零售企業(yè)現(xiàn)金管理與控制的措施分析

王玲玲

摘 要：現(xiàn)金流管理是保障企業(yè)正常經(jīng)營的關(guān)鍵，其重要性就像人身體中的血液。在實際工作中，企業(yè)的日常經(jīng)營和財務(wù)管理基本都是以現(xiàn)金流為主開展的，而且現(xiàn)金流也是財務(wù)管理工作中的構(gòu)成部分，能直接反映出企業(yè)的經(jīng)營成果。對零售企業(yè)而言，現(xiàn)金流情況對經(jīng)營和投資影響頗深，關(guān)系到企業(yè)在激烈的市場競爭中生存和發(fā)展，零售企業(yè)必須保證內(nèi)部現(xiàn)金充裕，現(xiàn)金流穩(wěn)定，避免因現(xiàn)金流短缺而引起債務(wù)償還滯后以及價值最大化實現(xiàn)困難等問題。本文主要圍繞零售企業(yè)現(xiàn)金流管理展開論述，首先分析了零售企業(yè)的現(xiàn)金流管理目標，其次討論了當前現(xiàn)金流管理存在的問題以及形成原因，最后結(jié)合實際提出了控制現(xiàn)金流的有效措施，期望對零售企業(yè)加強現(xiàn)金管理提供科學建議。

關(guān)鍵詞：零售企業(yè);現(xiàn)金管理;控制

近年來，良好的社會經(jīng)濟形勢，為零售企業(yè)的發(fā)展營造了良好的環(huán)境。就目前而言，零售業(yè)呈現(xiàn)出多業(yè)務(wù)并存的局面，在實現(xiàn)經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整、產(chǎn)業(yè)規(guī)模優(yōu)化及增加就業(yè)崗位方面發(fā)揮著至關(guān)重要的作用。與此同時，零售行業(yè)的競爭也愈發(fā)激烈，現(xiàn)金管理的充分落實，是零售企業(yè)實現(xiàn)健康發(fā)展的必然趨勢?，F(xiàn)金流管理通常是對企業(yè)的現(xiàn)金流進行預(yù)測、計劃、控制和評價，現(xiàn)金流預(yù)測內(nèi)容是編制短期現(xiàn)金預(yù)算和長期現(xiàn)金預(yù)算、現(xiàn)金的日常管理;現(xiàn)金流計劃是對現(xiàn)金的使用效率進行管控，比如現(xiàn)金收支控制、現(xiàn)金預(yù)算控制、應(yīng)收賬款回收管理等;現(xiàn)金控制則包括現(xiàn)金流預(yù)算和現(xiàn)金流日常管控，對涉及現(xiàn)金流的經(jīng)營活動比如投資、融資進行管理;現(xiàn)金流評價主要是定期對企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流情況展開評價，掌握現(xiàn)金流問題和風險及時反饋并解決。

一、零售企業(yè)現(xiàn)金流管理目標

現(xiàn)金流量管理需要設(shè)定明確的目標引導企業(yè)員工，零售企業(yè)的戰(zhàn)略目標是企業(yè)實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展以及價值最大化的核心目標，而現(xiàn)金流管理工作應(yīng)當具有促進實現(xiàn)戰(zhàn)略目標的作用，所以現(xiàn)金流管理目標的制定應(yīng)當圍繞戰(zhàn)略目標，以風險控制為最終目標導向，促進實現(xiàn)戰(zhàn)略目標。零售企業(yè)的經(jīng)營管理相對復(fù)雜，流程繁瑣，現(xiàn)金流管理的最終目標需要由多個子目標輔助實現(xiàn)，以科學的目標體系達成最終目標。零售企業(yè)將最終目標表示為一級目標，即現(xiàn)金流管理實現(xiàn)價值創(chuàng)造、風險識別控制，細化以及目標，將現(xiàn)金流安全、持續(xù)、盈利作為二級目標，企業(yè)也可進一步細化二級目標如現(xiàn)金流效益、充裕程度、使用效率等。

二、零售企業(yè)現(xiàn)金流管理存在的問題以及原因

（一）現(xiàn)金流管理問題

1、現(xiàn)金流安全性低

在電商行業(yè)的刺激下，零售企業(yè)奮起直追，企業(yè)的籌資和投資活動數(shù)量快速增長，從而造成企業(yè)未來一段時間的現(xiàn)金流出需要大量可靠的現(xiàn)金流入進行補充，但是從當前實際情況來看，零售企業(yè)的整體收益與預(yù)期存在差距，企業(yè)的現(xiàn)金流壓力較大。例如，G零售公司2018至2019年的年度報表中顯示現(xiàn)金流量負債率為負值，說明企業(yè)的現(xiàn)金流不能夠支撐該公司償還債務(wù)，現(xiàn)金流安全性降低，根據(jù)具體數(shù)據(jù)分析，G零售公司在2018至2019年期間新增借款分別為20.21億元、19.09億元，在2020年新增借款高達103億元，但是該公司2019年實際籌資活動籌集的現(xiàn)金流量凈額為6.57億元。其中，償還債務(wù)是現(xiàn)金流出的根本原因，數(shù)據(jù)表明G公司在經(jīng)營過程中過度依賴籌資增加現(xiàn)金流流入，用以解決盈利低造成的現(xiàn)金流入少的問題，長此以往，G零售公司的債務(wù)壓力不斷加劇，嚴重影響了該公司的經(jīng)營發(fā)展。

2、預(yù)算管理對現(xiàn)金流的約束力不足

零售企業(yè)的現(xiàn)金流動情況與企業(yè)的戰(zhàn)略規(guī)劃聯(lián)系較深，如果零售企業(yè)的資本運作密集，則運作期間現(xiàn)金流波動起伏較大，導致未來一段時間的現(xiàn)金流向不明確。現(xiàn)階段零售企業(yè)的現(xiàn)金流管理中，預(yù)算管理對現(xiàn)金流的約束力不夠，零售企業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)模逐步擴大，企業(yè)體量相對較大，內(nèi)部各個部門處于相互狀態(tài)時間長，內(nèi)部溝通匱乏，預(yù)算信息傳遞共享困難，造成現(xiàn)金流量預(yù)算與預(yù)期產(chǎn)生差異，零售企業(yè)無法通過現(xiàn)金流預(yù)算對企業(yè)的現(xiàn)金流進行管理和控制。

（二）形成原因

1、期間費用高

零售企業(yè)現(xiàn)金流量凈額低的主要原因之一是期間費用過高，導致企業(yè)利潤降低，無法補充經(jīng)營活動中流出的現(xiàn)金流，比如零售企業(yè)在經(jīng)營過程中零售網(wǎng)點監(jiān)理費用、零售服務(wù)費用、客戶拓展費用、人工費用、稅金等不斷增長，而且零售企業(yè)為提升客戶滿意度和信息化水平，加大研發(fā)費用投入，費用類型不斷豐富且數(shù)額持續(xù)增長，直接導致企業(yè)的利潤縮減，現(xiàn)金流管理壓力增加。

2、流動負債率高且盈利少

零售企業(yè)在經(jīng)營過程中不定期進行籌資活動，期望以此平衡現(xiàn)金流入流出關(guān)系，但是零售企業(yè)通常選擇短期借款方式和延緩支付時間方式籌集資金，企業(yè)內(nèi)部的短期借款和應(yīng)付賬款占總債務(wù)比例較高。對于零售企業(yè)來講，高流動負債比是其主要的特點，零售企業(yè)在穩(wěn)定經(jīng)營期間，可以利用自身優(yōu)勢占用上游供應(yīng)商的資金，但是一旦零售企業(yè)的經(jīng)營出現(xiàn)問題，即現(xiàn)金流入與現(xiàn)金流出不對等，則無法保障上游供應(yīng)商的利益。零售企業(yè)與供應(yīng)商的合作關(guān)系不穩(wěn)定，若是合作關(guān)系破裂，將直接威脅企業(yè)的資信狀態(tài)，降低企業(yè)的貸款融資，導致企業(yè)的整體債務(wù)壓力增加。另外，零售企業(yè)內(nèi)部存貨周轉(zhuǎn)率和毛利率低對企業(yè)的盈利水平影響較深，而盈利水平低則說明現(xiàn)金流入少，加之流動負債比例高，企業(yè)的現(xiàn)金流安全難以保障。

3、預(yù)算體系不完善

在零售企業(yè)的現(xiàn)金流管理過程中，預(yù)算作用突出，但是就目前的實際情況而言，零售企業(yè)的預(yù)算體系尚不完善，首先，預(yù)算與企業(yè)的戰(zhàn)略規(guī)劃貼合不緊密，現(xiàn)行預(yù)算體系側(cè)重于財務(wù)預(yù)算，對戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)等考慮較少，全面預(yù)算管理理念應(yīng)用不充分;其次，預(yù)算目標主要圍繞著企業(yè)的內(nèi)部因素，忽略市場因素，目標主觀性過強，實際指導意義不足;再次，預(yù)算編制期間企業(yè)各部門溝通不到位，上級目標未能在基層得到有效落實，同時基層員工的主動性低，預(yù)算編制效率受到影響;最后，預(yù)算監(jiān)督反饋滯后，預(yù)算執(zhí)行中的問題未能及時反饋，審計部門對預(yù)算監(jiān)督的參與少，預(yù)算監(jiān)管缺少約束。另外，企業(yè)的預(yù)警機制缺失，在現(xiàn)金流預(yù)算期間，出現(xiàn)現(xiàn)金流超出預(yù)期的問題時，企業(yè)未能及時應(yīng)對，錯過有效處理時間，現(xiàn)金流預(yù)算對現(xiàn)金流的控制力較弱。

三、零售企業(yè)現(xiàn)金流管理與控制措施分析

（一）加大費用管理力度，控制現(xiàn)金流出

零售企業(yè)一直以堅持做大做強為經(jīng)營目標，在發(fā)展過程中為實現(xiàn)價值的最大化，而增加期間費用的投入是不可避免的情況，但是期間費用增加必然會影響企業(yè)的實際利潤，因此零售企業(yè)必須從實際出發(fā)考慮如何科學管理期間費用，在降低費用支出的同時提升投資效益，實現(xiàn)企業(yè)收益增加。針對期間費用不斷增加的問題，零售企業(yè)可以采用以下措施進行應(yīng)對：一是，深化全員的費用預(yù)算意識，提高費用預(yù)算嚴肅性;二是，要求全員參與費用預(yù)算，各部門根據(jù)上級下發(fā)的指標控制費用支出并及時與預(yù)算人員溝通;三是，企業(yè)針對不同部門的實際需求確定費用預(yù)算目標，按照費用類型選擇預(yù)算編制方法;四是，財務(wù)部門不定期審核費用預(yù)算執(zhí)行情況，準確定位費用預(yù)算超支問題，并及時追責;五是，準確分析費用預(yù)算，控制不合理費用支出;六是，建立考核機制，考核各部門期間費用支出行為，在內(nèi)部構(gòu)建良性競爭機制，鼓勵各部門在保證企業(yè)經(jīng)濟效益前提下以節(jié)省期間費用為目標進行良性競爭;七是，評價期間費用預(yù)算是否合理，投入費用是否能夠得到對等的回報，如若不然則根據(jù)評價結(jié)果中止費用投入。

（二）提升盈利水平，調(diào)整融資結(jié)構(gòu)

提升盈利水平是增加現(xiàn)金流入的主要手段，而調(diào)整融資結(jié)構(gòu)對降低企業(yè)負債率有這積極的意義，同時也可減少因償債造成的現(xiàn)金流出。首先，關(guān)于盈利水平提升，零售企業(yè)可以通過擴大業(yè)務(wù)規(guī)模或者是根據(jù)市場形勢拓展新業(yè)務(wù)，并且在零售服務(wù)中，為客戶提供更多人性化的服務(wù)，最大限度地滿足客戶的需求，從而在激烈的市場競爭中保持客戶來源穩(wěn)定，進而保證盈利水平的增長，為企業(yè)帶來更多的現(xiàn)金流入。與此同時，零售企業(yè)的庫存積壓會占用較多的現(xiàn)金流，因此零售企業(yè)需要提升存貨周轉(zhuǎn)率，降低庫存，從而加快資金回流，增加現(xiàn)金流入。其次，關(guān)于融資結(jié)構(gòu)問題，在現(xiàn)金流管理中，企業(yè)要想保證現(xiàn)金流的穩(wěn)定，借助融資來拓寬現(xiàn)金流入量也是重要的手段，尤其是在當前復(fù)雜的環(huán)境下，多數(shù)企業(yè)盈利微薄，投資項目需求較大。零售企業(yè)應(yīng)當均衡使用短期借款和長期借款方式，在企業(yè)收益走向不清晰的情況下，適當增加長期借款的比例，并在政策和實力允許范圍內(nèi)采用其他融資方式，比如股權(quán)融資、債券融資等，及時調(diào)整企業(yè)的負債結(jié)構(gòu)，在控制融資成本、融資壓力的基礎(chǔ)上，保證現(xiàn)金流量的穩(wěn)定，從而降低企業(yè)現(xiàn)金流風險。目前，零售企業(yè)所處市場存在較多的不確定因素，企業(yè)應(yīng)當科學預(yù)測籌資和還款時間，提前做好規(guī)劃設(shè)計，降低還款壓力對現(xiàn)金流的負面影響。

（三）做好現(xiàn)金流預(yù)算工作，加強對現(xiàn)金的約束

現(xiàn)金流預(yù)算是預(yù)測企業(yè)內(nèi)部還剩余多少現(xiàn)金，以及在企業(yè)不同時間對現(xiàn)金的需求，現(xiàn)金流是零售企業(yè)應(yīng)對未來經(jīng)營變化的重要保障，現(xiàn)金流是否穩(wěn)定由現(xiàn)金流入流出預(yù)測準確度決定，科學的現(xiàn)金流預(yù)算必須高效解決企業(yè)的現(xiàn)金過剩和短缺問題，對現(xiàn)金流進行動態(tài)管控。在現(xiàn)金流預(yù)算工作中，零售企業(yè)需要注意以下幾點：第一，盡可能采用連續(xù)預(yù)算方法編制現(xiàn)金流預(yù)算，以年為單位編制預(yù)算，按季度分析預(yù)算與實際差異，根據(jù)分析結(jié)果補充下一季度現(xiàn)金流預(yù)算，持續(xù)向前滾動。同時，在這一過程中，除了考慮往期數(shù)據(jù)外，財務(wù)人員還需實時分析市場環(huán)境、政策環(huán)境等外部信息的變動，靈活應(yīng)用零基預(yù)算方法，確保現(xiàn)金流預(yù)算指標的科學性;第二，在現(xiàn)金流預(yù)算執(zhí)行期間，預(yù)算人員需要加大監(jiān)督控制力度，并構(gòu)建實時反饋機制，迅速掌握執(zhí)行問題，避免出現(xiàn)現(xiàn)金損失;第三，引入績效考核機制，對現(xiàn)金流預(yù)算管理進行約束，控制預(yù)算編制和執(zhí)行等人員的行為。

（四）健全現(xiàn)金流內(nèi)控體系，防范現(xiàn)金流風險

零售企業(yè)在經(jīng)營期間，所有的環(huán)節(jié)基本都涉及到現(xiàn)金的流入流出，現(xiàn)金流動范圍廣泛，一旦內(nèi)部控制松懈，則會給不法分子留有貪污機會。因此，為防范現(xiàn)金流風險，零售企業(yè)需要優(yōu)化現(xiàn)金流內(nèi)部控制機制，完善內(nèi)部控制制度細則，并嚴格落實，確?，F(xiàn)金流的收支、使用等活動都按照相關(guān)規(guī)定來進行。此外，還需完善以下制度細則：首先，進一步完善職責分工制度，各崗位之間要形成良好的制約監(jiān)督關(guān)系，資金業(yè)務(wù)不得由一人全程辦理。其次，完善輪崗制度，關(guān)鍵崗位必須強制進行輪崗，以此來減少濫用崗位職權(quán)和貪腐的問題;最后，強化內(nèi)部審計，安排專業(yè)審計人員對現(xiàn)金流內(nèi)控管理情況進行評估和分析，分析企業(yè)內(nèi)部控制運行的有效性，及時發(fā)現(xiàn)管理漏洞，并立即上報反饋至相關(guān)部門，確定是否存在未入賬現(xiàn)金。

（五）推進業(yè)財融合，合理劃分權(quán)責

現(xiàn)金流的管理需要業(yè)務(wù)和財務(wù)部門的共同努力，管理者只有對現(xiàn)金流管理情況有一個明確、及時、全面的掌握，才能制定合理的決策規(guī)劃，因而零售企業(yè)可以通過業(yè)財融合來提高財務(wù)人員對業(yè)務(wù)情況的掌握，加深業(yè)務(wù)人員對財務(wù)工作的理解，激發(fā)協(xié)同效應(yīng)。不過，由于多數(shù)零售企業(yè)業(yè)務(wù)和財務(wù)部門長期處于分離狀態(tài)，短時間內(nèi)無法實現(xiàn)深度融合，其在融合期間可能存在諸多矛盾，因此零售企業(yè)應(yīng)設(shè)計管理制度，指導業(yè)務(wù)和財務(wù)部門如何協(xié)作配合、解決利益矛盾、高效溝通。制度設(shè)計可由財務(wù)部門牽頭組織，業(yè)務(wù)部門參與配合，圍繞業(yè)財融合目標制定制度內(nèi)容，同時管理層監(jiān)督制度落實執(zhí)行。在制度中應(yīng)明確績效考核范圍和標準，鼓勵業(yè)財部門統(tǒng)一步調(diào)和目標，并且科學分配業(yè)財融合任務(wù)，遵循權(quán)責一致劃分各部門職責，確保業(yè)財部門掌握“和而不同”，減少推卸責任現(xiàn)象。零售企業(yè)從上至下所有員工應(yīng)當高度重視業(yè)財融合，轉(zhuǎn)變財務(wù)人員和業(yè)務(wù)人員對彼此工作的錯誤認知，要求其加強溝通交流，部門之間信息對稱，財務(wù)與業(yè)務(wù)深度融合。

另外，零售企業(yè)可以以財務(wù)部門作為資金規(guī)劃、控制工作的牽頭部門，先由財務(wù)部門設(shè)計統(tǒng)一的成本分攤標準和規(guī)范，收集各部門成本分攤動因，并對其進行整理、監(jiān)督和信息錄入，根據(jù)成本分攤原則嚴格審批業(yè)務(wù)項目支出，明確資金流動的方向，為現(xiàn)金流監(jiān)督管理提供便利。

（六）加強專業(yè)財務(wù)管理人才培養(yǎng)

現(xiàn)金流管理是一項綜合性比較強的工作，具有復(fù)雜性和專業(yè)性的特點，因此對財務(wù)管理人員的要求也比較高。除了專業(yè)的財務(wù)知識外，還學要有足夠的管理知識和經(jīng)驗。但在實際情況中，零售企業(yè)的財務(wù)管理人員雖然人員數(shù)量比較多，但是普遍存在專業(yè)素質(zhì)和能力不足，工作經(jīng)驗還是以財務(wù)核算為主，缺乏管理相關(guān)知識和能力，無法滿足現(xiàn)代化現(xiàn)金流管理發(fā)展的需要。因此，現(xiàn)金流管理要想升級轉(zhuǎn)型，就需要先行培養(yǎng)高素質(zhì)財務(wù)管理人才?；诖?，零售企業(yè)首先要找到科學、合理的適應(yīng)自身發(fā)展要求的財務(wù)管理人才培養(yǎng)體系，以便在競爭激烈的市場競爭中保有足夠的競爭實力。對此，企業(yè)可以從一下三個方面著手：一是，現(xiàn)金流管理作為企業(yè)財務(wù)管理中的重要部分，在管理人員選拔過程匯總要嚴格把控，按照崗位需求和職能要求進行選擇。二是，建立健管理人才培養(yǎng)機制。根據(jù)崗位需求，結(jié)合企業(yè)人力資源管理相關(guān)要求，制定適合的人才培養(yǎng)計劃?？梢远ㄆ诮M織員工進行相關(guān)知識和最新政策的培訓和學習。在關(guān)鍵崗位上可以實行輪崗制度，幫助員工盡快熟悉業(yè)務(wù)流程，進入工作狀態(tài)。其次，還要為員工提供通暢的晉升空間，充分調(diào)動員工的工作積極性。三是，要完善員工考核評價機制。財務(wù)管理工作強調(diào)時效性和專業(yè)性，因此，要制定完善的員工考核機制，對員工的工作表現(xiàn)和業(yè)績完成度進行客觀、全面的考核評價。考核標準和機制要符合企業(yè)的實際業(yè)務(wù)發(fā)生情況和企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展需求，從而保證考核評價的有效性。

四、結(jié)語

綜上所述，互聯(lián)網(wǎng)背景下電商行業(yè)快速崛起對零售企業(yè)的沖擊較大，零售企業(yè)也應(yīng)逐漸應(yīng)用電商模式拓展新業(yè)務(wù)。不過新環(huán)境下，收入的縮減以及成本的攀升，使得零售企業(yè)的現(xiàn)金流安全受到一定的威脅，容易引發(fā)資金周轉(zhuǎn)失靈問題。因而零售企業(yè)應(yīng)當及時梳理當前的現(xiàn)金流管理體系，查漏補缺，完善管控機制，持續(xù)深化預(yù)算管理對現(xiàn)金流的約束作用，提升企業(yè)現(xiàn)金流管理水平，在保證企業(yè)現(xiàn)金流量穩(wěn)定的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)資金的最大化利用，從而助力零售企業(yè)的長遠健康發(fā)展。

參考文獻：

[1]戴昊霖.O2O電商模式下新零售企業(yè)現(xiàn)金流量管理研究[J].物流工程與管理，2020，42（07）：137-139.

[2]陳卓.零售企業(yè)資金管理策略研究[J].中國商論，2019（11）：156-158.

[3]劉小云.家電零售連鎖企業(yè)現(xiàn)金流量管理問題探究[J].納稅，2018，12（31）：281.

[4]嚴月娥.淺析零售業(yè)企業(yè)資金管理存在的問題及對策[J].中國商論，2018（30）：2-3.

[5]孫菲菲.企業(yè)現(xiàn)金流管理存在問題及對策研究[J].商場現(xiàn)代化，2018（23）：120-121.

[6]沈楷人.企業(yè)現(xiàn)金流管理風險防范[J].合作經(jīng)濟與科技，2018（07）：62-63.