信息不對稱與商業(yè)銀行信貸風險探討

吳文超 中國建設(shè)銀行股份有限公司隨州分行

立足于經(jīng)濟視角，信息不對稱主要存在于交易雙方中的一方信息獲取處于薄弱環(huán)節(jié)和交易完成后一方信息管理較為局限兩大主要方面。從社會資源學視角研究，亦會導致資源不同程度上的錯配問題。而信息不對稱若發(fā)生在銀行信貸業(yè)務(wù)之間，則會造成信貸資源的無端浪費同時還會一定程度擾亂行業(yè)競爭秩序，增加銀行信貸風險。因此，在信息不對稱情形下，如何加強信貸風險管理是現(xiàn)代商業(yè)銀行和國家金融體系亟需正視的核心問題。

一、商業(yè)銀行信貸風險相關(guān)概述

隨著金融體系的迅猛發(fā)展，銀行的資金池蓄水能力日漸增強，業(yè)務(wù)拓展也日益多樣，所以，銀行在服務(wù)國家經(jīng)濟、支持國計民生，為實體經(jīng)濟輸血等方面貢獻良多。實體經(jīng)濟組織在與銀行辦理具體業(yè)務(wù)時，常表現(xiàn)為存款與融資兩大種類，而信貸則是目前國內(nèi)實體經(jīng)濟首選的主要融資方式之一。信貸業(yè)務(wù)于國民生活而言，可以維持物價穩(wěn)定，緩解民眾燃眉之急；于企業(yè)來講，可以調(diào)節(jié)資金余缺，扶持企業(yè)健康發(fā)展；同時對國民經(jīng)濟領(lǐng)域起到持續(xù)推動的存在價值。但是商業(yè)銀行的信貸風險亦與信貸業(yè)務(wù)如影隨形，難以把控，因此，信貸風險管理，始終是商業(yè)銀行管控的難點之一。

一般而言，商業(yè)銀行在日常信貸業(yè)務(wù)辦理中，對資質(zhì)較好、實力較強的企業(yè)或個人頗為青睞，而這些實力的體現(xiàn)常來源于網(wǎng)查數(shù)據(jù)，更有絕大部分信息取至企業(yè)財報或個人自我陳述。但是，商業(yè)銀行在獲得豐富的信息量背后，卻無法真正審時度勢地辨析企業(yè)或個人填寫信息中主觀故意隱匿的一些問題，諸如隱瞞民間借貸事實、自身健康情況等；并且在后續(xù)操作中，也鮮少能夠精準識別出公司財務(wù)信息的虛假和個人申報信息的缺失問題。所以商業(yè)銀行單方接收到的信息很可能沒有真實依據(jù)，導致銀行信貸部工作人員分析工作略顯徒勞并無形中加劇了商業(yè)銀行的信貸風險。尤其是進入后疫情時代，國家為了盡快復工復產(chǎn)，對商業(yè)銀行開展了針對性的窗口指導工作，并釋放寬松信貸政策的實施指引，使個人或公司貸款延時歸還問題得到平穩(wěn)過渡。但是，信貸規(guī)模的短時間急劇擴張雖支持了國內(nèi)經(jīng)濟的大踏步復蘇，卻也導致這段期間商業(yè)銀行對部分有貸款需求企業(yè)的調(diào)查不夠充分，因此，個別企業(yè)的“搭便車”行為日益屢現(xiàn)，而隨著后疫情時代信貸業(yè)務(wù)的深入開展，信貸風險問題亦隨之浮現(xiàn)。商業(yè)銀行應給予高度關(guān)注，方能尋求平穩(wěn)發(fā)展。

二、信息不對稱引起商業(yè)銀行信貸風險的具體形式

信息不對稱常指商業(yè)銀行在發(fā)生信貸業(yè)務(wù)時，銀行作為放款方與貸款方所了解到的信息不對稱問題，具體表現(xiàn)多為放款方對貸款方企業(yè)的了解不足。實際情形下，有許多資信確是銀行無法準確獲取的，而正是由于這些信息存在彼此認知差異，會使得信息相對貧乏的放款方處于不利地位，由此會滋生商業(yè)銀行不良信貸風險。細化到商業(yè)銀行信息不對稱的具體形式，常呈現(xiàn)為逆向選擇和道德風險兩種類型。

(一)逆向選擇

由于商業(yè)銀行在辦理信貸業(yè)務(wù)時，無法精準判定客戶的資信條件，所以往往根據(jù)行業(yè)內(nèi)潛在客戶的平均信用風險來進行貸款項目是否達成與貸款利率政策的初步判斷。但這一平均信用利率明顯要高于優(yōu)質(zhì)客戶，使這些優(yōu)良客戶不愿繼續(xù)借貸而選擇退出信貸市場。但對于信用風險較高的借款人而言，該利率又明顯低于其所能接受的最高紅線，因此滋生劣質(zhì)客戶產(chǎn)生追加申請的沖動。結(jié)果顯而易見，真正取得貸款或追加更多貸款需求的客戶恰恰是商業(yè)銀行本意不愿貸出的那些劣質(zhì)借款人，由此會引發(fā)劣幣驅(qū)逐良幣的逆向選擇風險。

(二)道德風險

道德風險指的是貸款企業(yè)或個人在取得銀行放款后不按照合同的約定用途進行使用，更有甚者，可能還會將其用于法律規(guī)定中明文禁止的使用范疇，從而增加放款銀行不良信貸風險的發(fā)生概率。從定義來看，道德風險源于借貸雙方發(fā)生交易后，借款人故意違背信貸合同規(guī)定細則而選擇從事高收益、高風險的事項，但因資金提供者對后續(xù)資金投向、風險、收益等信息了解并不完全充分，因而放大了放款銀行信貸風險。而一旦銀行面對的是僅承擔有限責任的借款方，同時假設(shè)合同中未簽訂擔保事項的情形下，借款人所投入的項目一旦失敗，銀行很可能本息全無。因此，商業(yè)銀行放貸業(yè)務(wù)預期收益不僅取決于利率的高低，還取決于信貸風險的大小。所以，若信貸市場上若有兩類借款人：一種借款人投資項目收益率低但回報穩(wěn)定，風險較小；另一種借款人項目投機性較大，收益較高，但失敗的可能性也高。而從銀行視角分析，若向后者進行放款則貸款將呈現(xiàn)“較低質(zhì)量”。

綜上所述，借貸雙方將會在合作前和借款后均會由于信息的不對稱而致使銀行方蒙受信貸風險。在實際案例中，諸如利用虛假財報進行財務(wù)造假、伙同資產(chǎn)評估方進行抵押物價值造假申報，或者在借款后，由于道德風險問題而進行合同契約造假等事件仍有很多，包括鳳凰集團下屬金融公司、藍田集團等具體案例，均可以證明借貸雙方信息對稱在商業(yè)銀行信貸交易中的重要意義。

三、信息不對稱下商業(yè)銀行信貸風險管控措施

貸款銀行由于對資金需求方存在信息不對稱問題易滋生不良信貸風險。同時，劣幣驅(qū)逐良幣和弄虛作假的現(xiàn)象也會對信貸市場的環(huán)境造成破壞，因此，銀行應采取有效方法來解決此類問題。

(一)構(gòu)建完善的信用評價體系和聯(lián)合懲戒機制

金融行業(yè)信貸風險管理架構(gòu)與管控機制的完善是解決信貸業(yè)務(wù)間信息不對稱問題的根本指引。其中，搭建信用評價體系和制定聯(lián)合懲戒機制更是架構(gòu)與管控機制的核心。信用評價體系包含兩個維度：一是銀監(jiān)會、人民銀行等監(jiān)管層的大數(shù)據(jù)征信系統(tǒng)要盡可能多的覆蓋企業(yè)經(jīng)營信息與企業(yè)主的個人征信；二是商業(yè)銀行自身也要構(gòu)建基于大數(shù)據(jù)的征信評價體系，實現(xiàn)自身信貸風險檢測和信貸流程的逐步完善，借此提升商業(yè)銀行管理效率。同時，制定聯(lián)合懲戒機制，從商業(yè)銀行、工商稅務(wù)、法院、檢察院等各層級機構(gòu)視角聯(lián)合協(xié)作，對失信人員形成聯(lián)合懲戒氛圍。同時，在銀行內(nèi)部，構(gòu)建全面風險管理機制，對信貸風險全程問責，并強調(diào)貸前充分調(diào)查，貸中貸后加強信息檢測的良性管理文化，進而實現(xiàn)現(xiàn)代商業(yè)銀行信貸風險全面管理的政策指引。

(二)加強貸后管理

隨著商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)蓬勃發(fā)展，信貸人員工作總量與日俱增。但在規(guī)章制度建設(shè)中，對于貸后管理的規(guī)定卻較為模糊，造成銀行內(nèi)部不能主動重視貸后管理問題。因此，商業(yè)銀行應特別關(guān)注這一薄弱環(huán)節(jié)，明確貸后管理責任，將個人業(yè)績與執(zhí)行效果相掛鉤；設(shè)置信貸風險預測崗位，派貸后管理經(jīng)驗豐富的員工前往任職，對可疑客戶進行分析研究。

同時，信貸信息來源不斷擴大，信貸檔案體系架構(gòu)亦待逐步完善。貸款前，銀行的全面調(diào)查必不可少，但更要注意貸款信息和相關(guān)決策的精準質(zhì)量。此外，商業(yè)銀行應始終致力于先進管理經(jīng)驗的學習，借助科技手段建立統(tǒng)一授信機制，并利用模塊間的勾稽關(guān)系準確評定貸款方信用等級與授信額度，以適度確定貸款利率和抵押物情形。而在具體的貸款協(xié)議簽訂中，除規(guī)范義務(wù)與權(quán)利外，亦要明確違約罰則與實施細節(jié)，并在銀行自身監(jiān)測預警能力不斷提升的增長勢頭下，加強貸后的檢查與咨詢工作，進而以實際帶動信貸檔案系統(tǒng)的及時更新，以此促進雙方信息的對稱發(fā)展。

(三)完善信息監(jiān)測

信息不對稱的誘因多為市場因素所致，因此，完善信息監(jiān)測機制，建立健全信貸管理體系可適度規(guī)避信貸風險。商業(yè)銀行在收集客戶綜合信息時，實施數(shù)字化監(jiān)控和深度分析將對其信貸業(yè)務(wù)的開展大有裨益。尤其可以建立專業(yè)化的客戶經(jīng)理制，支撐主辦銀行不斷實現(xiàn)制度制定的完善升級；并在信息支撐助力下，最大程度規(guī)避道德風險和逆向選擇，進而通過定期溝通與共同利益理念，按照雙方關(guān)系接續(xù)發(fā)展原則，實現(xiàn)自主與協(xié)同監(jiān)測的約束管理，以達成風險監(jiān)控的動態(tài)氛圍。同時，商業(yè)銀行還應完善其與稅務(wù)機關(guān)和其他金融機構(gòu)的信息互通，加強對貸款一方的深入了解，并定期與有關(guān)人員及時保持適度聯(lián)系，對貸款業(yè)務(wù)進行提前提醒，以盡早把控信貸風險問題。同時，利用信息系統(tǒng)的便利，完善資產(chǎn)保全措施，加大清收力度，也利于商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)風險的降低。

(四)加強信用評級

避免信息不對稱的有效舉措就是要在放貸之前，深入了解借款企業(yè)的資信情況和行業(yè)背景，而合理實施信用評級評估企業(yè)風險，便可以預測企業(yè)資金和償債能力。同時，利用全面資信評級，減少不良影響。另結(jié)合實際(包括良好的銀企文化，員工理念，工作責任和上進心等上層思想的提升)，真誠提高服務(wù)質(zhì)量，禮貌待客，促進銀行工作的提質(zhì)升級。以優(yōu)質(zhì)的核心軟實力贏得客戶，而不是放開尺度，任意放貸，才能降低信貸風險。另對于銀行內(nèi)部，還要完善監(jiān)督機構(gòu)，實施績效管理，利用審查信貸相分離原則，明確崗位職責，完善自檢自查工作，以優(yōu)化信貸內(nèi)控管理，從而保障銀行信貸業(yè)務(wù)工作人員認清金融風險，實現(xiàn)有效的風險防范。

四、結(jié)語

金融市場競爭激烈，而信息不對稱則會加劇信貸部門的競爭，同時滋生銀行信貸風險，所以，相關(guān)部門需采取科學舉措和管理手段，加強信貸風險管理，保證信息更加公開透明，從而有效改善商業(yè)銀行現(xiàn)存信貸風險問題?！?/p>