百龍創(chuàng)園(605016) 申購代碼707016 申購日期4.9

發(fā)行概覽：公司本次擬向社會公眾公開發(fā)行人民幣普通股3180萬股，占發(fā)行后總股本的25.08%，本次發(fā)行股票成功后，實際募集資金扣除發(fā)行費用后的凈額擬運用于下列項目：年產(chǎn)30000噸可溶性膳食纖維項目、年產(chǎn)10000噸低聚異麥芽糖項目、年產(chǎn)6000噸結(jié)晶麥芽糖醇結(jié)晶項目、償還銀行貸款、補充流動資金。

基本面介紹：公司主營業(yè)務為益生元系列產(chǎn)品、膳食纖維系列產(chǎn)品、其他淀粉糖（醇）系列產(chǎn)品和健康甜味劑產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售。公司的主要產(chǎn)品廣泛應用于食品、乳制品、飲料、保健品、醫(yī)藥、動物營養(yǎng)及飼料等行業(yè)。益生元系列產(chǎn)品可改善人體腸道微生態(tài)、促進有益菌增殖、抑制有害菌的生長，具有提高機體免疫力、潤腸通便等功效;膳食纖維系列產(chǎn)品除具有潤腸通便的功能外，還能調(diào)節(jié)機體膽固醇和血脂水平，服用后可增加飽腹感，用于下游產(chǎn)品中可提高其膳食纖維含量;其他淀粉糖（醇）系列產(chǎn)品作為蔗糖替代品，已廣泛應用于食品工業(yè);健康甜味劑產(chǎn)品除可作為蔗糖替代品外，還因熱量極低，具有調(diào)節(jié)人體血糖水平的功能。

核心競爭力：作為全球主要益生元和膳食纖維生產(chǎn)商之一，公司通過自主研發(fā)，已能夠生產(chǎn)60余種不同規(guī)格型號的產(chǎn)品。公司產(chǎn)品廣泛應用于食品、飲料、乳制品、保健品、醫(yī)藥、動物營養(yǎng)及飼料等行業(yè)，是行業(yè)內(nèi)少數(shù)能夠全方位滿足客戶多樣性需求的供應商之一。公司致力于向食品企業(yè)（烘焙、冰淇淋、乳制品、糖果、飲料等領域）提供優(yōu)質(zhì)的食品配料和食品制造解決方案，通過全方位服務提升客戶價值，使得客戶能通過一次采購，滿足其對功能性配料的全部需求。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目主要是在發(fā)行人現(xiàn)有產(chǎn)品的基礎上進行產(chǎn)能擴展和優(yōu)化升級，其中年產(chǎn)30000噸可溶性膳食纖維項目、年產(chǎn)10000噸低聚異麥芽糖項目和年產(chǎn)6000噸麥芽糖醇結(jié)晶項目是在可溶性膳食纖維、低聚異麥芽糖和麥芽糖醇產(chǎn)品現(xiàn)有產(chǎn)能和研發(fā)基礎上的拓展、升級，是基于目前的主營業(yè)務和技術(shù)能力的延續(xù)和發(fā)展，并希望以此進一步提高公司現(xiàn)有的產(chǎn)能，優(yōu)化公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，增強公司的綜合市場競爭能力。

風險因素：經(jīng)營風險、財務風險、技術(shù)或產(chǎn)品被替代的風險、實際控制人控制風險、產(chǎn)品質(zhì)量與食品安全風險、投資項目的風險、宏觀經(jīng)濟及下游行業(yè)波動的風險、中美貿(mào)易摩擦升級的風險、技術(shù)泄密和核心技術(shù)人員流失的風險、業(yè)務快速發(fā)展帶來的管理風險、安全生產(chǎn)的風險、環(huán)境保護風險。

（數(shù)據(jù)截至4月2日）