民營(yíng)企業(yè)融資難、融資貴問題及應(yīng)對(duì)措施

肖 琳

（營(yíng)口市民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展研究中心，遼寧 營(yíng)口 115000）

一、營(yíng)口市民營(yíng)企業(yè)的融資方式

1.銀行貸款

銀行是企業(yè)最主要的融資渠道。按資金性質(zhì)，分為流動(dòng)資金貸款、固定資產(chǎn)貸款和專項(xiàng)貸款三類。專項(xiàng)貸款通常有特定的用途，其貸款利率一般比較優(yōu)惠，貸款分為信用貸款、擔(dān)保貸款和票據(jù)貼現(xiàn)。

2.股票籌資

股票具有永久性，無(wú)到期日，無(wú)須歸還，沒有還本付息的壓力等特點(diǎn)，因而籌資風(fēng)險(xiǎn)較小。股票市場(chǎng)可促進(jìn)企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營(yíng)機(jī)制，真正成為自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、自我發(fā)展、自我約束的法人實(shí)體和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)主體。同時(shí)，股票市場(chǎng)為資產(chǎn)重組提供了廣闊的舞臺(tái)，優(yōu)化企業(yè)組織結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)的整合能力。

3.債券融資

企業(yè)債券，也稱公司債券，是企業(yè)依照法定程序發(fā)行、約定在一定期限內(nèi)還本付息的有價(jià)證券，表示發(fā)債企業(yè)和投資人之間是一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系。債券持有人不參與企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理，但有權(quán)按期收回約定的本息。在企業(yè)破產(chǎn)清算時(shí)，債權(quán)人優(yōu)先于股東享有對(duì)企業(yè)剩余財(cái)產(chǎn)的索取權(quán)。企業(yè)債券與股票一樣，同屬有價(jià)證券，可以自由轉(zhuǎn)讓。

4.融資租賃

融資租賃，是通過融資與融物的結(jié)合，兼具金融與貿(mào)易的雙重職能，對(duì)提高企業(yè)的籌資融資效益，推動(dòng)與促進(jìn)企業(yè)的技術(shù)進(jìn)步，有著十分明顯的作用。融資租賃有直接購(gòu)買租賃、售出后回租以及杠桿租賃。此外，還有租賃與補(bǔ)償貿(mào)易相結(jié)合、租賃與加工裝配相結(jié)合、租賃與包銷相結(jié)合等多種租賃形式。融資租賃業(yè)務(wù)為企業(yè)技術(shù)改造開辟了一條新的融資渠道，民營(yíng)企業(yè)投資采取融資融物相結(jié)合的新形式，提高了生產(chǎn)設(shè)備和技術(shù)的引進(jìn)速度，還可以節(jié)約資金使用，提高資金利用率。

5.海外融資

企業(yè)可供利用的海外融資方式包括國(guó)際商業(yè)銀行貸款、國(guó)際金融機(jī)構(gòu)貸款和企業(yè)在海外各主要資本市場(chǎng)上的債券、股票融資業(yè)務(wù)。

二、營(yíng)口市民營(yíng)企業(yè)融資難、融資貴的表現(xiàn)

1.民營(yíng)企業(yè)營(yíng)商環(huán)境帶來(lái)的對(duì)融資的影響

（1）稅制環(huán)境。對(duì)民營(yíng)企業(yè)來(lái)說，政府的征稅代表著部分企業(yè)利潤(rùn)將會(huì)面臨“強(qiáng)制性”抽離，使得民營(yíng)企業(yè)內(nèi)部融資減少，故此出現(xiàn)了“征稅效應(yīng)”。遼寧省相關(guān)稅務(wù)部門有一定的“自由裁量權(quán)”，稅務(wù)部門的稅收稽查頻率和強(qiáng)度都會(huì)直接影響民營(yíng)企業(yè)的避稅成本和留存收益，從而對(duì)民營(yíng)企業(yè)的外部融資產(chǎn)生影響。

（2）審批程序復(fù)雜。民營(yíng)企業(yè)從成立公司、拿到營(yíng)業(yè)執(zhí)照到公司開始正常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，整個(gè)過程周期很長(zhǎng)，各個(gè)環(huán)節(jié)要審批很多事項(xiàng)，并且有許多需要面對(duì)面辦理的事宜，辦理的地方有時(shí)也不在同一地點(diǎn)，需要企業(yè)管理者耗費(fèi)很多時(shí)間在往返的路程中，相關(guān)部門應(yīng)整合辦事處，方便民營(yíng)企業(yè)各事宜的快速開展。

（3）法律體系不健全。有些民營(yíng)企業(yè)由于經(jīng)營(yíng)不善或不愿意按時(shí)償還銀行貸款，使自己企業(yè)在征信系統(tǒng)中被標(biāo)記成“老賴”，雖然現(xiàn)在法律對(duì)“老賴”有一定的制措施，但懲罰力度還相對(duì)較小，要采取更加強(qiáng)有力的措施來(lái)整頓這種違法行為。上述部分民營(yíng)企業(yè)的違法行為，影響了民營(yíng)會(huì)業(yè)體形象。從整體上，遼寧省發(fā)布了支持民企業(yè)發(fā)展的政策措施，但與政策措施配套的設(shè)施少，很難進(jìn)行實(shí)際操作。

2.銀行對(duì)民營(yíng)企業(yè)抽貸、壓貸影響巨大

在經(jīng)濟(jì)下行大環(huán)境下，各大銀行總行紛紛調(diào)整分行審批權(quán)限、下調(diào)授信額度，總體呈現(xiàn)大型國(guó)有銀行壓授信、中小銀行壓授信或推遲授信、外資銀行退授信的趨勢(shì)。部分企業(yè)現(xiàn)有存量融資到期償還后，遭遇無(wú)法按期借入的“抽貸”現(xiàn)象，嚴(yán)重影響日常資金安排。有的企業(yè)表示，自身經(jīng)營(yíng)沒有發(fā)生任何變化，卻遭遇10%～20%不等的硬性壓貸。隨著銀行壓縮授信額度，企業(yè)不得不尋求更多金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行融資。

3.證券市場(chǎng)融資面臨障礙

營(yíng)口市企業(yè)上市意愿低，由于歷史原因，部分企業(yè)不愿、不想、不敢上市，特別是國(guó)企改制民營(yíng)企業(yè)，經(jīng)不起深挖細(xì)查，導(dǎo)致不符合上市條件。目前，全市只有戶企業(yè)完成股改。同時(shí)，主板上市的金辰機(jī)械僅融資3.7億元，而臺(tái)州主板融資1411.79億元，平均每戶融資22.8億元。對(duì)于大部分民營(yíng)中小企業(yè)來(lái)說，A股上市門檻太高。債券發(fā)行也面臨不少困難。不少企業(yè)債券從申報(bào)、審核到發(fā)行，時(shí)間跨度長(zhǎng)達(dá)2年甚至2年半，發(fā)行期限卻僅為1年，還要承擔(dān)非常高的承銷費(fèi)用和中介服務(wù)費(fèi)。除了個(gè)體發(fā)債的困難，還存在區(qū)域性發(fā)債難的問題，如遼寧地區(qū)由于接連發(fā)生大連機(jī)床、丹東港、輝山乳業(yè)、營(yíng)口港等多項(xiàng)債券違約、貸款違約及強(qiáng)制債轉(zhuǎn)股等負(fù)面事件，對(duì)域內(nèi)正常企業(yè)融資造成極大負(fù)面影響，東北地區(qū)不良貸款率居全國(guó)各區(qū)域之首。

4.融資成本攀升

銀行利率上浮、擔(dān)保費(fèi)用增加、貸款使用部分承兌匯票抵扣等多重因素抬高融資成本蠶食了企業(yè)利潤(rùn)。利率上升現(xiàn)象較為顯著，商業(yè)銀行對(duì)中小企業(yè)貸款實(shí)行的利率普遍較基準(zhǔn)利率上浮30%～40%，有的甚至上浮60%以上。銀行承兌保證金達(dá)到30%或更高，加上2%的擔(dān)保費(fèi)、1%的服務(wù)費(fèi)，不少企業(yè)綜合資金成本達(dá)到10%～12%，甚至更高。此外，還得接受銀行多開賬戶、以貸轉(zhuǎn)存、以存定貸等各項(xiàng)苛刻條件；債券發(fā)行利率也居高不下，包括債券利率、擔(dān)保費(fèi)、券商發(fā)行費(fèi)、律師費(fèi)、審計(jì)費(fèi)、評(píng)級(jí)費(fèi)等在內(nèi)的綜合成本往往超過8%，并沒有發(fā)揮出直接融資的優(yōu)勢(shì)。

三、造成融資難、融資貴的原因

1.銀行出于風(fēng)險(xiǎn)考慮過分看重抵押物且抵押率很低

當(dāng)前抵押率很低，不動(dòng)產(chǎn)的抵押率僅為50%，機(jī)器設(shè)備的抵押率僅為20%，企業(yè)即便擁有抵押物也很難獲得足額貸款。從企業(yè)看經(jīng)營(yíng)普遍存在財(cái)務(wù)管理不規(guī)范、信用等級(jí)偏低，導(dǎo)致銀行貸款困難，影響企業(yè)流動(dòng)性。比如臺(tái)州銀行貸款余額為1687.38億元，其中信用、保證貸款占比超80%；而營(yíng)口市“金小二”平臺(tái)，信用貸款0.3億元、保證貸款11.6億元，占放款總額的21%。

2.金融機(jī)構(gòu)受業(yè)務(wù)影響運(yùn)行不良

營(yíng)口市擔(dān)保處于癱瘓狀態(tài)，僅有1戶正常營(yíng)業(yè)，其余21戶業(yè)務(wù)基本暫停。比如，全市最大的誠(chéng)信、企信、中小3戶國(guó)資融資擔(dān)保公司，累計(jì)代償超9億元，嚴(yán)重超出代償能力，銀行已經(jīng)不再合作。在引導(dǎo)基金層面規(guī)模體量小，受風(fēng)險(xiǎn)影響基本沒有發(fā)揮作用。社會(huì)資本建立的私募基金，大都要求政府入股，受風(fēng)險(xiǎn)及財(cái)力影響大都落實(shí)不下來(lái)。“金小二”平臺(tái)，缺乏盈利手段，政府投入的400萬(wàn)元資金基本用完，企業(yè)注冊(cè)積極性不高，銀行認(rèn)可度不夠。目前，僅有3戶銀行放款超億元營(yíng)口銀行49.65億元、原沿海銀行6.18億元、興業(yè)銀行1.67億元，總額57.5億元，占放款額度的96.4%。

3.金融機(jī)構(gòu)對(duì)國(guó)企和民企存在區(qū)別對(duì)待

金融體系缺乏專門為民營(yíng)企業(yè)貸款服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，大部分的銀行貸款首先愿意給國(guó)有企業(yè)，其次是“三資”企業(yè)，最后才輪到民營(yíng)企業(yè)。且民營(yíng)企業(yè)貸款，大多都會(huì)出現(xiàn)手續(xù)煩瑣、條件苛刻、減少貸款額等現(xiàn)象。傳統(tǒng)的銀行信貸融資需要企業(yè)提供自身或第三人的資產(chǎn)作為抵押，或者由第三人擔(dān)保，大部分民營(yíng)企業(yè)不能提供有效擔(dān)保因而無(wú)法獲得貸款。民企發(fā)債同樣會(huì)遭受區(qū)別對(duì)待，債券的定價(jià)及發(fā)行很大程度上受到企業(yè)評(píng)級(jí)的影響，而評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)除了考慮通常的企業(yè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)之外，還較多地考慮了企業(yè)的所有制性質(zhì)，對(duì)民營(yíng)企業(yè)進(jìn)行更加嚴(yán)格的審視及評(píng)級(jí)。

4.民營(yíng)企業(yè)缺失現(xiàn)代企業(yè)管理制度

目前，多數(shù)民營(yíng)企業(yè)仍然為家族企業(yè)，仍采用家族式的管理制度，也有一部分民營(yíng)企業(yè)采取合伙經(jīng)營(yíng)模式，大部分民營(yíng)企業(yè)都沒有建立起現(xiàn)代企業(yè)管理制度，使得企業(yè)產(chǎn)權(quán)單一，在與大型企業(yè)爭(zhēng)奪市場(chǎng)時(shí)不具優(yōu)勢(shì)競(jìng)爭(zhēng)力較弱。目前，部分民營(yíng)企業(yè)的財(cái)務(wù)體系仍不夠完善，報(bào)送的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)有造假的嫌疑，也不能夠保證其數(shù)據(jù)的完整與及時(shí)，甚至存在好幾套不同版本的財(cái)務(wù)報(bào)表。各民營(yíng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平也有所差距。一些民營(yíng)企業(yè)的高級(jí)管理者不重視財(cái)務(wù)制度，不重視財(cái)務(wù)工作對(duì)企業(yè)發(fā)展的幫助。這樣的觀念使企業(yè)的財(cái)務(wù)制度不完善，財(cái)務(wù)管理效率低下，信息披露不完整、不及時(shí)，報(bào)送的賬目也十分混亂，背后存在著很大的融資風(fēng)險(xiǎn)。

5.企業(yè)自身發(fā)展規(guī)劃失誤導(dǎo)致抗風(fēng)險(xiǎn)能力差

部分民營(yíng)企業(yè)前期非理性擴(kuò)張、新項(xiàng)目掩蓋舊項(xiàng)目等問題突出（例如忠旺鋁業(yè)、圣士食品等），一旦外部環(huán)境變化就會(huì)陷入財(cái)務(wù)困境；部分中小企業(yè)在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度放緩、經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)型、國(guó)際貿(mào)易摩擦的大環(huán)境下，銷售額大幅下滑、利潤(rùn)不足，銀行根據(jù)其經(jīng)營(yíng)狀況和風(fēng)險(xiǎn)程度，往往難以追加貸款，甚至需壓縮貸款額度。

6.信息透明度方面

民營(yíng)企業(yè)體量較小，數(shù)量眾多。2019年，遼寧省新增民營(yíng)企業(yè)17.24萬(wàn)戶，同比增長(zhǎng)了9.43%，數(shù)目的增多給信息的有效收集帶來(lái)了難度，如果不深入搜集，外界很難及時(shí)獲得各民營(yíng)企業(yè)的有效信息。再加上許多民營(yíng)企業(yè)的管理也有不規(guī)范的地方，許多民營(yíng)企業(yè)也會(huì)出于對(duì)自己商業(yè)秘密或經(jīng)營(yíng)狀況的保護(hù)，從而拒絕公布自己的真實(shí)信息。這些都會(huì)導(dǎo)致信息不透明、不對(duì)稱。

7.信用方面

部分民營(yíng)企業(yè)出于各種原因，不愿意按時(shí)償還銀行貸款、甚至有的民營(yíng)企業(yè)在銀行的征信上顯示為“老賴”。因此，銀行對(duì)于民營(yíng)企業(yè)的貸款也提高了審核標(biāo)準(zhǔn)。并且由于多數(shù)民企業(yè)的存貨較少，可用抵押的標(biāo)的物價(jià)值也有限，所以中小企業(yè)很難從銀行獲得足夠的貸款額度。

四、先進(jìn)地區(qū)解決融資難、融資貴問題的做法

1.成都的做法

（1）降低企業(yè)貸款利率

在降低企業(yè)貸款利率方面，成都創(chuàng)新發(fā)展“減稅貸”“蓉采貸”等小微企業(yè)信貸產(chǎn)品，鼓勵(lì)合作銀行進(jìn)一步簡(jiǎn)化審批流程、放大授信額度，貸款利率原則上不高于貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率（LPR）。對(duì)新冠疫情期間新獲得“科創(chuàng)貸”的企業(yè)，單戶給予不超過貸款合同約定利率50%、最高30萬(wàn)元的貸款貼息。

（2）調(diào)降交易費(fèi)用

在調(diào)降交易費(fèi)用方面，鼓勵(lì)以市中小擔(dān)公司和市農(nóng)擔(dān)公司為代表的國(guó)有擔(dān)保公司主動(dòng)降費(fèi)調(diào)費(fèi)，年內(nèi)減半收取融資擔(dān)保、再擔(dān)保費(fèi)，將小微企業(yè)綜合融資擔(dān)保費(fèi)率降至1%以下。

（3）減免逾期利息

在減免逾期利息方面，鼓勵(lì)銀行機(jī)構(gòu)免除金融服務(wù)手續(xù)費(fèi)，對(duì)受疫情影響嚴(yán)重的企業(yè)到期還款困難的，予以展期或續(xù)貸，減免逾期利息。同時(shí)支持國(guó)有融資租賃公司通過延長(zhǎng)租賃期、變更還款方式等調(diào)整還款計(jì)劃，減免小微企業(yè)3個(gè)～6個(gè)月的租金利息，免收租金罰息。

（4）積極開展中小微企業(yè)“蓉易貸”業(yè)務(wù)

分類分層建立全面覆蓋的銀政擔(dān)、銀政風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，鼓勵(lì)銀行和小額貸款公司對(duì)產(chǎn)業(yè)部門梳理的紓困白名單內(nèi)企業(yè)加大放款力度，為小微企業(yè)提供低成本融資支持。

（5）建立中小微企業(yè)應(yīng)急周轉(zhuǎn)資金池

整合多方資源建立成都市中小微企業(yè)應(yīng)急周轉(zhuǎn)資金池，對(duì)具備發(fā)展前景但存在資金周轉(zhuǎn)困難的企業(yè)，給予資金周轉(zhuǎn)支持，有效解決企業(yè)倒貸手續(xù)繁雜、成本過高問題。努力提高小微企業(yè)信用貸款、中長(zhǎng)期貸款占比和“首貸率”，全年力爭(zhēng)普惠小微貸款綜合融資成本再降0.5個(gè)百分點(diǎn)以上。

2.溫州的做法

（1）不斷降低擔(dān)保費(fèi)率

民營(yíng)龍頭和小微企業(yè)基準(zhǔn)保費(fèi)為1%。新冠肺炎疫情期間，對(duì)所有企業(yè)1000萬(wàn)元及以下貸款擔(dān)保實(shí)行“三免三減半”，即：免收三個(gè)月?lián)ＹM(fèi)、減半收取三個(gè)月?lián)ＹM(fèi)。積極為民企減負(fù)，合作國(guó)有大行擔(dān)保項(xiàng)下貸款利率上浮范圍一般控制在基準(zhǔn)利率1.2倍以下。

（2）在知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押方面精準(zhǔn)發(fā)力

積極試點(diǎn)知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資擔(dān)保，已落地首家1000萬(wàn)元貸款；啟動(dòng)全國(guó)首單中小科技型民企技術(shù)產(chǎn)權(quán)集合債券發(fā)行的增信擔(dān)保，打造“疫情貸”。新冠疫情期間，按照特事特辦、急事急辦的原則，簡(jiǎn)化業(yè)務(wù)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)和流程，有效落實(shí)“減環(huán)節(jié)、減材料、減時(shí)間”。

（3）“疫情貸”融資擔(dān)保支持

優(yōu)先支持防疫相關(guān)生產(chǎn)流通企業(yè)的融資擔(dān)保支持，優(yōu)先扶持受新冠肺炎疫情影響的企業(yè)融資，契合企業(yè)實(shí)際，通過新增幫扶、快速續(xù)貸、展期等方式予以幫扶。

（4）打造“云易保”

依托“互聯(lián)網(wǎng)+”，創(chuàng)新推出“云易?！碑a(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)對(duì)小額融資擔(dān)保批量化、集約化審核，2個(gè)至3個(gè)工作日內(nèi)即可完成業(yè)務(wù)落地。如蒼南某小微企業(yè)急需流動(dòng)資金，2個(gè)工作日即完成業(yè)務(wù)審批，并獲得中行貸款200萬(wàn)元。自運(yùn)行以來(lái)，累計(jì)擔(dān)保金額3.09億元，惠及企業(yè)135戶。

（5）打造“技改貸”“余值貸”

針對(duì)民營(yíng)企業(yè)智能化改造、重大技改，創(chuàng)新“技改貸”，服務(wù)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)。如樂清某公司技改投入1372萬(wàn)元，通過擔(dān)保獲農(nóng)行貸款500萬(wàn)元。運(yùn)行半年以來(lái)，累計(jì)擔(dān)保金額已達(dá)1.7億元。打造“余值貸”。針對(duì)民企貸款抵押物，在順位抵押基礎(chǔ)上提高抵押率，為民企新增融資擔(dān)保。如溫州經(jīng)開區(qū)某企業(yè)抵押物余值2000萬(wàn)元，通過溫州融擔(dān)公司擔(dān)保，獲農(nóng)行貸款1700萬(wàn)元，獲企業(yè)肯定。

3.泉州的做法

（1）建立健全政府性融資擔(dān)保機(jī)制制度

一是完善政策支持體系。先后制定實(shí)施《泉州市開展政策性融資擔(dān)保業(yè)務(wù)實(shí)施方案》《泉州市政策性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)績(jī)效考核評(píng)價(jià)暫行規(guī)定》《進(jìn)一步推進(jìn)我市融資擔(dān)保公司健康持續(xù)發(fā)展八條措施》等政策措施，建立包括負(fù)面清單、盡職免責(zé)、提高容忍度以及聚焦支農(nóng)支小等內(nèi)容在內(nèi)的績(jī)效評(píng)價(jià)制度，并在實(shí)施政企分開、深化政銀擔(dān)合作、建立注冊(cè)資本金補(bǔ)充機(jī)制、加強(qiáng)財(cái)稅政策扶持等工作方面提出明確要求，釋放政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)活力。全市共設(shè)立1家市級(jí)、10家縣級(jí)政府性融資擔(dān)保機(jī)制，注冊(cè)資本金合計(jì)22.25億元，未設(shè)立的縣（市、區(qū)）也參股市級(jí)機(jī)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)縣域全覆蓋。二是建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償和業(yè)務(wù)補(bǔ)助機(jī)制。按年度日均融資擔(dān)保責(zé)任余額8‰的比例給予風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償，并按相對(duì)于收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)2.5%差額部分的50%給予業(yè)務(wù)補(bǔ)助，單家年度最高補(bǔ)償和補(bǔ)助金額100萬(wàn)元。

（2）加強(qiáng)政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)建設(shè)

一是制定實(shí)施《泉州市政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)盡職免責(zé)實(shí)施意見（試行）》明確2項(xiàng)減輕責(zé)任條款、11項(xiàng)免責(zé)條款、盡職免責(zé)評(píng)議流程等內(nèi)容，有效地緩解政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)及相關(guān)工作人員的“不敢擔(dān)、不愿擔(dān)”的情形，加快發(fā)展政府性融資擔(dān)保業(yè)務(wù)。二是建立健全分險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制。實(shí)現(xiàn)市縣兩級(jí)政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)與省再擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)合作全覆蓋，業(yè)務(wù)合作余額25.39億元。推進(jìn)銀擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，與多家銀行機(jī)構(gòu)簽訂2∶8分險(xiǎn)協(xié)議。發(fā)揮市擔(dān)保公司龍頭帶動(dòng)作用，強(qiáng)化市縣兩級(jí)政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，建立分險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制。

（3）提升政府性融資擔(dān)保服務(wù)能力

一是制定實(shí)施《泉州市銀擔(dān)批量擔(dān)保業(yè)務(wù)指引》，明確2∶8風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)比例、5%代償率上限、實(shí)施盡職免責(zé)和激勵(lì)考核政策。加強(qiáng)協(xié)調(diào)力度，推動(dòng)工商銀行、建設(shè)銀行、泉州銀行等銀行機(jī)構(gòu)與政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)開展批量擔(dān)保業(yè)務(wù)。目前，全市政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)均與銀行開展批量擔(dān)保業(yè)務(wù)，合作業(yè)務(wù)余額超14億元。二是積極介入“紓困貸”項(xiàng)目，開展批量擔(dān)保業(yè)務(wù)。截止目前，累計(jì)為近120家企業(yè)提供融資擔(dān)保服務(wù)4.3億元。其中晉江市厚信融資擔(dān)保有限公司“紓困貸”批量擔(dān)保業(yè)務(wù)規(guī)模全省第一。

五、營(yíng)口市的應(yīng)對(duì)措施及建議

1.完善信用體系建設(shè)

據(jù)初步測(cè)算營(yíng)口市工業(yè)企業(yè)流動(dòng)資金缺口50億元。目前，信用貸款是破解小微企業(yè)融資難的優(yōu)先路徑，臺(tái)州靠信用貸款基本解決企業(yè)融資難的問題。但東北地區(qū)不良貸款率居全國(guó)之首，各大銀行在東北地區(qū)信貸資金投放最少、管控最嚴(yán)。所以下一步完善企業(yè)信用信息共享機(jī)制，強(qiáng)化公共信用信息的歸集、共享、公開和開發(fā)利用。規(guī)范發(fā)展第三方征信、信用評(píng)級(jí)等機(jī)構(gòu)，降低銀行等金融機(jī)構(gòu)獲取小微企業(yè)信用信息成本。加快推進(jìn)社會(huì)信用體系建設(shè)，強(qiáng)化守信聯(lián)合激勵(lì)和失信聯(lián)合懲戒。規(guī)范民間借貸行為，嚴(yán)厲打擊金融欺詐、惡意逃廢債、非法集資等非法金融活動(dòng)。依法依規(guī)查處小微企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)弄虛作假、騙貸騙補(bǔ)等違法違規(guī)行為。

2.加快發(fā)展供應(yīng)鏈金融

鼓勵(lì)銀行圍繞核心企業(yè)，創(chuàng)新應(yīng)收類、預(yù)付類和存貨類融資，把單個(gè)企業(yè)的不可控風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈企業(yè)整體可控風(fēng)險(xiǎn)。利用大企業(yè)的核心價(jià)值，通過商品交易票據(jù)化和票據(jù)信用化，解決中小企業(yè)在銀行融資難、融資貴的問題。創(chuàng)新金融服務(wù)模式和工具，從核心企業(yè)或物流公司入手，做好信息流、物流、現(xiàn)金流等關(guān)鍵環(huán)節(jié)的服務(wù)，構(gòu)建與中小企業(yè)持續(xù)完整全面的信息互動(dòng)渠道。

3.進(jìn)一步增強(qiáng)銀行服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力

落實(shí)好國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議精神，支持商業(yè)銀行多渠道補(bǔ)充資本金，提高對(duì)民營(yíng)企業(yè)、小微企業(yè)貸款支持力度。針對(duì)銀行“喜大棄小”的做法，實(shí)行差異化考核，提升中小企業(yè)不良貸款的容忍度，堅(jiān)決摒棄“一刀切”，讓銀行給中小企業(yè)貸款更加“放得開手腳”。鼓勵(lì)銀行根據(jù)中小企業(yè)的融資特點(diǎn)，進(jìn)行信貸制度再造和產(chǎn)品創(chuàng)新，建立符合中小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)特點(diǎn)的信用評(píng)級(jí)、業(yè)務(wù)流程、風(fēng)險(xiǎn)控制，以適應(yīng)中小企業(yè)“短、頻、急”的融資需求。開發(fā)設(shè)計(jì)“年審制” “循環(huán)貸款”“無(wú)間貸”等符合中小企業(yè)融資特點(diǎn)的還款方式，提高貸款審批和發(fā)放效率，解決貸款期限錯(cuò)配問題。

4.不斷拓寬融資渠道

完善多層次資本市場(chǎng)，優(yōu)化落實(shí)新三板市場(chǎng)“創(chuàng)新層”交易機(jī)制，加快主板市場(chǎng)“退市”制度實(shí)施，提升不同資本市場(chǎng)的活力和關(guān)聯(lián)性，保護(hù)優(yōu)勢(shì)公司的價(jià)值增長(zhǎng)和融資能力。鼓勵(lì)中小微企業(yè)在創(chuàng)業(yè)板、新三板、區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)等多層次資本市場(chǎng)融資。支持符合條件的民營(yíng)企業(yè)通過發(fā)行集合票據(jù)、企業(yè)債券、銀行間私募債、信托理財(cái)、融資租賃等方式募集資金。積極引進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)投資、私募股權(quán)基金以及產(chǎn)業(yè)投資基金。

5.引導(dǎo)擔(dān)保機(jī)構(gòu)加快發(fā)展

鼓勵(lì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，多渠道擴(kuò)充現(xiàn)有擔(dān)保機(jī)構(gòu)資本金，引導(dǎo)民間個(gè)人資本和其他社會(huì)資本投資設(shè)立商業(yè)性擔(dān)保公司。加強(qiáng)對(duì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)市場(chǎng)運(yùn)作的監(jiān)督、檢查和評(píng)價(jià)，規(guī)范擔(dān)保公司基金的合理用途和收費(fèi)，完善評(píng)估和決策程序，制定風(fēng)險(xiǎn)防范措施，確保融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)健康、平穩(wěn)發(fā)展。完善擔(dān)保行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制，通過中小企業(yè)發(fā)展專項(xiàng)資金等方式支持中小企業(yè)融資擔(dān)保代償補(bǔ)償工作，降低金融機(jī)構(gòu)為小微企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)。

6.大力發(fā)展科技金融

人工智能、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈和生物識(shí)別技術(shù)等金融科技能大幅度降低資源匹配成本和交易成本。浙商銀行就推出了國(guó)內(nèi)銀行間市場(chǎng)首單應(yīng)用區(qū)塊鏈技術(shù)、直接以企業(yè)應(yīng)收賬款為基礎(chǔ)資產(chǎn)的證券化產(chǎn)品，有效化解小微企業(yè)應(yīng)收賬款占比過高的難題；光大銀行杭州分行也通過大數(shù)據(jù)技術(shù)構(gòu)建小微企業(yè)物流、賬款、退稅等數(shù)據(jù)生態(tài)，提供全流程的融資服務(wù)。各級(jí)政府應(yīng)大力扶持金融科技，逐漸改善中小企業(yè)信用評(píng)估難、抵押擔(dān)保難和提供服務(wù)難的融資“三難”問題。

7.引導(dǎo)企業(yè)融資計(jì)劃良性發(fā)展

鼓勵(lì)企業(yè)通過合資、股份制等形式完善現(xiàn)代化公司治理模式，破除部分中小企業(yè)“家族式”管理弊端。充分尊重和發(fā)揮企業(yè)家管理才能，培育高素質(zhì)職業(yè)經(jīng)理人才市場(chǎng)。加強(qiáng)企業(yè)文化、信用觀念、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度建設(shè)，規(guī)范內(nèi)部審計(jì)管理和市場(chǎng)營(yíng)銷管理。幫助企業(yè)不斷增強(qiáng)自身核心競(jìng)爭(zhēng)力，在產(chǎn)品創(chuàng)新、市場(chǎng)開拓、人才培養(yǎng)等方面保駕護(hù)航。不斷提高企業(yè)綜合抗風(fēng)險(xiǎn)能力，創(chuàng)造良好的融資條件，從根本上解決企業(yè)融資難融資貴的問題。

8.減輕民營(yíng)企業(yè)稅負(fù)，降低其融資成本

政府對(duì)民營(yíng)企業(yè)減輕稅費(fèi)，減輕了民營(yíng)企業(yè)的部分負(fù)相。對(duì)增值稅的改革也要繼續(xù)進(jìn)行，加大各項(xiàng)稅收政策的力度，針對(duì)民營(yíng)企業(yè)減免部分費(fèi)用，使民營(yíng)企業(yè)可以在日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中切實(shí)感受到降低稅費(fèi)的優(yōu)勢(shì)。