提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的若干思考

文/陳梅

一、會(huì)計(jì)信息披露概述

會(huì)計(jì)信息披露是公司或組織按照相關(guān)法律法規(guī)，及時(shí)、真實(shí)、完整地提供會(huì)計(jì)報(bào)告等會(huì)計(jì)信息給會(huì)計(jì)信息使用者。會(huì)計(jì)信息披露可以反映出公司或組織的財(cái)務(wù)狀況和運(yùn)營(yíng)情況?；谂兜臅?huì)計(jì)信息，會(huì)計(jì)信息使用者可以做出一系列的相關(guān)決策。目前，我國(guó)《公司法》、《會(huì)計(jì)法》、《證券法》對(duì)公司會(huì)計(jì)信息披露有明確的規(guī)定和要求，我國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)根據(jù)上述法律專門制定和頒布的《上市公司信息披露管理辦法》，《上市公司信息披露管理辦法》不僅要求上市公司披露會(huì)計(jì)信息，還需根據(jù)實(shí)際情況披露其他重大非會(huì)計(jì)信息。具體來(lái)說(shuō)，《上市公司信息披露管理辦法》要求上市公司披露招股說(shuō)明、定期報(bào)告、臨時(shí)報(bào)告等信息，定期報(bào)告中最主要的部分是公司的年度財(cái)務(wù)報(bào)告、中期財(cái)務(wù)報(bào)告和季度財(cái)務(wù)報(bào)告。臨時(shí)報(bào)告主要是指對(duì)公司產(chǎn)生較大影響的重大事項(xiàng)。可以說(shuō)，會(huì)計(jì)信息披露是上市公司信息披露的重要組成部分。近年來(lái)，滬深證券市場(chǎng)管理部門對(duì)上市公司進(jìn)行信息披露質(zhì)量評(píng)級(jí)，將公司信息披露質(zhì)量分為A、B、C、D四個(gè)等級(jí)，通過(guò)評(píng)級(jí)可以發(fā)現(xiàn)部分企業(yè)的等級(jí)為C或D，反映其信息披露質(zhì)量較差。會(huì)計(jì)信息披露問題根源于委托代理制度。委托代理制度是現(xiàn)代企業(yè)制度的典型代表制度之一。現(xiàn)代企業(yè)的重要特征是所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離，由于所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)分離，導(dǎo)致產(chǎn)生代理問題。代理問題的后果是投資者逆向選擇和管理者的道德風(fēng)險(xiǎn)。逆向選擇是指在公司運(yùn)營(yíng)中，公司內(nèi)部高層管理者掌握的信息最多。外部投資者在選擇公司進(jìn)行投資時(shí)，只能根據(jù)手上不對(duì)稱的信息進(jìn)行決策。為了降低逆向選擇風(fēng)險(xiǎn)，外部投資者只能根據(jù)市場(chǎng)平均水平，確定股價(jià)和讓渡資金。這就導(dǎo)致了實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況高于平均水平的上市公司股價(jià)被低估，經(jīng)營(yíng)狀況低于平均水平的上市公司股價(jià)被高估，高質(zhì)企業(yè)不愿意在股票市場(chǎng)發(fā)行股票融資，低質(zhì)企業(yè)由于股價(jià)被高估非常樂意于在股票市場(chǎng)發(fā)行股票融資。長(zhǎng)此以往，將會(huì)導(dǎo)致高質(zhì)公司退出股票市場(chǎng)，股票市場(chǎng)充斥著低質(zhì)公司，出現(xiàn)了類似“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象，從而導(dǎo)致股票市場(chǎng)無(wú)法發(fā)揮資源配置的作用；道德風(fēng)險(xiǎn)是指由于所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離，在信息不對(duì)稱的情況下，實(shí)際公司管理者沒有勤勉盡責(zé)或者利用職權(quán)謀取私利的行為。會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的提高，從內(nèi)部來(lái)說(shuō)，可以在一定程度上減輕代理問題，即降低代理成本，提高公司運(yùn)營(yíng)效率；從外部來(lái)說(shuō)，可以緩解資源錯(cuò)位配置現(xiàn)象，提高金融市場(chǎng)資金配置效率，激活市場(chǎng)優(yōu)勝劣汰機(jī)制。

二、會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的影響因素

1.公司治理結(jié)構(gòu)。公司治理結(jié)構(gòu)是公司內(nèi)部一系列權(quán)力責(zé)任劃分的制度安排，包括公司股東會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和管理層的監(jiān)督制約關(guān)系。公司治理結(jié)構(gòu)是公司的頂層制度設(shè)計(jì)，健全科學(xué)的公司治理結(jié)構(gòu)有利于公司高效的開展各項(xiàng)活動(dòng)。公司治理結(jié)構(gòu)對(duì)公司會(huì)計(jì)活動(dòng)的開展和會(huì)計(jì)功能的實(shí)現(xiàn)舉足輕重，例如公司治理結(jié)構(gòu)中董事會(huì)結(jié)構(gòu)、獨(dú)立董事人員、監(jiān)事會(huì)結(jié)構(gòu)等等都會(huì)影響會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。

2.公司管理的內(nèi)外部環(huán)境。公司管理的內(nèi)部環(huán)境對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響，主要是指公司內(nèi)部管理人員和專業(yè)技術(shù)人員對(duì)會(huì)計(jì)信息披露的重視程度。一方面，公司內(nèi)部管理人員如果在思想上就輕視會(huì)計(jì)信息的披露，玩忽職守，其會(huì)計(jì)信息質(zhì)量可想而知；另一方面，公司內(nèi)部管理層重視會(huì)計(jì)信息披露，但是內(nèi)部人員專業(yè)能力有限，跟不上時(shí)代的腳步，那么也會(huì)導(dǎo)致其會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量不高。公司管理的外部環(huán)境對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響，主要是指公司在會(huì)計(jì)信息披露過(guò)程中受到外部因素的影響。一方面，公司的會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量會(huì)受到政府制度的影響，會(huì)計(jì)信息披露制度對(duì)公司的信息披露有督促作用，對(duì)公司的會(huì)計(jì)信息披露行為起到約束的作用。另一方面，公司的會(huì)計(jì)信息披露受到市場(chǎng)環(huán)境的影響，特別是同行業(yè)其他公司的行為，同行業(yè)公司的會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量會(huì)有傳導(dǎo)作用，整體的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量不高會(huì)影響個(gè)體公司的會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。

3.公司內(nèi)部控制。內(nèi)部控制是指由董事會(huì)制定的，有關(guān)企業(yè)一切業(yè)務(wù)活動(dòng)相互聯(lián)系相互制約的制度安排。內(nèi)部控制制度涉及到企業(yè)的方方面面，從運(yùn)營(yíng)控制到財(cái)務(wù)控制再到人力獎(jiǎng)懲制度等等，是一個(gè)企業(yè)正常運(yùn)作不脫離軌道的重要保證。公司內(nèi)部控制中一個(gè)重要目標(biāo)就是要保證會(huì)計(jì)信息的真實(shí)可靠。一個(gè)企業(yè)內(nèi)部控制機(jī)制是否完善會(huì)直接影響到公司會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。只有科學(xué)健全的內(nèi)部控制制度才能對(duì)公司的會(huì)計(jì)活動(dòng)進(jìn)行正確的引導(dǎo)，從而提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。

三、提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的對(duì)策

1.優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)。在公司的治理結(jié)構(gòu)上，要合理安排公司權(quán)力制約關(guān)系，構(gòu)建股東會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、管理層的權(quán)力層級(jí)。發(fā)揮獨(dú)立董事和會(huì)計(jì)專業(yè)背景董事的專長(zhǎng)，提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。由于獨(dú)立董事處于獨(dú)立立場(chǎng)，對(duì)于公司的會(huì)計(jì)信息披露行為考慮更為規(guī)范和周全，并且近年來(lái)，我國(guó)監(jiān)管部門大力懲處獨(dú)立董事不作為行為，對(duì)于提高獨(dú)立董事盡責(zé)有促進(jìn)作用。因此可以適當(dāng)提高董事會(huì)中獨(dú)立董事比例，有助于提高公司會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。

2.改善公司內(nèi)外部環(huán)境。一方面，從公司內(nèi)部來(lái)說(shuō)，需要“軟”“硬”兼修，“軟”是指公司文化，形成全公司盡責(zé)合規(guī)的文化氛圍。“軟”文化是對(duì)公司規(guī)章制度，甚至貫徹國(guó)家法律法規(guī)的重要保障?！败洝蔽幕男纬蓪?duì)于提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量大有裨益；“硬”指的是公司的各項(xiàng)規(guī)章制度，明確會(huì)計(jì)信息披露的各項(xiàng)規(guī)定，明確會(huì)計(jì)工作中的各項(xiàng)獎(jiǎng)懲規(guī)定，從制度上保障會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的提高；另一方面，從公司外部來(lái)說(shuō)，完善國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)的建設(shè)和監(jiān)管機(jī)制，一旦發(fā)現(xiàn)公司會(huì)計(jì)信息披露存在問題，形成一套跟蹤改進(jìn)體系，而不是簡(jiǎn)單的經(jīng)濟(jì)懲罰。

3.健全公司內(nèi)部控制制度。內(nèi)部控制是公司財(cái)務(wù)信息真實(shí)有效的重要保障。需要專門針對(duì)公司會(huì)計(jì)信息披露，構(gòu)建監(jiān)督機(jī)制和控制流程。內(nèi)部控制應(yīng)該嚴(yán)格按照國(guó)家法律法規(guī)的要求，對(duì)公司會(huì)計(jì)信息披露活動(dòng)進(jìn)行內(nèi)部監(jiān)督管理。只有健全的內(nèi)部控制機(jī)制，才能真實(shí)有效的反映公司會(huì)計(jì)信息，提高公司的會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。

四、結(jié)論：

會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量對(duì)財(cái)務(wù)信息使用者而言至關(guān)重要。真實(shí)有效的會(huì)計(jì)信息可以提高經(jīng)濟(jì)效率，優(yōu)化資源配置。同時(shí)，還可以在一定程度上解決由于信息不對(duì)稱所帶來(lái)的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)問題。從公司內(nèi)部來(lái)說(shuō)，可以通過(guò)優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)、改善公司內(nèi)部環(huán)境、健全公司內(nèi)部控制制度方面著手提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量；從公司外部來(lái)說(shuō)，可以通過(guò)政府監(jiān)管、獎(jiǎng)懲機(jī)制和評(píng)級(jí)制度，促使公司提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。