān)保體系不完善

目前，信用擔(dān)保體系不完善，需要繼續(xù)建設(shè)，完善相關(guān)規(guī)范和體制。很多中小企業(yè)由于自身的問題，不能取得擔(dān)保公司的擔(dān)保。擔(dān)保公司對部分中小企業(yè)的償債能力持有懷疑的態(tài)度，影響了中小企業(yè)的擔(dān)保能力。一般來說，擔(dān)保公司更愿意為大型企業(yè)提供擔(dān)保，為中小型企業(yè)服務(wù)比較少。這些企業(yè)得不到他們的擔(dān)保，融資狀況不容樂觀，資金需求迫切，企業(yè)將面臨著進(jìn)一步發(fā)展的障礙。

（三）缺乏專門服務(wù)于中小企業(yè)的金融機(jī)構(gòu)

這些年來，我國政府制定了許多的優(yōu)惠政策。雖然政府非常重視中小企業(yè)的成長，并給予政策傾斜，但是我國缺少特地服務(wù)于中小企業(yè)的金融機(jī)構(gòu)。外國中小企業(yè)同樣面臨著融資難的問題。外國政府出臺了一些相關(guān)的政策，例如日本設(shè)立了為中小企業(yè)服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，制定了信用保證協(xié)會制度，其相對比較全面，在很大程度上緩解了日本的中小企業(yè)資金的問題。德國也有這樣的金融機(jī)構(gòu)，支持中小型企業(yè)，如合作銀行。相對而言，我國在這方面還需要進(jìn)一步完善，探索出路。

（四）相關(guān)法律不夠完善

目前，我國制定并實(shí)施的中小企業(yè)融資的法律法規(guī)少之又少，僅有一部《中小企業(yè)促進(jìn)法》。這部法律對中小企業(yè)起了重大的影響，并激勵了社會機(jī)構(gòu)為中小企業(yè)服務(wù)，但它對中小企業(yè)融資在實(shí)踐中的難題沒有進(jìn)行細(xì)化。在美國，美國政府已經(jīng)為小企業(yè)建立了健全的法律體系，包括針對小企業(yè)基本法和小企業(yè)發(fā)展的特殊法律。而我國在直接融資和間接融資的相關(guān)法律制度不夠完善，民間融資法規(guī)來規(guī)范其形式。

三、解決中小企業(yè)融資難的對策

（一）健全中小企業(yè)的信用擔(dān)保體系

我國應(yīng)加強(qiáng)對中小企業(yè)信用擔(dān)保的體系建設(shè)，規(guī)范擔(dān)保制度，更好地為中小企業(yè)服務(wù)。我國政府可以借鑒國外的成功經(jīng)驗(yàn)，將財(cái)政撥款投入到擔(dān)保基金，建立中小企業(yè)信用擔(dān)保組織，為中小企業(yè)提供貸款擔(dān)保。此外，政府應(yīng)給予中小企業(yè)更多稅收優(yōu)惠，從而減少它們的稅收壓力。政府應(yīng)出臺相關(guān)政策，進(jìn)一步推進(jìn)擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償制度的建設(shè)，積極推進(jìn)銀行與擔(dān)保公司的平等合作，建立風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)制度，形成有利于信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)穩(wěn)定發(fā)展的法律體系。

（二）完善相關(guān)法律和體系

我國政府應(yīng)加快對中小企業(yè)的法律制度建設(shè)，同時(shí)規(guī)范中小企業(yè)融資的法規(guī)細(xì)則，對《中小企業(yè)促進(jìn)法》的法則進(jìn)一步細(xì)化。同時(shí)，政府應(yīng)廢除對中小企業(yè)發(fā)展不利的法規(guī)，健全中小企業(yè)的法律體系，為中小企業(yè)創(chuàng)建一個優(yōu)越的環(huán)境。

（三）加強(qiáng)中小企業(yè)的信用體系建設(shè)

優(yōu)良的信用有利于促進(jìn)中小企業(yè)的發(fā)展，政府應(yīng)加強(qiáng)中小企業(yè)的信用體系建設(shè)。政府應(yīng)健全中小企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)征信系統(tǒng)，在工商局、稅務(wù)局、勞動部門、質(zhì)檢部門等領(lǐng)域加強(qiáng)監(jiān)管，這些部門與金融機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)信息互通，從而公開企業(yè)的信用狀況。此外，政府應(yīng)建立“企業(yè)誠信黑名單”的制度，依法曝光和傳播企業(yè)的失信行為，披露失信事件，加強(qiáng)企業(yè)誠信的宣傳。同時(shí)，政府應(yīng)加強(qiáng)信用法制建設(shè)和健全企業(yè)失信懲戒制度，由相關(guān)部門對失信企業(yè)進(jìn)行懲罰。一旦中小企業(yè)的不誠信行為被記錄并受到懲戒，他們受到融資限制時(shí)，往后必定會十分重視自身的信用建設(shè)。

四、結(jié)論

中小企業(yè)融資困難由來已久，這是一個長久的問題，并非一朝一夕就能解決。中小企業(yè)資金需求缺口大，供給卻不足，一直處于失衡的狀態(tài)。許多中小企業(yè)自身存在缺陷，再加上中小企業(yè)融資渠道較狹窄、信用擔(dān)保體系不完善、缺乏特地為中小企業(yè)服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)、相關(guān)法律不夠完善等原因，造成了中小企業(yè)融資困難。然而，中小企業(yè)順利融資有利于促進(jìn)中小企業(yè)健康成長、發(fā)展壯大，有利于促進(jìn)社會的繁榮發(fā)展。為此，本文從政府的視角提出了三點(diǎn)建議：一是要健全中小企業(yè)的信用擔(dān)保體系，二是要完善相關(guān)法律和體系，三是要加強(qiáng)中小企業(yè)的信用體系建設(shè)。