關(guān)于構(gòu)建海南自由貿(mào)易港銀行賬戶體系更好提供金融服務(wù)的思考

周誠(chéng)君

摘? ?要：由于全島封關(guān)運(yùn)作后海南自貿(mào)港內(nèi)的市場(chǎng)主體財(cái)產(chǎn)權(quán)利的法律屬性發(fā)生深刻改變，國(guó)內(nèi)現(xiàn)有賬戶體系和FT賬戶都將無(wú)法滿足港內(nèi)金融服務(wù)的需要，海南自貿(mào)港應(yīng)盡可能建立簡(jiǎn)單、清晰、規(guī)則透明、功能齊全且能真正落實(shí)好“一線放開(kāi)、二線管住”的賬戶體系，提供具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的資金管理和清算結(jié)算服務(wù)，確保海南自貿(mào)港的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。

關(guān)鍵詞：海南自貿(mào)港;金融服務(wù);賬戶體系

DOI：10.3969/j.issn.1003-9031.2021.01.008

中圖分類號(hào)：F832.2? ? ? ? ? ? ? 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A? ? ? ? ? ?文章編號(hào)：1003-9031（2021）01-0070-06

一、銀行賬戶體系建設(shè)將在海南自貿(mào)港金融服務(wù)中起到特殊重要作用

銀行賬戶是資產(chǎn)持有、交易、結(jié)算、清算以及金融管理當(dāng)局進(jìn)行相關(guān)統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)和監(jiān)督管理的基本載體，是金融市場(chǎng)、金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行的基礎(chǔ)。在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中，經(jīng)濟(jì)活動(dòng)已經(jīng)很少以物易物或使用現(xiàn)鈔交易了，大多數(shù)商品交換、勞務(wù)提供，以及金融資產(chǎn)投資交易，都需通過(guò)銀行賬戶記錄、反映和結(jié)算，銀行賬戶在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中起著至關(guān)重要的作用。具體到海南自貿(mào)港，2025年全島封關(guān)運(yùn)作以后，一方面，經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)將實(shí)施“一線放開(kāi)、二線管住”，實(shí)現(xiàn)低稅率、簡(jiǎn)稅制、零關(guān)稅，商品、貨物、勞務(wù)、金融資產(chǎn)的持有、交易、結(jié)算都將有別于封關(guān)運(yùn)作之前，有別于內(nèi)地，而這些交易、結(jié)算都需要通過(guò)賬戶體現(xiàn)、記錄。相應(yīng)地，對(duì)動(dòng)產(chǎn)不動(dòng)產(chǎn)的持有，以及經(jīng)濟(jì)活動(dòng)產(chǎn)生的所得、增值等進(jìn)行稅收征管，也都需通過(guò)銀行賬戶來(lái)實(shí)現(xiàn)。因此，賬戶要能體現(xiàn)全島封關(guān)運(yùn)作之后經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)的新屬性。

另一方面，全島封關(guān)運(yùn)作之后，海南市場(chǎng)主體所持有的現(xiàn)金、銀行存款和其他金融資產(chǎn)將實(shí)現(xiàn)“一線放開(kāi)、二線管住”，意味著不管是資金賬戶，還是金融資產(chǎn)賬戶，都將實(shí)現(xiàn)較之于封島前或內(nèi)地有更大的對(duì)外開(kāi)放度，理想狀態(tài)是基本可對(duì)標(biāo)香港和其他國(guó)際上典型的自貿(mào)港，真正做到本外幣一體化管理、賬戶內(nèi)可自由兌換、資本和金融賬戶對(duì)外開(kāi)放。全島封關(guān)運(yùn)作后如繼續(xù)沿用與內(nèi)地一體化的賬戶體系，顯然無(wú)法實(shí)現(xiàn)這個(gè)目標(biāo)，所以需要一套有別于封島前與內(nèi)地聯(lián)通的賬戶體系來(lái)反映新的金融活動(dòng)及其監(jiān)管規(guī)則。

新賬戶體系一方面能充分記錄和反映全島封關(guān)運(yùn)作后，市場(chǎng)主體的各類交易結(jié)算活動(dòng)，以及由此產(chǎn)生的來(lái)源于島內(nèi)經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)的收入、所得、財(cái)產(chǎn)持有、變更等，并相應(yīng)地對(duì)此進(jìn)行稅收征管，防止偷稅漏稅、洗錢等。另一方面在資金和金融資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)“一線放開(kāi)”、對(duì)國(guó)際充分自由開(kāi)放、實(shí)現(xiàn)資本項(xiàng)目可兌換情況下，實(shí)施“二線管住”，確保島內(nèi)資金、金融資產(chǎn)等與內(nèi)地有可靠的隔離，也就是要做到島內(nèi)賬戶與內(nèi)地賬戶之間要嚴(yán)格進(jìn)行跨境管理。只有“二線”管住了、管嚴(yán)了，才能充分保障“一線”能放得開(kāi)，島內(nèi)的資本和金融賬戶才能真正做到對(duì)外開(kāi)放和可自由兌換，并不會(huì)成為內(nèi)地資金和金融資產(chǎn)通過(guò)海南島賬戶進(jìn)出國(guó)際的通道。

二、全島封關(guān)運(yùn)作將導(dǎo)致財(cái)產(chǎn)權(quán)利的法律屬性發(fā)生變化

海南自貿(mào)港全島封關(guān)以后，將實(shí)行“一線放開(kāi)、二線管住”的自貿(mào)港貿(mào)易投資自由便利創(chuàng)新管理制度，同時(shí)實(shí)施以“零關(guān)稅、低稅率、簡(jiǎn)稅制”為特征的特殊稅收政策安排，這就決定了海南市場(chǎng)主體的財(cái)產(chǎn)權(quán)利、責(zé)任義務(wù)邊界與封島前相比，將發(fā)生深刻改變。

首先，海南市場(chǎng)主體身份將發(fā)生變化。全島封關(guān)運(yùn)作后，具有海南居民身份證的、持有海南居留證的以及在海南工作、居住滿183天的三類自然人將成為海南居民，注冊(cè)在海南的合法機(jī)構(gòu)法人也有別于內(nèi)地的海南市場(chǎng)主體法人。這些海南居民和機(jī)構(gòu)法人開(kāi)展經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)可享受有別于內(nèi)地的稅收政策，比如其交易或勞務(wù)所得只要承擔(dān)15%的所得稅;同時(shí)，其財(cái)產(chǎn)特別是資金和金融資產(chǎn)可充分實(shí)現(xiàn)國(guó)際范圍內(nèi)的自由流動(dòng)和運(yùn)用。這決定了全島封關(guān)運(yùn)作后，海南市場(chǎng)主體的財(cái)產(chǎn)權(quán)利將有別于內(nèi)地，需要進(jìn)行明確的界定和管理。

其次，商品和貨物的法律屬性發(fā)生了變化。“零關(guān)稅、低稅率、簡(jiǎn)稅制”決定了海南商品貨物的生產(chǎn)、流通、占有等經(jīng)濟(jì)行為將承擔(dān)與內(nèi)地截然不同的稅收，相應(yīng)地海南商品貨物也將呈現(xiàn)與內(nèi)地不同的價(jià)格。價(jià)格體現(xiàn)價(jià)值，稅收屬于法律義務(wù)，價(jià)值和承擔(dān)法律義務(wù)不同，意味著海南商品貨物在全島封關(guān)運(yùn)作后，也與大陸的同類商品貨物在法律屬性上發(fā)生了變化。商品貨物以占有和保管體現(xiàn)物權(quán)，體現(xiàn)相應(yīng)的財(cái)產(chǎn)權(quán)利。因此，全島封關(guān)運(yùn)作后，需對(duì)體現(xiàn)不同稅制的海南商品貨物在占有和保管上進(jìn)行明確區(qū)分，確保不與大陸商品之間出現(xiàn)混淆，規(guī)避走私、倒賣等非法套利行為。如果要在占有和保管上對(duì)商品和貨物進(jìn)行明確區(qū)分，一種方式是在內(nèi)地和海南之間設(shè)立海關(guān)，確保海南和內(nèi)地之間的商品流通按進(jìn)出口管理;另一種方式是對(duì)內(nèi)地按現(xiàn)有規(guī)則流通到海南的商品貨物進(jìn)行特殊區(qū)域?qū)ｉT存放，明確這些產(chǎn)品流通回內(nèi)地的條件。所以我們看到，全島封關(guān)運(yùn)作后，按現(xiàn)有自貿(mào)港實(shí)施方案，商品貨物一旦從內(nèi)地到了海南，它的物權(quán)法律特征就發(fā)生變化，就不能再像過(guò)去那樣自由回到大陸，回到大陸是有條件的。這就是商品貨物領(lǐng)域的“一線放開(kāi)、二線管住”。

第三，資金和金融資產(chǎn)的法律屬性發(fā)生了根本性變化。全島封關(guān)運(yùn)作后，海南市場(chǎng)主體獲得的勞務(wù)收益，不論體現(xiàn)為現(xiàn)金、銀行存款還是其他金融資產(chǎn)，都要做到“一線放開(kāi)”，也就是在國(guó)際范圍內(nèi)可自由流動(dòng)和兌換。因此，對(duì)于合法的海南市場(chǎng)主體，其資金和資產(chǎn)是充分享受資本和金融賬戶開(kāi)放，以及資本項(xiàng)目可兌換政策的。這時(shí)，海南的現(xiàn)金就有別于內(nèi)地的現(xiàn)金，因?yàn)樗氖褂?、存取和跨境攜帶規(guī)則將有別于內(nèi)地;海南的銀行存款也將有別于內(nèi)地的銀行存款，因?yàn)樗M(jìn)行跨境轉(zhuǎn)賬、支付、結(jié)算的自由度大大增加，監(jiān)督管理規(guī)則與內(nèi)地有顯著不同;海南的金融資產(chǎn)也有別于內(nèi)地的金融資產(chǎn)，因?yàn)檫@些金融資產(chǎn)可自由流向國(guó)際市場(chǎng)，在國(guó)際范圍內(nèi)對(duì)標(biāo)國(guó)際規(guī)則進(jìn)行轉(zhuǎn)讓、交易、結(jié)算，這些規(guī)則將與內(nèi)地規(guī)則有很大不同。所有這些不同具體將是什么樣的呢？可充分參照現(xiàn)在香港的相關(guān)政策，也就是香港在現(xiàn)金、銀行存款和金融資產(chǎn)及其持有、交易、結(jié)算等方面的相關(guān)監(jiān)督管理規(guī)則。

這種情況下，海南市場(chǎng)主體的現(xiàn)金、銀行存款和金融資產(chǎn)還能像過(guò)去那樣，自由按照國(guó)內(nèi)規(guī)則和方式進(jìn)行自由流通嗎？無(wú)疑是不能了。也就是說(shuō)，全島封關(guān)運(yùn)作后，一旦實(shí)現(xiàn)了“一線放開(kāi)”，島內(nèi)資金和金融資產(chǎn)做到對(duì)國(guó)際的“暢通無(wú)阻”，就無(wú)法再保留與內(nèi)地市場(chǎng)的自由劃轉(zhuǎn)、流通。這就是“二線管住”，確保內(nèi)地現(xiàn)有的跨境結(jié)算和資本管理措施有效，不因海南的“一線放開(kāi)”而有漏損。具體地，現(xiàn)金以占用體現(xiàn)物權(quán)，因此要采取類似商品貨物的海關(guān)管理。銀行存款和金融資產(chǎn)通過(guò)賬戶進(jìn)行存管并體現(xiàn)財(cái)產(chǎn)權(quán)利，因此要通過(guò)有別于內(nèi)地的特殊賬戶設(shè)計(jì)安排，進(jìn)行準(zhǔn)確界定和管理，并與大陸銀行賬戶和金融資產(chǎn)賬戶之間進(jìn)行有效的跨境隔離和跨境監(jiān)督管理，防止資金和金融資產(chǎn)套利和非法跨境流動(dòng)。

可見(jiàn)，“二線管住”是“一線放開(kāi)”的前提和基礎(chǔ)。海南自貿(mào)港要長(zhǎng)期保持零關(guān)稅、低稅率、簡(jiǎn)稅制政策，要對(duì)標(biāo)國(guó)際真正實(shí)現(xiàn)“島內(nèi)自由”和面向國(guó)際的高水平開(kāi)放，只要內(nèi)地稅收和開(kāi)放政策與海南存在較大差距，就必須在海南和內(nèi)地之間樹(shù)立嚴(yán)密的“籬笆墻”，防止商品、貨物、勞務(wù)、資金、金融資產(chǎn)的大規(guī)?？缇程桌头欠ㄞD(zhuǎn)移、外逃?？傮w而言，我們有香港這個(gè)比較成功的經(jīng)驗(yàn)和例子可以參照。香港作為一個(gè)國(guó)際自由港，其自由開(kāi)放度在國(guó)際上一直居于領(lǐng)先地位，香港的經(jīng)濟(jì)金融規(guī)則與大陸有較大區(qū)別，但同時(shí)兩地又有非常緊密的經(jīng)濟(jì)金融往來(lái)，通過(guò)嚴(yán)格的跨境管理，雙方總體上比較順暢地處理好了香港與大陸內(nèi)地之間在商品貨物、勞務(wù)、資金和金融資產(chǎn)上的跨境流動(dòng)關(guān)系。類似地，海南全島封關(guān)運(yùn)作后，要想實(shí)現(xiàn)海南自貿(mào)港真正意義上的對(duì)標(biāo)國(guó)際高水平開(kāi)放，就一定要在海南與大陸內(nèi)地之間有嚴(yán)格的“二線”監(jiān)管，且該監(jiān)管應(yīng)充分有效，其有效程度就類似于現(xiàn)在大陸內(nèi)地與香港之間的跨境管理。

三、現(xiàn)有賬戶體系和FT無(wú)法實(shí)現(xiàn)全島封關(guān)運(yùn)作后海南自貿(mào)港的金融服務(wù)功能

（一）現(xiàn)有全國(guó)賬戶體系無(wú)法支持海南自由港“一線放開(kāi)、二線管住”

我國(guó)現(xiàn)有賬戶體系覆蓋全國(guó)，從內(nèi)地到海南都是同一個(gè)賬戶系統(tǒng)。無(wú)論是在地理空間上還是在市場(chǎng)主體上，這個(gè)系統(tǒng)都無(wú)法專門針對(duì)某一特殊地區(qū)進(jìn)行特別業(yè)務(wù)處理，并進(jìn)行區(qū)別性的監(jiān)督管理。因此，在海南全島封關(guān)運(yùn)作后，對(duì)海南市場(chǎng)主體進(jìn)行商品、貨物、勞務(wù)、金融資產(chǎn)交易過(guò)程中，相關(guān)的資金往來(lái)和結(jié)算，以及對(duì)海南市場(chǎng)主體的銀行存款，現(xiàn)有全國(guó)賬戶體系無(wú)法實(shí)現(xiàn)區(qū)別對(duì)待，無(wú)法做到“一線放開(kāi)、二線管住”。

不僅如此，這個(gè)賬戶體系還十分復(fù)雜，分本幣、外幣、離岸、FT、NRA等多個(gè)賬戶類型，接受不同的監(jiān)管規(guī)則，開(kāi)戶條件、經(jīng)辦業(yè)務(wù)各不相同;辦理具體不同業(yè)務(wù)、尤其是一些金融和資本項(xiàng)下業(yè)務(wù)時(shí)，往往針對(duì)不同業(yè)務(wù)還要開(kāi)立不同賬戶，做到所謂“專款專用”，實(shí)際上就是打醬油的錢不能買醋，整個(gè)賬戶體系呈明顯的碎片化特征。

從國(guó)際成熟自貿(mào)港的情況看，其賬戶體系都比較簡(jiǎn)單明了、規(guī)則清晰，如香港和倫敦都不區(qū)分本幣外幣，只有一個(gè)賬戶體系，新加坡也明確宣布了要把離岸在岸賬戶合并。為什么呢？賬戶是為市場(chǎng)主體存管資金并用以進(jìn)行支付、清償、結(jié)算的基本載體。賬戶的碎片化和規(guī)則復(fù)雜化將帶來(lái)一系列問(wèn)題，即使一個(gè)市場(chǎng)主體在同一家銀行開(kāi)立多個(gè)賬戶。第一，每個(gè)賬戶都要存放一定的資金用于支付結(jié)算，這是不經(jīng)濟(jì)的，因資金都是有成本的。第二，市場(chǎng)主體不能統(tǒng)籌利用其所有資金，無(wú)法進(jìn)行良好的流動(dòng)性管理，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理帶來(lái)很大的困擾。第三，對(duì)于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，每個(gè)市場(chǎng)主體有多個(gè)賬戶、不同業(yè)務(wù)需要開(kāi)立不同賬戶才能辦理，大大增加了商業(yè)銀行合規(guī)管理和風(fēng)險(xiǎn)控制難度和成本，對(duì)業(yè)務(wù)系統(tǒng)資源也造成很大的負(fù)擔(dān)。

總體看，全島封關(guān)運(yùn)作后，海南自貿(mào)港需要有一套真正能落實(shí)“一線放開(kāi)、二線管住”且獨(dú)立于全國(guó)現(xiàn)有的賬戶體系，賬戶應(yīng)盡可能簡(jiǎn)單、清晰、規(guī)則透明、功能齊全，這樣才能確保未來(lái)海南資金管理和交易結(jié)算的高效率、低成本，這也是海南自貿(mào)港經(jīng)濟(jì)金融得以高效運(yùn)行和有競(jìng)爭(zhēng)力的基礎(chǔ)。實(shí)施好的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)則、真正有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的自由港，其賬戶體系就應(yīng)該結(jié)構(gòu)單一、功能完整、規(guī)則清晰透明，盡可能做到一個(gè)市場(chǎng)主體只開(kāi)一個(gè)戶，不管是本幣、外幣，是用于經(jīng)常項(xiàng)下還是資本項(xiàng)下，所有資金都可以存放在這個(gè)賬戶中，并進(jìn)行統(tǒng)一的流動(dòng)性和財(cái)資管理，同時(shí)能便利商業(yè)銀行展業(yè)、做好合規(guī)風(fēng)控，更有助于金融當(dāng)局統(tǒng)計(jì)、監(jiān)測(cè)和監(jiān)管。

（二）FT賬戶無(wú)法滿足海南自貿(mào)港的需求

FT賬戶在理論上和技術(shù)上都可以做到與現(xiàn)有賬戶體系的相對(duì)隔離，但FT具有過(guò)渡性、試驗(yàn)性，是一個(gè)低效率的賬戶體系。一是FT賬戶設(shè)計(jì)復(fù)雜。技術(shù)上FT賬戶是通過(guò)在現(xiàn)有賬戶體系加前綴的方式實(shí)現(xiàn)的，這決定了它字節(jié)冗長(zhǎng)?；诰硟?nèi)各方面業(yè)務(wù)管理要求，F(xiàn)T還不得不針對(duì)不同市場(chǎng)主體設(shè)計(jì)了FTI、FTN、FTE、FTU等一系列不同類型的賬戶，進(jìn)一步增加了FT賬戶及其規(guī)則的復(fù)雜性?？傮w看，很難把FT進(jìn)行大幅簡(jiǎn)化，這決定了這個(gè)賬戶體系的運(yùn)維成本很難降下來(lái)，很難在便利性上真正有競(jìng)爭(zhēng)力。二是FT賬戶不具備成本競(jìng)爭(zhēng)力。它在本質(zhì)上是一個(gè)在岸賬戶，在存款準(zhǔn)備金、業(yè)務(wù)開(kāi)展和監(jiān)管、存保和稅收征繳等各方面，都完全面對(duì)并受限于現(xiàn)有的運(yùn)行機(jī)制和管理制度，并沒(méi)有在機(jī)制和成本競(jìng)爭(zhēng)力上有根本性的變化，體現(xiàn)不了國(guó)際高水平規(guī)則。三是管理上不獨(dú)立。FT賬戶在商業(yè)銀行端基于商業(yè)銀行的境內(nèi)核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)，擺脫不了商業(yè)銀行總行核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)運(yùn)行與管理的影響。另外，F(xiàn)T賬戶管理全部都集中在商業(yè)銀行總行，海南FT也須依附在商業(yè)銀行總行的FT業(yè)務(wù)系統(tǒng)上，數(shù)據(jù)、資金、并表、清算都在總行FT系統(tǒng)。四是得不到中央銀行清算支持。FT賬戶不連接中央銀行清算系統(tǒng)，需要離岸平盤，也就是清算需靠自己在離岸尋找交易對(duì)手、通過(guò)離岸同業(yè)往來(lái)賬戶實(shí)現(xiàn)，這大大降低了系統(tǒng)清算和結(jié)算效率，根本無(wú)法保障未來(lái)海南自貿(mào)港經(jīng)濟(jì)金融大規(guī)模交易結(jié)算的需要。

有觀點(diǎn)認(rèn)為，可以對(duì)FT進(jìn)行改造，使之成為滿足海南自由港發(fā)展要求的“多功能FT賬戶”。技術(shù)上能做到嗎？當(dāng)然可以。但問(wèn)題是，第一，F(xiàn)T就是FT，再改造它也離不開(kāi)商業(yè)銀行總行的核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)，它只能通過(guò)加前綴的方式實(shí)現(xiàn)相對(duì)隔離，不是一個(gè)獨(dú)立的賬戶體系。第二，只改造FT，不建設(shè)一套相應(yīng)的中央銀行金融基礎(chǔ)設(shè)施，同時(shí)提供跨行清算、結(jié)算功能，或者說(shuō)FT不連接中央銀行業(yè)務(wù)和清算系統(tǒng)，再怎么改造，其清算結(jié)算效率都不會(huì)高，都不會(huì)具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。第三，經(jīng)過(guò)這幾年的摸索，現(xiàn)在對(duì)FT的功能定位、管理架構(gòu)總體上都比較清晰了，政策上很難會(huì)允許設(shè)立一個(gè)獨(dú)立于全國(guó)FT的海南FT系統(tǒng)。既然要花大功夫改造，為什么不一步到位，新上一個(gè)真正獨(dú)立的、反映自由港經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)和規(guī)則的獨(dú)立賬戶體系呢？

四、海南自貿(mào)港應(yīng)構(gòu)建一套獨(dú)立的賬戶體系，提供具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的資金管理和清算結(jié)算服務(wù)

海南自貿(mào)港要有一套獨(dú)立的賬戶體系。海南自貿(mào)港要實(shí)現(xiàn)封關(guān)運(yùn)作后人、財(cái)、物流動(dòng)的充分自由便利，對(duì)標(biāo)國(guó)際做到“一線放開(kāi)”，就要能準(zhǔn)確區(qū)分哪些資金是可以自由配置的，而且是可以面向國(guó)際自由流動(dòng)的。要想實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，需要有一套獨(dú)立的賬戶體系。一方面，這套賬戶體系記錄海南市場(chǎng)主體在島內(nèi)開(kāi)展的經(jīng)濟(jì)金融交易活動(dòng)，體現(xiàn)交易金額、所得，反映海南自貿(mào)港財(cái)產(chǎn)權(quán)利及相關(guān)法律法規(guī)。只要資金合法進(jìn)入這個(gè)賬戶，就可以享受海南當(dāng)?shù)囟愂照?，就可以面向?guó)際自由配置，實(shí)現(xiàn)“一線放開(kāi)”。另一方面，這套賬戶與內(nèi)地賬戶是隔離的，兩者之間任何轉(zhuǎn)賬、結(jié)算都要嚴(yán)格按跨境管理，即使是同一個(gè)市場(chǎng)主體的同名賬戶，相互之間轉(zhuǎn)賬也需要按跨境管理，從而實(shí)現(xiàn)“二線管住”。

提供與海南自貿(mào)港相適應(yīng)、具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的清算結(jié)算服務(wù)。銀行賬戶的基本功能是資金存管和支付清償，但該基本功能的順利、即時(shí)實(shí)現(xiàn)就涉及到清算結(jié)算問(wèn)題。不同市場(chǎng)主體在不同金融機(jī)構(gòu)開(kāi)戶，相互之間的轉(zhuǎn)賬、支付之所以能實(shí)現(xiàn)實(shí)時(shí)、足額到賬，是因?yàn)橛兄醒脬y行現(xiàn)代化支付體系提供清算和結(jié)算服務(wù)。同樣，未來(lái)海南全島封關(guān)運(yùn)作后，一方面，各家海南商業(yè)銀行建立了一套有別于內(nèi)地的獨(dú)立賬戶體系，另一方面，這套賬戶體系也必須連接人民銀行現(xiàn)代化支付系統(tǒng)，這樣才能給客戶提供實(shí)時(shí)跨行轉(zhuǎn)賬支付。由于海南銀行賬戶體系是獨(dú)立于內(nèi)地的，現(xiàn)有的、全國(guó)統(tǒng)一的央行現(xiàn)代化支付系統(tǒng)在全島封關(guān)運(yùn)作后也將是無(wú)法直接與之相連并提供服務(wù)的。這意味著，海南還需要建立一套針對(duì)海南獨(dú)立賬戶體系的央行清算系統(tǒng)，為商業(yè)銀行和所有市場(chǎng)主體提供有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的清算結(jié)算服務(wù)。

更進(jìn)一步延伸討論，實(shí)際上全島封關(guān)運(yùn)作后，涉及現(xiàn)金管理、貨幣發(fā)行，以及為其他各類金融資產(chǎn)的登記、托管、交易、結(jié)算服務(wù)的金融資產(chǎn)賬戶及其相應(yīng)的基礎(chǔ)設(shè)施，也都需要相應(yīng)地建立一套獨(dú)立的體系，從而才能真正做到“一線放開(kāi)、二線管住”。限于時(shí)間不再具體討論。

內(nèi)地賬戶暫時(shí)并存，但會(huì)逐步萎縮。在封島之后的過(guò)渡期，可允許島內(nèi)原有的賬戶體系繼續(xù)運(yùn)行一段時(shí)間，但內(nèi)地賬戶在海南會(huì)逐步萎縮，主要是因?yàn)椋旱谝?，這個(gè)賬戶體系是連接內(nèi)地的，進(jìn)入這個(gè)賬戶的資金需按內(nèi)地規(guī)則進(jìn)行轉(zhuǎn)賬結(jié)算、繳納稅收、接受監(jiān)管，并按內(nèi)地規(guī)則進(jìn)行跨境業(yè)務(wù)管理。第二，這個(gè)賬戶與海南新建的獨(dú)立賬戶體系之間，須按“二線管住”原則進(jìn)行嚴(yán)格的跨境管理，即使是同一個(gè)市場(chǎng)主體在島內(nèi)同一家銀行的同名賬戶，相互之間的資金轉(zhuǎn)賬結(jié)算等均需嚴(yán)格按跨境管理。第三，兩個(gè)賬戶體系只能有一個(gè)賬戶具備零售業(yè)務(wù)和現(xiàn)金業(yè)務(wù)功能，否則市場(chǎng)主體可通過(guò)零售業(yè)務(wù)、特別是現(xiàn)金業(yè)務(wù)，基于兩個(gè)賬戶間不同的政策、利率、匯率等，實(shí)現(xiàn)兩個(gè)賬戶體系間的資金轉(zhuǎn)移和套利。通常，為了更好支持自由港經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)，須確保海南自貿(mào)港獨(dú)立賬戶是全功能，因此內(nèi)地賬戶在功能上一定是受限的。第四，過(guò)渡期內(nèi)可考慮允許島內(nèi)市場(chǎng)主體自主選擇哪個(gè)賬戶體系作為常用賬戶體系，但理性市場(chǎng)主體最終大多將選擇海南自貿(mào)港獨(dú)立賬戶體系。因?yàn)樗憷?、開(kāi)放、對(duì)標(biāo)國(guó)際，是全功能賬戶，可享受更多的優(yōu)惠和自由便利化政策;而內(nèi)地賬戶體系不僅自身功能受限，而且資金管理特別是跨境業(yè)務(wù)受限于內(nèi)地各項(xiàng)資本項(xiàng)目管制政策，很難滿足自由港經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)需要。

五、海南自貿(mào)港金融業(yè)的發(fā)展要以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、貿(mào)易投資自由化便利化為基礎(chǔ)

海南自貿(mào)港的金融業(yè)發(fā)展要著眼于全島封關(guān)運(yùn)作后，具有特殊法律屬性的海南“人、財(cái)、物”經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的要求，要有明確的長(zhǎng)遠(yuǎn)觀點(diǎn)和頂層設(shè)計(jì)，確定目標(biāo)、方向并進(jìn)行充分規(guī)劃設(shè)計(jì)，想清楚了、看準(zhǔn)了就盡快動(dòng)手，早做準(zhǔn)備，以便宣布全島封關(guān)運(yùn)作后能及時(shí)投產(chǎn)使用，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)。同時(shí)，賬戶體系絕不僅僅是賬戶自身的事，而是廣泛涉及商業(yè)銀行的核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)、涉及中央銀行的相關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施，其建設(shè)需要巨額成本和較長(zhǎng)周期，具有較大制度慣性和路徑依賴特征，由不得“摸著石頭過(guò)河”，更不能到時(shí)候發(fā)現(xiàn)不適用而想推倒重來(lái)。

需要強(qiáng)調(diào)的是，海南獨(dú)立賬戶體系建設(shè)、乃至整個(gè)金融體系的建設(shè)，始終應(yīng)以充分服務(wù)海南自貿(mào)港實(shí)體經(jīng)濟(jì)為目標(biāo)，以在開(kāi)放度和自由便利度上真正對(duì)標(biāo)國(guó)際為準(zhǔn)則，而不是定位于搞國(guó)際金融中心、離岸中心。現(xiàn)在海南自貿(mào)港金融服務(wù)最應(yīng)該、也是最急迫需要思考的是，如何服務(wù)全島封關(guān)運(yùn)作后，具有特殊財(cái)產(chǎn)權(quán)利法律屬性的商品貨物、勞務(wù)、資金、金融資產(chǎn)等的各種交易，能按自貿(mào)港各項(xiàng)政策順利開(kāi)展，特別是相應(yīng)的零關(guān)稅、簡(jiǎn)稅制、低稅率政策和“一線放開(kāi)”政策能順利落地;商業(yè)銀行和金融機(jī)構(gòu)能提供即時(shí)有效的結(jié)算，能夠幫助市場(chǎng)主體按照最新規(guī)則在交易完成后及時(shí)進(jìn)行資產(chǎn)的交割和資金的對(duì)付，而且效率上很高，至少要對(duì)標(biāo)香港，這樣才有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，也能確?！岸€管住”，不產(chǎn)生大的漏損，不讓內(nèi)地商品貨物、勞務(wù)、資金和金融資產(chǎn)通過(guò)海南非法套利、避稅，甚至非法出境，才能確保“一線”放得開(kāi)。

在確?！皪u內(nèi)自由”、“一線”真正實(shí)施高水平開(kāi)放政策條件下，就要充分相信市場(chǎng)主體，相信開(kāi)戶人，允許島內(nèi)資金和其他金融資產(chǎn)自由跨境流動(dòng)。海南自貿(mào)港的金融設(shè)計(jì)不是為了搞大金融產(chǎn)業(yè)或讓金融成為海南主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，而是為了支持自貿(mào)港各項(xiàng)最新投資貿(mào)易規(guī)則的落地和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。有了很好的實(shí)體經(jīng)濟(jì)和基礎(chǔ)設(shè)施，金融自然而然就發(fā)展起來(lái)了。為什么有很多中國(guó)跨國(guó)公司將其全球資金管理中心放在香港、新加坡、倫敦和紐約等國(guó)際金融中心呢？因?yàn)榉旁谥袊?guó)大陸，資本管制比較嚴(yán)格，商業(yè)銀行跨境結(jié)算須履行嚴(yán)格的審核手續(xù)，資金全球調(diào)撥、運(yùn)用不方便，所以才不得不放在那些資本可充分自由流動(dòng)的國(guó)際金融中心，但也需要為此付出高額的各種成本，往往還有時(shí)差，有語(yǔ)言障礙，甚至有安全和法律風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，畢竟不在國(guó)內(nèi)，不是同一個(gè)政治和司法體系。如果海南自貿(mào)港真正實(shí)現(xiàn)了“一線放開(kāi)”，建立一個(gè)像香港那樣充分自由的金融市場(chǎng)，并能夠提供對(duì)標(biāo)國(guó)際的各種金融服務(wù)，可以想象，將會(huì)有很多中國(guó)的跨國(guó)公司愿意將其全球資金管理中心放在海南。這是因?yàn)椋旱谝?，資金可充分跨境自由流動(dòng)，便利在全球范圍內(nèi)調(diào)撥和運(yùn)用;第二，人員、房租、稅收等都很便宜，資金管理成本低，沒(méi)有時(shí)差和語(yǔ)言障礙等;第三，在中國(guó)境內(nèi)，受中國(guó)司法管轄，更有安全感等。

總之，討論海南自貿(mào)港的賬戶安排和金融服務(wù)問(wèn)題，不是為了規(guī)劃海南金融產(chǎn)業(yè)本身的發(fā)展，而是討論如何服務(wù)海南的實(shí)體經(jīng)濟(jì)，討論如何圍繞海南全島封關(guān)運(yùn)作后，金融服務(wù)自貿(mào)港的商品貨物和勞務(wù)按照“一線放開(kāi)，二線管住，島內(nèi)自由”，“零關(guān)稅、低稅率、簡(jiǎn)稅制”規(guī)則，順利開(kāi)展各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)海南自貿(mào)港金融業(yè)相應(yīng)的發(fā)展、壯大。