非正式環(huán)境規(guī)制如何影響綠色技術(shù)創(chuàng)新
——基于環(huán)境信息披露視角

李廣培 張夢(mèng)倩

(1.福州大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院，福建福州 350108;2.國網(wǎng)福建省電力有限公司經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院，福建福州 350011)

一、引言

改革開放以來，中國抓住機(jī)遇，通過大力發(fā)展現(xiàn)代工業(yè)，實(shí)現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)上的騰飛。但長期的粗放型經(jīng)濟(jì)增長模式，也使得生態(tài)環(huán)境遭遇前所未有的危機(jī)。2019年《中國生態(tài)環(huán)境狀況公報(bào)》指出，全國約53.4%的城市受到嚴(yán)重的空氣污染，空氣質(zhì)量超標(biāo)；地表水監(jiān)測(cè)顯示我國超過四分之一的水質(zhì)斷面未達(dá)到三類水質(zhì)；生態(tài)環(huán)境指數(shù)只有51.3。(1)中華人民共和國生態(tài)環(huán)境部：《2019中國生態(tài)環(huán)境狀況公報(bào)》，https://img1.17img.cn/17img/files/202006/attachment/fad3ff99-c287-4ca0-aff7-0112b8d63fff.pdf，2020年6月。由此可見，生態(tài)環(huán)境問題十分嚴(yán)峻。如何妥善協(xié)調(diào)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和生態(tài)環(huán)境保護(hù)之間的關(guān)系已成為近年來尤其是十八大以來各部門關(guān)注的熱點(diǎn)問題，而綠色技術(shù)創(chuàng)新凸顯了新時(shí)代融合經(jīng)濟(jì)與環(huán)境高質(zhì)量發(fā)展的全面要求，因而越來越受到全社會(huì)廣泛重視。(2)郭英遠(yuǎn)、張勝、張丹萍：《環(huán)境規(guī)制、政府研發(fā)資助與綠色技術(shù)創(chuàng)新：抑制或促進(jìn)——一個(gè)研究綜述》，《華東經(jīng)濟(jì)管理》2018年第7期。綠色技術(shù)創(chuàng)新具有雙重外部性，在市場(chǎng)機(jī)制下不能自發(fā)產(chǎn)生，需要借助外部力量加以干預(yù)。早期以政府主導(dǎo)的強(qiáng)制性環(huán)境規(guī)制為主，學(xué)界關(guān)于此類環(huán)境規(guī)制能否驅(qū)動(dòng)綠色技術(shù)創(chuàng)新的討論較為全面，大致有四類不同見解：(1)抑制論。新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)理論提出“遵循成本”的觀點(diǎn)，認(rèn)為環(huán)境規(guī)制會(huì)抑制企業(yè)綠色創(chuàng)新活動(dòng)，其原因在于企業(yè)要付出額外環(huán)境成本來應(yīng)對(duì)環(huán)境規(guī)制。(3)Grafton R.Q.,Kompas T.,Long N.V.,“Substitution between biofuels and fossil fuels: Is there a green paradox?”,Journal of Environmental Economics & Management, vol.64,no.3(2012),pp.328-341.(2)促進(jìn)論。“波特假說”理論從創(chuàng)新補(bǔ)償?shù)囊暯强?，認(rèn)為環(huán)境規(guī)制能夠促進(jìn)綠色技術(shù)創(chuàng)新。學(xué)者們已經(jīng)證實(shí)了研發(fā)投入在這一過程中的中介作用，即環(huán)境規(guī)制能有效促進(jìn)R&D投入，進(jìn)而提高企業(yè)的綠色技術(shù)創(chuàng)新水平。(4)Porter M.E.,Linde C.V.D.,“Toward a New Conception of the Environment-Competitiveness Relationship”, Journal of Economic Perspectives, vol.9,no.4(1995),pp.97-118.(3)“U”型論。這部分學(xué)者認(rèn)為，線性思考方式不能解決關(guān)于環(huán)境規(guī)制作用效果的結(jié)論爭(zhēng)議，應(yīng)該綜合上述“兩種力量”的大小，探究其非線性關(guān)系。張娟等綜合研究了宏微觀視角下環(huán)境規(guī)制與綠色技術(shù)創(chuàng)新的作用關(guān)系，得出二者之間存在著“U”型影響。(5)張娟、耿弘、徐功文、陳?。骸董h(huán)境規(guī)制對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的影響研究》，《中國人口·資源與環(huán)境》2019年第1期。(4)不確定性論。隨著研究的不斷深入，越來越多的學(xué)者開始關(guān)注二者之間的不確定性。這種不確定性可能與多種因素有關(guān)，包括空間、時(shí)間、對(duì)象和規(guī)制類型，以及作用條件的不確定性。(6)彭文斌、路江林：《環(huán)境規(guī)制與綠色創(chuàng)新政策：基于外部性的理論邏輯》，《社會(huì)科學(xué)》2017年第10期。(7)王珍愚、曹瑜、林善浪：《環(huán)境規(guī)制對(duì)企業(yè)綠色技術(shù)創(chuàng)新的影響特征與異質(zhì)性——基于中國上市公司綠色專利數(shù)據(jù)》，《科學(xué)學(xué)研究》2021年第5期。(8)李璇：《供給側(cè)改革背景下環(huán)境規(guī)制的最優(yōu)跨期決策研究》，《科學(xué)學(xué)與科學(xué)技術(shù)管理》2017年第1期。

隨著公眾環(huán)保意識(shí)的增強(qiáng)，以公眾為主體的非正式環(huán)境規(guī)制逐漸發(fā)展壯大。(9)Liu L.,Jiang J., Bian J.,et al.,“Are Environmental Regulations Holding Back Industrial Growth? Evidence from China”,Journal of Cleaner Production,vol.306,no.12(2021),pp.1-12.環(huán)境問題與居民生活息息相關(guān)，隨著環(huán)保觀念的普及，以及網(wǎng)絡(luò)的廣泛應(yīng)用，越來越多的微觀主體加入到生態(tài)保護(hù)的行列中，此類以公眾為主體的環(huán)境規(guī)制力量被稱為非正式環(huán)境規(guī)制。與政府規(guī)制不同，這種由公眾主導(dǎo)的、相對(duì)非正式的管制往往不具有政策效力，作用方式更加隨機(jī)靈活，主要通過引導(dǎo)輿論對(duì)企業(yè)形成一種軟約束，引導(dǎo)企業(yè)自覺走向綠色環(huán)保的道路。(10)林楓、徐悅、張雄林：《環(huán)境政策工具對(duì)生態(tài)創(chuàng)新的影響：研究回顧及實(shí)踐意義》，《科技進(jìn)步與對(duì)策》2018年第14期。非正式環(huán)境規(guī)制是政府強(qiáng)制性環(huán)境規(guī)制手段的有力補(bǔ)充，有必要考察其能否有效驅(qū)動(dòng)綠色技術(shù)創(chuàng)新。此外，“信息摩擦”是包括中國在內(nèi)的全球環(huán)境治理的真實(shí)實(shí)踐情境，為了改變長期以來企業(yè)與公眾圍繞環(huán)境信息的不對(duì)稱狀況，保障公眾合法環(huán)境利益，國家環(huán)境保護(hù)總局于2008制定《環(huán)境信息公開辦法(試行)》，這是我國環(huán)境信息披露政策的首次嘗試。2014年，國家環(huán)境保護(hù)總局發(fā)布了《企業(yè)事業(yè)單位環(huán)境信息公開暫行辦法》，進(jìn)一步完善了我國環(huán)境信息披露體系的制度建設(shè)。證監(jiān)會(huì)也高度重視上市公司的信息披露問題，要求2020年底全面實(shí)施環(huán)境信息強(qiáng)制性披露制度。(11)中國人民銀行、財(cái)政部、國家發(fā)展改革委、環(huán)境保護(hù)部、銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)印發(fā):《關(guān)于構(gòu)建綠色金融體系的指導(dǎo)意見》，國務(wù)院新聞辦公室網(wǎng)站www.scio.gov.cn,2016年8月31日。十九大報(bào)告明確指出，構(gòu)建市場(chǎng)導(dǎo)向的綠色技術(shù)創(chuàng)新體系健全信息強(qiáng)制性披露(12)《習(xí)近平在中國共產(chǎn)黨第十九次全國代表大會(huì)上的報(bào)告》，《人民日?qǐng)?bào)》2017年10月28日，第1 版。，再次將綠色技術(shù)創(chuàng)新及環(huán)境信息披露制度建設(shè)上升到前所未有的高度。不完全信息經(jīng)濟(jì)學(xué)認(rèn)為，信息效率影響經(jīng)濟(jì)活動(dòng)效率。(13)Spence M.,“Job Market Signaling”,Uncertainty in Economics, vol.87,no.3(1978),pp.283-306.既定的非正式環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度能否以及在多大程度上作用于綠色技術(shù)創(chuàng)新，必然受到環(huán)境信息公開的時(shí)效性、完整性、可靠性的限制。因此，有必要從環(huán)境信息披露視角，從理論和實(shí)證兩個(gè)方面，厘清環(huán)境信息披露在非正式環(huán)境規(guī)制與綠色技術(shù)創(chuàng)新關(guān)系研究中的影響機(jī)制，為政府針對(duì)性地運(yùn)用環(huán)境規(guī)制和環(huán)境信息披露等治理工具有效推進(jìn)省域綠色技術(shù)創(chuàng)新，助力生態(tài)文明建設(shè)提供有益的借鑒。

二、理論分析與研究假設(shè)

(一)非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的直接影響

利益相關(guān)者理論指出，企業(yè)與其利益相關(guān)者存在多方面的利益牽絆，他們之間相互影響、互惠互利。(14)Solomon R.C.,“Corporate Strategy and the Search for Ethics”,Teaching Philosophy,vol.12,no.2(1989),pp.189-192.非正式環(huán)境規(guī)制集中表現(xiàn)了企業(yè)利益相關(guān)者中的非政府力量對(duì)企業(yè)的環(huán)保訴求。利益相關(guān)方環(huán)保理念的加強(qiáng)，能夠直接驅(qū)動(dòng)企業(yè)作出綠色轉(zhuǎn)型的有關(guān)戰(zhàn)略決策。近年來，隨著環(huán)保教育的普及與加強(qiáng)，公眾對(duì)良好自然生態(tài)的無形價(jià)值有了更深刻的感知，對(duì)環(huán)保問題的關(guān)注度普遍提升，伴隨著網(wǎng)絡(luò)媒體的廣泛應(yīng)用，公眾參與環(huán)境治理的渠道更加便捷多樣，非正式環(huán)境規(guī)制的地位日漸凸顯。公眾可以通過投訴抗議、要求索賠以及拒絕購買產(chǎn)品或服務(wù)等方式影響企業(yè)的戰(zhàn)略決策。(15)盧歡：《非正式環(huán)境規(guī)制、企業(yè)戰(zhàn)略激進(jìn)度與社會(huì)責(zé)任績效》，《財(cái)會(huì)通訊》2021年第2期。出于社會(huì)名譽(yù)與形象等因素的考慮，為樹立綠色品牌形象、規(guī)避污染事件曝光風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)會(huì)選擇清潔生產(chǎn)，降低生產(chǎn)過程中的污耗行為。(16)趙莉、張玲：《媒體關(guān)注對(duì)企業(yè)綠色技術(shù)創(chuàng)新的影響：市場(chǎng)化水平的調(diào)節(jié)作用》，《管理評(píng)論》2020年第9期。而隨著消費(fèi)者對(duì)綠色產(chǎn)品偏好的增強(qiáng)，為迎合消費(fèi)需求、提升企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，企業(yè)傾向于加大綠色產(chǎn)品創(chuàng)新的研發(fā)投入，促進(jìn)綠色技術(shù)創(chuàng)新從“末端治理”向“源頭治理”轉(zhuǎn)變。(17)孫金花、徐琳霖、胡?。骸董h(huán)境責(zé)任視角下非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)企業(yè)綠色技術(shù)創(chuàng)新的影響——一個(gè)有中介的調(diào)節(jié)模型》，《技術(shù)經(jīng)濟(jì)》2021年第10期。此外，伴隨著綠色消費(fèi)觀念的增強(qiáng)，投資商等利益相關(guān)群體在提供融資等多種交易活動(dòng)中，將考慮更多的綠色因素，從而驅(qū)動(dòng)企業(yè)開展綠色技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)以獲取投資商的信任和資金支持。(18)梁敏、曹洪軍、陳澤文：《環(huán)境規(guī)制、環(huán)境責(zé)任與企業(yè)綠色技術(shù)創(chuàng)新》，《企業(yè)經(jīng)濟(jì)》2021年第11期。綜合以上觀點(diǎn)，本文提出假設(shè)1：

H1：非正式環(huán)境規(guī)制正向影響綠色技術(shù)創(chuàng)新。

H1a：非正式環(huán)境規(guī)制正向影響綠色產(chǎn)品創(chuàng)新。

H1b：非正式環(huán)境規(guī)制正向影響綠色工藝創(chuàng)新。

(二)環(huán)境信息披露的調(diào)節(jié)作用

信息的不完全、不對(duì)稱現(xiàn)象廣泛存在于現(xiàn)實(shí)生活中。表現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域會(huì)造成劣幣驅(qū)逐良幣，表現(xiàn)在環(huán)保領(lǐng)域亦是如此。對(duì)于主動(dòng)承擔(dān)環(huán)保責(zé)任的企業(yè)來說，如果不能及時(shí)向外界釋放綠色信號(hào)，利益相關(guān)者將無法感知企業(yè)的綠色價(jià)值，作出逆向選擇行為。資源基礎(chǔ)觀認(rèn)為，社會(huì)的全體公民共同擁有一個(gè)區(qū)域的環(huán)境資源，是環(huán)境資源的共同所有者。企業(yè)作為社會(huì)中的一個(gè)功能性組織，在獲得經(jīng)濟(jì)收益的時(shí)候也產(chǎn)生了污染，耗費(fèi)了當(dāng)?shù)氐沫h(huán)境資源，因此有義務(wù)向環(huán)境資源的所有者進(jìn)行披露，展示自己的污染情況，接受社會(huì)的檢查，獲得自己存在的合法性。(19)王開明、萬君康：《企業(yè)戰(zhàn)略理論的新發(fā)展：資源基礎(chǔ)理論》，《科技進(jìn)步與對(duì)策》2001年第1期。環(huán)境信息披露是展示企業(yè)環(huán)保履責(zé)狀況的重要途徑，與企業(yè)綠色技術(shù)創(chuàng)新實(shí)踐密切相關(guān)。

過去有關(guān)環(huán)境規(guī)制與綠色技術(shù)創(chuàng)新的研究并未涉及信息披露等相關(guān)因素。事實(shí)上，信息效率影響經(jīng)濟(jì)活動(dòng)效率，既定的環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度能否以及在多大程度上作用于綠色技術(shù)創(chuàng)新，也必然受到環(huán)境信息公開的時(shí)效性、完整性、可靠性的限制。環(huán)境信息披露是指企業(yè)經(jīng)由某種媒介，公開發(fā)布經(jīng)營活動(dòng)中涉及的生態(tài)環(huán)境的相關(guān)信息。(20)Shane P.B.,Spicer B.H.,“Market Response to Environmental Information Produced Outside the Firm”,Accounting Review,no.3(1983),pp.521-538.環(huán)境信息披露源于信息不對(duì)稱，集中體現(xiàn)了利益相關(guān)者對(duì)于掌握企業(yè)真實(shí)環(huán)境治理狀況的訴求，包括環(huán)境活動(dòng)的財(cái)務(wù)影響、環(huán)境績效、環(huán)境事項(xiàng)等，是企業(yè)承擔(dān)環(huán)境責(zé)任的重要表現(xiàn)。(21)Liu X., Anbumozhi V.,“Determinant factors of corporate environmental information disclosure: an empirical study of Chinese listed companies”,Journal of Cleaner Production, vol.17,no.6(2009),pp.593-600.環(huán)境信息披露水平影響公眾參與環(huán)境治理的成效。(22)張明、孫瑞鳳：《環(huán)境監(jiān)管視角下信息公開對(duì)企業(yè)排污行為影響研究》，《中國地質(zhì)大學(xué)學(xué)報(bào)》(社會(huì)科學(xué)版)2020年第4期。一方面，環(huán)境信息披露可以緩解企業(yè)與公眾之間的信息不對(duì)稱問題，調(diào)動(dòng)公眾參與環(huán)保實(shí)踐的積極性；公眾監(jiān)管力度的加強(qiáng)，會(huì)促使企業(yè)更加注重污染排放問題，進(jìn)而促進(jìn)綠色工藝創(chuàng)新。(23)Wu X., Gao M.,“Effects of different environmental regulations and their heterogeneity on air pollution control in China”,Journal of Regulatory Economics, vol.60,no.2(2021),pp.140-166.另一方面，高質(zhì)量的環(huán)境信息披露，能彰顯企業(yè)在環(huán)境方面的良好形象。這種良好聲譽(yù)將進(jìn)一步觸發(fā)企業(yè)對(duì)既定的公眾與社會(huì)輿論關(guān)于綠色消費(fèi)權(quán)益及環(huán)境期望的積極回應(yīng)，從而加大綠色產(chǎn)品的研發(fā)投入和綠色生產(chǎn)的持續(xù)改進(jìn)力度。(24)杜威劍、李夢(mèng)潔：《環(huán)境規(guī)制對(duì)企業(yè)產(chǎn)品創(chuàng)新的非線性影響》，《科學(xué)學(xué)研究》2016年第3期。(25)田輝：《強(qiáng)化上市公司環(huán)境信息披露》，《中國金融》2018年第19期。綜上所述，本文提出如下假設(shè)：

H2：環(huán)境信息披露正向調(diào)節(jié)非正式環(huán)境規(guī)制與綠色技術(shù)創(chuàng)新之間的關(guān)系。

H2a:環(huán)境信息披露正向調(diào)節(jié)非正式環(huán)境規(guī)制與綠色產(chǎn)品創(chuàng)新之間的關(guān)系。

H2b：環(huán)境信息披露正向調(diào)節(jié)非正式環(huán)境規(guī)制與綠色工藝創(chuàng)新之間的關(guān)系。

三、研究設(shè)計(jì)

(一)變量構(gòu)建

1.被解釋變量

在本文中，綠色技術(shù)創(chuàng)新(GTI)為解釋變量，包括綠色產(chǎn)品創(chuàng)新(GTIP)和綠色工藝創(chuàng)新(GTIS)兩個(gè)維度。綠色產(chǎn)品創(chuàng)新(GTIP)致力于將環(huán)保理念融入產(chǎn)品創(chuàng)新的全過程，本文參考王鋒正等的研究，使用新產(chǎn)品銷售收入與能源消耗量的比值進(jìn)行測(cè)度，比值越大，表明該地區(qū)的綠色產(chǎn)品創(chuàng)新程度越高。(26)王鋒正、姜濤、郭曉川：《政府質(zhì)量、環(huán)境規(guī)制與企業(yè)綠色技術(shù)創(chuàng)新》，《科研管理》2018年第1期。SO2排放量是衡量環(huán)保成效的重要參考指標(biāo)，主要在企業(yè)生產(chǎn)過程中產(chǎn)生,本文參考解學(xué)梅等的研究，使用污染產(chǎn)生強(qiáng)度的倒數(shù)(當(dāng)?shù)氐腉DP與SO2產(chǎn)生量的比值)來測(cè)度綠色工藝創(chuàng)新(GTIS)，比值越大，表明該地區(qū)的綠色工藝創(chuàng)新水平越高。(27)解學(xué)梅、霍佳閣、王宏偉：《綠色工藝創(chuàng)新與制造業(yè)行業(yè)財(cái)務(wù)績效關(guān)系研究》，《科研管理》2019年第3期。

2.解釋變量

公眾是非正式環(huán)境規(guī)制(IER)的行為主體，其行為特征受多種因素的影響，為避免單一指標(biāo)度量的片面性，參照原毅軍和謝榮輝的研究，確定了如下四個(gè)影響公眾環(huán)保意識(shí)的代表性要素，并利用熵值法將指標(biāo)進(jìn)行綜合，借此度量省域?qū)用娴姆钦江h(huán)境規(guī)制。(28)原毅軍、謝榮輝：《環(huán)境規(guī)制的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整效應(yīng)研究——基于中國省際面板數(shù)據(jù)的實(shí)證檢驗(yàn)》，《中國工業(yè)經(jīng)濟(jì)》2014年第8期。第一，居民收入水平。使用城鎮(zhèn)居民人均可支配收入度量。對(duì)于高收入人群來說，當(dāng)金錢需求飽和后，會(huì)對(duì)環(huán)境要素提出更高要求，因此，相對(duì)而言，在高收入地區(qū)，公眾對(duì)環(huán)境質(zhì)量的要求更高。第二，受教育程度。使用就業(yè)人員中大專以上學(xué)歷占比度量。一般認(rèn)為，對(duì)個(gè)體而言，其受教育程度越高，接受的環(huán)保教育更多，對(duì)環(huán)境污染的理解和認(rèn)知越深刻，因此，對(duì)地區(qū)而言，受高等教育人群占比越高，該區(qū)域居民的環(huán)保意識(shí)越強(qiáng)。第三，人口密度。使用年末常住人口度量。由于環(huán)境問題具有外部性，在人口密度較大的地區(qū)，環(huán)境污染的影響越廣泛，越易遭到群眾的聯(lián)合抵制。第四，年齡結(jié)構(gòu)。使用15歲以下人口占比進(jìn)行度量。相較于中老年群體，年輕群體的環(huán)保實(shí)踐能力和行動(dòng)能力更強(qiáng)。

使用熵值法測(cè)算非正式環(huán)境規(guī)制方法如下：

(1)

(2)

(3)

(4)

其中，公式(1)測(cè)算了第j個(gè)指標(biāo)、第i個(gè)評(píng)價(jià)對(duì)象的特征比重，公式(2)測(cè)算了第j個(gè)指標(biāo)的熵值，公式(3)計(jì)算熵權(quán)，公式(4)測(cè)算出綜合得分。

3.調(diào)節(jié)變量

環(huán)境信息披露是本研究的調(diào)節(jié)變量?，F(xiàn)有研究關(guān)于環(huán)境信息披露多從微觀企業(yè)角度通過內(nèi)容分析法進(jìn)行度量。本文研究宏觀層面的環(huán)境信息披露水平，使用第三方數(shù)據(jù)污染源監(jiān)管信息公開指數(shù)(PITI)進(jìn)行度量。該指數(shù)由公眾環(huán)境研究中心(IPE)與自然資源保護(hù)協(xié)會(huì)(NRDC)共同研發(fā)，具體評(píng)價(jià)項(xiàng)目見表1。

表1 PITI評(píng)價(jià)項(xiàng)目

4.控制變量

產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)(IS)：升級(jí)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)是實(shí)現(xiàn)綠色技術(shù)創(chuàng)新、降低碳排放的重要途徑。(29)蘇濤永、郁雨竹、潘俊汐：《低碳城市和創(chuàng)新型城市雙試點(diǎn)的碳減排效應(yīng)——基于綠色創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)升級(jí)的協(xié)同視角》，《科學(xué)學(xué)與科學(xué)技術(shù)管理》2022年第1期。

教育水平(EI)：人力資源的高等教育水平是技術(shù)研發(fā)與創(chuàng)新的基石，更是推動(dòng)我國綠色技術(shù)進(jìn)步的關(guān)鍵。(30)何菊蓮、劉聰、梅燁：《高等教育人力資本水平對(duì)自主創(chuàng)新能力的影響效應(yīng)測(cè)算》，《統(tǒng)計(jì)與決策》2021年第8期。

外商直接投資(FDI)：外商投資是影響區(qū)域綠色技術(shù)創(chuàng)新的重要力量，是實(shí)現(xiàn)技術(shù)創(chuàng)新的空間轉(zhuǎn)移以及技術(shù)溢出的重要途徑。(31)梁圣蓉、羅良文：《國際研發(fā)資本技術(shù)溢出對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新效率的動(dòng)態(tài)效應(yīng)》，《科研管理》2019年第3期。

規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)個(gè)數(shù)(FN)：規(guī)模以上的企業(yè)個(gè)數(shù)越多，該地區(qū)的科研經(jīng)費(fèi)投入和人才投入強(qiáng)度越高，進(jìn)而為創(chuàng)新活動(dòng)夯實(shí)根基。(32)董景榮、張文卿、陳宇科：《環(huán)境規(guī)制工具、政府支持對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的影響研究》，《產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)研究》2021年第3期。

(二)數(shù)據(jù)來源

本文使用2008—2018年中國29個(gè)省份的面板數(shù)據(jù)(西藏、海南除外)進(jìn)行實(shí)證分析。(33)本文所使用的調(diào)節(jié)變量環(huán)境信息披露為自然資源保護(hù)協(xié)會(huì)官方網(wǎng)站上公開發(fā)布的PITI指數(shù)，2008年開始發(fā)布，目前只更新至2018年，因此本文所使用的數(shù)據(jù)年限為2008—2018年。所有數(shù)據(jù)來源于國家統(tǒng)計(jì)局相關(guān)網(wǎng)站以及自然資源保護(hù)協(xié)會(huì)官網(wǎng)發(fā)布的污染源監(jiān)管信息公開指數(shù)(PITI)報(bào)告。具體數(shù)據(jù)來源如表2所示。

表2 指標(biāo)體系及數(shù)據(jù)來源

(三)模型構(gòu)建

本文使用面板模型進(jìn)行逐步回歸。在計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)中，異方差問題是導(dǎo)致有偏回歸的重要原因。因此，為了規(guī)避異方差性，統(tǒng)一對(duì)變量作了取對(duì)數(shù)處理，其中，非正式環(huán)境規(guī)制(IER)與產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)(IS)無單位，無需對(duì)數(shù)處理。為驗(yàn)證本文假設(shè)，設(shè)立了如下模型：

lnGTIit=α+β1IERit+γXit+εit

模型(1)

ln GTIit=α+β1IERit+β2ln PITIit*IERit+γXit+εit

模型(2)

其中，綠色技術(shù)創(chuàng)新(GTI)包括綠色產(chǎn)品創(chuàng)新(GTIP)和綠色工藝創(chuàng)新(GTIS)。i與t分別為個(gè)體和年份，α、β、γ為待估計(jì)系數(shù)，ε為隨機(jī)誤差項(xiàng)，X為控制變量。

四、實(shí)證分析

(一)描述性統(tǒng)計(jì)

在表3中，本文作出了關(guān)于研究變量基本數(shù)字特征的有關(guān)描述，包括均值、標(biāo)準(zhǔn)差、最小值、最大值四個(gè)部分。從表中可以看出，各變量的數(shù)值分布存在較大差異。綠色工藝創(chuàng)新(GTIS)的極差和標(biāo)準(zhǔn)差較大，表現(xiàn)出較強(qiáng)的數(shù)據(jù)波動(dòng)性，其最大值超過均值三個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差；而綠色產(chǎn)品創(chuàng)新(GTIP)相對(duì)而言較為穩(wěn)定。非正式環(huán)境規(guī)制(IER)的均值和標(biāo)準(zhǔn)差較小，數(shù)據(jù)分布也相對(duì)集中。環(huán)境信息披露指數(shù)(PITI)的取值也波動(dòng)較小，標(biāo)準(zhǔn)差僅為0.392，說明我國各地環(huán)境信息披露狀況差別不大。關(guān)于控制變量，可以看出產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)(IS)的數(shù)據(jù)離差水平明顯較高，為9.181，這體現(xiàn)了我國各省份產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的總體差異較大；其他三個(gè)控制變量相對(duì)于主變量來說，也表現(xiàn)出波動(dòng)性較強(qiáng)的特征，說明各省份在教育水平、外商投資水平以及工業(yè)發(fā)展水平方面表現(xiàn)出差異化的特點(diǎn)。

表3 變量描述性統(tǒng)計(jì)分析

(二)相關(guān)性分析

本文采用最廣泛使用的皮爾遜相關(guān)系數(shù)(34)賈俊平、何曉群、金勇進(jìn)：《統(tǒng)計(jì)學(xué)》，北京：中國人民大學(xué)出版社，2004年，第234-241頁。進(jìn)行檢驗(yàn)，結(jié)果表明，非正式環(huán)境規(guī)制(IER)與綠色產(chǎn)品創(chuàng)新(GTIP)和綠色工藝創(chuàng)新(GTIS)的相關(guān)系數(shù)為正，這初步驗(yàn)證了本文的假設(shè)(見表4)。另外，可以觀察到相關(guān)系數(shù)的數(shù)值較大，說明變量之間可能存在共線性問題，為此，本文進(jìn)行了多重共線性檢驗(yàn)，經(jīng)檢驗(yàn)，各變量的方差膨脹因子(VIF)最大值為7.84，均小于10，這排除了關(guān)于變量共線性的顧慮。

表4 變量相關(guān)性檢驗(yàn)

(三)回歸分析

為了確定最適合的計(jì)量模型，需要對(duì)回歸方法進(jìn)行判定。第一步，wald檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果為Prob>F=0.00，說明選擇固定效應(yīng)要優(yōu)于混合ols。第二步，B-P檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果為Prob>chi2 = 0.00，說明隨機(jī)效應(yīng)比混合ols更有效。最后一步，豪斯曼檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果為Prob>chi2=0.00，說明固定效應(yīng)能夠擬合出更優(yōu)良的回歸系數(shù)，放棄隨機(jī)效應(yīng)。(35)陳強(qiáng)：《高級(jí)計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)及Stata應(yīng)用》，北京：高等教育出版社，2014年，第41-75頁。需要說明的是，由于經(jīng)典豪斯曼檢驗(yàn)存在有負(fù)值的情況，本文使用的是穩(wěn)健的豪斯曼檢驗(yàn)來克服這一問題。此外，為克服時(shí)間效應(yīng)導(dǎo)致的回歸偏差，本文控制了研究樣本的時(shí)間效應(yīng)。

回歸結(jié)果見表5。在模型(1)中，非正式環(huán)境規(guī)制的系數(shù)分別為2.497和7.794且在1%的水平上顯著，說明其對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的兩個(gè)維度均表現(xiàn)為顯著的促進(jìn)作用，H1成立。在模型(2)中，非正式環(huán)境規(guī)制的系數(shù)分別為2.005和6.866，且IER與PITI的交互項(xiàng)系數(shù)分別為2.178和4.102，均通過了1%水平上的顯著性檢驗(yàn)，說明環(huán)境信息披露水平的提高使得非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的正向促進(jìn)作用變得更加顯著了，即環(huán)境信息披露能夠有效強(qiáng)化非正式環(huán)境規(guī)制促進(jìn)綠色技術(shù)創(chuàng)新的過程，H2成立。最后，再來看控制變量。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)(IS)、教育水平(EI)以及外商投資(FDI)的回歸結(jié)果為正且十分顯著，說明這三類因素對(duì)于省域綠色技術(shù)創(chuàng)新起著重要影響作用，有必要對(duì)其進(jìn)行控制。值得注意的是，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)個(gè)數(shù)(FN)卻表現(xiàn)出不一樣的影響，對(duì)于綠色產(chǎn)品創(chuàng)新，其系數(shù)表現(xiàn)為正值，但對(duì)于綠色工藝創(chuàng)新，卻表現(xiàn)為負(fù)值。這一檢驗(yàn)結(jié)果說明從綠色產(chǎn)品創(chuàng)新和綠色工藝創(chuàng)新兩個(gè)方面來考察省域綠色技術(shù)創(chuàng)新的水平是很有必要的，因?yàn)榧词故峭灰蛩乜赡苡欣诰G色產(chǎn)品創(chuàng)新，卻可能不利于綠色工藝創(chuàng)新。

表5 全樣本下回歸結(jié)果

(四)穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為了進(jìn)一步確?；貧w結(jié)果是穩(wěn)健的，本文采取“替換因變量”的方式對(duì)模型進(jìn)行再次回歸檢驗(yàn)。由于工業(yè)能源消耗主要體現(xiàn)在電力消耗上，因此，本文使用新產(chǎn)品銷售收入與電力消耗量的比值來替換綠色產(chǎn)品創(chuàng)新。對(duì)于綠色工藝創(chuàng)新，則是使用當(dāng)?shù)毓I(yè)產(chǎn)值與工業(yè)SO2排放量的比值來進(jìn)行替換?；貧w結(jié)果見表6，穩(wěn)健性檢驗(yàn)的結(jié)果與前文結(jié)論大體一致。

表6 穩(wěn)健性檢驗(yàn)回歸結(jié)果

(五)異質(zhì)性檢驗(yàn)

我國各省份資源分布、經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r存在較大差異，為了檢驗(yàn)非正式環(huán)境規(guī)制作用于綠色技術(shù)創(chuàng)新的區(qū)域異質(zhì)性，本文將全國樣本進(jìn)一步劃分為東、中、西三個(gè)子樣本，并對(duì)模型進(jìn)行了分樣本回歸。其中，東部地區(qū)包括北京、天津、河北、遼寧、上海、江蘇、浙江、福建、山東、廣東10個(gè)省份；中部地區(qū)包括山西、內(nèi)蒙古、吉林、黑龍江、安徽、江西、河南、湖北、湖南、廣西10個(gè)省份，西部地區(qū)包括重慶、四川、貴州、云南、陜西、甘肅、青海、寧夏、新疆9個(gè)省份。

異質(zhì)性檢驗(yàn)的結(jié)果見表7，對(duì)于東部地區(qū)而言，非正式環(huán)境規(guī)制能夠顯著地促進(jìn)東部地區(qū)的綠色產(chǎn)品創(chuàng)新和綠色工藝創(chuàng)新，這與全樣本下的回歸結(jié)果保持了一致性；環(huán)境信息披露正向調(diào)節(jié)了非正式環(huán)境規(guī)制與綠色工藝創(chuàng)新的關(guān)系。對(duì)中部和西部地區(qū)而言，非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色產(chǎn)品創(chuàng)新的影響均不顯著，而對(duì)綠色工藝創(chuàng)新的影響十分顯著，且環(huán)境信息披露能夠正向調(diào)節(jié)二者的關(guān)系。非正式環(huán)境規(guī)制作用于綠色技術(shù)創(chuàng)新存在顯著的區(qū)域差異性。

表7 分區(qū)域樣本下回歸結(jié)果

五、結(jié)論與建議

(一)結(jié)論

本文基于2008—2018年中國省域面板數(shù)據(jù)，深入考察了基于環(huán)境信息披露視角的非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的作用機(jī)制，通過固定效應(yīng)模型展開實(shí)證，大致形成如下結(jié)論：(1)非正式環(huán)境規(guī)制能顯著促進(jìn)綠色技術(shù)創(chuàng)新。非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色技術(shù)創(chuàng)新的兩個(gè)維度即綠色產(chǎn)品創(chuàng)新和綠色工藝創(chuàng)新都表現(xiàn)出顯著的促進(jìn)作用，且對(duì)綠色工藝創(chuàng)新的促進(jìn)作用更為明顯。(2)環(huán)境信息披露能顯著正向調(diào)節(jié)非正式環(huán)境規(guī)制與綠色技術(shù)創(chuàng)新之間的關(guān)系。企業(yè)通過披露環(huán)境信息，能使其獲得組織合法性，同時(shí)向外界傳遞綠色信息，有效緩和了公眾與企業(yè)之間關(guān)于綠色信息不對(duì)稱的矛盾，因此環(huán)境信息披露能夠顯著強(qiáng)化非正式環(huán)境規(guī)制驅(qū)動(dòng)綠色技術(shù)創(chuàng)新的作用效果。(3)非正式環(huán)境規(guī)制作用于綠色技術(shù)創(chuàng)新存在顯著的區(qū)域異質(zhì)性。非正式環(huán)境規(guī)制對(duì)東部地區(qū)的綠色產(chǎn)品創(chuàng)新和綠色工藝創(chuàng)新都表現(xiàn)出顯著的促進(jìn)關(guān)系，而在中部地區(qū)和西部地區(qū)僅能促進(jìn)其綠色工藝創(chuàng)新。

(二)建議

綠色技術(shù)創(chuàng)新在助力我國生態(tài)文明建設(shè)進(jìn)程中有著重要的戰(zhàn)略意義。強(qiáng)化環(huán)境信息披露，深度發(fā)揮廣大群眾的監(jiān)督和引導(dǎo)作用，是加快構(gòu)建綠色技術(shù)創(chuàng)新體系目標(biāo)的應(yīng)有之義，亦是實(shí)現(xiàn)綠色低碳發(fā)展的必由之路。根據(jù)上述結(jié)論，本文提出如下建議：(1)重視、支持并豐富基于公眾參與的非正式環(huán)境規(guī)制手段。研究結(jié)論表明，非正式環(huán)境規(guī)制能有效促進(jìn)綠色技術(shù)創(chuàng)新，這提示有關(guān)部門應(yīng)重視、支持并豐富基于公眾參與的非正式環(huán)境規(guī)制手段。可以采取以下方式：第一，夯實(shí)環(huán)境價(jià)值觀的社會(huì)基礎(chǔ)，強(qiáng)化公眾對(duì)環(huán)境問題的關(guān)注度，落實(shí)其監(jiān)督功能，進(jìn)而驅(qū)動(dòng)和激勵(lì)企業(yè)為展現(xiàn)其良好的環(huán)保責(zé)任積極開展綠色技術(shù)創(chuàng)新。第二，加大對(duì)民間環(huán)保組織的支持力度。對(duì)于公眾因參與環(huán)境治理而自發(fā)形成的非正式的環(huán)保組織機(jī)構(gòu)，政府環(huán)保部門應(yīng)秉承接納、環(huán)境、支持的理念，引導(dǎo)其參與環(huán)境管理的政策制定。這能夠極大地激發(fā)廣大公民的責(zé)任感與使命感，廣泛引導(dǎo)其參與環(huán)境治理的實(shí)踐。第三，充分利用主流媒體，及時(shí)、廣泛宣傳國家相關(guān)環(huán)境政策與理念，動(dòng)員社會(huì)成員積極踐行環(huán)保使命；同時(shí)要保障群眾的知情權(quán)，及時(shí)利用互聯(lián)網(wǎng)等渠道，共享環(huán)境信息，對(duì)于違規(guī)排放的企業(yè)進(jìn)行及時(shí)的報(bào)道，督促企業(yè)遵守環(huán)保約定，全體社會(huì)成員共同努力，早日打贏污染防治這場(chǎng)環(huán)境戰(zhàn)役。(2)規(guī)范環(huán)境信息披露，完善市場(chǎng)信號(hào)的導(dǎo)向機(jī)制。本文研究證實(shí)了環(huán)境信息披露能有效調(diào)節(jié)非正式環(huán)境規(guī)制與綠色技術(shù)創(chuàng)新之間的關(guān)系、強(qiáng)化非正式環(huán)境規(guī)制的作用效果，表明高質(zhì)量的環(huán)境信息披露是影響我國環(huán)保實(shí)踐效果的重要因素。如何提高環(huán)境信息披露的水平，有效發(fā)揮環(huán)境信息在市場(chǎng)機(jī)制當(dāng)中的信號(hào)傳遞效應(yīng)，應(yīng)成為當(dāng)前環(huán)境治理體系建設(shè)的首要任務(wù)。和其他國家相比，我國環(huán)境信息披露起步較晚，尚未建立較為完整的體系，從當(dāng)前的實(shí)踐情況看，強(qiáng)制性披露與自愿性披露并行，但多以自愿性披露為主，這就造成當(dāng)前的環(huán)境信息披露參差不齊，或是信息披露不充分，或是虛假信息披露，嚴(yán)重影響投資者決策效率，市場(chǎng)機(jī)制難以有效運(yùn)轉(zhuǎn)。因此，一方面應(yīng)發(fā)揮強(qiáng)制性環(huán)境信息披露的主體地位，明確規(guī)范環(huán)境披露的內(nèi)容、方式等，并通過第三方審計(jì)，對(duì)環(huán)境績效進(jìn)行評(píng)估，加大對(duì)虛假信息披露的懲罰力度，督促企業(yè)加大環(huán)保努力。另一方面，政府可以通過標(biāo)桿管理的方式對(duì)企業(yè)進(jìn)行規(guī)范化指導(dǎo)，推動(dòng)企業(yè)之間的良性競(jìng)爭(zhēng)，達(dá)到激勵(lì)的效果，提高企業(yè)參與環(huán)境信息披露的積極性。(3)發(fā)揮環(huán)境規(guī)制政策的互補(bǔ)效應(yīng)。異質(zhì)性檢驗(yàn)表明非正式環(huán)境規(guī)制能顯著帶來區(qū)域綠色工藝創(chuàng)新能力的提升，但對(duì)中、西部綠色產(chǎn)品創(chuàng)新作用不顯著。因此，中、西部地區(qū)應(yīng)注重正式環(huán)境規(guī)制與非正式環(huán)境規(guī)制政策的結(jié)合，發(fā)揮二者的互補(bǔ)作用。一方面，對(duì)于強(qiáng)制性的政府環(huán)境法規(guī)，政府在制定此類政策時(shí)應(yīng)結(jié)合當(dāng)?shù)氐沫h(huán)境信息披露狀況，充分了解企業(yè)在環(huán)保實(shí)踐可能存在的問題，抓主要矛盾，對(duì)環(huán)境法規(guī)進(jìn)行及時(shí)的更新、調(diào)整與完善，使其真正有利于當(dāng)?shù)氐沫h(huán)保實(shí)踐。另一方面，政府在發(fā)動(dòng)群眾參與環(huán)境治理的過程中，也要注重環(huán)境信息披露渠道的建設(shè)，鼓勵(lì)企業(yè)加強(qiáng)與公眾的溝通和交流，以強(qiáng)化公眾監(jiān)管對(duì)促進(jìn)企業(yè)主動(dòng)承擔(dān)環(huán)境責(zé)任進(jìn)而激發(fā)其綠色技術(shù)創(chuàng)新動(dòng)力的激勵(lì)效果。