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    企業(yè)資金風(fēng)險控制研究

    2023-03-24 09:11:46黃睿
    中國經(jīng)貿(mào) 2023年25期
    關(guān)鍵詞:資金管理企業(yè)

    黃睿

    在企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的過程中,各項活動都需要資金支持,所以資金管理是企業(yè)各項管理的核心內(nèi)容。為有效管控資金風(fēng)險,需要開展全面、深入的資金風(fēng)險評估,全面掌握潛在風(fēng)險因素,然后結(jié)合企業(yè)實際情況采取有效的風(fēng)險控制措施。結(jié)合經(jīng)驗分析,資金風(fēng)險控制效果對企業(yè)經(jīng)營和發(fā)展有直接影響,如果資金使用規(guī)劃不合理,沒有及時籌集資金或調(diào)節(jié)措施不完善,則難以保障資金鏈完整,造成各項業(yè)務(wù)活動缺少資金支持,影響企業(yè)正常經(jīng)營。企業(yè)應(yīng)該充分認識到資金管理的重要性,并重點強化資金風(fēng)險控制工作,組織各部門參與資金決議,采取集中管理的方式,綜合各項因素控制資金風(fēng)險,促進資金保值升值,為企業(yè)發(fā)展提供更多支持。本文羅列了企業(yè)資金風(fēng)險類型,并分析了風(fēng)險成因,最后根據(jù)風(fēng)險成因提出資金風(fēng)險控制的有效對策。

    企業(yè)資金管理面臨的風(fēng)險

    資金使用未能按照規(guī)范流程操作 在企業(yè)經(jīng)營的過程中,應(yīng)該充分認識到資金管理的重要性,因為資金是保障企業(yè)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的必要條件。但在企業(yè)實際管理的過程中,很多企業(yè)缺少完善的管理機制,資金使用與規(guī)范要求不符。第一,管理類風(fēng)險。企業(yè)缺少完善的管理規(guī)范,很多企業(yè)并沒有認識到資金管理的重要性,甚至沒有制定專門的資金管理制度,所以資金使用比較混亂,只會管理一些基礎(chǔ)內(nèi)容,包括進賬、出賬等,沒有發(fā)揮資金管理作用,造成很多資金風(fēng)險無法及時發(fā)現(xiàn)。第二,信息化手段落后造成管理效率低下,進而引發(fā)風(fēng)險。在實際管理的過程中,缺少先進的技術(shù)手段支持,造成監(jiān)管不夠全面,很多操作環(huán)節(jié)得不到有效的規(guī)范和約束。

    資金預(yù)算編制風(fēng)險 資金預(yù)算編制風(fēng)險體現(xiàn)在多個方面,包括預(yù)算編制不完整、預(yù)算編制不合理、編制人員不專業(yè)等。在預(yù)算編制環(huán)節(jié),沒有與企業(yè)戰(zhàn)略結(jié)合,預(yù)算編制不合理,與企業(yè)發(fā)展目標不一致,無法滿足長期發(fā)展需求。由于預(yù)算編制不合理,造成資金支出受到影響,沒有嚴格按照預(yù)算目標進行支出,實際支出與預(yù)算不符,增加經(jīng)營成本,損失企業(yè)資金。預(yù)算反饋不及時,沒有進行全面的預(yù)算執(zhí)行分析,報送也不及時,造成預(yù)算脫離實際,無法充分發(fā)揮預(yù)算作用,在實際執(zhí)行的過程中,很多部門對預(yù)算認識不充分,所以沒有嚴格按照預(yù)算目標支出資金,造成實際與預(yù)算不符,影響資金使用效益。

    資金管理全過程監(jiān)督審計風(fēng)險 企業(yè)會根據(jù)實際需求制定資金計劃,但很多企業(yè)缺少有效的監(jiān)管措施,在執(zhí)行資金計劃的過程中,存在盲目采購、隨意使用等問題,造成資金浪費,帶來各類資金風(fēng)險。不僅如此,經(jīng)常出現(xiàn)賒銷現(xiàn)象,造成應(yīng)收賬款大幅增加,資金壓力也隨之提升,影響資金流動性,企業(yè)經(jīng)營效益隨之下降,各類活動難以展開。管理層不重視資金管理,財務(wù)制度不夠健全和完善,踐行能力欠缺,所以存在很多監(jiān)管漏洞,各類風(fēng)險隨之出現(xiàn)。資金使用監(jiān)管不充分,雖然構(gòu)建了完善的資金管理制度,但監(jiān)管機制不完善,資金使用比較隨意,操作流程不規(guī)范,存在隨意采購、挪用等問題,造成資金沉淀,帶來較大的資金風(fēng)險。

    企業(yè)資金風(fēng)險的成因

    第一,籌資政策不合理,忽略長期發(fā)展需求。很多企業(yè)為滿足資金需求,會采取短期、臨時的資金籌集方式,通過借貸獲取資金,為長期流動資產(chǎn)提供支持。為滿足發(fā)展需求,很多企業(yè)都將獲取效益、擴大經(jīng)營放在首位,在資金利潤率較高的情況下,企業(yè)決策者普遍會產(chǎn)生激進、冒進的思想,無法著眼于長期發(fā)展需求,制定短期籌資政策,可以滿足當下發(fā)展需求,但不利于長期發(fā)展。如果投資長期被占用,會造成營運資金不足,企業(yè)經(jīng)營規(guī)模也會隨之縮減。

    第二,投資風(fēng)險成因較多,影響較大。具體來說,包括盲目投資、環(huán)境因素、定位不當幾個方面。在實際投資的過程中,經(jīng)營者沒有明確的投資目標,也沒有制定長期發(fā)展規(guī)劃,實際投資與長期戰(zhàn)略不符,所以很難達到預(yù)期的投資效果。企業(yè)投資旨在獲取利益、提升競爭力,但很多企業(yè)缺少長遠發(fā)展的目標,沒有進行深入的市場調(diào)查,所以設(shè)定的投資目標不合理,存在盲目投資的問題;在環(huán)境方面,企業(yè)外部市場、政治、政策、文化等環(huán)境不斷發(fā)生變化,這些環(huán)境因素的變化會直接影響企業(yè)投資效益。不同環(huán)境因素帶來的影響不同,所以企業(yè)需要先做好外部環(huán)境調(diào)查,然后制定投資方案。但很多企業(yè)資金管理人員能力不足、認識片面,所以在投資決策前缺少充分調(diào)研,沒有精準把控各項影響因素;在定位方面,企業(yè)沒有結(jié)合自身實際落實投資項目,對自身經(jīng)營業(yè)務(wù)和條件的分析不夠全面,缺少信息收集與分析能力,所以投資定位不合理,無法實現(xiàn)各項資源的合理配置,直接影響投資效益。

    第三,資金管理不合理,管理人才短缺。很多企業(yè)的資金管理人員意識不足,管理觀念有待更新。在實際管理的過程中,管理人員雖然掌握了專業(yè)的知識,但缺少創(chuàng)新意識,沒有將資金管理與各個業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)銜接,管理工作不夠全面,人員整體素質(zhì)有待提升。不僅如此,管理制度也有待完善,制度漏洞導(dǎo)致人員行為得不到有效的約束,管理工作也缺少依據(jù),各崗位職責劃分不明確,所以很難發(fā)揮資金管理的作用。從資金管控體系的建設(shè)情況看,企業(yè)資金規(guī)模不斷擴大,但資金管理體系不夠完善,所以很難控制資金,各項發(fā)展需求也難以滿足。我國企業(yè)外部經(jīng)營環(huán)境不斷變化,為提升經(jīng)營效率,企業(yè)廣泛推行扁平化管理模式,大幅提升了管理效率,但依舊存在職責劃分不明確、人員溝通不足等問題,造成資金短缺和閑置,很難提升資金的利用率。

    強化企業(yè)資金風(fēng)險控制的對策

    優(yōu)化籌資政策,篩選籌資方式 為有效防控資金風(fēng)險,可以從資金籌集階段入手,強化籌資風(fēng)險管理水平。為此,應(yīng)該選擇合理的資本結(jié)構(gòu),將控制風(fēng)險作為核心目標。企業(yè)財務(wù)人員應(yīng)該精準分析各個資金來源,掌握各項風(fēng)險因素,綜合具體需求進行籌資方案設(shè)計,確保方案最優(yōu)化。權(quán)益和債務(wù)資金應(yīng)該合理調(diào)配,雖然降低債務(wù)資金可以降低風(fēng)險,但也會增加成本,難以獲取理想的財務(wù)杠桿收益。所以,應(yīng)該構(gòu)建合理的資本結(jié)構(gòu),解決債務(wù)籌資規(guī)模與結(jié)構(gòu)問題,使風(fēng)險管控更加合理??梢圆捎枚喾N方法確定資本結(jié)構(gòu),包括比較資金成本法、公式價值分析法等。

    分析風(fēng)險成因,合理調(diào)度資金 可以采取企業(yè)資金集中管理的方式,通過集中管理強化財務(wù)決策與控制能力,使企業(yè)有更強的資源調(diào)配優(yōu)勢,提升戰(zhàn)略引領(lǐng)效果,使資金配置全面優(yōu)化。不僅如此,也能提升企業(yè)資金管控能力,使成員企業(yè)之間存貸雙高并存的問題有效解決,降低整體財務(wù)成本。為實現(xiàn)集中管理,可以采用多種形式,包括報賬中心模式、結(jié)算中心模式等。以結(jié)算中心模式為例,即企業(yè)構(gòu)建獨立的結(jié)算中心,承擔投融資、資金收付、統(tǒng)一結(jié)算的任務(wù),總部可以管理成員企業(yè)賬戶,同時具有投融資決策權(quán)。在這個模式下,成員企業(yè)受到總部監(jiān)督,但可以采取獨立核算的方式,設(shè)置獨立的財務(wù)部門和銀行賬戶,也擁有獨立的資金使用決策權(quán)利,不需要在結(jié)算中心集中所有資金,根據(jù)總部核定限額,將當日限額超出部分轉(zhuǎn)入結(jié)算中心賬戶即可。這種管理模式可以滿足分權(quán)要求,成員企業(yè)的財權(quán)更加獨立,具有管理靈活的優(yōu)點,同時也能增加成員企業(yè)的主動性,通過統(tǒng)一的對外融資,有效降低財務(wù)成本。

    企業(yè)應(yīng)該結(jié)合實際情況構(gòu)建完善的資金調(diào)度制度,加強資金的收支管理、分析核對等工作,保障各個管理環(huán)節(jié)穩(wěn)定落實,全面有效地控制資金風(fēng)險。在實際管理的過程中,需要規(guī)范多項內(nèi)容,包括存款、現(xiàn)金、應(yīng)收賬款等。完善的制度體系可以為資金調(diào)控提供依據(jù)、奠定基礎(chǔ),根據(jù)安全要求和管理目標,制定詳細的資金調(diào)控計劃和具體的制度規(guī)范。在制度約束下,要求企業(yè)每周制定資金調(diào)度計劃,按月編制收支情況報表,對大額理財購買、關(guān)聯(lián)公司資金調(diào)配等內(nèi)容進行詳細記錄。在日常工作中,月度資金與實際差異應(yīng)該控制在10%以內(nèi),保障現(xiàn)金流運行穩(wěn)定,有效規(guī)避資金風(fēng)險。企業(yè)應(yīng)該明確具體的管理流程,結(jié)合實際工作和具體要求,安排專職人員負責資金管理,并且將責任分解落實到各個部門、崗位和層級中,確保企業(yè)所有成員都參與資金管理工作,使資金活動更加規(guī)范,在控制風(fēng)險的同時,也能提升使用效率。重點強化調(diào)度管理,結(jié)合制度要求調(diào)度資金,對具體運作環(huán)節(jié)進行規(guī)范管理,確保資金高效使用。通過合理的調(diào)度,深入挖掘公司資源和潛能,為生產(chǎn)建設(shè)提供充分的物質(zhì)條件支持。應(yīng)該從預(yù)測分析著手,對各項工作落實情況進行嚴格監(jiān)督,杜絕資金挪用、濫用等問題,有效控制資金風(fēng)險。

    加強預(yù)算管理,構(gòu)建監(jiān)管小組 加強預(yù)算管理也十分重要,可以采取全面預(yù)算管理措施,構(gòu)建專門的資金領(lǐng)導(dǎo)小組,全方位評估重大資金使用項目,確保決策科學(xué)合理。結(jié)合實際逐步改進預(yù)算管理制度,根據(jù)具體項目制定資金計劃和預(yù)算方案,同時落實有效的監(jiān)督措施,確保預(yù)算執(zhí)行力度。為保障資金使用效率,同時控制資金風(fēng)險,每年都要編制預(yù)算定額,規(guī)范可控費用,同時嚴格監(jiān)管,確保各項工作有序落實。不論是資金管理還是使用,都要先經(jīng)過財務(wù)經(jīng)理審批,通過后才能落實,保障列支金額不會超出預(yù)算。如果已經(jīng)進入年終階段,則不能隨意調(diào)整預(yù)算。應(yīng)該每個月都組織召開資金調(diào)度會議,綜合各部門財務(wù)信息分析資金預(yù)算執(zhí)行情況,全面落實審核工作,保障資金管理的有效性,提升全面預(yù)算管理效果。

    企業(yè)可以采用財務(wù)負責人委派制度,由總公司統(tǒng)一委派財務(wù)負責人到子公司,主管部門統(tǒng)一管理負責人,并委派其進入子公司經(jīng)營決策小組,結(jié)合企業(yè)實際經(jīng)營情況制定管理制度,根據(jù)實際資金使用與流動情況,構(gòu)建完善的考評體系。負責人需要參與企業(yè)年度財務(wù)預(yù)算制定工作,并且落實有效的監(jiān)督管理;審核企業(yè)重大投資項目,針對項目進行可行性分析,并且監(jiān)督項目實施情況;審核資金籌集、擔保工作是否合理合法;審核企業(yè)其他有關(guān)資產(chǎn)減少事項;審查企業(yè)會計報表,檢查重要財務(wù)報告是否存在失真等問題。財務(wù)負責人不能干預(yù)經(jīng)營活動,針對各項財務(wù)事項,應(yīng)該與經(jīng)理聯(lián)簽,根據(jù)報告制度要求落實監(jiān)督管理。具體包括投資、借貸、大型固定資產(chǎn)購置、產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓等多項財務(wù)事項,通過有效的監(jiān)管,確保資金使用的合理性,以此達到控制資金風(fēng)險的目的。

    綜上所述,在企業(yè)經(jīng)營的過程中,必須加強資金管理,采取有效的資金風(fēng)險控制措施。具體來說,可以強化資金籌集管理,采取集中管理措施,構(gòu)建完善的調(diào)度控制制度,推行全面預(yù)算管理,采取財務(wù)負責人委派制度,通過多項手段,提升資金管理水平,有效防控資金風(fēng)險。

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