天津市科技創(chuàng)新與科技金融動(dòng)態(tài)發(fā)展研究

□文/朱雙平 鄭力燕

（1.華翼藍(lán)天科技股份有限公司；2.南開大學(xué)濱海學(xué)院 天津）

［提要］ 科技創(chuàng)新與科技金融的深度耦合將會(huì)產(chǎn)生整體協(xié)同效應(yīng)，從而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展。本文以天津市為例，從科技創(chuàng)新和科技金融兩方面構(gòu)建指標(biāo)體系，熵值法評(píng)價(jià)科技創(chuàng)新與科技金融兩個(gè)子系統(tǒng)綜合發(fā)展，并從系統(tǒng)耦合的角度出發(fā)測(cè)度復(fù)合系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)發(fā)展程度。研究表明：2008～2017 年，天津市科技創(chuàng)新與科技金融兩個(gè)子系統(tǒng)的綜合發(fā)展水平逐年上升，復(fù)合系統(tǒng)的耦合度和耦合協(xié)調(diào)度也呈明顯上升趨勢(shì)，耦合發(fā)展類型為極度協(xié)調(diào)耦合，主導(dǎo)發(fā)展類型最終演化為平衡同步型。

一、引言

黨的十九大報(bào)告指出，我國(guó)正處于轉(zhuǎn)變發(fā)展方式、優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)換增長(zhǎng)動(dòng)力的攻關(guān)期，科技進(jìn)步與創(chuàng)新已成為實(shí)現(xiàn)我國(guó)建設(shè)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系戰(zhàn)略目標(biāo)的重要舉措之一。而科學(xué)技術(shù)的創(chuàng)新發(fā)展離不開金融資本的支持，科技創(chuàng)新與科技金融為兩個(gè)相互耦合的有機(jī)整體，兩系統(tǒng)的深度融合將會(huì)迅速帶動(dòng)科技成果轉(zhuǎn)化和金融資本增值，產(chǎn)生整體協(xié)同效應(yīng)，實(shí)現(xiàn)社會(huì)資源高效配置。因此，有效測(cè)度科技創(chuàng)新與科技金融協(xié)調(diào)發(fā)展程度，對(duì)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)的長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展具有重要意義。

關(guān)于科技創(chuàng)新與科技金融的關(guān)系研究，國(guó)內(nèi)外學(xué)者從各個(gè)角度進(jìn)行深入探討。國(guó)外學(xué)者從政府金融資本投入和市場(chǎng)金融資本投入兩個(gè)方面探討對(duì)企業(yè)科研活動(dòng)的促進(jìn)作用。國(guó)內(nèi)學(xué)者自從趙昌文等界定了科技金融的概念后，對(duì)國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)對(duì)企業(yè)科技創(chuàng)新的影響和作用進(jìn)行相關(guān)理論和實(shí)證分析。目前，雖然已取得大量研究成果，但也存在一些不足。首先，研究多集中在科技金融對(duì)科技創(chuàng)新的影響方面或科技創(chuàng)新對(duì)金融發(fā)展影響方面的研究，而對(duì)兩者相互制約關(guān)系以及協(xié)同發(fā)展問題研究相對(duì)較少。其次，評(píng)價(jià)方法多采用主觀評(píng)價(jià)方法，難以保證測(cè)算結(jié)果的準(zhǔn)確性和科學(xué)性。最后，關(guān)于天津市科技創(chuàng)新與科技金融協(xié)調(diào)發(fā)展的研究比較匱乏，多以發(fā)展現(xiàn)狀分析為主，缺乏定量評(píng)價(jià)研究。因此，本文基于2008～2017 年天津市相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，將科技創(chuàng)新與科技金融視為一個(gè)復(fù)合系統(tǒng)，從系統(tǒng)耦合角度出發(fā)，采用熵值法評(píng)價(jià)兩個(gè)子系統(tǒng)綜合發(fā)展水平，運(yùn)用耦合度模型和耦合協(xié)調(diào)度模型對(duì)復(fù)合系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)發(fā)展關(guān)系進(jìn)行定量測(cè)度，以期對(duì)我國(guó)或地方推進(jìn)科技創(chuàng)新與科技金融協(xié)調(diào)發(fā)展提供理論和現(xiàn)實(shí)借鑒。

二、評(píng)價(jià)模型

（一）子系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)模型。本文采用熵值法確定指標(biāo)權(quán)重，最后計(jì)算出科技創(chuàng)新系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值S（x）和科技金融系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值F（y）。其基本步驟如下：

1、首先進(jìn)行指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)化處理：

正向指標(biāo)處理方法為：

負(fù)向指標(biāo)處理方法為：

式中：Xij為轉(zhuǎn)換后的值；xij為轉(zhuǎn)換前的值為樣本中的最小值和最大值。

2、計(jì)算指標(biāo)的特征比重：

3、計(jì)算各指標(biāo)的熵值（n 為統(tǒng)計(jì)年數(shù)）：

4、計(jì)算各指標(biāo)的權(quán)重：

5、計(jì)算子系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值：

（二）復(fù)合系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)模型

1、耦合度模型。借鑒物理學(xué)中的耦合度函數(shù)模型來度量復(fù)合系統(tǒng)之間的協(xié)同關(guān)系，取值越大，說明耦合性越好，系統(tǒng)間達(dá)成良性活動(dòng)。計(jì)算公式如下：

式中：c 表示耦合度；k 表示調(diào)節(jié)系數(shù)，本文取 k＝4。

2、耦合協(xié)調(diào)度模型。為避免耦合度的協(xié)同放大效應(yīng)，現(xiàn)構(gòu)建耦合協(xié)調(diào)度指標(biāo)，反映復(fù)合系統(tǒng)的整體發(fā)展水平，取值越大，表明復(fù)合系統(tǒng)發(fā)展的耦合協(xié)同程度越高，總體發(fā)展越協(xié)調(diào)。計(jì)算公式如下：

式中：R 為耦合協(xié)調(diào)度；T 為復(fù)合系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值；a、b 為系統(tǒng)權(quán)重。本文取a＝b＝0.5。

3、耦合協(xié)調(diào)發(fā)展類型。為了更準(zhǔn)確地判斷復(fù)合系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)程度，本文以耦合協(xié)調(diào)度取值劃分耦合協(xié)調(diào)類型：低度協(xié)調(diào)耦合（0＜R≤0.4）、中度協(xié)調(diào)耦合（0.4＜R≤0.6）、高度協(xié)調(diào)耦合（0.6＜R≤0.8）和極度協(xié)調(diào)耦合（0.8＜R≤1）。同時(shí)，以 F（y）/S（x）比值進(jìn)一步劃分主導(dǎo)發(fā)展類型：科技創(chuàng)新主導(dǎo)型F（y）/S（x）＜0.8、平衡同步性 0.8≤F（y）/S（x）＜1.2 和科技金融主導(dǎo)型 F（y）/S（x）≥1.2。

三、實(shí)證分析

（一）指標(biāo)體系與數(shù)據(jù)來源。為測(cè)度天津市科技創(chuàng)新與科技金融間的動(dòng)態(tài)發(fā)展水平，構(gòu)建出天津市科技創(chuàng)新與科技金融耦合協(xié)調(diào)度評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，并依據(jù)熵值法分別進(jìn)行科技創(chuàng)新與科技金融指標(biāo)權(quán)重的計(jì)算?？萍紕?chuàng)新評(píng)價(jià)指標(biāo)體系主要依據(jù)其發(fā)展階段，選取研發(fā)能力、成果轉(zhuǎn)化能力和產(chǎn)業(yè)化能力3 個(gè)一級(jí)指標(biāo)以及8 個(gè)二級(jí)指標(biāo)?？萍冀鹑谠u(píng)價(jià)指標(biāo)體系則從參與主體出發(fā)，確定公共科技金融和市場(chǎng)科技金融2 個(gè)一級(jí)指標(biāo)以及政府財(cái)政部門、科技管理部門、商業(yè)銀行、保險(xiǎn)業(yè)、證券市場(chǎng)、風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)等為代表的6 個(gè)二級(jí)指標(biāo)。（表1）

本文指標(biāo)數(shù)據(jù)以天津市為研究對(duì)象，時(shí)間選取范圍為2008～2017 年，其數(shù)值主要來源于《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》《中國(guó)科技統(tǒng)計(jì)年鑒》《中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)統(tǒng)計(jì)年鑒》《中國(guó)金融年鑒》《中國(guó)創(chuàng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)投資發(fā)展報(bào)告》以及天津市政府統(tǒng)計(jì)網(wǎng)站獲得。

（二）子系統(tǒng)綜合發(fā)展水平分析。根據(jù)熵值法分別計(jì)算出天津市2008～2017 年科技創(chuàng)新子系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值與科技金融子系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值，結(jié)果見圖1。由圖1 可以看出：（1）2008～2017年，天津市科技創(chuàng)新系統(tǒng)整體呈穩(wěn)步上升趨勢(shì)。自2006 年我國(guó)明確建設(shè)創(chuàng)新型國(guó)家之后，對(duì)科技創(chuàng)新提振效果顯著，天津市科技創(chuàng)新系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值明顯上升，發(fā)展勢(shì)頭良好。（2）2008～2017 年，天津市科技金融系統(tǒng)呈波動(dòng)上升趨勢(shì)。2008 年全球性金融危機(jī)對(duì)天津市科技金融系統(tǒng)產(chǎn)生一定的負(fù)面影響，天津市科技金融系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值下降幅度明顯，其后處于平臺(tái)調(diào)整期，波動(dòng)不大。2011 年為應(yīng)對(duì)歐債危機(jī)，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)大調(diào)整，其后國(guó)家及天津市政策紅利相繼出臺(tái)，天津市科技金融系統(tǒng)出現(xiàn)快速上升態(tài)勢(shì)。（圖1）

表1 天津市科技創(chuàng)新與科技金融耦合協(xié)調(diào)度評(píng)價(jià)指標(biāo)體系及權(quán)重一覽表

表2 天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)度和耦合協(xié)調(diào)類型一覽表

（三）復(fù)合系統(tǒng)耦合度分析。從系統(tǒng)耦合角度，根據(jù)耦合度模型和耦合協(xié)調(diào)度模型計(jì)算天津市2008～2017 年科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)的耦合度c 和復(fù)合系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值T，計(jì)算結(jié)果見圖 2。由圖 2 可以看出：（1）2008～2017 年，天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)的耦合度發(fā)展趨勢(shì)表現(xiàn)出先大幅上升，其后緩慢波動(dòng)直至最后穩(wěn)定。2010 年以后耦合度在0.9497～0.9937 之間來回波動(dòng)，說明科技創(chuàng)新和科技金融兩個(gè)系統(tǒng)之間相互連接、相互制約性較強(qiáng)，發(fā)展態(tài)勢(shì)良好。（2）2008～2017 年，天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)的綜合評(píng)價(jià)值也表現(xiàn)為穩(wěn)步上升，與兩個(gè)子系統(tǒng)發(fā)展態(tài)勢(shì)相似，其中幾次明顯波動(dòng)，主要與國(guó)家政策、金融形勢(shì)、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整有關(guān)。（圖2）

（四）復(fù)合系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)度分析。為進(jìn)一步反映復(fù)合系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)關(guān)系，計(jì)算天津市2008～2017 年科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)度，并依據(jù)耦合協(xié)調(diào)度的取值（R）以及科技金融子系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值與科技創(chuàng)新子系統(tǒng)綜合評(píng)價(jià)值的比值F（y）/S（x）進(jìn)一步確定出復(fù)合系統(tǒng)的耦合發(fā)展類型和主導(dǎo)發(fā)展類型，計(jì)算結(jié)果見表2。由表2 可以看出，2008～2017 年天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)度呈現(xiàn)穩(wěn)步上升趨勢(shì)，耦合發(fā)展類型也由低度協(xié)調(diào)耦合逐步轉(zhuǎn)變?yōu)闃O度協(xié)調(diào)耦合，主導(dǎo)發(fā)展類型也由科技金融主導(dǎo)型演變?yōu)槠胶馔叫?，良性協(xié)調(diào)發(fā)展機(jī)制逐漸形成。2008 年，復(fù)合系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)發(fā)展水平不高，科技金融占主導(dǎo)，科技創(chuàng)新發(fā)展水平不高。2009～2011年由于政策紅利相繼出臺(tái)，進(jìn)入中級(jí)協(xié)調(diào)耦合發(fā)展階段。2012～2016 年進(jìn)入高級(jí)協(xié)調(diào)耦合發(fā)展階段，實(shí)現(xiàn)了系統(tǒng)間的良性耦合，但主導(dǎo)發(fā)展類型在科技創(chuàng)新主導(dǎo)型、科技金融主導(dǎo)型和平衡同步型之間來回波動(dòng)，說明科技創(chuàng)新和科技金融復(fù)合系統(tǒng)內(nèi)部在結(jié)構(gòu)、規(guī)模等方面仍需進(jìn)一步匹配。2017 年耦合協(xié)調(diào)度為0.8178，達(dá)到極度協(xié)調(diào)耦合階段，主導(dǎo)發(fā)展類型也以平衡同步型發(fā)展為主，進(jìn)入科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)發(fā)展最理想狀態(tài)。（表 2）

圖1 天津市科技金融系統(tǒng)與科技創(chuàng)新系統(tǒng)的綜合發(fā)展水平圖

圖2 天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)耦合發(fā)展水平圖

四、結(jié)論

（一）2008～2017 年，天津市科技創(chuàng)新與科技金融兩個(gè)子系統(tǒng)的綜合發(fā)展水平逐年提升，說明發(fā)展水平在逐步提高，符合經(jīng)濟(jì)發(fā)展的現(xiàn)實(shí)狀態(tài)。

（二）2008～2017 年，天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)耦合度呈先大幅上升后穩(wěn)定波動(dòng)，復(fù)合系統(tǒng)聯(lián)系程度緊密，相互制約性較強(qiáng)，發(fā)展態(tài)勢(shì)良好。

（三）2008～2017 年，天津市科技創(chuàng)新與科技金融復(fù)合系統(tǒng)耦合協(xié)調(diào)度呈逐年上升態(tài)勢(shì)，整體協(xié)同效應(yīng)顯著，耦合發(fā)展類型由低度協(xié)調(diào)耦合逐步轉(zhuǎn)變?yōu)闃O度協(xié)調(diào)耦合，主導(dǎo)發(fā)展類型也演變?yōu)槠胶馔叫?，良性協(xié)調(diào)發(fā)展機(jī)制逐漸形成。

本文研究成果可為動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)國(guó)家或地方科技金融和科技創(chuàng)新協(xié)調(diào)發(fā)展程度，把握科技創(chuàng)新和科技金融系統(tǒng)發(fā)展演變態(tài)勢(shì)，為政府推進(jìn)二者協(xié)調(diào)發(fā)展的有關(guān)決策及政策制定提供科學(xué)依據(jù)和參考。